城鄉統籌發展背景下湖南農村互聯網金融產品模式分析

摘 要：不同的互聯網金融產品運行模式決定了產品的設計思路，因此對互聯網金融產品運行模式的分析是產品創新的理論基礎。我國城鄉二元結構決定了農村互聯網金融與城市的互聯網金融既有共性的理論基礎，又有不同的操作方法論，在產品結構上具有農業的特點。融資型互聯網金融模式對農村更為現實，逐一分析。大數據金融模式下的電商供應鏈金融模式是近期在農村互聯網金融發展較為迅速一種，將其單列分析。

關鍵詞：農村 互聯網金融 模式分析

1.融資型互聯網金融模式及對農業的適應性分析

國內各種類型互聯網金融業務蓬勃發展，從去中介特征、利基市場特征（覆蓋傳統金融機構無法覆蓋的碎片市場）、信息有效性特征（消除信息不對稱）、可獲得性特征（金融普惠性）角度看，有三種互聯網金融模式值得特別關注，即第三方支付、P2P模式、眾籌模式。此外，羅明雄在2013年提出，還有大數據金融、信息化金融機構、互聯網金融門戶三種模式。在六種互聯網金融模式中，第三方支付是互聯網金融的基礎模式，諸多創新業務均通過第三方支付實現資金轉移，但在資金流轉過程中，第三方支付只起到中轉作用，不得擁有資金所有權。它主要解決不同銀行接口的網上對接以及各類特殊交易的信用缺失問題，通過提供資金流轉渠道完成消費者、商戶以及金融機構間的支付、清算、統計等過程。

2.P2P及其對農業的適應性分析

（1）P2P模式簡介

P2P（個人對個人、點對點）借貸并不是新鮮事物，傳統的個人借貸，比如張三向李四借了一筆錢，三個月后張三歸還這筆錢并支付給李四一筆利息，線下P2P借貸即是如此。互聯網金融的P2P模式是P2P借貸的互聯網化，不同的地方在于互聯網金融的P2P模式下，張三不知道借錢給他的李四的具體信息，但是李四了解張三的具體情況。

（2）P2P對農業的適應性分析

P2P網貸平臺后期分化出兩個發展方向：一是以提供投資者為主的平臺，稱之為“資金端”；二是以提供合格借貸者為主的平臺，稱之為“資產端”。由于受到嚴格的監管及資金成本的原因，資金端呈現收縮的趨勢，以2016年7月美利金融宣布“清盤資金端，專注資產端”為這一趨勢的標志性事件。農村互聯網金融平臺如果采用P2P模式，則依據在第一章提到農村互聯網化程度不高（大幅低于城市互聯網化水平）的情況，則資金端涉農是不理性的。這已經在P2P網貸平臺的發展中的得到了驗證：幾乎所有P2P平臺的資金端都是以城市群體為主。于是資產端涉農成為優先選擇。此外，即使未來農村移動互聯網繼續發展，考慮到農村互聯網用戶的支付習慣改變更為緩慢，資金端涉農也不是最經濟的選擇。更重要的是，互聯網金融的普惠特點決定了己經是資金洼地的農村，應該通過互聯網金融的創新得到發展資金而不是奉獻資金。

3.眾籌融資及其對農業的適應性分析

眾籌模式，不論是產品型眾籌還是股權型眾籌對農業都沒有排斥的情況。限于監管政策，優質的農業企業股權眾籌還很少見。而優質農產品眾籌已經蓬勃發展，較為適合處在改革進程中的農村。

國內已經出現淘寶眾籌、眾籌網等專業農產品眾籌平臺，其運作思路是：用戶通過預先眾籌的方式預訂商品，眾籌完成后，農場開始種植。投資者參與到種植過程，監管種植質量。產品收獲以后，按訂單發貨。農產品眾籌力求解決兩個問題，一是解決農業企業融資難的問題；二是通過投資者參與種植全程解決食品安全問題。

4.大數據金融其對農業的適應性分析

大數據金融下主要分為兩種模式：平臺模式（主要面向個人）、電商供應鏈金融模式（主要面向機構）。平臺模式的個人在線消費貸款逐漸成為大型互聯網（消費電商）平臺的附屬金融服務，以阿里巴巴為代表的互聯網巨頭對此領域呈現壟斷之勢。但平臺模式對農村組織和個體融資的幫助較小，這與P2P模式的適農分析類似。但是電商供應鏈金融模式，正隨著B2B產業互聯網的壯大而呈現百花齊放的局面。而且農業的農資經銷、種植、銷售、農產品加工等領域，都可以借鑒供應鏈金融的模式，通過細分B2B大宗交易電商，形成行業大數據，解決農村征信匱乏的問題。目前在我國農村及農業領域近期興起電商供應鏈金融的模式，是在市場供求刺激及宏觀引導下，由社會、產業的內部因素經過博弈而逐步衍生出的內生性金融創新活動。預計電商供應鏈金融模式將成為農村互聯網金融的可行路徑之一，有以下幾個原因：

第一，供應鏈金融通常選擇具有共性特征的細分產業，對產業的風險和收益有較為深刻的理解，容易針對產業的特點設計金融產品（模式），實現傳統金融機構難以覆蓋的領域。具體表現在產品上設計上會順應農業的季節性等特點，接受“春借秋還”的交替性規律，通過更大范圍的展業來均衡資金使用的波峰與波谷。

第二，農業區域分布在廣袤的農村，金融機構完全覆蓋底層的農民個體，從效率上看是不理性的，通過核心企業間接覆蓋是較為可行的方式。限于目前農村地區互聯網普及狀況，預計這一情形在短期依然難以得到較大程度改善。

第三，農村在商業傳統上有“熟人”合作的習慣，熟人間已經積累較多的非數字化信用資料或信息。通過對這種熟人關系中過往借貸、交易數據的數字化積累，有利于金融機構篩選出符合要求的客戶，也為缺乏信用數據的農業從業者提供了基礎信用信息。

參考文獻

[1] 互聯網金融六大模式解析[J]. 羅明雄. 高科技與產業化. 2014（03）

[2] 我國農業生產面臨的問題及對策[J]. 張敏俠，趙曉玲. 吉林農業. 2014（03）

[3] 農業供應鏈金融：農業金融服務的創新融資模式[J]. 張萌. 當代經濟. 2013（24）

作者簡介： 周南 （1982-） ， 男， 湖南長沙人， 長沙商貿旅游職業技術學院經貿學院物流管理教研室主任， 副教授， 碩士研究生， 研究方向：金融管理、高職教育管理、經濟管理、物流管理。

基金課題：本文屬于2016年湖南省教育廳科學研究項目《城鄉統籌發展背景下湖南農村互聯網金融產品創新研究》階段性成果，課題編號：16C0111；