淺析互聯網金融的發展模式與未來展望

引言：互聯網的不斷發展，以在線支付、云計算、搜索引擎為代表的互聯網技術已經應用到互聯網金融當中?；ヂ摼W金融已經逐步成為我國當前深化金融創新的突破點，本文我們將以此為中心論題展開分析與探究。

一、互聯網金融的含義與特點

互聯網金融是指借助互聯網技術，并為互聯網平臺提供的銀行、證券、保險等多種金融服務，對以電腦網絡為技術支撐的金融活動的總稱。從廣義上講，具備互聯網精神的金融業態統稱為互聯網金融。而金融的互聯網間服務和互聯網金融服務則是狹義層面的互聯網金融。相對于傳統金融而言，互聯網金融具有以下優點。

1.互聯網金融基于大數據的應用

無論互聯網金融領域哪種業務模式與產品設計無不體現對大數據的合理運用。

2.互聯網金融趨于長尾化

互聯網金融爭取的是80%的“長尾”小微客戶。這些小微客戶的金融需求既小又個性化，在傳統金融體系中常常得不到滿足，而互聯網金融在服務小微客戶方面有著先天的優勢，可以高效率地解決用戶的個性化需求。

3.互聯網金融服務高效、便捷化

互聯網金融帶來了全新的渠道，為客戶提供便捷、高效的金融服務，極大地提高了現有金融體系的效率。

4.互聯網金融服務低成本化

互聯網金融服務低成本化主要體現在交易成本上與服務成本上。

二、互聯網金融模式

1.第三方支付模式

第三方支付是指采用與大銀行簽約的方式，借助信息技術，使用戶與銀行支付結算系統間建立起連接的電子支付模式。它有獨立的第三方支付模式，完全獨立于電子商務網站的第三方支付平臺，其代表有易寶支付、拉卡拉等；還有第三方支付模式，是指那些擁有自己的電子商務網站，支付寶則是這種模式的成功案例。其中一些與金融機構合作密切的第三方支付公司，優勢已經開始顯現。

第三方支付模式涉及的領域逐漸變寬，跨越的范圍逐漸變廣，同時也應用到個人理財等金融業務之中，例如基金保險等。第三方支付公司憑借其系統中客戶的相關信息，與金融機構合作，為客戶提供具有針對性的信貸等金融服務。同時，信用卡和銷售信貸領域也開始讓支付公司參與進來，支付公司逐漸對商業銀行形成替代效應。

2.P2P網絡貸款模式

P2P網絡信貸是指借助第三方互聯網平臺進行資金借貸，同時進行借貸雙方的匹配，幫助借款人尋找愿意幫助分擔風險的貸款人，即，由具有資質的網站（第三方網貸平臺）作為中介平臺，借款人在平臺發放借款標，投資者進行競標向借款人放貸的行為，屬于直接融資模式。P2P網絡借貸是由P2P小額借貸發展而來，適用于個人征信體系較發達的環境。我國首家P2P網絡信貸平臺是2007年成立的拍拍貸。

P2P網貸平臺在市場規模上處于高速發展期，創新能力高于第三方支付，但P2P行業的發展也出現了一些障礙，如用戶認知程度不足、風控體系不健全等問題。少數平臺跑路的信息也給行業帶來了不好的影響。從行業發展規律的角度分析，P2P行業尚未經歷真正的經濟周期洗禮，離穩定健康發展還有一段距離。市場生存法則加上監管的雙重作用，在逐步建立備案制以及相關資金監管的同時，淘汰劣質企業，對真正違法詐騙的行為進行嚴厲打擊；申請正式從業資格，建立重要數據發布渠道，吸引人才及戰略投資者，將會促進P2P行業的發展。

3.大數據金融模式

大數據金融是指對集合的大量非結構化數據進行分析，通過互聯網等信息化方式，分析并挖掘客戶的信息數據，為互聯網金融機構提供客戶全方位信息，同時使金融機構在控制風險，進行金融營銷，以及提供金融服務等方面具有較強的針對性。以云計算為基礎的大數據的處理使金融服務平臺集中于擁有海量數據的電子商務企業。大數據服務平臺的運營模式主要有以阿里小額信貸為代表的平臺模式和京東、蘇寧為代表的供應鏈金融模式。隨著大數據金融的完善，企業將更加注重用戶個人的體驗，進行個性化金融產品的設計。未來，大數據金融企業之間的競爭將存在于對數據的采集范圍、數據真偽性的鑒別以及數據分析和個性化服務等方面。大數據金融的優勢有：一是個性化服務獨特，放貸快捷。二是運營交易成本低，客戶群體大。三是科學決策、風險管理和控制好。通過對海量數據的審核，大數據增加了金融企業控制風險和管理風險的力度，盡早發現出現的風險點并加以解決，從而可以對風險發生的規律進行預測與把握。

三、互聯網金融的發展趨勢

1.信用數據成為企業的重要資產

互聯網金融對用戶數據的整合，使全社會的數據壁壘有望被打破，形成統一的信用環境，從而使用戶得到更好的服務。用戶數據將來會成為互聯網金融企業的核心競爭力。

2.互聯網金融將為客戶提供全方位的金融服務

互聯網中蘊含了大量信息，緩解了用戶與金融機構之間信息不對稱的問題。有利于互聯網金融生態圈的構建，從而一體化服務品牌有望打造。

3.四種互聯網金融模式持續發展，用戶規模與創新相互促進

第三方支付模式、P2P網貸模式、眾籌平臺模式、大數據金融模式繼續完善，用戶需求的挖掘使得四種模式繼續創新，爭取最大規模的吸引用戶，實現從企業金融到產業鏈金融過渡。

4.傳統金融與互聯網的聯系更加緊密

互聯網金融的影響會使得相對保守的金融行業意識到互聯網的力量，開始依托互聯網的支持，未來傳統金融與互聯網的聯系更加緊密。

四、結束語

總的來說，作為一種新的商業模式，互聯網金融擴展和完善了傳統金融行業，并給其相關領域注入了新的生機。互聯網金融發展的關鍵是加強監督，在發展初期監管力度要相對溫和，鼓勵公平競爭與創新，減少信用風險的出現，促進互聯網金融規范的發展。

參考文獻

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[3]記者，姜欣欣.中國金融的深度變革與互聯網金融[N].金融時報，2014-02-24009.

（作者單位：重慶銀行股份有限公司）

作者簡介

詹學海（1977年10月），男，湖北省黃陂縣。職稱：經濟師，現工作單位：重慶銀行股份有限公司總行科技部。研究方向：互聯網金融、銀行系統管理、運行維護。