淺析民營企業集團資金管理模式的對比

陳琳

摘 要：民營企業是我國企業類型中占比最高的，也是影響國民經濟發展的主要組成部分。其中民營企業對社會的貢獻不言而喻，因此本文以民營企業集團作為研究的基礎，分析其在資金管理方面存在的不足，并分析資金管理的模式和種類，對每一種資金管理模式的優缺點進行了深度對比分析，并探討如何對上述幾種資金管理模式進行選擇，以便可以幫助更多的民營企業集團做好資金管理工作。

關鍵詞：民營企業集團 資金管理 管理模式

中圖分類號：F275.1 文獻標識碼：A 文章編號：2096-0298（2018）07（c）-081-02

1 民營企業集團建立資金管理模式的必要性

1.1 當前民營企業集團資金管理現狀分析

在我國民營企業集團真正起步發展的時間較國有企業相對要晚一些，因此在企業管理方面水平還有待提高。當前許多民營企業集團也設立了預算管理、成本控制以及風險預警等部門，但是無論是機制建設方面還是執行方面，都依然存在問題。其中民營企業集團無法根據企業自身的實際情況，沒有制定出符合企業自身的預算方案制度，并且在人員及成本控制方面不到位，最終的狀況導致資金管理混亂，重復支出、資金支付超標、資金閑置、盲目投資等現象比比皆是。并且民營企業集團中還存在財務人員綜合素質較低、領導者對資金管理的不重視、沒有健全的內控制度等諸多問題，這些問題的存在直接給企業的運營帶來了難度，甚至會帶來一些難以預測的風險，可見當前民營企業集團資金管理形勢并不樂觀，亟待作出相應的改變。

1.2 建立民營集團資金管理模式的必要性

1.2.1 優化集團資金利用效率

適合的資金管理模式，有助于加強企業集團對內部資金的優化與管理，整體提高資金的利用率，并得到較高的產出比，運用較低的資金投入得到更高的經濟收益。每個企業的經營與發展都會有大量的資金進行管理，如果選擇了合適的管理模式，可以科學地對資金的流向進行分配，并最大限度地發揮資金的使用價值，減少不必須的重復支出和資金浪費，為企業集團發展節省資金，幫助企業集團拓展業務、擴大規模，進一步做大做強，實現更高的經營目標。

1.2.2 降低企業的財務風險

資金作為企業經營發展的血液，加強對資金的管理也是對企業經營活動的一種監督，由于每一個資金流動都處于企業的監督控制之下，使企業及時掌控了內部資金的每一個動向，有助于降低財務風險的發生。因為資金管理模式有多種，因此民營企業要選擇適合企業自身的模式，必須結合自身的經營目標、運營情況作出切合實際的評估，選擇科學的資金管理模式。

2 民營企業集團資金管理模式的類型分析

2.1 分權型的資金管理模式

所謂分權型的資金管理模式，從字面就可以理解，就是民營企業集團將資金的管理權力下放到各個子公司，其中母公司只是對子公司的股份擁有控制權。這種模式下子公司擁有了較高的財務自由處理的能力，能夠自主決定經濟活動中資金的使用、分配、流動以及投資等。母公司雖然不直接干預子公司的經濟活動，但是也要對子公司進行間接控制，控制方式多為目標責任、考評管理、績效考核等。這種方式的優點是子公司擁有很高的自主性，便于更快的把握時機，但是也存在資金過于分散、母公司控制權不足等問題，導致企業集團整體的預算目標難以得到執行與實現。

2.2 集權型的資金管理模式

與分權型截然相反的另一種資金管理模式是集權型，這種模式子公司沒有自主運作財務資金活動的權利，所有的資金活動都是在集團母公司的嚴格控制下進行的。母公司統一進行財務核算，統一進行資金的調配和管理，實現集團公司對企業資金管理決策權的高度集中統一。但是由于母公司對子公司的管理不僅僅是資金方面的，也會對其他方面進行管理，比如其他財務活動、財務人員的薪酬福利、培訓考核、各種辦公費用等。這種模式對于集團整體而言，可以充分調動內部資金，實現企業集團資金管理意圖。但子公司沒有或者只享有很少的財務自主權，生產經營缺乏自主性和靈活性，容易錯失市場機會。

2.3 集權與分權相結合的資金管理模式

上述的兩種方式缺乏一定的折中性，集權型管理方式過于集中，在具體應用過程中有相應的缺點，因此避免出現資金過于集中或過于分散的情況，出現了將這種方式進行結合，避免出現上述兩種資金管理模式的缺點與不足。集權與分權相結合的資金管理模式，與之前兩種模式不同，既給予了子公司相應的資金管理的權利，對子公司的重要活動具有相應的控制權，以便母公司可以更好地監控和管理子公司。此外也避免出現子公司沒有自由能力，導致子公司生產經營缺乏自主性和靈活性，進而容易錯失市場機會的情況發生。雖然這種模式是兩種模式的集合，可以有效地避免出現更多的缺陷，企業可以根據經營情況，確定集權和分權哪個占據主要位置，比如可以運用集權為主、分權為輔的方式，也可以運用分權為主、集權為輔的方式，到底哪種方式才是企業的側重點，如何對兩種權利模式進行劃分，需根據不同企業集團實際情況分析選擇。此外，這種模式由于母公司、子公司在一定程度上均有對子公司經營活動的控制權，易造成管理不清晰，形成多頭管理，使工作人員在執行過程中無所適從，缺乏統一命令。

3 民營企業集團資金管理模式的選擇及構建

3.1 民營企業集團資金管理模式的選擇

3.1.1 選擇可以促進企業集團發展的模式

資金管理模式的選擇并不是一成不變的，由于民營企業集團在發展歷程是不一樣的，因此不同的發展階段，企業也可以選擇不同的資金管理模式。比如企業是處于發展起步的階段，那么就會因為不斷地對規模進行擴大、業務進行拓展而需要大量的資金，這個階段民營企業更適合選擇集權型資金管理模式。如果企業是開始進行多元化的發展，成立眾多子公司，那么這個階段可以采用分權型資金管理模式，以便子公司熟悉業務，給子公司提供成長的空間。

3.1.2 選擇可以防范財務風險的模式

企業集團由于子公司眾多，在具體的經營過程中，難免面臨具體的財務風險，因此在資金管理模式的選擇方面，要注重財務風險的防范。當企業集團的管理層控制能力強、決策水平高、業務素質精，而子公司的經營團隊相對水平較低時，企業集團應采用集權型的資金管理模式；而當企業集團的管理層對子公司的業務并不熟悉，其決策水平不如子公司的情況下，則宜采納分權型或集權為輔、分權為主的資金管理模式。

3.1.3 選擇能與母公司、子公司的地位及重要性相匹配的模式

由于民營企業一般會有多個子公司，有的子公司對集團構成重大影響，這樣的子公司可以運用集權型管理模式，部分輔助型子公司對整個集團的影響并不大，則可以采用分權型管理模式，因此集團可以根據子公司的重要程度以及在集團中的戰略地位匹配適合的資金管理模式。比如筆者的工作單位是一家有30年經營歷史的大型民營企業集團，集團旗下有16家子公司。在資金管理模式上，筆者所在企業集團根據歷史發展沿革和自身的發展實際情況，采取了集權與分權相結合、集權為主的資金管理模式，企業集團對資金實行集中管控決策，下屬企業按照集團資金管理規定規范流程實施。同時，企業集團也給予部分子公司一定財務自主權，預算內資金實施自主支配，在各子公司設立財務部，由各子公司總經理日常管理，同時由總部委派子公司財務負責人，實行垂直管理與平行管理相結合的管理模式。

3.2 構建民營企業集團資金管理的具體措施

首先，民營企業集團的高層管理應該重視資金管理，認識到資金管理的重要性，并且積極學習不斷參與到資金管理方面的學習中，擴充相關知識面，提高管理者自身的管理能力。其次，就是加大對財務人才的引進，并積極在企業內部推廣先進的財務管理信息化軟件，優化財務工作的流程，提高其工作效率。最后，選擇構建資金管理模式的同時，也要及時做好企業的內部控制工作，并且在預算管理、成本控制、風險防控等多方面，多管齊下，齊頭并進，為企業做好資金管理打下良好的財務基礎。此外就是企業的發展離不開財務人員的支持，因此企業集團要做好資金管理，就必須對財務管理人員進行持續培訓與再教育，提高財務管理人員的整體素質以及工作能力，為企業開展資金管理提供人力支持、技術支持等。

4 結語

經過上述對比分析，會發現三種資金管理模式各有優劣，企業要選擇適合的資金管理模式，首先要結合自身的實際情況，以及未來的發展需求。其次通過提高對資金管理的認識；引進財務人才；健全內控、預算等制度建設；做好財務人員的再教育等工作，為企業構建適合的資金管理模式打下扎實的基礎。

參考文獻

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