智能快遞柜大戰

萬麗

面世不過3年的智能快遞柜業務，已經吸引了近百億資金。雖然盈利模式并不明朗，但在搶占社區入口的前瞻概念下，電商巨頭、快遞公司以及眾多創業公司紛紛布局。隨著巨頭整合開始，智能快遞柜草莽混戰也接近尾聲，留給創業公司的時間已經不多了。

作為電商最后100米解決方案的最終一環，智能快遞柜興起不過3年，就已經引得上市公司、電商大佬、快遞巨頭以及大量草根創業紛紛出手。激烈混戰過后，2015年中期開始，手握資源、搶占先發優勢或流量入口的巨頭開啟了資源整合大戲，行業進入門檻再次被抬高。

盡管商業模式仍不明晰，這些企業之間卻有個模糊的共識，即以布局24小時智能快遞柜為切入點，進軍社區O2O這一巨大的市場，不過它們各自側重的概念卻有所不同，包括了社區物流、社區電商、社區金融、社區傳媒、電商體驗管家等。當然，就現階段而言，多數還處于紙上談兵時期，“燒錢”大戰正如火如荼。

巨頭草根混戰

智能快遞柜目前被公認為是解決電商最后100米的一種較為經濟有效的方式。快遞員將快遞投遞到社區的快遞柜中，系統自動給用戶發送短信提取碼。由于自提柜24小時提供服務不需要人員值守，它的出現解決了三方煩惱：快遞員節省了時間成本；用戶可以自行安排提取時間；社區也相對滿足了安全管理的需求。

除此之外，智能快遞柜依靠進入社區占據的線下入口和獲得的大量客戶數據，以及將線下向線上導流而產生的流量變現價值，吸引了大量資金涌入。截至目前，智能快遞柜領域已經聚集了電商巨頭、物流巨頭、上市公司以及各創業公司等，涉及的投資總計近百億。

上市公司三泰控股（000039）是這一領域的鼻祖，旗下全資子公司成都我來啦網格科技公司2012年下半年率先推出速遞易智能快遞柜，搶占先發優勢。三泰控股2015年中報顯示，其速遞易業務已擴張至79個城市，簽約網點6911個，布放網點31029個，速遞易App自2015年4月上線以來下載超過60萬次，各項數據均遠超同行。盡管盈利模式前景不明，但速遞易一度撐起了三泰控股的百億市值。2013年3月至2014年3月期間，三泰電子股價從4元/股多一路攀升至近40元/股，市值高達145億元，2015年上半年，其市值更是一度突破400億元。

湘郵科技（600476）和中集集團（000039）是另外兩家參與智能快遞柜業務的上市公司。湘郵科技2013 年 8 月推出第一代智能包裹柜產品并投入市場試用，隨后逐步在湖南、湖北、廣西等地郵政公司及速遞物流公司進行試點應用，布放智能包裹柜產品700 余套，并成功中標了中國郵政集團公司的智能包裹柜項目。截至 2014 年底，湘郵科技智能包裹箱實現收入 108.46 萬元。中集集團全資子公司中集電商2014年下半年展開智能快遞柜業務“e棧”，2015年3月收購深圳智能快遞柜公司智匯合科技，將其旗下webox“網盒”電商快遞柜全部納入中集電商“e棧”體系。目前為止，“e棧”在深圳地區已經擁有了3000多個網點。

此外，上海富友集團以上海為起點推出快遞柜品牌“收件寶”；方正科技（600601）以北京為起點鋪設智能柜；格力集團以餐飲配送為切入點開展“樂棧”智能柜項目。8月，由阿里投資、家電巨頭海爾旗下的物流兼售后服務公司“日日順”成立新公司“樂家”，宣布進軍智能快遞柜業務，日日順在全國擁有3萬多個實體門店資源，這是其布局快遞自提網點的一大優勢。

電商巨頭阿里旗下的菜鳥驛站則另辟蹊徑，采用加盟的方式在全國廣泛籠絡第三方小配送點。用戶在淘寶（天貓）購物時就可勾選就近菜鳥驛站作為自提點，快遞員將包裹送到指定菜鳥驛站。阿里的優勢是從電商環節主導消費者，從而避免在末端與其他智能快遞柜競爭。

而由順豐領銜，申通、中通、韻達和普洛斯參與組建的豐巢科技是物流企業中最大的智能快遞柜公司，注冊資金5億元，其中順豐占股35%，申通、中通和韻達各占20%，普洛斯則占5%，計劃在全國鋪設網點。順豐自營還有嘿客等網購終端服務網點一直在開拓鋪設中。

除此之外，還有更多散落在各地的區域性社區包裹自提服務點，例如南京的魔格、云柜，上海盒寶等。前九鼎聯合創始人趙忠義創辦的深圳“1號柜”，也在全國招商擴張。不難看出，整個市場資源過于分散，各家標準不同，服務也不同，同一小區很可能裝有好幾家公司的快遞柜，最終投遞到哪個，取決于快遞員和各個網點的對接，并未在總部形成統一的管理。草莽競爭時代，快速跑馬圈地，努力形成規模優勢是各家共識。

不能承載之“重”

每個智能快遞柜的鋪設大約需要3-4萬元，因此大面積鋪設所需的資金規模可想而知。三泰控股利用上市公司融資優勢，總計募資7.5億元用于速遞易項目，截至2014年底已累計投入3.54億元。為了維持規模優勢，2015年上半年速遞易在全國擴張的腳步依舊，截至2015年8月14日，累計投放快件1.866億個，較2014年增長了9倍。但也因此拖累了其財務狀況，2015年中報顯示，三泰控股上半年虧損進一步擴大至9200余萬元，同比增虧233.41%（表1）。速遞易做好了下半年繼續虧損的打算，其財報明確指出，2015年全年將新增 1.7 萬個網點，全年虧損約為1.35 億元。

這一現象并非速遞易一家獨有，其根本原因在于，智能快遞柜尚未找到有效的盈利模式。智能快遞柜最直接的變現方式包括向快遞員收寄存費、向用戶收取延遲保管費以及箱體廣告費。在免費運營了一段時間后，速遞易于2014年開始嘗試向快遞員和用戶雙向收費的模式。快遞員需要辦理速遞易的充值卡，按照保管箱的尺寸，每件收取0.4-0.6元的費用。在取件人端，快件存放48小時內免費，超過48小時則收取每天1元的保管費。

不過，這一收費模式在行業內被公認為不可持續。因向快遞員收費，速遞易在各地都出現了遭快遞員棄用的情況，這也是激發快遞企業聯合起來做自主快遞柜品牌“豐巢”的原因之一。速遞易CEO賈勇在6月底的一次公開活動中透露，速遞易投件量從過去的日均60萬件下降到40-50萬件，減少了20%左右。而向收件人收取超期費用，也導致用戶體驗受到影響，黏性下降。該收費模式實施一段時間后，不少小區的速遞易都遭到了棄用。

“快遞員送一件快遞利潤微薄，不適合再從他們身上扒層皮。”深圳“1號柜”副總裁王大成表示。上海富友集團的“收件寶”最初設計的盈利模式是廣告收入，對快遞員、業主則免費使用。不過王大成分析，快遞柜用戶取件時間短，適合短時間內抓取用戶的廣告形式有限。而快遞柜成本方面，除了3-4萬元設備費用，還包括物業租金費、電費、向收件用戶發送提取碼短信帶來的電信設施網絡使用費，以及監控攝像頭、監控錄像硬盤等易耗品的折舊費。顯然，僅憑箱體廣告一項收入，難以覆蓋成本，盈利模式單薄。

看好社區流量價值

短期盈利不現實，更多企業寄望于挖掘規模優勢后的社區流量價值，實現線下到線上的變現，培植新的經濟增長點，其中大致包括社區O2O、社區金融及社區生活服務等多方面。

作為一家全牌照支付企業，上海富友積極探索社區金融，其“收件寶”App上除收寄快遞，還包括信用卡還款、便民繳費、周邊商戶查詢等內容，同時引入了電商以及類似“余額寶”的理財產品等。海爾樂家的戰略規劃是“將社區快遞服務延伸至生鮮交付、洗衣交付、食品交付的平臺”，試圖建立一個社區服務綜合生態系統。格力則攜手“樂棧”，主要在生鮮食品上做文章，向第三方線下快遞公司、商超、生鮮食品、電商平臺、外賣餐飲O2O平臺以及各類社區服務商開放，提供本地生活消費配送服務。

三泰也在規劃速遞易未來的盈利模式，三泰控股主營業務是金融電子設備及系統軟件，產品包括電子回單系統、ATM機監控系統和銀行數字化網絡安防監控系統。在董事長補建的戰略構想中，三泰要成為“社區服務的金融龍頭，打造線下熟人社群連接社區服務與需求，建立社群O2O的場景”，而速遞易則起到入口和平臺的作用。速遞易App中目前容納了周邊商家索引、快遞查詢等功能。據其官方透露，速遞易已經建立了超過2萬戶的社區周邊服務商戶黃頁，未來計劃將它打造成為連接社區居民與周邊消費服務資源的紐帶，構建最后100米交互全鏈條的社區O2O閉環。同時將線下流量引入到自家旗下的“金保盟”、“愛意汽車網”等多種互聯網平臺，實現流量對倒和流量變現。后兩者為互聯網保險平臺，已于2014年被三泰控股以7.5億元現金收購。

深圳“1號柜”則以智能快遞柜為基礎，走樣品分發道路，快遞柜和樣品分發柜同時進駐小區。它的模式，是通過快遞柜獲取種子用戶，進而由快遞附帶或者App游戲，向用戶分發提取碼，憑借提取碼到小區的網點去領取樣品。“1號柜”App上同時引入了電商，消費者試用產品后可直接購買。按照其規劃，未來“1號柜”的主要收入來源包括廠商支付的樣品分發費、用戶問卷調查費用以及樣品推廣產生的購買分成。

變數巨大

2015年7月開始，掌握資源、流量或具備先發優勢的行業巨頭之間出現整合趨勢。豐巢科技宣布與速遞易合作，擬增資認購速遞易母公司成都我來啦公司30%-40%股權。隨后，菜鳥網絡宣布與速遞易、中國郵政、富友簽署戰略合作協議。未來，這3家智能快遞柜服務商在全國的4萬多個智能自提柜將逐步開放給淘寶消費者。中集e棧則與天虹商場（002419）合作，完成系統對接，以期深度抓取用戶數據。用戶在“網上天虹”下單，單筆訂單實付滿59元，就可勾選“e棧”自提，貨物在用戶端就被指定送到“e棧”的快遞柜，跳過快遞員選擇的環節。

巨頭的聯合將給智能快遞柜行業帶來怎樣的變化？

目前來看，阿里是這場整合的最大贏家，菜鳥網絡自身不做自提柜，而是選擇和快遞柜公司合作，菜鳥網絡的平臺可以幫助快遞柜公司打通自提柜資源，有利于零散的快遞柜實現一定程度的整合管理和數據共享。未來速遞易自提柜很可能作為消費者網購可選擇的收貨地址，出現在淘寶和天貓的購物頁面上。同時，菜鳥網絡官方也表示，將會同更多的第三方自提柜服務商合作，覆蓋全國的末端自提柜大網。

在用戶端，對智能快遞柜的功能利弊一直未能達成統一。其中一大原因，是部分用戶沒有使用快遞柜的必要，更希望快遞員實現“門對門”的快遞送達。如能在電商購物端就實現快遞方式選擇，通過完善規則給消費者提供更確定性的服務，將大大提升快遞柜的使用體驗，同時解決快遞包裹的安全責任問題。

另一方面，快遞公司與速遞易合作，以往由快遞員自己付費使用智能柜的情況可能被終結，轉而從快遞公司層面實現整體結算服務，快遞企業使用成本也有望進一步降低。

綜合來看，巨頭之間的整合將有望實現從電商到快遞到快遞柜三層數據之間的融合與分享，促使各方流量變現探索加速。已具備規模優勢的先發企業，將進一步強化自身優勢，而創業公司的準入門檻則被進一步提高，單純做快遞柜的第三方公司將面臨巨大挑戰。隨著巨頭擴張加速，2013年以智能快遞柜開始創業的深圳“1號柜”宣布了最新戰略規劃：未來將逐步放棄智能快遞柜業務，專心做樣品分發柜。

整合的進一步深入，必將導致快遞柜領域草莽混戰時代的終結，迎來收購與被收購的高潮。但在各家盈利模式被驗證前，激烈的“燒錢”大戰還將持續。