我國精煉銅行業現狀及發展趨勢淺析

我國精煉銅行業現狀及發展趨勢淺析

馮碧濤

(中國鋁業公司, 北京100082)

摘要：綜述了近幾年我國銅冶煉行業的生產、分布、貿易及供需平衡情況;闡述了國內產能規模在40萬t以上的大型精煉銅生產商情況及發展動態;分析了過去10年中國精銅的價格走勢及主要影響因素,對未來一段時期內的銅冶煉行業發展及價格趨勢進行了初步預判,指出中短期內,我國銅冶煉行業將始終處于供大于求的態勢,原料對外依存度提高、環保要求日趨嚴格、完全成本上漲等將成為制約我國銅冶煉行業發展的主要因素,預計未來一段時期內銅價將繼續保持震蕩走低的態勢.

關鍵詞：精煉銅; 發展動態; 供需分析; 消費結構; 銅價走勢

收稿日期：2015-01-30

作者簡介：馮碧濤(1983—),女,碩士,工程師,主要從事鋁、銅及稀有稀土等行業的固定資產項目投資管理工作.E-mail:bt_feng@chalco.com.cn

中圖分類號：TF 811文獻標志碼： A

Analysis on the Current Situation and Development Trend of Refined Copper Industry in ChinaFENG Bitao

(Aluminum Corporation of China, Beijing 100082, China)

Abstract：A review of the current situation of refined copper and main large-scale producers in China has been given in the paper.By analyzing the prices in refined copper and influential factors in the past ten years,the paper forecasts the development and price trend of copper smelting industry.The oversupply of refined copper will continue in the short term.Owing to high dependence on foreign raw materials,strict requirements for environmental protection and rising copper cost,the development of refined copper industry will be restricted.It is estimated that the copper price will maintain at a lower level.

Keywords：refined copper; development trend; supply-demand analysis; consumption structure; copper price trend

0　引　言

近年來,我國銅冶煉行業長期保持供大于求的態勢,面對原料對外依存度高、節能減排壓力等多重問題,冶煉成本上漲的壓力增大,行業競爭日趨激烈.2013年以來,受銅價下跌和上游原料供應商的影響,銅冶煉加工費的利潤空間進一步縮減,國內部分大型銅企業選擇階段性減產或停產檢修,以緩解加工費低位期間的虧損壓力,因此近兩年國內銅冶煉企業的開工率普遍較低.

1　我國精煉銅生產及分布現狀

據有色金屬工業協會統計,2013年我國精煉銅總產量為684萬t,同期精煉銅產能約達896萬t[1],全國平均產能利用率僅為76%.2013年在建精煉銅項目產能合計約180萬t,其中銅陵有色金冠銅業的銅冶煉工藝技術升級改造項目、廣西金川防城港銅冶煉項目等已于當年建成投產,其余在建項目預計將于2015年全部建成[2].

我國精煉銅產量主要分布在華中、華東及西部等一些銅礦產資源較豐富的地區.2013年,精煉銅產量較高的主要省區有(按產量排名):安徽121.14萬t(占比17.71%)、江西120.25萬t(占比17.58%)、山東82.67萬t(占比12.09%)、甘肅77.96萬t(占比11.40%)、湖北50.25萬t(占比7.35%)、云南48.02萬t(占比7.02%)、江蘇29.69萬t(占比4.34%)、浙江26.22萬t(占比3.83%)、內蒙古24.54萬t(占比3.59%)9個.

2　我國精煉銅生產商及發展情況

我國銅冶煉的產業集中度相對較高.隨著國家產業政策中《銅冶煉行業準入條件》對新建項目及企業現有的規模、工藝技術、裝備水平等要求逐步提高,我國精煉銅生產的集中度也逐年提升.目前我國精煉銅年產能超過10萬t的企業約十余家,其中產能規模達40萬t以上的特大型銅企業有6家,分別為:江西銅業集團公司、銅陵有色金屬集團控股有限公司、金川集團股份有限公司、大冶有色金屬集團控股有限公司、云南銅業(集團)有限公司、山東祥光集團有限公司.上述6家大型銅企業2013年精銅產量為437.9萬t,約占全國精銅總產量的64%.

隨著銅粗煉和精煉加工費的逐年走低,硫酸價格長期低迷,我國銅冶煉行業的利潤空間得不到有效支撐,銅冶煉業務板塊的整體盈利水平相對較低.因此,國內大型銅企業重視產業鏈延伸和多元化業務整合的發展趨勢日益明顯.近幾年,越來越多的國內銅企業開始向產業鏈上游延伸資源開發業務,以提高原料自給率;向產業鏈下游延伸拓展銅材加工業務,通過完善產業鏈、增加產品附加值等方式提高企業盈利能力.同時,近年我國銅企業實施相關業務多元化戰略的苗頭已逐步顯現,其業務領域已開始拓展到相關有色、黑色金屬品種,如江西銅業集團有限公司等大型銅業集團已開始涉入稀土加工和鉛鋅冶煉行業.

3　我國精煉銅貿易情況

由于我國精銅消費的快速增長,國內銅礦資源無法滿足冶煉生產需求,因此每年需要進口大量銅原料.目前我國已成為全球最大的銅產品進口國家.據中國海關統計顯示,2013年我國精煉銅進口總量320.6萬t,出口總量29.34萬t,凈進口量達到291.26萬t,同比降低7%.2013年我國精煉銅進口平均價格7 305美元/t,同比下降12%.近5年我國精煉銅進口情況見表1.

表1　近5年中國精煉銅進口情況

我國精煉銅進口量最大的來源國為智利,2013年從該國進口精煉銅107.49萬t,占進口總量的33.53%;其次為澳大利亞(占比9.01%)、印度(占比7.70%)、日本(占比7.30%)、哈薩克斯坦(占比6.18%)、贊比亞(占比5.05%)等國家.我國精煉銅的主要銷售國家及地區包括馬來西亞、中國臺灣、日本和韓國等.

4　我國精煉銅的消費情況

表2為近兩年我國精煉銅消費結構的變化情況.從表2中可以看出,2013年我國精煉銅消費量為820萬t,同比增長6.4%.消費地區主要集中在東南部沿海地區,特別是長江三角洲及珠江三角洲地區.

從消費結構來看,我國精銅的主要消費市場集中在電力、空調制冷、交通運輸、電子和建筑等領域.其中電力行業消費量最高,達395萬t,約占全國精銅消費總量的48%;另外,空調制冷和電子行業的消費量近兩年呈上升態勢,2013年上述領域精銅消費同比增速分別為6.9%和5.3%.

表2　我國精煉銅消費結構變化情況

5　中國精煉銅供需分析

2013年我國精煉銅供應量975萬t,消費量820萬t,供應過剩較嚴重,過剩量達155萬t(同比增加21.6%).精銅過剩量增幅較大的主要原因是由于國內在建的銅陵有色金冠銅業、廣西金川防城港、東營方圓等冶煉項目陸續投產,導致國內銅精煉產能釋放較快.隨著國內在建項目的陸續投產,加之中國經濟下行壓力的影響,預計我國銅冶煉行業供大于求的矛盾在短期內仍無法緩解[3].表3為近5年來中國精煉銅供需平衡情況.

表3　近5年中國精煉銅供需平衡情況

6　中國精煉銅價格走勢分析

圖1為近10年中國精煉銅價格走勢變化.我國精煉銅供應長期過剩,導致中長期內銅價走勢不容樂觀.2013年上海期貨交易所期銅平均價格52 980元/t,同比下降7.57%.隨著2014年、2015年國內在建銅冶煉產能的加速釋放,預計未來一段時期內供應過剩對銅價走勢的影響將逐步體現.據初步預測,2015年銅價將在4.5萬元/t左右波動[4],未來3年內,國內銅價將繼續下行至4.1萬～4.3萬元/t,直到2017年以后,銅價才有望恢復上漲勢頭.

7　結　論

目前制約我國銅冶煉發展的“瓶頸”問題是國內資源的嚴重不足,銅原料對外依存度逐年提高.加之我國對銅冶煉工業環保標準的要求日趨嚴格,節能減排壓力也間接抬高了冶煉加工成本[5].從我國銅冶煉行業的發展特點可以看出,提高原料自給率和降低生產成本將成為提升盈利能力的有效途徑,建議國內銅冶煉企業進一步加大海外優質資源的獲取力度,不斷優化工藝技術指標,降低生產成本,提升冶煉環節的利潤空間.

參考文獻:

[1]何笑輝,張宏.銅市場分析及展望[J].中國銅業,2014(1):2-15.

[2]佚名.2013年有色金屬工業固定資產投資完成情況分析[J].有色金屬信息,2014(1):8-9.

[3]趙武壯.中經有色金屬產業月度景氣指數解讀:有色金屬產業仍面臨一定的下行壓力,但走勢基本平穩[J].有色金屬信息,2014(4):37-38.

[4]吳任.2014年銅市場評述及2015年預測[J].中國銅業,2015(1):27-35.

[5]吳育能,葉羽鋼.中國銅產業結構調整與產業政策變化[J].銅業工程,2014(5):1-4.張宏.銅市場分析及展望[J].中國銅業,2014(1):2-15.

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