論家族企業(yè)社會(huì)資本治理模式的缺陷和未來

◆楊玉秀

論家族企業(yè)社會(huì)資本治理模式的缺陷和未來

◆楊玉秀

能有效節(jié)約企業(yè)的委托代理成本和交易費(fèi)用，是家族企業(yè)社會(huì)資本治理的兩大優(yōu)勢(shì)，然而，任何事情都具有兩面性，在某些情況下，這些優(yōu)勢(shì)也會(huì)成為劣勢(shì)，不僅不能節(jié)約成本和費(fèi)用，還會(huì)增加企業(yè)的代理問題，導(dǎo)致企業(yè)內(nèi)外部成本費(fèi)用的上升。因此，家族企業(yè)社會(huì)資本治理模式有其適用的范圍，在不同的環(huán)境條件和家族企業(yè)發(fā)展的不同時(shí)期，治理效果是不同的。

家族企業(yè)；社會(huì)資本治理；代理成本；交易費(fèi)用

社會(huì)資本治理模式在華人家族企業(yè)中廣泛存在，對(duì)于這種治理模式的優(yōu)點(diǎn)，理論界已有很多研究，能有效降低企業(yè)的代理成本和節(jié)約企業(yè)的交易費(fèi)用，是已被公認(rèn)的這種治理模式的兩大優(yōu)勢(shì)。尤其是當(dāng)這些企業(yè)尚處于創(chuàng)業(yè)期和初步發(fā)展期時(shí)，這種治理模式的優(yōu)勢(shì)更是明顯。然而，任何一種治理模式都有其適應(yīng)范圍和環(huán)境，有其缺陷和不足，家族企業(yè)的社會(huì)資本治理模式也是如此。當(dāng)這種治理模式已經(jīng)不適應(yīng)企業(yè)發(fā)展要求時(shí)，就會(huì)對(duì)企業(yè)形成各種制約和限制。此時(shí)，很多社會(huì)資本治理模式的缺陷就會(huì)凸顯。正如社會(huì)資本治理模式的優(yōu)勢(shì)是節(jié)約代理成本和交易費(fèi)用，其缺陷恰恰也體現(xiàn)在這兩個(gè)方面。

一、代理問題

（一）利益和價(jià)值觀一致性問題

理論界一致認(rèn)為，家族企業(yè)的委托人和代理人存在高度統(tǒng)一的特征，在共同的家族利益驅(qū)使下，在共同的身份認(rèn)同、價(jià)值觀和“共榮共損”的家族文化影響下，家族企業(yè)成員都希望自家產(chǎn)業(yè)能夠基業(yè)常青。因此，家族成員被認(rèn)為是特殊的代理人，他們往往能從家族利益出發(fā)進(jìn)行決策，從而能有效減少家族企業(yè)的監(jiān)督和協(xié)調(diào)成本，提升家族企業(yè)治理效率。不難看出，家族企業(yè)節(jié)省代理成本的根本原因有兩個(gè)，一是家族成員之間的利益緊密的聯(lián)系在一起，具有高度的統(tǒng)一性，一損俱損；二是家族成員之間已經(jīng)形成了共同的價(jià)值觀和愿景，有著具有較強(qiáng)影響力的家族文化。然而，這只是一種相對(duì)理想的狀態(tài)，現(xiàn)實(shí)中很多家族企業(yè)并不能真正達(dá)到。如果家族企業(yè)背后的家族（家庭）成員之間價(jià)值觀背異，利益矛盾突出，尤其是當(dāng)家族企業(yè)背后的家族已經(jīng)由單個(gè)家庭繁衍到由不同利益主體構(gòu)成的多個(gè)家庭時(shí)，這些來自不同家庭、不同利益主體之中的家族成員彼此之間并不具有利益一致性。此時(shí)，代理問題就會(huì)產(chǎn)生，當(dāng)他們之間利益一致性越低時(shí)，代理問題就越明顯。如果在他們之間再?zèng)]有形成一個(gè)強(qiáng)影響力的家族文化以及共同價(jià)值觀和家族發(fā)展愿景，那么，家族成員的行為往往更多的是從個(gè)體利益出發(fā)而不是家族企業(yè)整體利益，此時(shí)，家族企業(yè)社會(huì)資本治理的代理成本優(yōu)勢(shì)將會(huì)喪失。

（二）利他主義問題

一些學(xué)者從利他主義角度分析了家族企業(yè)的代理問題。他們認(rèn)為家族企業(yè)社會(huì)資本治理模式雖然能解決委托人和代理人不一致的矛盾，從而節(jié)省代理成本，但是這種治理方式卻可能產(chǎn)生另外一些代理問題，從而增加企業(yè)的代理成本，那就是利他主義。家族企業(yè)中利他主義的存在一直被認(rèn)為是有利于降低家族企業(yè)的代理成本和交易費(fèi)用的，然而，也有學(xué)者指出，利他主義的存在可能會(huì)增加企業(yè)的代理成本。如，布坎南(1975 )認(rèn)為，家族企業(yè)內(nèi)代際之間非對(duì)稱性利他主義的存在，將會(huì)使家族企業(yè)面臨著非常嚴(yán)重的委托代理沖突。Schulze et al(2000)指出家族企業(yè)主在利他主義基礎(chǔ)上對(duì)家族成員實(shí)行關(guān)系治理，在信息不對(duì)稱情況下很容易引發(fā)家族成員的道德風(fēng)險(xiǎn)，可輕易獲得企業(yè)成果和資源的家族成員容易產(chǎn)生搭便車和偷懶的道德風(fēng)險(xiǎn)。Karrra et al(2006) 也提出，家族中的利他主義在企業(yè)發(fā)展的早期的確有利于降低代理成本，而當(dāng)企業(yè)規(guī)模擴(kuò)張，成熟起來后會(huì)導(dǎo)致代理成本的增加。Schulz和Luhatkin等為代表的學(xué)者們認(rèn)為，利他主義行為可能產(chǎn)生家族企業(yè)中的“雙向套牢”效應(yīng)。一方面，所有者的利他行為會(huì)誘導(dǎo)家族成員產(chǎn)生偷懶、搭便車和逆向選擇等損害企業(yè)績(jī)效的機(jī)會(huì)主義行為，另一方面家族成員擔(dān)心喪失職位、薪酬以及繼承權(quán)，也不愿意退出公司。由于利他行為嵌入代理關(guān)系，致使其所引致的代理成本增加。我國(guó)學(xué)者何軒、朱沆(2008)也認(rèn)為非對(duì)稱利他主義的存在將導(dǎo)致巨大的“親情尋租”行為，在家族企業(yè)內(nèi)部形成高昂的代理成本。

另外，我國(guó)學(xué)者范黎波、劉云芬等(2015)也對(duì)家族企業(yè)代理問題進(jìn)行了研究，總結(jié)出這種治理模式的三類代理問題。一是道德風(fēng)險(xiǎn)。家族管理者像“管家”一樣照顧家族成員，使家族成員出現(xiàn)“搭便車”、偷懶等行為；二是“鎖定”。管理者為了家族和諧而不愿開除那些不能勝任工作的家族成員，而家族成員由于要承擔(dān)巨大的退出成本而更不愿離開企業(yè)，導(dǎo)致“鎖定”問題；三是逆向選擇。所有者和管理者在挑選和提拔經(jīng)理人時(shí)，會(huì)以血緣和裙帶關(guān)系為主要的挑選標(biāo)準(zhǔn)，增加了挑選和提拔不稱職的經(jīng)理人的風(fēng)險(xiǎn)，造成優(yōu)質(zhì)的職業(yè)經(jīng)理人離開企業(yè)，類似“劣幣驅(qū)逐良幣”而導(dǎo)致經(jīng)理人整體水平不斷下降。可以看出，范黎波、劉云芬對(duì)家族企業(yè)代理問題的研究實(shí)際上也是與利他主義有關(guān)，正是有利他主義的存在，才會(huì)出現(xiàn)道德風(fēng)險(xiǎn)和鎖定等代理問題。

二、交易費(fèi)用問題

家族企業(yè)中的家族信任、家族忠誠(chéng)、利他主義、權(quán)威等以及家族企業(yè)編織的各種關(guān)系網(wǎng)絡(luò)在降低企業(yè)內(nèi)部行政協(xié)調(diào)成本和外部交易費(fèi)用方面具有顯著的作用。然而，家族企業(yè)社會(huì)資本治理的基石——家族信任、關(guān)系網(wǎng)絡(luò)等具有雙刃劍的作用，它既能幫助家族企業(yè)降低內(nèi)外部成本費(fèi)用，同時(shí)由于家族信任、關(guān)系網(wǎng)絡(luò)的難以擴(kuò)展性，又限制了家族企業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展，增大家族企業(yè)發(fā)展的成本。

（一）導(dǎo)致企業(yè)內(nèi)協(xié)調(diào)成本增加

能夠有效的降低企業(yè)內(nèi)部行政協(xié)調(diào)成本是家族企業(yè)社會(huì)資本治理的一大優(yōu)勢(shì)。然而，這一優(yōu)勢(shì)將會(huì)隨著企業(yè)規(guī)模的擴(kuò)大和家族的繁衍而逐漸減弱甚至失去。當(dāng)企業(yè)已經(jīng)逐步發(fā)展壯大，不再是那種夫妻店、家庭式企業(yè)，企業(yè)背后的家族已經(jīng)從單一的家庭發(fā)展到由多個(gè)家庭組成的較為龐大的家族體系時(shí)，當(dāng)所有權(quán)和管理權(quán)已經(jīng)不再掌握在同一個(gè)人手中，而是分散在不同的家庭中和不同的家族成員手中時(shí)，代理成本開始突出，內(nèi)部協(xié)調(diào)費(fèi)用也顯著增加。根本原因在于：家族企業(yè)所依賴的家族信任、家族忠誠(chéng)、利他主義、家長(zhǎng)式權(quán)威等有利于降低企業(yè)成本的社會(huì)資本因素，隨著企業(yè)規(guī)模的增加和家族的繁衍發(fā)生了變化。具體表現(xiàn)為：信任度、家族忠誠(chéng)和家長(zhǎng)式權(quán)威是逐步降低的，而僅存在于家庭之中的利他主義會(huì)降低甚至消失。尤其是家族信任，它存在于家族之中，是一種強(qiáng)信任模式，在家族企業(yè)內(nèi)部協(xié)調(diào)管理中起著至關(guān)重要的作用，化解了很多家族企業(yè)內(nèi)部問題。家族信任的降低直接導(dǎo)致企業(yè)內(nèi)部矛盾沖突和各種機(jī)會(huì)主義的上升。

家族信任只是一種相對(duì)狹隘的信任，具有差序格局結(jié)構(gòu)，這種信任會(huì)以個(gè)人為中心逐漸外推，對(duì)離自己關(guān)系越遠(yuǎn)的人，信任度就越低。在家庭關(guān)系中，這種信任最強(qiáng)，隨著家庭向家族的發(fā)展，這種信任是逐漸減弱的。因此，隨著家族企業(yè)的壯大和家族的繁衍，家族信任會(huì)逐步降低。首先，當(dāng)企業(yè)的發(fā)展需要引進(jìn)更多的外部人員時(shí)，企業(yè)內(nèi)部的人員結(jié)構(gòu)就會(huì)發(fā)生變化，彼此之間的信任關(guān)系也有隨著血緣的遠(yuǎn)近有著不同，家族企業(yè)內(nèi)信任關(guān)系，從最開始單純的家族信任，發(fā)展到泛家族信任，再到基于制度的普遍信任，企業(yè)內(nèi)的信任度是逐漸降低的。其次，隨著家庭向家族的發(fā)展，尤其是當(dāng)家族已經(jīng)發(fā)展到由很多不同分支、不同家庭組成大較為龐大的家族體系時(shí)，家族成員之間的關(guān)系是漸遠(yuǎn)的，因此，彼此間的信任度也是逐漸降低的。企業(yè)內(nèi)和家族內(nèi)信任度的同時(shí)降低的結(jié)果，必然會(huì)導(dǎo)致家族企業(yè)內(nèi)部的利益沖突和各種機(jī)會(huì)主義行為的增加，從而增加企業(yè)內(nèi)部的協(xié)調(diào)管理監(jiān)督成本。當(dāng)這種矛盾和沖突變得難以協(xié)調(diào)時(shí)，家族企業(yè)就會(huì)面臨巨大的災(zāi)難。很多家族企業(yè)在上一代企業(yè)家卸任后，面臨分崩離析的風(fēng)險(xiǎn)，一個(gè)根本原因也是在此。

（二）限制了企業(yè)外部資源獲取能力，增大了企業(yè)外部交易費(fèi)用

采用社會(huì)資本治理的家族企業(yè)，在外部資源獲取上主要是依靠各種社會(huì)資本因素，如家族信任、各種血緣親情關(guān)系等。當(dāng)企業(yè)還處于初創(chuàng)期和初步發(fā)展期時(shí)，對(duì)外部資源的需求相對(duì)較少，依靠這些社會(huì)資本因素可以快速有效的獲取企業(yè)所需要的各種資源。然而，家族社會(huì)資本的主要形成要素，如家族信任、家族關(guān)系網(wǎng)絡(luò)等具有局限性，難以向家族以外擴(kuò)展。在這種情況下，當(dāng)家族企業(yè)進(jìn)一步發(fā)展壯大時(shí)，隨著企業(yè)對(duì)外部各類資源需求的迅速增加，家族企業(yè)社會(huì)資本已經(jīng)難以支撐企業(yè)的這種需要。首先，在人力資源的獲取上，將會(huì)面對(duì)嚴(yán)重問題。企業(yè)規(guī)模的擴(kuò)大要求企業(yè)要大量使用“外部人”，尤其是各種高端人才，而家族企業(yè)社會(huì)資本治理采用的是任人唯親的用人模式，在這種治理模式下，家族企業(yè)不敢、不愿、不能大膽使用“外部人”，同時(shí)，“外部人”也不愿進(jìn)入到這類企業(yè)。結(jié)果就是家族企業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展將受到人才的限制，往往難以有更大的發(fā)展空間，除非家族企業(yè)改變?cè)械挠萌四Ｊ健５侨魏文Ｊ降母淖兌疾豢赡苁且淮槎偷氖虑椋枰ㄙM(fèi)很大的成本。其次，在資金和市場(chǎng)的獲取上，也將會(huì)面臨問題。依靠私人關(guān)系發(fā)展起來的關(guān)系網(wǎng)絡(luò)覆蓋范圍畢竟有限，隨著企業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展，對(duì)社會(huì)資金需求和產(chǎn)品市場(chǎng)要求的增大，單純依靠?jī)?nèi)部關(guān)系網(wǎng)絡(luò)和非制度信任獲取資金和獲取市場(chǎng)的方式已經(jīng)不能滿足企業(yè)發(fā)展的需求。另外，隨著國(guó)家行政管理水平的上升，政府資源的公開度、透明度和市場(chǎng)化程度增加，依賴私人關(guān)系獲取政府租金性資源的難度也相應(yīng)增加。

當(dāng)企業(yè)社會(huì)資本治理模式已經(jīng)對(duì)企業(yè)的外部發(fā)展形成制約時(shí)，企業(yè)要想從外部獲取所需要的資源，必然要花費(fèi)更多的精力和金錢。一方面要繼續(xù)投入更多的成本去拓展企業(yè)的各種私人關(guān)系網(wǎng)絡(luò)，并對(duì)原有的網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行維護(hù)。另一方面要加強(qiáng)企業(yè)的各種外部正式關(guān)系網(wǎng)絡(luò)的建立，和外部交易主體之間建立起各種正式的交易關(guān)系。而這種交易關(guān)系的建立需要時(shí)間、精力和金錢，需要企業(yè)的學(xué)習(xí)、搜尋、甄選，需要企業(yè)的監(jiān)督、培養(yǎng)和保持。而這一切都需要成本的付出。

三、家族企業(yè)社會(huì)資本治理模式的未來

對(duì)于家族企業(yè)社會(huì)資本治理模式，理論界有兩種觀點(diǎn)。一種是特色論，認(rèn)為家族治理模式是對(duì)制度和環(huán)境的有效替代，家族式組織不一定是低效率的，在特定的情況下甚至比市場(chǎng)或科層更有效率和競(jìng)爭(zhēng)力。如陳凌(1998)認(rèn)為，家族式組織和企業(yè)網(wǎng)絡(luò)是亞洲企業(yè)組織的一種特征，這種特征本身是效率中性的，即家族式組織不一定是低效率的，在特定的情況下甚至比市場(chǎng)或科層更有效率和競(jìng)爭(zhēng)力。另一種是過渡論，認(rèn)為家族企業(yè)治理模式只是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的一種過渡形式，必然向韋伯式的科層制企業(yè)組織過渡，最終被淘汰。本文認(rèn)為這兩種觀點(diǎn)都有道理，在不同的環(huán)境條件和家族企業(yè)發(fā)展的不同時(shí)期，家族企業(yè)所表現(xiàn)出來的效率不同。

當(dāng)企業(yè)處于初創(chuàng)期，企業(yè)規(guī)模還相對(duì)較小時(shí)，家族企業(yè)的社會(huì)資本治理模式有利于企業(yè)的生存和發(fā)展，是一種有效的治理模式。但是當(dāng)企業(yè)規(guī)模不斷擴(kuò)大、企業(yè)人員不斷增長(zhǎng)時(shí)，這種治理模式的弊端就顯現(xiàn)出來，突出表現(xiàn)就是家族企業(yè)內(nèi)部的特殊信任抑制了社會(huì)普遍信任的發(fā)展，強(qiáng)大的家族關(guān)系網(wǎng)絡(luò)限制了非家族關(guān)系網(wǎng)絡(luò)的發(fā)展，此時(shí)家族企業(yè)原有的效率優(yōu)勢(shì)下降甚至喪失。而擴(kuò)展家族企業(yè)的信任模式，以普遍信任替代家族信任和泛家族信任，實(shí)施科層制的現(xiàn)代治理模式就成為必要。由于任何經(jīng)濟(jì)體系都是有眾多的企業(yè)組成，既有少數(shù)的大型企業(yè)，也有數(shù)量眾多的中小企業(yè)，因此，家族企業(yè)這種組織形式一直有其存在的基礎(chǔ)，不會(huì)消亡，只是在家族企業(yè)向大企業(yè)發(fā)展時(shí)，需要轉(zhuǎn)變其治理模式。

[1]何軒.朱沆.利他主義、親情尋租與家族企業(yè)治理[J].外國(guó)經(jīng)濟(jì)與管理，2008（9）.

[2]范黎波.劉云芬.楊金海.家族化管理與企業(yè)績(jī)效: 規(guī)模與家族成員所有權(quán)結(jié)構(gòu)的調(diào)節(jié)效應(yīng)[J].管理評(píng)論，2015（5）.

[3]鐘永平.華人家族企業(yè)管理模式及其文化基礎(chǔ)研究[D].暨南大學(xué)，2002。

[4]何軒.陳文婷.李新春，賦予股權(quán)還是泛家族化——家族企業(yè)職業(yè)經(jīng)理人治理的實(shí)證研究[J].中國(guó)工業(yè)經(jīng)濟(jì)，2008（5）.

（作者單位：天津社會(huì)科學(xué)院現(xiàn)代企業(yè)研究所）