出口退稅托管賬戶質押融資業務研究

文/翟慶鋒 編輯/靖立坤

出口退稅托管賬戶質押融資業務研究

文/翟慶鋒 編輯/靖立坤

在當前的經濟形勢下，企業，尤其是中小微企業融資難問題依舊突出。缺乏有效的可抵押物，是其中一個重要因素。對于外貿出口企業而言，完成出口可以實現退稅資金。如何盤活出口企業資金流，提高資金流動速度，解決資金緊張問題，是金融支持面臨的一個重要課題。我國出口退稅管理政策歷經多次調整變遷，企業出口退稅資金成為長期經營發展情況下穩定的未來現金流。金融機構基于出口型企業退稅款這一可抵押資產，通過開設托管賬戶實現退稅款抵押并發放貸款，成為一種新型貸款產品。但受到多種因素的影響，近年來，出口退稅托管賬戶質押融資業務一直“雷聲大雨點小”，發展緩慢。

貿易背景真實 融資優勢明顯

出口退稅托管賬戶質押融資業務，是指出口企業將出口退稅專用賬戶托管給金融機構，并承諾以該賬戶中的出口退稅款作為質押，以取得短期融資貸款的授信業務。與其他質押融資業務相比，出口退稅托管賬戶質押融資業務具備明顯優勢，因此近年來，各金融機構均鼓勵開展該類質押融資業務。

一是以真實貿易背景為基礎，以風險安全控制為原則。該業務必須以真實的出口貿易背景為基礎，并遵循“逐筆審核、比例控制、封閉運行、安全收回”的原則。信貸資金還款來源為企業出口退稅款，而開展真實可信的出口貿易，是從稅務部門退稅的前提條件。為控制信貸資金風險，真正實現出口退稅款的抵/質押效力，一般應由稅務部門、金融機構、出口企業簽訂三方協議并蓋章確認，同時設立專門的托管賬戶。借款人在完全清償退稅貸款或轉為保證金質押擔保方式之前，不得動用賬戶內款項，不得解除與出口退稅賬戶的托管關系，以此來確保還款資金來源的安全、可靠。

二是貸款規模實行比例控制，利率較短期流動資金貸款更低。各金融機構在產品設計上一般要求貸款金額原則上不超過應退未退稅款的70%；而對屬于當地財政實力強、退稅信用好，且與金融機構具有長期、穩定的合作關系，資信良好、綜合貢獻較大的客戶，可適當提高融資比例，但最高不超過90%，貸款金額一般在20萬—200萬元。該產品貸款利率一般在基準利率基礎上上浮一定比例，但總體上低于短期流動資金貸款利率。如淄博市某法人金融機構規定，該產品貸款利率為基準利率上浮20%，而流動資金的貸款利率則一般上浮30%—50%。

三是貸款期限根據退稅進度合理設定，無需追加擔保條件。據調查，各金融機構出口退稅托管賬戶質押貸款產品均根據不同企業的出口退稅進度來合理設定期限，一般以3—6個月為主，最長不得超過一年。與大部分授信貸款產品相比，退稅款一般作為單一還款來源，無需追加擔保。這也是該產品所具有的最大吸引力。

四是金融機構操作辦法明確，鼓勵開展此類質押融資業務。據調查，部分金融機構對該產品設計及管理要求進行了明確規定。如農業銀行總行2001年下發了《出口退稅托管賬戶貸款業務管理暫行規定》，在制度上允許辦理此類業務；2011年又下發了《出口退稅托管賬戶質押融資業務管理辦法》，對管理制度進行了細化，從業務準入、融資金額、期限、利率、辦理流程、貸后管理等方面做了詳細規定。工商銀行出臺的《管理辦法》規定：辦理該項業務的企業應提供兩年以上的退稅申報記錄；融資申請日前12個月，業務申辦企業獲得當地稅務部門實際退稅金額與向稅務部門申報退稅金額的比例應在90%以上，且累計退稅金額需在人民幣300萬元以上，退稅時間均在6個月以內。淄博市法人金融機構齊商銀行2013年9月發布了《小微企業貸款產品管理辦法》《出口退稅托管賬戶質押貸款管理辦法》，規定辦理出口退稅托管賬戶質押貸款的企業須滿足以下條件：一是經國家有權部門批準，具有自營進出口業務的經營權；二是在當地的進出口稅收管理分局辦理了出口退稅登記；三是企業出口退稅記錄良好；四是經營活動項下的結算業務必須在本行辦理。同時，該辦法對退稅貨物也進行了規定：一是出口退稅款項必須以真實的商品交易為基礎；二是屬于增值稅、消費稅征稅范圍的貨物，不包括國家規定不予退稅的貨物；三是已報關離境；四是在財務上已作為銷售處理。

企業需求不旺 產品難以推廣

盡管出口退稅托管賬戶質押融資貸款與一般抵押貸款業務相比具有明顯優勢，但存在企業融資需求、退稅期限確認、出口筆數金額、賬戶變更要求與融資產品的四個不匹配因素，導致該類質押融資業務發展緩慢。2013年以來，山東省淄博市轄內僅有1家金融機構為1家企業辦理了1筆金額20萬元的出口退稅托管賬戶質押融資業務。

一是企業出口退稅速度加快，導致企業融資需求與貸款產品不匹配。該類貸款產品的開發推廣，就是為了解決企業退稅不及時造成的短期流動資金短缺問題。近年來，隨著科技手段的不斷進步與運用，線上電子退稅方式逐漸替代了傳統的線下審核方式。截至2016年10月，國稅總局金稅三期工程已全面覆蓋全國所有省（市、區）稅務機構。稅務部門不斷出臺便利化退稅措施，并對企業實行分類管理，使企業出口退稅更加便捷，退稅速度加快，甚至部分優質企業能夠實現“預退稅”，使得企業辦理該類產品的需求下降。目前，企業從稅務部門系統申報后30天內即可退稅，A類企業甚至5天內完成退稅。國家稅務總局2016年第46號公告出臺的《出口退（免）稅企業分類管理辦法》（自2016年9月1日起施行）將出口企業管理類別分為四類，其中對一類出口企業中納稅信用級別為A級的納稅人，實施聯合激勵措施，申報出口退（免）稅可自受理申報之日起5個工作日內辦結出口退（免）稅手續，進一步提高了企業退稅效率。退稅速度的加快，既解決了企業短期流動資金緊張的問題，又使得該類產品失去還款資金來源，是導致業務緩慢的最主要原因。

二是對企業退稅確認滯后或期限不固定，導致企業退稅期限與貸款產品不匹配。在實務中，企業以出口退稅作為質押，往往需要憑借稅務局出具的確認書方可辦理。對于部分非“一類”企業，從出口報關到收到退稅款往往需要3—4個月，而退稅確認則需占用一定期限。如淄博GJHZ公司出口報關后即申請出口退稅質押貸款，融資期限為3個月左右，但企業提供證明稅務局已受理的業務資料往往會滯后1—2個月，使得實際融資期限縮短至1個月左右，與貸款產品期限不匹配，難以辦理。再如淄博AW進出口有限公司，2016年9月份退稅金額對應的是7、8月份出具的增值稅發票，金融機構如為其辦理質押融資，很可能因稅款不能及時到賬而出現資金風險。

三是傳統出口產品呈現筆數多、貨值小的特點，導致業務類型、金額與貸款產品不匹配。目前淄博市出口行業構成中，化學制品、紡織、批發業、玻璃陶瓷、塑料、醫藥等前6大行業約占出口總量的七成。此類產品單批次出口金額一般不會超過10萬美元，特別是以集裝箱出口的商品，受集裝箱容量的影響，單箱貨值一般不會太高。出口大宗商品少、產品分散、批次多、單筆金額小，導致退稅筆數多、金額小，都不適用于該類貸款產品。如淄博YCQG有限公司平均每月退稅4筆，每筆退稅額平均為12.5萬元，辦理該類貸款的實際帶動作用有限；金融機構也難以有效記錄、控制貨物流與資金流的對應關系。

四是退稅賬戶須變更為托管賬戶，導致賬戶要求與貸款產品不匹配。該類融資的辦理，要求稅務部門、金融機構、出口企業三方設立托管賬戶，才能實現對賬戶內退稅款這一還款資金來源的監測與保障。這其中存在兩個問題：其一，由于稅務部門對于出口退稅賬戶的開立銀行無特殊要求，企業可在選定開戶銀行，并與銀行、稅務局簽訂資金劃轉三方協議后，申請更改出口退稅專用賬戶，導致放款銀行無法保證出口退稅賬戶在該行的唯一性。其二，如果A行為企業辦理質押融資，而企業退稅賬戶設在B行，則需將B行退稅賬戶變更為A行的賬戶，變更流程較為繁瑣。實務中，此類更改出口退稅賬戶的情形也較少。

改進融資模式 推進信息共享

一是改進質押融資模式，推廣“出口退稅池”融資業務。鑒于目前出口企業退稅周期僅為10—20天，傳統的單筆融資模式已無法適應企業融資需求，建議金融機構針對中小企業退稅筆數多、金額小的現狀，開發推廣“出口退稅池”融資產品。該產品可基于企業前兩個年度平均年退稅金額或預計下年度應退稅額設定合理期限和限額，建立“出口退稅池”，按照限額發放融資款項，企業一年內收到的出口退稅款項自動償還融資金額，銀行定期進行授信后評價，提供綜合授信質押貸款服務。

二是進一步推進退稅融資信息共享，確保質押融資能安全、高效開展。目前，金融機構僅憑企業提供的出口退稅賬戶與應退未退稅額作為授信依據，存在一定的資金風險。建議稅務部門與金融機構之間建立退稅融資信息共享機制，就企業部分涉稅信息實現相互借鑒利用，由稅務部門從出口退稅審核系統以及金稅三期稅收管理系統導出企業退稅賬戶以及應退稅額等信息，為金融機構風險防控提供可靠的依據。

作者單位：中國人民銀行淄博市中心支行