不同契約協調下通信設備供應鏈風險比較研究

焦亮

本文在構建兩級通訊設備供應鏈模型基礎上，比較了數量彈性價格契約和期權契約對通訊設備供應鏈中需求和產出不確定性風險的協調控制，研究發現數量彈性價格契約適用于緩解長鞭效應、期權契約則對供應商生產不確定性有一定協調控制作用。

一、引言

近年來，國內外通信行業在零部件供應商、通信設備制造商范圍內或是通信運營領域內，供應鏈延遲、中斷、質量安全等風險事件頻發，對通信設備制造商的經營產生了重大不利影響甚至有退出市場的威脅，深入分析風險成因及傳導機理、建立有效防控措施迫切而又必要。

通信設備制造商不同于普通批量產品制造商，往往需要通過供應鏈來組織上千種零部件和設備，來為客戶提供包括多層硬件、軟件和服務組成的通信解決方案，因此對其風險分析需要在供應鏈背景下展開。

供應鏈風險的定義國內外還沒有達成共識，多數目標管理研究認為，風險概念與不確定性緊密相連，供應鏈風險是供應鏈偏離預定目標的可能性，它會使供應鏈運行效率降低，成本增加，甚至供應鏈破裂和失敗。風險的概念與不確定性緊密相連，一方面企業面臨著需求的不確定，另一方面企業自身的生產過程也面臨著產出的不確定性。程書萍（2012）研究認為，工程供應鏈至少有三類供應鏈風險：供應風險、供應鏈運作風險、制造需求風險，又可以進一步劃分為供應中斷風險、供應延遲風險、運作中斷風險、運作延遲風險、需求中斷風險與需求延遲風險。通訊設備制造主要面向通訊工程項目，產出不確定性尤其明顯，Nahmias（2009）分析認為，不管在運行管理中投入多少努力程度半導體行業中的產出不確定仍然不可避免。針對需求確定產出不確定供應鏈風險的協調與控制，廖莉等（2010）研究了隨機產出環境下，生產商為領導者且面對確定性需求時的供應鏈契約設計方案，他們討論了批發價契約、批發價加缺貨懲罰契約、批發價加剩余原材料收購契約、批發價加剩余原材料收購加缺貨懲罰契約四種契約下的供應鏈協調模型。Zimmer（2002）研究了供應短缺時的產出不確定風險，即供應短缺。He（2008）的研究把產出不確定風險與需求不確定風險就分解為供應商與零售商分別承擔的獨立決策問題，并通過設計不同的供應鏈契約來協調和控制風險。在現有的研究中， 供應鏈契約形式主要借鑒傳統契約的設計模式， 在協調產出不確定環境下的供應鏈時存在著一定的困境， 契約的靈活性仍然不足。期權契約等具有高度靈活性和實際應用價值的契約形式，受到了越來越多的重視。Xiao等（2008）考慮了一個包含兩條供應鏈的價格——服務競爭模型，研究了博弈參與者在需求不確定條件下的最優決策，分析了零售商的風險敏感度對局中人最優策略的影響。

綜上所述，創新產品產出不確定性風險越來越顯現，本文針對通訊設備供應鏈中的產出不確定性風險，構建了一條兩級通訊設備供應鏈模型，即包括一個關鍵零部件供應商和一個通訊設備制造商，研究比較不同契約協調機制及參數條件下供應鏈的風控績效。

二、通信設備供應鏈主要的產出風險及常見契約分析

Wang（2009）認為， 半導體行業具有三個重要特征：（1）由于涉及復雜的制造過程、質量的高要求等， 制造商的實際產出往往會偏離其初始規劃產量； （2）半導體產品的需求往往是不確定的；（3）半導體產品通常都是短生命周期產品， 一種集成電路芯片在其生命周期的頭6個月將貶值60%， 同時生產這些產品又需要2個月?3個月的生產提前期。通訊設備產品的交付往往以項目為基礎，且交付周期較長，半導體等關鍵零部件帶來的價格成本風險和交貨延遲風險，是通訊設備供應鏈面臨的主要產出風險。

供應鏈各節點企業都是通過供需契約聯系起來的，各節點間的耦合關系能夠通過契約進行綜合控制，契約的具體表現包括資金流、信息流和物流三部分。數量彈性價格契約中的制造商可以在觀察市場需求之后可以在一定的范圍內改變最初的零部件訂購量契約方式，在電子行業廣泛應用。Chick等在研究流感疫苗供應鏈時認為，批發價和回收契約不能協調該供應鏈，為此他們采用成本分享契約來改進供應鏈的性能， 在該契約中，購買商（政府）向制造商生產的單位產品支付一個分擔費用，通過這種契約的合理設計，供應鏈可以實現協調。供應鏈期權契約與成本分享契約相類似，供應商向采購商提供一種彈性的訂貨契約，采購商向供應商支付一定的期權費用，從而獲得在一定時期內按約定價格買進相應產品的權利。

既有研究顯示，通訊設備供應鏈產品生命周期短、產出環境不確定，批發價格契約等普通契約較難協調供應鏈的運作。

三、不同契約協調下通信設備供應鏈風險模型的構建

本文構造了由一個零部件供應商、制造商組成的簡單通訊設備供應鏈系統，待考察的系統性能主要包括制造商零件庫存、成品庫存、供應鏈總成本、供應商庫存調節時間、從這四個方面綜合比較基于數量彈性價格契約與基于期權契約協調下的兩類供應鏈的性能，幫助通訊設備制造企業根據供應商生產（庫存調節時間）的變動選擇更適合自身的供應鏈。

通訊設備合同需求整機的生產一般采用ATO（Assembly to Order）制造模式，即在接收到合同訂單后，根據合同報價單中的物料需求，將各個需要的零部件組裝在一起，進行調測檢驗后入庫，所有設備組裝完畢后一起再包裝發運給客戶。零部件和物料采購業務流程系統則根據訂單需求以及庫存等信息產生采購物料需求，并通過采購流程將其采購回企業。

（一）數量彈性價格契約協調下的通訊設備供應鏈系統動力學流圖構建

數量彈性價格契約可以表達為采購商真正訂貨時可以與前期預測訂貨量有一定的差距，這種差距可以以具體的數量來表示，也可以用百分比來表示。通常采購商在生產前或銷售季節前和供應商協商產品的訂貨量，供應商根據這個訂貨量組織生產，當采購商確定了市場的實際需求量之后，可以根據實際的市場需求重新調整訂貨量，但價格會根據調整幅度的大小予以增加。數量彈性價格契約協調下的通訊設備供應鏈系統動力學流圖如圖1所示。

（二）供應鏈期權契約協調下的通訊設備供應鏈

供應鏈期權契約就是供應商向采購商提供一種彈性的訂貨契約，采購商向供應商支付一定的期權費用，從而獲得在一定時期內按約定價格買進相應產品的權利。期權可以選擇執行或不執行，進而會影響到采購成本。

四、兩種協調機制的通信設備供應鏈風險績效比較

數量彈性價格契約和期權契約能夠使供應鏈上雙方分擔價格的風險和機遇，通訊設備制造商能更好地管理需求風險，零部件供應商能獲得更優的價格和拓展業務的機會，因而這兩個契約在實踐中被通訊設備和電子設備企業廣泛使用，同時二者在對供應鏈成本和庫存的影響方面又有所差別。

圖1模型所示，數量彈性價格契約采購單價會根據通訊設備制造商的庫存偏差引起的具體采購數量的變化而變化，即由于制造商方面的因素引起變動，而圖2模型顯示期權契約采購成本變化是由于供應商零部件生產的不確定性引發。因此，當通迅設備制造商顧客訂單變動大等原因引起零件庫存波動明顯（即長鞭效應顯著）時，可考慮數量彈性價格契約協調供應鏈，以降低成本和庫存風險。圖2模型顯示，零部件供應商生產不穩定引發的庫存和成本風險，能夠被期權契約一定程度上予以化解，這種情形下可考慮期權契約協調供應鏈。

本文所構建的通訊設備供應鏈流圖通過對既有理論研究和資料分析而生成，和實踐運作尚有一定差距，另外物質延遲和信息延遲也沒有考慮進系統模型。筆者下一步將深入通訊設備制造企業一線調研和征集專家意見，完善模型并建立系統動力學方程、設置參數和模型測試和仿真分析和將是進一步研究的方向。（作者單位為廣東南華工商職業學院外語外貿學院）

基金項目：2017年度廣州市哲學社會科學“十三五”規劃課題（2017GZGJ22）：全球價值鏈視角下廣州制造業升級策略研究；2016廣東南華工商職業學院校級科研項目（16K13）：廣東創新型產品國際供應鏈風險管理研究。