浙江省農村小微企業融資需求調查分析及對策建議

浙江省農村小微企業融資需求調查分析及對策建議

高雪平

浙江省農村經濟的不斷發展，農村小微企業在快速發展，但也出現了農村小微企業“融資難”的問題，項目組赴浙江省多地農村調查了解農村小微企業融資現狀、融資困境以及融資需求，通過數據統計方法找到影響我省農村小微企業經營融資行為的主要要素，并為浙江省農村小微企業創新融資方式、拓寬融資渠道提出可行性的建議策略。

農村小微企業；融資；調查；影響因素

隨著浙江省農村經濟的不斷發展，農村的金融服務需求也不斷增長。在互聯網+浪潮的推動下，創新創業思維理念的不斷普及，越來越多的農村小微企業應運而生，為推進農村經濟增長、解決農村剩余勞動力、促進科技興農和改善民生發揮著重要作用。

但是當前農村小微企業在快速發展過程中存在著難以應對的多種困難，其中之一就是“融資難”問題，具體表現為籌資渠道不暢、有效資金需求無法滿足，為了解農村小微企業在生產經營中具體存在哪些資金上的需求、存在哪些方面的困難、又是哪些因素造就了這些困難，本項目組先后赴建德、余杭、蕭山、溫嶺、上虞、溫州等地，深入走訪了農民專業合作社、農業企業和相關金融機構。調查了解農村企業的融資情況及需求，同時搜集了浙江省農村金融服務的一些成功做法。

本調查在從農村小微企業基本狀況入手，分析我省農村小微企業融資現狀、融資困境以及融資需求，找到影響我省農村小微企業經營融資行為的主要要素，并根據這些結論為我省農村小微企業創新融資方式、拓寬融資渠道提供可行性的建議策略。

一、浙江地區農村小微企業調研基本情況

問卷調查時間為2017年7月，在浙江省內農村，隨機選取農業生產經營主體(含農村小微企業)作為調查對象，企業主具體樣本特征見下表。

表1 調查樣本基本特征

根據調查問卷分析，我們發現江地區農村小微企業發展存在以下特點。

1、企業實力逐漸增強，融資現狀與融資意愿有一定差距。

在68份有效問卷中，被調研企業2016年收入規模在10-30萬的居多，占44%，其次為年收入30萬以上，占35%。可見被調查農村小微企業經營水平較好；從2017年貸款情況看，被訪企業的目前貸款余額不高，3成的農戶企業無貸款，貸款5萬以下的占比38%。但是從貸款意愿看，只有約12%的企業不存在貸款需求，農村小微企業的“貸款難”可見一斑。

2、浙江省農村小微企業普遍經營水平較高，越來越多的企業關注生產效率，不斷規范管理水平、進行組織創新。被調研的小微企業所有者以男性為主，占據72%。從年齡來看，分布較為集中，主要集中在30—50歲，超過總人數的7成。在受教育程度方面，被訪者的受教育程度普遍一般，67%的人為大專以下學歷。通過實地調查訪談，我們發現隨著浙江省農合聯組織的成立于擴大，越來越多的企業所有者開始了規范化經營，并且越來越多地參與了農合聯組織的農民培訓，正在逐步形成現代化的經營管理意識。

3、省內區域發展水平存在地域差距，整體創新性不足，例如余杭、蕭山、上虞等地農民專業合作社和農業企業借助科技服務體系，大力發展創意農業、訂單農業，并且獲得顯著成效；臨安、溫嶺、泰順等地生態農業、旅游農業發展突出，在水果及蔬菜種植方面形成較多的合作社以及小微企業，余杭、慈溪、余姚等地區則形成了糧食和養殖業規模發展。但就部分地區卻依然以家庭作坊式經營為主要生產經營形式，經營目標以小富即安、滿足眼前市場、解決眼前生產為主，所有者的文化程度和生態明意識、創新意識不足，也缺乏相關的法律和金融知識。

二、浙江省農村小微企業融資現狀分析

1、內源融資持續性能力不足

在農村小微企業創業初期，一般更多采取內源融資形式，在這里，我們把企業自有資金、家庭資金、親友借貸資金統稱為內源。在調研中，我們發現農業經營者初始創業資金來源最重要的是個人家庭自有資金，其次為親朋好友的借貸資金。可見在創業伊始，自有資金非常重要，想要獲得銀行貸款比較困難。

圖1 農業生產經營主體初始創業資金來源

但是在企業的持續經營過程中，內源融資的持續性就顯得不足，首先是渠道，自有資金以及親朋好友資金有限，難以形成持續的、大規模的資金注入；其次是成本，親朋好友之間的借貸利率水平是根據議價而定，有時候甚至會達到10%～20%。調研中，企業在正常運行年份中期待獲得貸款途徑最主要的是商業銀行，其次為農信社，非正式的親情借貸以及民間借貸并不為大多數人接受。可見農民對于借款來源的正規性合法性較為重視。

圖2 農村小微企業期待獲得融資的途徑

2、外源融資滿足率不高

農村小微企業由于經營規模、資金實力、信譽保證、償還能力等方面的局限，銀行等正規金融機構對其貸款申請的審批通過率也受到限制。根據對68家小微企業的調研顯示，被訪者絕大部分有向銀行等金融機構申請貸款的經歷，有48戶曾有貸款被拒經歷，經過分析，最主要的原因在于輕資產、高負債，商業模式不穩定，抵押和擔保難以落實，同時以上因素也直接影響了他們在金融機構內部的信用評分，導致了貸款申請被拒。

圖3 農村小微企業未獲得銀行貸款的原因

調查分析顯示，銀行等金融機構拒絕給予貸款的原因主要是經營主體的負債率過高，這一點是金融機構放貸時最為重視的。與城鎮小微企業相比，銀行不僅要看農戶的個人信用記錄、抵押物情況，而且還會考查各種隱性的風險因素，比如會看農戶的實際經營情況，還會考查農業生產加工、流通過程中的各種市場風險，這樣比較下來，相對普通城鎮小微企業貸款，銀行金融機構對于資產負債率的重視程度就更高；另一方面，農業經營者的擔保抵押落實也有較大的波動性，價值偏低或者波動性較大都是需要關注的重點。金融機構對于貸款收回最主要考量的因素就是還款能力及還款意愿，而以上兩個因素直接影響了申請農民的還款能力，因此直接導致其信用評分偏低。

3、資金供需雙方的信息不對稱

資金供給方，即商業銀行、農信社、村鎮銀行等，無論從網點設置、服務流程還是評價指標方面，均以中小企業為參考，對于農村小微企業金額小、地點分散、季節性強、擔保不足、抵押物估值困難等一系列特點沒有特別有針對性的流程與手段。從而造就了資金需求方，即農村小微企業，對于銀行融資的體會就是“融資難”。

圖4 農村小微企業對融資難的感知

三、農村小微企業融資需求滿足度影響因素分析

為了研究農村小微企業出現融資障礙的原因，我們對農村小微企業的融資需求影響關鍵因素進行分析，我們將選擇農村小微企業貸款需求作為被解釋變量，選取企業自身發展素質，金融渠道，相關政策扶持等四方面因素作為解釋變量，采用采取逐步篩選法進行回歸分析。

我們對小微企業貸款需求進行賦值：小于10萬為1，10-30萬為2，30-50萬為3，50-100萬為4，100萬以上為5。

解釋變量中，企業自身發展素質包括性別、學歷、家庭資產、業務類型、企業經營年限、企業人數、產品主要銷售地域范圍、收入規模、業務拓展計劃、是否參與信用評級等因素；金融渠道供給包括附近金融機構數量、對金融機構綜合滿意度、銀行貸款利率感知度、獲得融資(期待)期限、對目前融資渠道熟悉程度等因素；相關政策方面包括企業的競爭環境、政府對本行業的扶持力度、是否獲得過農業補貼等因素。通過對變量的賦值，利用spss18.0工具，我們對以上各因素與被解釋變量進行了方差分析，結果發現，企業所有者性別、企業經營年限、產品主要銷售地域范圍、銀行貸款利率感知度、企業的競爭環境等因素與企業融資需求差異不顯著。我們找出有12個有顯著性差異的因素：學歷程度、家庭資產多少、企業人數與企業收入多少、業務拓展計劃、是否參與信用評級、附近金融機構數量、對金融機構的滿意度、對融資期限期待度、對融資渠道的熟悉程度以及政策扶持與補貼的多少。

為了解12個因素對小微企業融資的作用程度，我們運用SPSS18.0軟件進行因子分析。

因子分析的主要用途是從眾多變量的交互關系中找出起決定作用的基本因素。本研究主要采取主成分分析法對調查樣本進行因素分析。為了使結果更加顯著，對原始數據的因素載荷系數進行最大方差正交旋轉變換處理并記錄回歸因子得分以便繼續研究。在因子分析中，因子抽出的個數取決于變換處理后的主成分中的特征值。選取共同度不小于0.25進行降維，我們對12個變量因子分析；采用方差最大化正交旋轉，獲得3個新因子。

解釋的總方差

提取方法：主成份分析。

第一個因子可以命名為“企業及所有者素質”因子，因子中含6個變量，分別是所有者學歷、家庭資產、企業收入、企業人數、業務拓展計劃、是否參與信用評級，方差貢獻率為51.298%。該因子的載荷系數絕對值大小表明，企業家個人學歷、企業人數、企業收入是產生融資需求差異的最主要因素。這說明了農村生產經營主體最大的差異在于經營主體的個人學歷素質和企業規模。

第二個因子可以命名為“金融供給條件”因子。此因子中包含4個變量，分別是附近金融機構數量、對金融機構綜合滿意度、獲得融資(期待)期限、對目前融資渠道熟悉程度。金融機構的多少、金融機構的滿意度、對融資的期限長短以及與融資渠道的熟悉程度，都會影響農業經營主體的融資需求。金融機構越多、對金融機構越滿意、融資期限越長、與融資渠道越熟悉，則融資需求越高。

第三個因子可以命名為“企業政策環境”因子。此因子中包含2個變量，分別是政府對本行業的支持力度以及獲得相關農業補貼，方差貢獻率為8.535%。得到補貼與扶持的農業企業，融資需求越高。

因此，我們最終可以得到影響農村小微企業融資需求的因素可以分解為如下模型所示：

我們進一步對以上各因素與被解釋變量企業融資需求進行回歸分析，發現與企業融資需求相關性高因素有7個，影響程度從大到小分別是：農村小微企業與銀行熟悉程度、業務拓展計劃、業務收入、家庭資產以及學歷因素、附近金融機構數量、對金融機構的滿意度。

與金融機構等融資渠道關系越密切企業融資能力越強，更容易產生越高的融資需求；企業收入越高，在金融機構的評分越高，更容易獲得貸款，因而也更容易產生越高的融資需求；企業所有者家庭資產越充實，則金融機構在評估其抵押充足性、其他還款能力時會有更高的評分，其獲得融資更為容易，進而融資需求也越高。企業的投資計劃越大、越多元化發展，越需要更高的融資支持；此外企業所有者學歷因素對于企業融資需求也有明顯影響，學歷越高、知識能力越高者對于金融渠道的了解、財務杠桿的應用更多，從而更傾向產生更高的融資需求。

四、結論與建議

通過對浙江地區農村小微企業融資狀況及融資需求影響因素的調查分析，我們可以看到，農村小微企業與銀行熟悉程度、業務拓展計劃、業務收入、家庭資產以及學歷因素、附近金融機構數量、對金融機構的滿意度等因素對農村小微企業融資需求的影響顯著。

根據以上調查分析結論，本文提出以下方面建議

1、建立健全為農村小微企業服務的金融體系。由政府設立的各種小型金融機構，例如村鎮銀行等。商業銀行對農村小微企業的貸款應有特殊的機制和政策，，剔除那些繁瑣的細節，條件方面可以區別對待。針對農村小微企業經營特征，進行細分產品研發，不斷擴大農村小微企業的覆蓋面，提高農村小微貸款融資需求可得性。

2、金融供給模式與金融產品創新

加強農村金融機構的服務功能與服務效率。應用“大數據”創新小微金融服務模式。針對與銀行熟悉程度這一因素，做到擴大宣傳，主動營銷，走入農村、走入農戶，加大宣傳，從而可以更好地刺激農業生產經營主體的融資需求。針對附近金融機構數量因素，合理布局網點，實體、電子渠道相結合，建立基于客戶體驗的模式創新。例如多渠道申請、活體刷臉認證、機器征信解析、智能分類審批、電子渠道簽約、自助提款還款等創新，真正實現客戶可隨時隨地申請貸款、調查審批全部線上化、簽約放款全部自助化。

3、建立健全農村小微企業信用體系。

信用評級是企業獲得融資的有力保障，是銀行等金融機構提供貸款的的重要依據之一。小微企業要想獲得更好的融資，構建完善農村信用評價體系是不可缺失的環節。

4、政府引導，提高農村小微企業綜合素質，培育新型職業農民

鑒于業務拓展規劃因素對于農村小微企業融資需求影響程度重大，政府應結合新形勢新技術，在農村不斷推廣普及創新創業，不但形成更多的農業企業，同時也能推動現有小微企業不斷轉型升級，形成更高的融資需求，進而帶動農村產業與農村金融的進一步發展。

此外，政府還需要關注農村小微企業經營者及相關人員的持續培訓。知識因素對于農村小微企業的擴大融資、持續發展有著重要意義，目前還有很大部分農村小微企業對農村金融、互聯網金融缺乏必要的認知，因此必須普及金融及財務、管理相關知識，如國家幫扶政策，普惠金融政策、小額信貸政策、農業保險政策等，提高農村小微企業的融資意識和融資行為，從而刺激農村金融、推動農村經濟發展。

(浙江經貿職業技術學院，浙江 杭州 310018)

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浙江省供銷社課題“浙江省農村小微企業信貸供求現狀分析及對策建議”(課題編號：16SSY11)