雄安新區(qū)互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)探究
——以螞蟻金服為例

□劉彬鑫 郭欣悅 李文文 史建婷

互聯(lián)網(wǎng)金融是傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)與互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和信息通信技術(shù)實(shí)現(xiàn)資金融通、支付、投資和信息中介服務(wù)的新型金融業(yè)務(wù)模式。2018年4月19日，習(xí)近平總書記明確指出“互聯(lián)網(wǎng)核心技術(shù)是我們最大的‘命門’”，應(yīng)推進(jìn)技術(shù)革命，大力發(fā)展網(wǎng)絡(luò)信息化。隨著我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和金融行業(yè)的深入發(fā)展，兩者也在不斷的融合，催生了互聯(lián)網(wǎng)金融這一新型行業(yè)的出現(xiàn)，給傳統(tǒng)金融行業(yè)帶來了巨大的變化。雄安新區(qū)大力吸納互聯(lián)網(wǎng)相關(guān)企業(yè)的進(jìn)入，著力打造以互聯(lián)網(wǎng)金融為載體的智能化區(qū)域。2018年4月20日，螞蟻金服與雄安新區(qū)簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，未來雙方將開展深度合作，為各方提供相關(guān)金融服務(wù)支持。

一、互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)現(xiàn)狀分析—以螞蟻金服為例

互聯(lián)網(wǎng)金融的正常運(yùn)行主要依托于互聯(lián)網(wǎng)、智能化終端、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等先進(jìn)的信息技術(shù)。近年來，隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的不斷更新與發(fā)展，對(duì)金融行業(yè)的滲透日益加深，互聯(lián)網(wǎng)金融獲得了迅速發(fā)展。就當(dāng)前而言，互聯(lián)網(wǎng)金融的運(yùn)行模式主要包括網(wǎng)絡(luò)融資模式(例如理財(cái)通、余額寶)、網(wǎng)絡(luò)融資模式(例如眾籌、電商貸、P2P網(wǎng)貸)、第三方支付模式(例如財(cái)付通、支付寶)及金融服務(wù)平臺(tái)模式。以螞蟻金服為例，螞蟻金服與雄安簽訂合作發(fā)展的協(xié)議，共同約定推動(dòng)雄安新區(qū)的發(fā)展和建設(shè)，繁榮當(dāng)?shù)氐慕鹑谛袠I(yè)，推動(dòng)打造智慧化城市，共同為金融機(jī)構(gòu)輸出場(chǎng)景、業(yè)務(wù)和技術(shù)能力。但眾所周知螞蟻金服作為互聯(lián)網(wǎng)金融的平臺(tái)，本身就不具有傳統(tǒng)銀行所擁有的實(shí)力，在國(guó)家政策和相關(guān)經(jīng)濟(jì)戰(zhàn)略的引領(lǐng)下，勢(shì)必將會(huì)帶來重大的變革，以此來扶植傳統(tǒng)銀行業(yè)的發(fā)展。螞蟻金服等相關(guān)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的落戶一定程度上為雄安新區(qū)的建設(shè)注入活力的同時(shí)也帶來了巨大風(fēng)險(xiǎn)，螞蟻金服的背后是阿里巴巴集團(tuán)，但其依舊屬于民營(yíng)企業(yè)，依舊遵循傳統(tǒng)銀行的生存法則。

另外，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融管理制度尚不完善，目前絕大多數(shù)互聯(lián)網(wǎng)金融公司都是采取分業(yè)管理的經(jīng)營(yíng)模式，而在這種管理模式下存在著缺陷和漏洞，這使得互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)增加，當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生時(shí)其經(jīng)濟(jì)將遭受巨大的損失。建立科學(xué)、規(guī)范的管理制度，減小互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)確實(shí)重要。除此之外，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融技術(shù)也不成熟，并未與當(dāng)前經(jīng)濟(jì)發(fā)展速度相適應(yīng)，行業(yè)之間競(jìng)爭(zhēng)加劇，這不利于互聯(lián)網(wǎng)金融的安全。舉例來說，螞蟻金服旗下的貨幣基金余額寶規(guī)模達(dá)到人民幣1.6萬億元(約合2,540億美元)，占據(jù)中國(guó)貨幣市場(chǎng)資產(chǎn)的四分之一。螞蟻金服方面已采取了一些先發(fā)制人的行動(dòng)，如在貨幣基金投資上加上了自己的上限，禁止以超過24%的年化利率在平臺(tái)上發(fā)放消費(fèi)貸款，承諾遵守準(zhǔn)備出臺(tái)的P2P監(jiān)管規(guī)定以及“肩負(fù)社會(huì)責(zé)任。”即使這些做法能夠安撫監(jiān)管者，也會(huì)壓低該公司的利潤(rùn)。加之，當(dāng)下互聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，作為阿里巴巴集團(tuán)在中國(guó)市場(chǎng)的主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手之一，騰訊也同螞蟻金服在支付領(lǐng)域展開激戰(zhàn)。因此，螞蟻金服入住雄安是時(shí)代發(fā)展的要求，但并不意味著互聯(lián)網(wǎng)金融春天的到來，其風(fēng)險(xiǎn)管理控制亦需要不斷加強(qiáng)，以此來推動(dòng)國(guó)家大政方針的實(shí)現(xiàn)。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)探究

(一)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)不成熟。互聯(lián)網(wǎng)金融是由于現(xiàn)代信息技術(shù)的發(fā)展而發(fā)展起來的。其發(fā)展時(shí)間相對(duì)較短，導(dǎo)致計(jì)算機(jī)的某些系統(tǒng)還存在一定的缺陷和不足。但是人們已經(jīng)快速進(jìn)入了大數(shù)據(jù)時(shí)代，數(shù)據(jù)量呈現(xiàn)爆炸式增長(zhǎng)，計(jì)算機(jī)技術(shù)的發(fā)展與大數(shù)據(jù)的增長(zhǎng)兩方面的不匹配性對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展提出了巨大挑戰(zhàn)。企業(yè)的數(shù)據(jù)安全范圍進(jìn)一步擴(kuò)大且范圍越來越不清晰，導(dǎo)致企業(yè)內(nèi)無法針對(duì)信息的丟失和泄露進(jìn)行動(dòng)態(tài)實(shí)時(shí)的管控。國(guó)內(nèi)企業(yè)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)不足一般通過依靠國(guó)外專利技術(shù)和設(shè)備進(jìn)行彌補(bǔ)，但這將可能會(huì)引發(fā)潛在的安全隱患。

(二)信用缺失風(fēng)險(xiǎn)。“人無信不立”。信用在互聯(lián)網(wǎng)金融中也發(fā)揮著舉足輕重的作用。我國(guó)已經(jīng)進(jìn)入大數(shù)據(jù)時(shí)代，國(guó)家公民對(duì)個(gè)人信息的安全性要求十分嚴(yán)格，但因?yàn)槲覈?guó)信息技術(shù)水平有限，使得我國(guó)公民的信息數(shù)據(jù)的安全性情況嚴(yán)峻。一方面，電腦黑客及內(nèi)部工作人員盜取客戶信息現(xiàn)象時(shí)有發(fā)生，由于這一行為能夠產(chǎn)生巨大的經(jīng)濟(jì)效益，更加刺激信息盜取現(xiàn)象發(fā)生，客戶信息的濫用會(huì)引發(fā)很多的社會(huì)問題；另一方面，內(nèi)部人員可能由于貪欲而進(jìn)行挪用公款，掉包用戶數(shù)據(jù)等。這些行為都會(huì)讓社會(huì)公眾對(duì)這些互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)失去信心，嚴(yán)重影響互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，甚至走上違法犯罪的道路。

(三)監(jiān)管不利風(fēng)險(xiǎn)。第一，監(jiān)管制度寬松，互聯(lián)網(wǎng)金融的準(zhǔn)入門檻較低，導(dǎo)致該行業(yè)素質(zhì)參差不齊，用戶信息泄露較為嚴(yán)重。第二，有些監(jiān)管人員態(tài)度懈怠，沒有按照正常完整的程序去檢測(cè)進(jìn)入互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，加劇了行業(yè)整體風(fēng)險(xiǎn)。第三，監(jiān)管部門分工不明確，我國(guó)監(jiān)管部門在互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管中,分工還不夠明確，還存在許多漏洞，給予不法分子可乘之機(jī)。總之，政府等相關(guān)職能部門作為互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管的主力軍，應(yīng)當(dāng)發(fā)揮好應(yīng)有的職能與作用，這樣才能實(shí)現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)金融的健康發(fā)展。

(四)信息披露風(fēng)險(xiǎn)。充分的信息是作出良好決策的前提和依據(jù)。由于互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)發(fā)展過于迅速，相對(duì)應(yīng)的信息披露機(jī)制還不夠健全，有較大的完善空間。互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)強(qiáng)調(diào)的是業(yè)務(wù)真實(shí)、流程透明、資金等業(yè)務(wù)相關(guān)信息定期披露，但是仍然有許多平臺(tái)沒有嚴(yán)格執(zhí)行這項(xiàng)規(guī)定，沒有主動(dòng)披露信息，加劇了投資人和借款人之間的信息不對(duì)稱。甚至還有些金融平臺(tái)沒有披露資金募集的項(xiàng)目名稱、借貸企業(yè)名稱、借貸金額等基本信息，使得投資人的資金安全存在巨大隱患。

(五)法律缺失風(fēng)險(xiǎn)。互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的快速發(fā)展得益于相關(guān)法律法規(guī)較為松散。信息安全隱患大，個(gè)人信息易遭泄露，個(gè)人資料泄露等事件時(shí)有發(fā)生。還有許多平臺(tái)由于規(guī)范與指導(dǎo)不利，最后出現(xiàn)停業(yè)、跑路等問題，使得投資者損失較大。同時(shí)還有一些不法分子游走在法律邊緣，利用法律漏洞，從事互聯(lián)網(wǎng)金融欺詐等不法活動(dòng)，嚴(yán)重?fù)p害國(guó)家和個(gè)人的利益，不利于社會(huì)穩(wěn)定。因?yàn)槿狈ο嚓P(guān)完善的法律法規(guī)約束，所以互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)秩序較為混亂，不利于加快互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)發(fā)展的步伐和提高行業(yè)信譽(yù)。

三、防范互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策分析

(一)保障互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)安全。針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)存在的安全風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)該從其本身和外部使用人員兩方面來防范。互聯(lián)網(wǎng)存在的安全漏洞不能完全消除，但我國(guó)可以自主研發(fā)專利技術(shù)和設(shè)備來減少這類風(fēng)險(xiǎn)。外部使用人員包括使用客戶、金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)，各方應(yīng)重視網(wǎng)絡(luò)安全風(fēng)險(xiǎn)，并采取相應(yīng)措施。用戶可通過身份認(rèn)證、加密、防火墻等安全技術(shù)較強(qiáng)的方式加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范，金融機(jī)構(gòu)對(duì)網(wǎng)絡(luò)安全系統(tǒng)應(yīng)定期維護(hù)，同時(shí)企業(yè)這一使用者在數(shù)據(jù)增多的過程中要對(duì)各方信息進(jìn)行實(shí)時(shí)的動(dòng)態(tài)監(jiān)控，防止出現(xiàn)信息丟失或泄露等問題。在互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)發(fā)展過程中，要盡量保持計(jì)算機(jī)技術(shù)的發(fā)展與大數(shù)據(jù)增長(zhǎng)的一致性，增強(qiáng)其匹配性，以保證互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的安全性。

(二)加強(qiáng)建設(shè)互聯(lián)網(wǎng)金融信用體系。互聯(lián)網(wǎng)金融依托互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，信息安全和信用保障受到威脅，建設(shè)互聯(lián)網(wǎng)金融的信用體系是大勢(shì)所趨。該信用體系應(yīng)以政府為主導(dǎo)，建立健全企業(yè)在內(nèi)的金融業(yè)資信評(píng)級(jí)制度和個(gè)人評(píng)級(jí)制度。政府相關(guān)部門可建立信用評(píng)估體系，完善信用評(píng)價(jià)制度，金融機(jī)構(gòu)在給客戶辦理業(yè)務(wù)時(shí)，可根據(jù)其信用等級(jí)決定是否給予辦理業(yè)務(wù)。同時(shí)建立信息披露與共享機(jī)制，要求互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)對(duì)于所發(fā)生的必要的數(shù)據(jù)信息定期進(jìn)行披露，使投資者進(jìn)一步了解其產(chǎn)品，有效降低風(fēng)險(xiǎn)，提高投資者的信任程度。最后還需要加強(qiáng)對(duì)資金的管控，建立監(jiān)督機(jī)制，防止內(nèi)部人員挪用公款，增加投資者對(duì)平臺(tái)的信心。

(三)建立互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管體系。第一，需要完善互聯(lián)網(wǎng)金融的準(zhǔn)入制度，保障用戶信息的安全，對(duì)于不同的用戶或者金融主體，明確其進(jìn)入金融機(jī)構(gòu)的權(quán)限。第二，加強(qiáng)對(duì)監(jiān)管人員的教育培訓(xùn)，嚴(yán)格按照相應(yīng)程序進(jìn)行全方位的檢測(cè)，進(jìn)而明確其風(fēng)險(xiǎn)的存在，降低行業(yè)整體風(fēng)險(xiǎn)。第三，完善監(jiān)管部門的分工，權(quán)責(zé)分明，各司其職，修補(bǔ)監(jiān)管漏洞，強(qiáng)化對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的監(jiān)管。

(四)執(zhí)行更為嚴(yán)格的信息披露機(jī)制。有關(guān)監(jiān)管部門應(yīng)進(jìn)行市場(chǎng)調(diào)查，查處違反信息披露機(jī)制的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)，同時(shí)也需要制定更為嚴(yán)格的信息披露機(jī)制，加大違反懲處力度，嚴(yán)厲處罰違規(guī)或不合規(guī)的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)，降低因信息披露問題導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。強(qiáng)制金融平臺(tái)披露基本相關(guān)信息，保障投資者的合法權(quán)益，消除投資者資金安全隱患，增強(qiáng)投資者的信心。

(五)完善互聯(lián)網(wǎng)金融相關(guān)法律制度。制定適合我國(guó)國(guó)情的法律制度，做到有法可依，有法必依，違法必究。政府部門要對(duì)原有的規(guī)章制度進(jìn)行增減完善，特別是在信息安全與披露、資金存管、管治詐騙等方面出臺(tái)更為完備的制度進(jìn)行約束。規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)秩序，使得互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)發(fā)展有著更為完善的法律保障。

四、結(jié)語

互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)與傳統(tǒng)金融行業(yè)的深度融合已是大勢(shì)所趨，但隨著融合的不斷深入，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)的弊端也逐日顯現(xiàn)，探究如何有效規(guī)避互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)勢(shì)在必行。通過分析螞蟻金服這一互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)問題，從而探索應(yīng)對(duì)雄安新區(qū)互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策建議，建設(shè)可持續(xù)發(fā)展的互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)管理服務(wù)體系，促進(jìn)我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)健康發(fā)展。