互聯網時代下商業銀行供應鏈金融的發展研究

楊舒鴻+劉響

【摘要】供應鏈金融是銀行將核心企業和上下游企業聯系在一起提供靈活運用的金融產品和服務的一種融資模式，對解決我國中小企業融資難問題，優化整個產業鏈條起到了非常積極的作用。市場競爭下的創新壓力加上新形勢下企業需求的變化，催生了我國商業銀行對供應鏈金融服務的嘗試和發展。供應鏈金融的開創性發展已經成為現代金融服務行業共同關注的焦點。同時，商業銀行在發展供應鏈金融的過程中也面臨著各種風險，適時進行必要的風險評估和風險規避，才能最大程度地發揮供應鏈金融創造的價值。

【關鍵詞】供應鏈金融 商業銀行供應鏈金融 風險控制

一、研究意義

供應鏈金融是近年來眾多國際性商業銀行大力發展的一種公司業務模式，它作為一種全新的融資模式，其最大的特點就是通過尋找產業供應鏈匯總的核心企業，以核心企業為依托，將供應鏈上下游各個節點的企業整合為一個整體，實現商業資本與實體經濟的有效結合，連接資金流、信息流和現代物流，為供應鏈上下游提供更為完善的金融服務，開創了商業銀行與供應鏈上下游企業良性合作、互利共贏的新局面。隨著互聯網、云計算、大數據等新一代信息技術的發展，我國線上供應鏈金融的發展將是大勢所趨。線上供應鏈金融的發展對解決中小企業融資困境、拉動商業銀行利潤增長點、擴大電子商務企業以及物流企業的業務范圍等方面都具有重大的現實意義。

二、供應鏈金融的基本理論

供應鏈金融是相關業務主題根據特定產品供應鏈上的真實貿易背景和供應鏈主導企業的信用水平，通過整合上下游中小企業的資金流、物流和信息流來吧單個企業的難于控制的風險變為供應鏈整體的易于控制的風險，以企業貿易行為所產生的確定未來現金流為直接還款來源，配合銀行的短期金融產品和封閉貸款操作所進行的面相供應鏈整體的系統性融資安排。

互聯網供應鏈金融是一種電子化、平臺化的綜合性金融服務。它通過銀行服務平臺、供應鏈管理平臺、電子商務平臺以及物流倉儲平臺的無縫銜接，將供應鏈條上各企業之間所引發的上聯、信息流、資金流和物流展現在多方公用的網絡平臺之上，為企業提供無紙化、標準化、低成本以及便捷高效的金融服務。

三、供應鏈金融對于我國商業銀行發展的意義

（一）擴大客戶群體

貸款業務是我國商業銀行收入的重要來源。在這個業務中存在著一個很大的矛盾，銀行為了減小風險，獲得高收益往往愿意把資金貸給知名度高、業績好、資產規模大的大企業，銀行認為這些企業償債能力高；但是這些大企業由于信譽度高、資產狀況好，很多可以實現資金的自給自足，或者通過其他方式進行融資，不需要進行債務融資。因此，銀行雖然給了大企業很高的授信額度，但是企業根本用不完這些授信額度，造成了資源的浪費。而小企業的債務融資需求高，但是由于知名度小、資產規模小，無法得到足夠的資金支持。

供應鏈金融是將原本屬于大企業的授信額度分給小企業。在供應鏈金融中，商業銀行關注的不僅是大企業，而是以大企業為核心的整條供應鏈上的所有企業，這就是客戶規模得到了很大的拓展。核心企業的發展是要依靠他上游和下游企業的，沒有了原料供應商和產品經銷商，核心企業是無法生存的。所以，其實核心企業和小企業同樣對供應鏈金融有需求，他們會主動要求銀行提供供應鏈金融服務，主動為銀行帶來大量客戶。

（二）應對互聯網金融沖擊

隨著“互聯網+”的概念迅速普及，我國互聯網金融發展迅猛，P2P、眾籌、寶寶類產品，這些產品被互聯網金融公司大量開發出來。而我國的商業銀行由于法律法規的限制以及其國有的性質，對于互聯網這個趨勢反應比較慢，新產品開發速度慢，仍然局限于存貸款等實體業務。

互聯網金融的成本低，能夠提供比商業銀行更高的理財收益，很多的客戶開始選擇互聯網公司進行理財、融資等活動，商業銀行的客戶開始流失。發展供應鏈金融可以幫助商業銀行適應互聯網時代，開發互聯網金融產品。發展供應鏈金融必須有強大的資金實力，這是新興互聯網金融公司無法提供的，只有商業銀行可以做到。供應鏈金融想要高質量發展還需要一個可以是信息快速、準確傳遞的互聯網平臺。商業銀行在搭建這個平臺后，可以逐漸深入發展互聯網金融。通過這個平臺，商業銀行獲得的不僅是物流信息、單據信息等，他可以獲得不同產業、不同企業的商品交易信息。對于所獲得的大數據進行分析，商業銀行就可以開發更加適應市場的金融產品，并且通過互聯網的方式進行營銷，降低了成本。這個信息傳遞的平臺就好像阿里巴巴搭建的淘寶這個購物平臺，平臺可以是人們買東西變得方便，從而抓住客戶，對于平臺上消費信息進行分析，服務于公司長遠的發展。

四、商業銀行發展供應鏈金融具備的優勢

（一）資產規模大，抵御風險能力強

想要為整條供應鏈上的企業提供資金就必須有規模相當大的資金，并且還要有很強的風險抵御能力，供應鏈上一個環節出問題就可能影響整個鏈條上的公司。以上者兩個要求是我國商業銀行都具備的。

我國商業銀行都為國有性質，有中央銀行做保障，無論是資金規模還是抵御風險的能力都是其他金融公司無法趕超的。而像現在發展勢頭正猛的互聯網金融公司都是社會資本進行投資的，在我國這種政府有錢的國家中，社會資本規模肯定是無法超越政府資本規模的。由社會資本運營的互聯網金融公司一旦出現危機就只能申請破產，抵御風險的能力差。但是我國政府是不會讓商業銀行破產的，會一直對商業銀行提供資金支持的。

（二）掌握核心客戶資源

核心企業是供應鏈中重要的一環，供應鏈金融雖然是將核心企業的授信額度分給了小企業，但其實還是以核心企業的信用狀況而不是小企業信用狀況為擔保的。

原本核心企業就是商業銀行的重要客戶，商業銀行早已和這些企業建立緊密聯系，就很容易以核心企業為中心向產業鏈兩端擴展客戶。并且由于核心企業對供應鏈是有很強依賴性的，它可能會主動向商業銀行要求供應鏈金融的服務。由此，客戶拓展變的更加容易。

參考文獻

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