金融綜合化經營趨勢下系統性與區域性金融風險的監管協調

劉麗娟，郭 茹

（陜西國際商貿學院，西安 712046）

金融綜合化經營趨勢下系統性與區域性金融風險的監管協調

劉麗娟，郭 茹

（陜西國際商貿學院，西安 712046）

在金融綜合化的經營發展趨勢之下，積極提升金融市場的發展效果，促進市場經濟的全面健康發展，需要針對系統性與區域性金融風險進行全面監管協調，這樣才能有效提升國民經濟發展水平。從金融綜合化經營趨勢下金融集團造成系統性和區域性金融風險的原因入手，針對現階段金融綜合化經營的發展情況和系統性與區域性金融風險監管過程中存在著的問題進行細致說明，全面介紹金融綜合化經營趨勢下系統性與區域性金融風險的監管協調措施和方式。

金融綜合化；經營趨勢；系統性和區域性；金融風險；監管協調

引言

現階段的市場經濟發展過程中，對于金融發展的要求較高，需要積極采用良好的方式，積極引導金融市場的發展。在2003年確立了“一行三會”的正式監管格局，從而逐漸形成了“分業經營、分業監管”的金融體系，對于市場金融的發展環境具有良好的引導和控制作用。市場競爭環境日趨激烈，現階段的金融需求也在逐漸朝著多元化的方向發展，金融市場的各個主體也在快速的發展當中，在金融市場的良好發展環境中，市場邊界得到了不斷的突破。金融綜合化經營過程中，金融機構之間的業務的聯系在逐漸的緊密當中，出現金融風險的情況也在變得日益明顯，同時在跨行業、跨機構和跨市場之中容易出現一定的傳染性，容易增加金融風險的危害性。

一、金融綜合化經營趨勢下金融集團造成系統性和區域性金融風險的原因

金融集團是金融市場中的重要組成部分，對于社會經濟的持續健康增長具有積極的意義。在市場經濟運行過程中，金融集團發揮著重要的影響作用，尤其是在金融綜合化經營趨勢下，金融集團將會容易造成系統性和區域性的金融風險，產生金融風險的主要原因在于：第一，金融集團本身的資產規模較大，雖然能夠逐漸實現范圍經濟和規模性的經濟，但是同時金融集團本身將會涉及到較大的業務范圍，其中容易出現破產風險的情況更加明顯。第二，將會直接影響到市場競爭的實現效果。在金融綜合化經營的社會形勢之下，很多企業和集團都會不斷分化一定的經營機構，實現提升自身經營效果的重要目的。但是在實際運行過程中，金融集團的合并和收購現象，將會導致金融市場本身的機構數量有所下降，這對于降低市場的競爭效果[1]。第三，內部資本市場是當前金融集團綜合經營的重要形式和優勢，能夠針對企業的資源進行全面有效的優化配置，提升資源的總體配置效率，逐漸減少其對外部經營市場的依賴性效果。經營實踐證明，金融集團在發展的過程中，需要將會出現代理結構較為復雜，經營資源競爭十分激烈的情況，這對于市場的資本運行和資源使用有著一定的負面影響，同時還可能出現一定的風險[2]。

二、現階段金融綜合化經營的發展情況

金融綜合化經營，是現階段的一種重要模式，對于市場經濟的全面健康發展具有重要的意義和作用。金融機構在發展的過程中，需要不斷加快和提升自身跨市場、機構以及行業方面的經營效果，逐漸形成了綜合化的經營格局。金融綜合化經營在現階段的運行過程中，表現出了一定的明顯特征，主要有以下幾個方面：第一，將資產管理業務當作了重要的突破點，積極開展創新工作。在進行資產管理工作的過程中，能針對金融市場的全面發展起到良好的促進作用，因而其成為了當前金融綜合化經營的重要突破口。市場監管部門不斷出臺相應的政策，針對市場競爭和合作方面的一些控制也逐漸的放寬，在政策的重要影響下，金融市場中的眾多行業都取得了良好的發展效果。金融綜合化經營過程中，需要積極發揮業務創新的作用和優勢，加強協同合作，促進共同發展[3]。第二，綜合性的金融業務和金融產品共同發展。現階段，綜合性金融業務在不斷的發展過程中，需要與金融產品進行有效的合作，同時合作形式也在不斷的創新當中，一方面，積極簽訂相應的合作協議，從而形成相應的戰略聯盟，想要實現金融服務的重要目的。另一方面，針對跨機構、行業和市場方面的建設發展形式進行不斷的創新。這種合作形式在現階段具有良好的應用效果，不僅能夠有效形成固定的合作關系，同時還能有效形成合適的溝通渠道[4]。

三、針對系統性和區域性金融風險進行監管過程中存在著的問題

在金融綜合化經營的發展環境下，金融機構本身業務的關聯性在不斷的提升當中，這將會可能產生出更多的風險，并加快風險的傳染性。在這種市場發展背景之下，容易出現一定的系統性和區域性金融風險。針對系統性和區域性金融風險進行全面有效的監管，是保證和促進金融市場全面健康發展的重要前提。但不容忽視的是，其中存在著一定的問題，主要表現在以下幾個方面：首先，事前的風險預防工作沒有做好，并且沒有形成統一性的風險監測系統，導致無法及時準確地判斷出金融市場運行過程中存在著的風險。金融綜合的統計系統本身還存在著一定的缺位問題，還沒有建立好相應的信息共享機制。行業、機構以及整個金融市場的發展過程中，需要有良好的金融監管部門作為支撐，并且需要有充足的信息作為數據支持，為金融機構開展各項工作提供良好的決策依據[5]。并且需要注意的是，在金融綜合化經營的趨勢之下，缺乏相應的市場準入門檻，容易給金融市場的全面良好發展帶來一定的混亂。其次，事中風險監管過程中監管工作的實際效率不夠高。在針對系統性和區域性金融風險進行全面監管的過程中，由于不同部門之間存在著一定的職權交叉，將會影響到監管工作的順利進行，其中可能出現監管真空和監管重復工作的并存問題。同時，金融監管協調機制的確立還不夠完善，容易給不同部門之間的監管工作造成不利影響。再次，針對系統性和區域性金融風險進行事后風險化解工作的過程中，其中的一些法律和法規中存在著不夠統一的問題，影響到了金融業務和各項產品的良好發展[6]。

四、金融綜合化經營趨勢下系統性與區域性金融風險的監管協調措施和方式

在金融綜合化經營趨勢下，容易出現一定的系統性與區域性金融風險，針對這種情況，需要積極采用有效的監管工作和協調工作，提升風險的控制效果，減少金融風險的危害。在監管協調系統性與區域性金融風險的過程中，需要積極采用良好的措施和方式。

1.積極設置相應管理機構并發揮該機構的作用和優勢。在金融綜合化經營的重要發展趨勢之下，需要針對系統性與區域性金融風險進行全面有效的控制和監管，并做好積極的協調工作，發揮協調工作的作用和優勢。從國內金融市場的實際發展情況來看，金融風險的監管工作，主要是依靠各級人民銀行、保監會、證監會、銀監會以及財政部和地方政府等具體開展。在監管協調系統性與區域性金融風險的過程中，可以適當性的擴大金融監管協調部際聯席會議參與機構，并不斷發揮該機構的作用和優勢，使其能夠針對系統性與區域性金融風險信息進行全面收集，并積極做好相應的防范工作[7]。

2.建立健全金融風險的監測和預警體系。金融風險在金融綜合發展形勢之下出現的頻率更高，產生的危害也更加大，針對這種情況，需要積極開展有效的風險防范工作，針對系統性與區域性金融風險建立起良好的監測和預警體系。在對系統性與區域性金融風險進行全面監測的過程中，首先需要進行的一項工作就是針對金融市場信息進行全面統計，保證該項工作的標準化和全口徑。在以往的很長一段時間內，針對市場信息進行金融統計的過程中，很多機構各自收集信息，并且按照自身的規定和要求開展工作。這樣各部門在工作的過程中，由于缺乏相應的溝通，將會容易出現很多的問題，比如說統計信息有空白和缺漏的問題，統計范圍不夠全面，并且其中存在著標準化程度低的情況[8]。

3.加強市場準入的控制工作，從根源上控制綜合性金融業務和產品的風險。金融綜合性發展趨勢中，金融產業的發展出現了跨機構、跨行業和跨市場的顯著特征，這其中產生的風險也更多。積極針對系統性與區域性金融風險進行全面有效的控制和監管，需要設立好市場準入的聯合審查機制，針對市場經濟運行過程中，各金融集團、單位本身的資質進行全面審查。首先，需要針對金融產品和金融業務的創新性進行審查，通過全面評估各項金融業務、產品的風險情況，能夠促進金融行業的創新；其次，還需要積極針對金融業務和產品的主要負責人進行資質審查[9]。

結語

市場經濟的全面有效發展，促進了金融綜合化經營，在這種環境下，容易出現一定的風險，需要針對風險進行全面有效控制，積極采用良好的手段。金融綜合化經營趨勢下，系統性與區域性金融風險的監管協調措施和方式較多，主要是集中在積極設置相應管理機構并發揮該機構的作用和優勢，建立健全金融風險的監測和預警體系，以及加強市場準入的控制工作，從根源上控制綜合性金融業務和產品的風險方面。

[1]審計署金融審計司課題組，呂勁.審計機關在防范系統性區域性金融風險方面發揮作用的機制研究[J].審計研究，2015，(4)：22-27.

[2]龔戩樂，郭艦.結構化金融業務：次貸危機和金融監管的演變[J].財經界：學術版，2014，(19)：10-12.

[3]程天笑，聞岳春，付一書.金融綜合化經營趨勢下系統性與區域性金融風險的監管協調研究[J].上海金融學院學報，2015，(3)：5-20.

[4]巴曙松，王鳳嬌，孔顏.系統性金融風險的測度方法比較[J].湖北經濟學院學報，2011，(1)：32-39.

[5]陳中云，莊竣雯，臧涓.表外業務風險“暗潮涌動”——淺析表外業務的發展趨勢及監管對策[J].中國農村金融，2012，(18)：79-81.

[6]林祖松.綜合化經營趨勢下浙江轄內商業銀行跨業合作調查與監管思考[J].浙江金融，2013，(12)：33-34.

[7]柳力揚，張志剛.商業銀行綜合化趨勢——銀行綜合化經營突破與監管[J].金融管理與研究：杭州金融研修學院學報，2011，(11)：16-21.

[8]朱玲.商業銀行綜合化經營下關聯交易監管分析——基于演化博弈論的視角[J].金融縱橫，2014，(4)：61-65.

[9]秦洪軍，孫龍建.中國上市商業銀行風險管理能力實證研究——基于因子分析法視角的分析[J].貴州商學院學報，2016，(1)：31-36.

[責任編輯 陳麗敏]

F832

A

1673-291X（2017）10-0085-02

2017-01-06

陜西省科技廳資助項目“新形勢下陜西省金融安全狀態研究：監測與預警”（2013JM9004）；陜西省教育廳資助項目“互聯網金融與陜西省中小企業融資模式創新研究”（15JK2010）

劉麗娟（1980-），女，山東單縣人，講師，碩士，從事企業融資與區域經濟研究；郭茹（1987-），女，陜西禮泉人，助教，碩士，從事統計建模與區域經濟研究。