區(qū)塊鏈技術(shù)下企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的優(yōu)化

楊 霞（教授），董 劼

在全球化發(fā)展進(jìn)程中，財(cái)務(wù)活動(dòng)是企業(yè)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的主要活動(dòng)，是企業(yè)實(shí)現(xiàn)多元化經(jīng)營(yíng)、擴(kuò)大規(guī)模的重要手段。隨著“互聯(lián)網(wǎng)+”的提出，以ERP為代表的信息基礎(chǔ)技術(shù)促進(jìn)了企業(yè)管理信息化的升級(jí)，大大提高了財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)與管理會(huì)計(jì)的工作效率。信息技術(shù)的提升與應(yīng)用促使財(cái)務(wù)人員轉(zhuǎn)型，同時(shí)也對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)產(chǎn)生了重要影響。然而云計(jì)算以及ERP等信息技術(shù)都是集中式的處理方式，即數(shù)據(jù)在數(shù)據(jù)倉(cāng)庫(kù)中集中處理，企業(yè)往往將信息技術(shù)外包給第三方服務(wù)運(yùn)營(yíng)商，因此優(yōu)先訪問(wèn)企業(yè)數(shù)據(jù)的不是企業(yè)本身，而是運(yùn)營(yíng)商，這在一定程度上增加了企業(yè)數(shù)據(jù)的安全風(fēng)險(xiǎn)。區(qū)塊鏈作為去中心化、去信任的大數(shù)據(jù)工具，其分布式存儲(chǔ)功能和安全透明的信息處理能力可以有效規(guī)避這一隱患。本文通過(guò)引入?yún)^(qū)塊鏈原理，針對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)所面臨的問(wèn)題，提出相應(yīng)的具體解決路徑，為優(yōu)化企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)提供借鑒。

一、企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)存在的問(wèn)題及原因

財(cái)務(wù)活動(dòng)簡(jiǎn)而言之就是企業(yè)的資金運(yùn)動(dòng)。狹義上來(lái)說(shuō)，財(cái)務(wù)活動(dòng)主要指企業(yè)在二級(jí)市場(chǎng)的籌資活動(dòng)。廣義上來(lái)說(shuō)，企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)不僅包括籌資活動(dòng)，還囊括了企業(yè)投資、經(jīng)營(yíng)和分配活動(dòng)，凡是涉及企業(yè)資金出入的都屬于企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)，因此企業(yè)的經(jīng)營(yíng)發(fā)展離不開(kāi)企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)[1]。

如圖1所示，企業(yè)的籌資活動(dòng)主要包括發(fā)行股票和債券、向商業(yè)銀行借款等；企業(yè)的投資活動(dòng)包括內(nèi)部投資（如購(gòu)置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)等），以及外部投資（如在二級(jí)市場(chǎng)購(gòu)買(mǎi)股票和債券）；企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)基本可以分為供應(yīng)鏈管理、內(nèi)部控制以及財(cái)務(wù)管理三大塊；企業(yè)的分配活動(dòng)主要包括繳納稅款、提取公積金、提取公益金和分紅。企業(yè)在開(kāi)展財(cái)務(wù)活動(dòng)的過(guò)程中離不開(kāi)企業(yè)內(nèi)部的關(guān)聯(lián)交易，進(jìn)行各項(xiàng)交易活動(dòng)的時(shí)候，需要對(duì)外進(jìn)行信息披露，以反映企業(yè)良好的運(yùn)營(yíng)狀態(tài)。

企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)主要涉及資金的出入，因此財(cái)務(wù)活動(dòng)面臨問(wèn)題的焦點(diǎn)在于資金，包括資金管理、資金出入的內(nèi)部控制、交易事項(xiàng)的支付以及關(guān)聯(lián)交易的信息披露。目前企業(yè)財(cái)務(wù)管理存在的問(wèn)題具體如下：

（一）資金管理困難

圖1 企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)

在企業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)展的過(guò)程中，企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)存在的最為普遍的問(wèn)題之一就是資金管理困難，主要體現(xiàn)在支付結(jié)算業(yè)務(wù)和融資業(yè)務(wù)中。造成資金管理困難的原因主要包括以下幾個(gè)方面：

1.外部銀行的手續(xù)費(fèi)高昂。在資金調(diào)配過(guò)程中，銀行等傳統(tǒng)第三方支付中介會(huì)對(duì)企業(yè)收取資金調(diào)配的手續(xù)費(fèi)。如圖2所示，在跨境支付環(huán)節(jié)資金出入境的過(guò)程中，由于人民幣不是全球范圍內(nèi)結(jié)算的主流貨幣，企業(yè)之間的轉(zhuǎn)賬一般通過(guò)合作銀行來(lái)完成，先互相轉(zhuǎn)賬給母國(guó)銀行，之后合作銀行通過(guò)海外分支機(jī)構(gòu)再轉(zhuǎn)賬給目標(biāo)公司所在國(guó)的銀行賬戶(hù)，這一過(guò)程流程繁雜、環(huán)節(jié)眾多，而且每一個(gè)環(huán)節(jié)都會(huì)收取高昂的手續(xù)費(fèi)。

2.企業(yè)內(nèi)部資金管理產(chǎn)生的成本。一般情況下企業(yè)的資金往來(lái)金額巨大、風(fēng)險(xiǎn)高。因此，企業(yè)在根據(jù)實(shí)際需要進(jìn)行資金籌配與集中管理時(shí)，需要設(shè)置專(zhuān)門(mén)的資金管理崗位，這消耗了不少的人力和物力。

3.企業(yè)的融資活動(dòng)中介成本過(guò)高。企業(yè)的籌資方式主要有兩種：一種是權(quán)益資金，如吸收直接投資、發(fā)行股票等；另外一種是負(fù)債資金，如向銀行借款、利用商業(yè)信用、發(fā)行公司債券、融資租賃等。不論哪種方式，企業(yè)都繞不開(kāi)中介機(jī)構(gòu)，比如銀行、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、證券交易所等，企業(yè)融資成本很大程度上是來(lái)自這些中間環(huán)節(jié)。

圖2 資金的出入境

（二）財(cái)務(wù)部門(mén)的內(nèi)控不健全

企業(yè)的財(cái)務(wù)部門(mén)是開(kāi)展財(cái)務(wù)活動(dòng)的核心部門(mén)，財(cái)務(wù)部門(mén)的內(nèi)控建設(shè)會(huì)影響到企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的全局。目前很多企業(yè)的財(cái)務(wù)部門(mén)內(nèi)控不健全，主要表現(xiàn)為工作效率低下，具體包括：資金使用效率低下、財(cái)務(wù)制度不健全以及會(huì)計(jì)核算不恰當(dāng)。造成這些問(wèn)題的主要原因如下：

1.財(cái)務(wù)活動(dòng)流程環(huán)節(jié)過(guò)多。過(guò)多的環(huán)節(jié)降低了資金的使用效率，不能保證項(xiàng)目資金到位和項(xiàng)目信息傳遞的及時(shí)性和實(shí)時(shí)性。例如，在跨境支付和外部籌措資金的流程中，匯款業(yè)務(wù)通常需要一周左右的結(jié)算時(shí)間，股票交易需要2～3天的結(jié)算時(shí)間，銀行貸款的大額結(jié)算需要20多天，這嚴(yán)重影響了財(cái)務(wù)活動(dòng)的效率；同時(shí)項(xiàng)目信息與項(xiàng)目資金使用情況不能實(shí)時(shí)匹配，信息存在滯后，進(jìn)而影響了工作效率。

2.財(cái)務(wù)活動(dòng)重復(fù)性勞動(dòng)。在項(xiàng)目立項(xiàng)籌措資金方面，前期的準(zhǔn)備工作、各部門(mén)領(lǐng)導(dǎo)的審批以及進(jìn)行可行性分析報(bào)告等過(guò)程存在重復(fù)性工作，而且由于上下級(jí)審批權(quán)限的界定，如果上一環(huán)節(jié)沒(méi)有順利通過(guò)，下一環(huán)節(jié)就很難繼續(xù)下去。緩慢的信息傳遞速度使得時(shí)間成本上升，也加大了項(xiàng)目管理的難度。

3.企業(yè)成員單位賬戶(hù)體系過(guò)于復(fù)雜。通常大型企業(yè)的財(cái)務(wù)部門(mén)會(huì)根據(jù)企業(yè)的實(shí)際需要，以不同的方式進(jìn)行非現(xiàn)金結(jié)算，總體來(lái)說(shuō)主要有三種計(jì)算方式：企業(yè)身份銀行代理結(jié)算模式、銀行現(xiàn)金池結(jié)算模式和總分賬戶(hù)模式。雖然這三種模式在一定程度上滿(mǎn)足了企業(yè)資金管理和支付清算的需要，但在這三種模式下，企業(yè)成員單位賬戶(hù)體系過(guò)于復(fù)雜，賬戶(hù)核算的工作量就會(huì)相應(yīng)增加，因而影響了結(jié)算速度、效率和時(shí)間。

（三）會(huì)計(jì)信息失真

會(huì)計(jì)信息失真使得企業(yè)的會(huì)計(jì)信息無(wú)法真實(shí)反映企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)，這對(duì)于企業(yè)管理者和相關(guān)監(jiān)管部門(mén)做出合理的決策都帶來(lái)了一定的影響。信息不對(duì)稱(chēng)是造成企業(yè)會(huì)計(jì)信息失真的主要原因，其主要體現(xiàn)在企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的透明度上，具體如下：

1.非等價(jià)交易。信息不對(duì)稱(chēng)導(dǎo)致企業(yè)內(nèi)部關(guān)聯(lián)交易很容易違背真實(shí)性原則，造成不公平、不公開(kāi)的交易情況發(fā)生。這通常發(fā)生在并購(gòu)重組和資產(chǎn)租賃等交易中，尤其是關(guān)聯(lián)方交易。比如，某大型集團(tuán)的母子公司與其控股的關(guān)聯(lián)公司發(fā)生關(guān)聯(lián)交易時(shí)，由于雙方都是關(guān)聯(lián)方，內(nèi)部交易都是非公開(kāi)透明的，集團(tuán)母公司為了獲益最大化，簽訂合同的條款中可能會(huì)出現(xiàn)非市場(chǎng)化的條例。這種信息不透明的交易方式在很大程度上欺騙了中小股東，侵占其相關(guān)利益，同時(shí)也增加了集團(tuán)子公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)以及子公司債權(quán)人的債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

2.信息披露不透明。企業(yè)的信息披露是連接公司、投資者以及公眾的重要信息溝通橋梁[2]。當(dāng)前國(guó)內(nèi)A股市場(chǎng)信息披露相對(duì)滯后，部分信息前后矛盾，有的公司對(duì)信息披露中提及的承諾未履行，有的公司信息披露避重就輕。

3.企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中的供應(yīng)鏈管理信息失真。供應(yīng)鏈管理的目的是提高產(chǎn)品在轉(zhuǎn)移過(guò)程中的可見(jiàn)性和控制性。在產(chǎn)品生產(chǎn)的整個(gè)周期，從采購(gòu)到制成再到流通零售，整個(gè)供應(yīng)鏈管理是零碎化和復(fù)雜化的，又伴隨地理分散化，產(chǎn)品越復(fù)雜，供應(yīng)鏈越難管理，所以發(fā)生意外時(shí)對(duì)事故的調(diào)查難以展開(kāi)。同時(shí)，買(mǎi)賣(mài)雙方缺少有效的方法驗(yàn)證所購(gòu)買(mǎi)產(chǎn)品的真?zhèn)我约胺?wù)的價(jià)值，因此傳統(tǒng)方法下很難提高供應(yīng)鏈管理的透明度。

二、區(qū)塊鏈工作原理及應(yīng)用價(jià)值

（一）區(qū)塊鏈工作原理

簡(jiǎn)單而言，區(qū)塊鏈就是幾個(gè)區(qū)塊相互連接在一起的鏈?zhǔn)浇Y(jié)構(gòu)，最早由中本聰（Satoshi Nakamoto）于2008年提出，他詳細(xì)闡述了比特幣的底層技術(shù)區(qū)塊鏈，即基于密碼學(xué)原理，去中心化，擺脫第三方信用，實(shí)現(xiàn)用戶(hù)之間的直接交易[3]。區(qū)塊鏈的工作原理是基于密碼學(xué)的安全哈希算法、數(shù)字簽名技術(shù)以及工作量證明機(jī)制。

1.基于密碼學(xué)的安全哈希算法（SHA-256）。它是密碼學(xué)哈希函數(shù)的一種，哈希函數(shù)可以將任意長(zhǎng)度的不同信息轉(zhuǎn)化為長(zhǎng)度相等但內(nèi)容不同的二進(jìn)制數(shù)列。安全哈希算法不僅具備哈希函數(shù)的特征，而且可以縱向變化方法，將接受固定長(zhǎng)度的哈希函數(shù)轉(zhuǎn)化為可接受的任意長(zhǎng)度。這種變化方法有助于實(shí)現(xiàn)區(qū)塊對(duì)大量信息數(shù)據(jù)的儲(chǔ)存，形成安全時(shí)間戳，并保證區(qū)塊內(nèi)的信息可以永久保留且不被篡改。

2.數(shù)字簽名（Digital Signature）技術(shù)。它是指區(qū)塊鏈系統(tǒng)內(nèi)每個(gè)節(jié)點(diǎn)或用戶(hù)都有一對(duì)“鑰匙”，即數(shù)字身份私鑰，只有用戶(hù)本人所知，其他節(jié)點(diǎn)或用戶(hù)都有一把公鑰，通過(guò)私鑰簽名發(fā)出信息，隨即通過(guò)廣播在區(qū)塊鏈內(nèi)傳遞給其他用戶(hù)，其他用戶(hù)運(yùn)用公鑰驗(yàn)證信息真實(shí)與否。通過(guò)區(qū)塊鏈的數(shù)字簽名技術(shù)，可以實(shí)現(xiàn)區(qū)塊中的信息追溯、智能合約編程以及去中心化的身份管理。

3.工作量證明（POW，Proof of Work）機(jī)制。簡(jiǎn)單理解它就是一份證明，用來(lái)確認(rèn)用戶(hù)做過(guò)一定量的工作。這要求信息發(fā)起者進(jìn)行一定的運(yùn)算，通過(guò)對(duì)工作結(jié)果進(jìn)行認(rèn)證來(lái)證明用戶(hù)完成了相應(yīng)的工作，這是一種應(yīng)對(duì)拒絕服務(wù)攻擊和其他服務(wù)濫用的經(jīng)濟(jì)對(duì)策。通過(guò)算法解決相關(guān)哈希函數(shù)難題，生成區(qū)塊，然后將交易信息打包至區(qū)塊內(nèi)，每個(gè)區(qū)塊的哈希值就是每個(gè)節(jié)點(diǎn)礦工的工作量證明。運(yùn)用工作量證明機(jī)制，區(qū)塊鏈可以實(shí)現(xiàn)去信任、隱性共識(shí)以及分布式記賬。

（二）區(qū)塊鏈對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的應(yīng)用價(jià)值

由區(qū)塊鏈原理所形成的區(qū)塊鏈的特征，為目前企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)所面臨的問(wèn)題提供了解決方案。同時(shí)，相對(duì)當(dāng)下云計(jì)算等其他集中式的大數(shù)據(jù)管理工具而言，區(qū)塊鏈分布式管理方式更具優(yōu)越性。

1.區(qū)塊鏈安全時(shí)間戳的特性可以幫助解決企業(yè)信息不對(duì)稱(chēng)、會(huì)計(jì)信息失真的問(wèn)題。根據(jù)安全哈希算法原理，區(qū)塊鏈的主體部分負(fù)責(zé)記錄交易信息或者存儲(chǔ)企業(yè)的原始憑證，企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)從發(fā)生第一筆交易開(kāi)始，信息就已經(jīng)記錄在創(chuàng)世區(qū)塊內(nèi)，之后的每筆交易都會(huì)通過(guò)哈希指針連接記錄在下一個(gè)區(qū)塊內(nèi)，交易信息在每個(gè)區(qū)塊內(nèi)都會(huì)自動(dòng)生成安全時(shí)間戳。例如，在通過(guò)智能合約與智能支付完成交易后，系統(tǒng)自動(dòng)生成憑證存儲(chǔ)在區(qū)塊內(nèi)，如果有人試圖改變區(qū)塊內(nèi)的憑證數(shù)據(jù)，那么整個(gè)區(qū)塊鏈內(nèi)部會(huì)發(fā)生沖突，再者改變數(shù)據(jù)從技術(shù)層面來(lái)說(shuō)是不可行的，因?yàn)楣Ｖ羔樖遣豢赡娴摹Ｒ虼耍趨^(qū)塊鏈內(nèi)所記錄的企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的原始憑證是真實(shí)有效的，銀行等第三方機(jī)構(gòu)在給企業(yè)貸款進(jìn)行數(shù)據(jù)核實(shí)時(shí)不再變得費(fèi)時(shí)費(fèi)力，無(wú)需開(kāi)展盡職調(diào)查，就能自動(dòng)、零成本地獲取企業(yè)的相關(guān)運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)，而且數(shù)據(jù)真實(shí)可靠。

2.區(qū)塊鏈去中心化和去信任的特性可以降低企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的中間成本，健全財(cái)務(wù)內(nèi)控體系，簡(jiǎn)化財(cái)務(wù)流程，提高工作效率。由于區(qū)塊鏈?zhǔn)侨ブ行幕\(yùn)行，那么區(qū)塊鏈網(wǎng)絡(luò)沒(méi)有中心化的硬件和管理機(jī)構(gòu)，任意節(jié)點(diǎn)的權(quán)利和義務(wù)都是均等的，都可以進(jìn)行財(cái)務(wù)信息的分布式核算和存儲(chǔ)，整條區(qū)塊鏈?zhǔn)怯筛鱾€(gè)區(qū)塊的節(jié)點(diǎn)共同維護(hù)的。例如，企業(yè)無(wú)需專(zhuān)門(mén)設(shè)置資金管理崗位或部門(mén)來(lái)集中管理和調(diào)配資金，基于區(qū)塊鏈平臺(tái)通過(guò)智能賬本、智能交易和智能審計(jì)，可以很大程度地健全財(cái)務(wù)內(nèi)控體系，精簡(jiǎn)財(cái)務(wù)部門(mén)，優(yōu)化財(cái)務(wù)流程，節(jié)約人力和物力，使財(cái)務(wù)人員從繁雜的基礎(chǔ)工作中解放出來(lái)；而且財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)和運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)可以實(shí)時(shí)同步，對(duì)企業(yè)管理層及時(shí)做出正確決策具有實(shí)質(zhì)性意義。在企業(yè)交易的環(huán)節(jié)，通過(guò)智能合約和智能支付，可以實(shí)時(shí)完成交易并自動(dòng)生成憑證保存在企業(yè)財(cái)務(wù)區(qū)塊內(nèi)，無(wú)需銀行等第三方機(jī)構(gòu)的介入，銀行等第三方機(jī)構(gòu)更多的是充當(dāng)監(jiān)管的角色。

總體而言，區(qū)塊鏈應(yīng)用于企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)是未來(lái)的趨勢(shì)所在。區(qū)塊鏈對(duì)財(cái)務(wù)活動(dòng)的貢獻(xiàn)在于：①安全時(shí)間戳保證了財(cái)務(wù)活動(dòng)所需的數(shù)據(jù)、信息以及會(huì)計(jì)原始憑證的真實(shí)可靠，這使得銀行等第三方機(jī)構(gòu)無(wú)需開(kāi)展盡職調(diào)查，就可以自動(dòng)、零成本地獲取企業(yè)相關(guān)的運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)。②區(qū)塊鏈去中心化和去信任的特征有助于健全企業(yè)財(cái)務(wù)內(nèi)控體系、精簡(jiǎn)財(cái)務(wù)活動(dòng)以及優(yōu)化財(cái)務(wù)流程，使財(cái)務(wù)人員從財(cái)務(wù)基礎(chǔ)工作中解放出來(lái)。而且，區(qū)塊鏈技術(shù)有助于企業(yè)實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)與運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)的實(shí)時(shí)同步，真實(shí)反映企業(yè)運(yùn)營(yíng)狀況，對(duì)管理層做出正確決策具有實(shí)質(zhì)性意義。

三、區(qū)塊鏈優(yōu)化企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的具體路徑

作為去中心化與去信任技術(shù)，區(qū)塊鏈為企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)帶來(lái)了新的發(fā)展機(jī)遇。為解決大數(shù)據(jù)背景下財(cái)務(wù)活動(dòng)所面臨的資金管理困難、內(nèi)控不健全以及會(huì)計(jì)信息失真等問(wèn)題，本文從效率成本和安全透明兩個(gè)維度，將區(qū)塊鏈應(yīng)用于企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)中，從智能合約、智能支付、智能交易、智能融資、智能審計(jì)、智能賬本和智能供應(yīng)鏈管理七個(gè)方面詮釋區(qū)塊鏈優(yōu)化財(cái)務(wù)活動(dòng)的具體路徑。

如圖3所示，企業(yè)通過(guò)搭載智能合約和智能支付有效地去中心化和去信任，改善了財(cái)務(wù)活動(dòng)的環(huán)境，使其更加安全、透明，并有效地提高了財(cái)務(wù)活動(dòng)的效率，降低了成本。基于區(qū)塊鏈的平臺(tái)使得財(cái)務(wù)活動(dòng)更加智能化，具體表現(xiàn)為：①在智能籌資方面，眾籌拓寬了企業(yè)多元化的融資渠道，智能合約與智能支付使得發(fā)行股票和債券變得更加便捷、實(shí)惠。②在智能經(jīng)營(yíng)方面，區(qū)塊鏈改變了現(xiàn)有經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的格局，智能賬本與智能交易替代了財(cái)務(wù)管理部門(mén)，使財(cái)務(wù)人員從繁雜的財(cái)務(wù)工作中解放出來(lái)；智能供應(yīng)鏈管理完善了原有供應(yīng)鏈管理，可以對(duì)產(chǎn)品與服務(wù)進(jìn)行可追溯化管理；智能審計(jì)完善了企業(yè)內(nèi)控，使之與企業(yè)的運(yùn)營(yíng)情況實(shí)時(shí)同步。③在智能投資方面，借助智能合約與智能支付，股票、債券和實(shí)物交易變得更加簡(jiǎn)便。④在智能分配方面，企業(yè)在繳納稅款、提取公積金與公益金、進(jìn)行分紅時(shí)，借助智能合約與智能支付，繞開(kāi)銀行和其他基金公司等，讓利潤(rùn)分配更加快捷。

圖3 區(qū)塊鏈改善企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的路徑

（一）區(qū)塊鏈與財(cái)務(wù)活動(dòng)的效率成本

1.智能合約：合約立即生成與執(zhí)行。早在1994年尼克薩博（Nick Szabo）就提出了智能合約的概念，最初智能合約是指使用計(jì)算機(jī)系統(tǒng)（或者其他自動(dòng)化方式）來(lái)執(zhí)行的合約。例如，自動(dòng)售貨機(jī)可以看成一個(gè)銷(xiāo)售商品的智能合約，執(zhí)行的就是商品購(gòu)買(mǎi)者與自動(dòng)售貨機(jī)主人之間關(guān)于如何購(gòu)買(mǎi)一件商品的合約。當(dāng)前企業(yè)的相關(guān)財(cái)務(wù)事項(xiàng)仍需銀行手動(dòng)批準(zhǔn)資金的轉(zhuǎn)移，智能合約尚未真正落地，而實(shí)現(xiàn)智能合約的關(guān)鍵是計(jì)算機(jī)程序能不能真正地觸發(fā)支付。企業(yè)借助區(qū)塊鏈平臺(tái)可以快速部署智能合約，根據(jù)企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的不同需求，編寫(xiě)適合所需應(yīng)用場(chǎng)景的智能合約，并通過(guò)智能合約構(gòu)建出執(zhí)行一定商業(yè)邏輯的區(qū)塊鏈應(yīng)用，以有效地降低交易時(shí)間延遲與出現(xiàn)紕漏風(fēng)險(xiǎn)的可能性。

例如，A公司要處理一項(xiàng)固定資產(chǎn)，將現(xiàn)有的一輛汽車(chē)賣(mài)給B公司，這一交易的手續(xù)要派遣專(zhuān)門(mén)的負(fù)責(zé)人或者設(shè)置專(zhuān)門(mén)的崗位進(jìn)行處理，并且這一過(guò)程要通過(guò)銀行來(lái)完成。如果在區(qū)塊鏈平臺(tái)上，A公司與B公司可以通過(guò)智能合約達(dá)成交易，A公司使用秘鑰簽收合約，通過(guò)廣播在區(qū)塊鏈平臺(tái)上驗(yàn)證這一交易，B公司就可以憑借智能合約通過(guò)平臺(tái)直接從A公司將車(chē)取走，在這里取得智能合約就相當(dāng)于拿到了那輛汽車(chē)的鑰匙。企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)可以通過(guò)智能合約進(jìn)行，代替?zhèn)鹘y(tǒng)的管理者處理相關(guān)利益關(guān)系，能夠執(zhí)行計(jì)算、直接操作機(jī)器并以遠(yuǎn)高于人類(lèi)效率的方式運(yùn)行。交易各方達(dá)成智能合約后，交易可以及時(shí)清算，提高了財(cái)務(wù)活動(dòng)的執(zhí)行效率，降低了相關(guān)成本和風(fēng)險(xiǎn)。

2.智能支付：即時(shí)收付。在區(qū)塊鏈技術(shù)平臺(tái)下，企業(yè)可以實(shí)現(xiàn)直接收付功能，降低企業(yè)的交易成本；并且不受從銀行等機(jī)構(gòu)的營(yíng)業(yè)地點(diǎn)和營(yíng)業(yè)時(shí)間的限制，可以在手機(jī)、平板電腦等多種設(shè)備上實(shí)現(xiàn)交易，從而有效避免交易時(shí)間的延遲，加速企業(yè)資金的流動(dòng)。企業(yè)可以裁掉多余的人力崗位，優(yōu)化管理結(jié)構(gòu)，減少內(nèi)耗，把主要精力放在主營(yíng)業(yè)務(wù)上，實(shí)現(xiàn)效益的增加。區(qū)塊鏈技術(shù)在改善企業(yè)海外經(jīng)營(yíng)交易活動(dòng)的跨境支付方面起著重要的作用，具體來(lái)講，區(qū)塊鏈技術(shù)不僅改善了企業(yè)代理銀行之間、企業(yè)與企業(yè)之間以及同行匯款方面的服務(wù)，還有助于實(shí)現(xiàn)這些領(lǐng)域經(jīng)濟(jì)活動(dòng)效益的增加。

通過(guò)消除對(duì)中介銀行（所謂的中間人）的需求，減少了昂貴的客戶(hù)費(fèi)用，進(jìn)一步降低了企業(yè)跨境支付的成本，改善了企業(yè)進(jìn)行跨國(guó)經(jīng)濟(jì)貿(mào)易活動(dòng)以及跨國(guó)經(jīng)營(yíng)的經(jīng)濟(jì)環(huán)境。同時(shí)，區(qū)塊鏈技術(shù)可以繞過(guò)中介銀行，直接通過(guò)支付款的發(fā)送端與接收端來(lái)實(shí)現(xiàn)跨境即時(shí)支付，從而極大地降低了企業(yè)跨境支付領(lǐng)域的成本以及交易時(shí)間，而且發(fā)送端和接收端的形式是多樣的，使得支付方式靈活多變，提高了經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的效率。

3.智能融資：去中心化融資。在區(qū)塊鏈技術(shù)下，去中心化是區(qū)塊鏈最顯著的特征，企業(yè)可以繞過(guò)銀行和券商等中介機(jī)構(gòu)，直接向資本市場(chǎng)融資，籌集生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)所需的資金。這就大大降低了股票證券等金融工具的交易成本，同時(shí)區(qū)塊鏈技術(shù)的安全性和便捷性也降低了金融工具交易環(huán)節(jié)的風(fēng)險(xiǎn)，為企業(yè)和投資商提供了便利，也降低了交易時(shí)間延遲的可能性，加速了資金的流轉(zhuǎn)。此外，在區(qū)塊鏈技術(shù)下，企業(yè)可以通過(guò)“區(qū)塊鏈+眾籌”向大眾和民間直接融資，特別是對(duì)于融資難的中小企業(yè)而言，拓寬了其傳統(tǒng)融資渠道。相對(duì)于傳統(tǒng)的融資方式而言，眾籌更為開(kāi)放、成本更低、效率更高，也促進(jìn)了互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，區(qū)塊鏈強(qiáng)大的分布式賬簿的功能確保了投資者的每一筆投資都實(shí)收實(shí)到。

4.智能審計(jì)：實(shí)時(shí)同步。企業(yè)內(nèi)部審計(jì)的成本和外部審計(jì)的費(fèi)用是企業(yè)財(cái)務(wù)管理費(fèi)用的重要組成部分[4]。較低的審計(jì)成本不僅有利于會(huì)計(jì)師事務(wù)所在激烈的行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)中取得優(yōu)勢(shì)地位，也有利于企業(yè)優(yōu)化配置資源[5]。傳統(tǒng)的審計(jì)程序要求注冊(cè)會(huì)計(jì)師在合法合規(guī)的情況下，檢查被審計(jì)單位的會(huì)計(jì)憑證、會(huì)計(jì)賬簿、會(huì)計(jì)報(bào)表以及其他與財(cái)務(wù)收支有關(guān)的資料和資產(chǎn)，監(jiān)督企業(yè)財(cái)務(wù)收支的真實(shí)性、合法性和效益。而審查文件和存在的記錄是一個(gè)耗時(shí)耗力的過(guò)程，實(shí)施審查的人員的住宿費(fèi)、伙食費(fèi)以及差旅費(fèi)也是一項(xiàng)必要的支出，這是企業(yè)外審費(fèi)用的主要成分之一。企業(yè)招聘專(zhuān)業(yè)審計(jì)人員進(jìn)行內(nèi)部審計(jì)，也需要對(duì)其支付薪酬和福利等。

基于區(qū)塊鏈的平臺(tái)，企業(yè)可以發(fā)展自己的私有鏈（一種公開(kāi)透明的賬簿），受到許可的人可以用私鑰訪問(wèn)來(lái)確認(rèn)交易。根據(jù)上文提到的區(qū)塊鏈的特征，在私有鏈上的數(shù)據(jù)是永久的、實(shí)時(shí)的、不可更改的，采用區(qū)塊鏈技術(shù)可以準(zhǔn)確記錄交易的真實(shí)信息。如此便提高了會(huì)計(jì)信息的透明度、準(zhǔn)確性、時(shí)效性和可靠性，滿(mǎn)足了會(huì)計(jì)核算的要求，并降低了道德風(fēng)險(xiǎn)。在內(nèi)部控制和審計(jì)方面，降低了對(duì)財(cái)務(wù)信息審核控制的要求，在保障企業(yè)財(cái)產(chǎn)安全完整的同時(shí)，減少了對(duì)相關(guān)查驗(yàn)工作的依賴(lài)，降低了對(duì)外部審計(jì)基礎(chǔ)工作的需求，從而降低了企業(yè)成本。企業(yè)不需要再去招聘專(zhuān)業(yè)審計(jì)人員來(lái)進(jìn)行內(nèi)部審計(jì)，所有的交易都能實(shí)時(shí)地、真實(shí)地集中記錄，并儲(chǔ)存在私有鏈上。

（二）區(qū)塊鏈與財(cái)務(wù)活動(dòng)的安全透明

1.智能交易：去中心化數(shù)據(jù)審核。傳統(tǒng)情況下，在審查企業(yè)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)與運(yùn)營(yíng)情況時(shí)需要第三方參與，比如支付環(huán)節(jié)的合作銀行、項(xiàng)目投資環(huán)節(jié)的咨詢(xún)公司、制定年度財(cái)務(wù)報(bào)告的會(huì)計(jì)師事務(wù)所等，第三方也需要派出相應(yīng)的人員，這樣可以增加企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的信任度，相應(yīng)地也增加了中間成本。而在區(qū)塊鏈的平臺(tái)上沒(méi)有中心化的概念，任何企業(yè)與個(gè)人以及第三方機(jī)構(gòu)都可以創(chuàng)建一個(gè)節(jié)點(diǎn)和端口，每個(gè)節(jié)點(diǎn)或端口發(fā)生的任何交易事項(xiàng)以及生成的會(huì)計(jì)憑證，都會(huì)通過(guò)站內(nèi)廣播的形式向鄰近節(jié)點(diǎn)傳送，包括管理層、股東、第三方中介以及監(jiān)管機(jī)構(gòu)在內(nèi)等其他利益相關(guān)者，龐大的節(jié)點(diǎn)聚集在一起帶來(lái)了一種蟻群效益，無(wú)形中形成了一個(gè)虛擬中心。在區(qū)塊鏈平臺(tái)上所發(fā)生的支付結(jié)算交易事項(xiàng)，通過(guò)節(jié)點(diǎn)向外輸送，每筆事項(xiàng)都得到了區(qū)塊鏈平臺(tái)上節(jié)點(diǎn)的認(rèn)可，這充分保證了財(cái)務(wù)要素確認(rèn)的準(zhǔn)確性和一致性。

2.智能賬本：財(cái)務(wù)造假無(wú)處遁形。會(huì)計(jì)監(jiān)督是企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的重要內(nèi)容。真實(shí)性是企業(yè)利益相關(guān)者最關(guān)注的會(huì)計(jì)信息質(zhì)量之一，復(fù)式記賬法雖然提高了信息的透明度，降低了交易的成本，提高了價(jià)值交換的效率，但復(fù)式記賬法也存在作假的可能。復(fù)式記賬法是兩個(gè)方向的記錄，而區(qū)塊鏈技術(shù)下的超級(jí)賬本是多個(gè)方向的記錄，而且根據(jù)區(qū)塊鏈的安全時(shí)間戳，記錄的會(huì)計(jì)信息不可偽造、不可篡改，使得財(cái)務(wù)造假無(wú)計(jì)可施。區(qū)塊鏈記錄的不僅是現(xiàn)在的評(píng)價(jià)，而且所有的信息都是可追溯的，企業(yè)過(guò)往所有的記錄形成了企業(yè)現(xiàn)在的信用。

3.智能供應(yīng)鏈：可追溯化管理。企業(yè)的供應(yīng)鏈管理是財(cái)務(wù)活動(dòng)的重要組成部分。作為一種分布式賬本技術(shù)，區(qū)塊鏈能夠確保信息的透明度和安全性，這為解決當(dāng)前供應(yīng)鏈管理中存在的問(wèn)題提供了可能。基于區(qū)塊鏈平臺(tái)，企業(yè)可以實(shí)現(xiàn)可追溯化管理，增強(qiáng)透明度并提高效率。例如，將分類(lèi)賬上的貨物轉(zhuǎn)移登記為交易，以確定與生產(chǎn)鏈管理相關(guān)的各參與方以及與產(chǎn)品價(jià)格、日期、地點(diǎn)、質(zhì)量、狀態(tài)等相關(guān)的任何問(wèn)題。分類(lèi)賬公開(kāi)發(fā)行，便有可能將產(chǎn)品追蹤上溯到所用原材料階段。由于分類(lèi)賬呈分散式結(jié)構(gòu)，所以任何一方都不可能擁有分類(lèi)賬的所有權(quán)，也不可能按照各方的利益來(lái)操控?cái)?shù)據(jù)。此外，由于交易進(jìn)行了加密，并且具有不可改變的性質(zhì)，所以分類(lèi)賬幾乎不可能受到損害。目前已經(jīng)有嘗試?yán)脜^(qū)塊鏈技術(shù)來(lái)改善供應(yīng)鏈管理的先例，IBM推出了一項(xiàng)服務(wù)，允許客戶(hù)在區(qū)塊鏈內(nèi)追蹤供應(yīng)鏈上高價(jià)值的商品。

四、結(jié)論

隨著科學(xué)技術(shù)的發(fā)展，區(qū)塊鏈技術(shù)不斷成熟，區(qū)塊鏈通過(guò)去中心化、去信任和分布式機(jī)制等方式優(yōu)化企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的趨勢(shì)將不可逆轉(zhuǎn)。本文從效率成本與安全透明兩個(gè)維度提出了優(yōu)化企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的具體路徑。在效率成本維度，具體從智能合約、智能支付、智能融資、智能審計(jì)四個(gè)方面進(jìn)行優(yōu)化；在安全透明維度，具體從智能交易、智能賬本和智能供應(yīng)鏈三個(gè)方面進(jìn)行優(yōu)化。基于區(qū)塊鏈平臺(tái)，企業(yè)可通過(guò)搭載智能合約與智能支付，簡(jiǎn)化所有的交易活動(dòng)流程，省去很多中間環(huán)節(jié)；借助智能賬本與智能交易代替現(xiàn)有的財(cái)務(wù)管理，憑借智能審計(jì)健全企業(yè)內(nèi)控，將區(qū)塊鏈的分布式機(jī)制應(yīng)用到供應(yīng)鏈管理環(huán)節(jié)，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈的可追溯化管理。由此，區(qū)塊鏈將滲透到企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的每個(gè)環(huán)節(jié)，從而實(shí)現(xiàn)將區(qū)塊鏈真正應(yīng)用到企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)中，加快企業(yè)智能化轉(zhuǎn)型，幫助財(cái)務(wù)人員從繁雜的基礎(chǔ)工作中解放出來(lái)，更多地參與到企業(yè)分析、咨詢(xún)、戰(zhàn)略管理等業(yè)務(wù)當(dāng)中，從而最大限度地發(fā)揮財(cái)務(wù)人員的能動(dòng)作用。

未來(lái)將更多地關(guān)注如何去打破區(qū)塊鏈平臺(tái)上企業(yè)以及銀行、監(jiān)管機(jī)構(gòu)、證券公司等第三方機(jī)構(gòu)的“孤島危機(jī)”，打造系統(tǒng)、全面的區(qū)塊鏈生態(tài)圈，切實(shí)有效地進(jìn)一步優(yōu)化企業(yè)的財(cái)務(wù)活動(dòng)。