解決委托代理制下的會計信息失真問題

卜文藝

摘 要：在委托代理制下，企業的所有權與經營權相分離，會計工作直接向經理人負責而非企業所有者，會計信息失真問題日益嚴重。本文從探討委托代理制下會計信息失真的原因出發，創造性地基于資產負債觀的視角，分析了資產負債觀的運用對于解決當前會計信息失真問題的積極影響。

關鍵詞：委托代理制；會計信息失真；資產負債觀

一、委托代理制和會計信息失真

委托代理制是公司制企業普遍采用的組織形式，作為委托人的所有者和作為代理人的經理人通過共同認可的契約來確定各自的權利和義務，所有權與經營權分離是委托代理制的基本特征。會計部門作為企業經營管理的職能部門也在企業發展的過程中逐步實現了與所有者的分離。企業成立之初，企業的經營管理由所有者掌管，企業會計的委托人是所有者，而隨著企業的不斷發展壯大，所有者的知識水平及管理能力等已經不能適應企業的發展要求，所有者不得不聘請專業的經理人管理企業，這時企業會計的委托人由所有者變為經理人，經理人又根據業務工作的需要設立會計部門，委派會計部門負責人和各崗位專職人員，使得會計工作委托代理鏈進一步拉長。

會計信息失真問題便是在上述委托代理鏈不斷延伸的過程中產生的，委托人的逐層變化決定了會計核算與監督主要為誰服務。所有者自身專業知識與技能的限制使得委托代理鏈不斷拉長，信息傳遞在企業間變得越發困難，會計信息的非對稱性逐步增強，監管力度逐層弱化，各層級的負責人為了維護自身利益都有可能對會計工作施加影響，造成不同程度的會計信息失真問題。

二、資產負債觀和公允價值

資產負債觀是計量企業收益的一種觀念，其倡導準則制定者在制定某類交易或事項的會計準則時，首先應定義由該類交易或事項所產生的資產或負債，然后確認該資產或負債的計量方法，最后根據該資產或負債的變化來確認損益，即通過期末凈資產和期初凈資產的對比來計算利潤。由此可見，資產負債觀更加注重交易或事項的實質，即每筆交易都要確認其對資產和負債的影響，確保企業各個時點上資產和負債的真實準確，從源頭上理清該交易或事項對企業財務和經營狀況產生的影響。

在資產負債觀下，資產和負債采用現行價值或公允價值計量，而如何確定公允價值是資產負債觀的重要內容。首先，對于存在活躍市場的，按活躍市場價格為基礎確認公允價值；其次，對于不存在活躍市場，但同類或者類似資產和負債存在活躍市場的，以同類或類似資產和負債的價格為基礎確認公允價值；第三，對于不存在同類或類似資產和負債可比交易市場的，應采用估值技術確認公允價值。由于公允價值較為公正地反映了資產和負債的現時成本或現實價值，因此在資產負債觀下，公允價值被廣泛采用。

三、委托代理制下會計信息失真的原因分析

1.委托代理雙方的目標利益不完全一致是會計信息失真的根源。委托代理制下企業的所有權與經營權相分離，所有者將財產交由經理人管理，要求經理人使資產保值增值，并取得預期收益；經理人有義務實現委托人的預期目標，有權在委托人授權的范圍內合法經營，并要求委托人支付相應的報酬。一般而言，所有者與經理人的目標利益應是一致的，但當企業的經營成果無法達到所有者期望時，經理人為了最大程度地維護自身利益，便會對企業的經營成果進行粉飾，由此導致所有者與經理人的利益相互沖突。首先，經理人粉飾經營成果的常用方法便是通過短期投機行為增加利潤，這樣做的后果是雖然提高了當期利潤，但是不利于企業的長期發展。其次，經理人會要求會計部門通過技術方法，利用會計政策的漏洞，對財務成果進行人為調節，會計部門由于受經理人的直接管轄，其同樣在追求自身利益最大化的同時服從于經理人的要求，利用自身專業知識將財務成果加以“美化”。第三，更為嚴重的情況是經理人直接要求會計部門按照自己的需求提供虛假的財務報告。

2.委托代理雙方信息地位的不對稱性是會計信息失真的條件。經理人作為受托方直接參與企業的經營管理，對企業的經營狀況和經營業績非常了解，加之其可以控制會計部門，與會計部門負責人及會計人員成為利益共同體，在會計信息的取得和傳遞過程中自然處于優勢地位。而所有者作為委托方并不直接參與企業的經營管理，因此所有者對于企業的經營狀況和經營業績的了解主要來自于經理人提供的信息，在會計信息的取得和傳遞過程中自然處于劣勢地位。正是由于所有者和經理人雙方擁有的會計信息在數量和質量上的不對稱為會計信息失真創造了條件。所有者無法準確知曉經理人在代理行為實施過程中的努力程度，也無法確認經理人是否遵守了相應的法律法規，如果經理人提供的會計信息并不能全面真實地反映企業經營管理的重要方面，那么所有者獲得的會計信息必然與真實相悖。

3.歷史成本計價或成為會計信息失真的操縱手段。在傳統的收入費用觀下，歷史成本原則是企業遵循的主要計量屬性，是指對會計要素的計量應以經濟業務發生時的取得成本為標準進行計量。采用歷史成本原則的初衷是認為資產負債表的目的不在于以市場價格反映企業資產的現狀而在于通過資本投入與資本產出的對比來反映企業的財務狀況和經營業績。由此可見，在傳統的收入費用觀下資產和負債的價值反映的僅是企業以歷史成本為基礎確認的資產和負債的賬面價值，并不是資產和負債的現實價值，這不可避免地導致了所有者從經理人手中得到的會計信息是有失公允的。此外，當歷史成本與特定的會計政策相結合時，經理人可以輕易地調節利潤，比如確定生產設備折舊額：科技的發展使設備的更新換代越來越快，企業應采用加速折舊法進行折舊，而經理人員為了粉飾經營成果，仍可能依據生產設備的歷史成本逐年平均折舊以達到減緩折舊的目的，從而虛增企業當期利潤和期末凈資產。

四、資產負債觀的應用對于解決會計信息失真問題的積極影響

1.將凈資產變動作為考核依據，最大限度減少利潤操縱。在委托代理制下，會計信息失真的根源是所有者與經理人的目標利益不完全一致，而資產負債觀的應用則為解決這一問題提供了很好的思路。在資產負債觀下，考核經營業績的指標變為了企業凈資產的變化，即：凈資產（利潤）=期末凈資產-期初凈資產，將凈資產的變動作為考核經理人的業績指標，將比傳統的利潤變動指標更加科學合理，也使得企業收益的計算更為全面準確；另一方面經理人企圖人為操縱經營成果的難度將加大，凡涉及到企業凈資產變動的指標，例如資產總額和負債總額等都很難進行人為調節或虛報。因此，即使委托代理雙方的目標利益不完全一致，資產負債觀通過強調凈資產的變動可以加強企業所有者對于經理人的業績考核，將經理人粉飾經營成果的可能性降到最小，最大程度保障了會計信息的真實可靠。endprint

2.以資產負債表為核心，緩解會計信息非對稱問題。在資產負債觀下，任何交易或事項的發生首先影響的是與其相關的資產或負債的確認和計量，通過資產負債表，可以清晰地看出企業資產負債的質量和變動情況，資產負債表已取代利潤表成為了會計報表體系的核心。在企業經營業績的考核指標由凈利潤變成了凈資產后，所有者將更為關注企業資產的保值增值而不是單純的利潤變動，這便使得經理人通過操縱利潤粉飾經營成果失去了意義，這將在一定程度上緩解所有者與經理人信息不對稱的情況。與此同時，會計目標在資產負債觀下也由受托責任觀轉變為決策有用觀，會計信息不再著重反映經理人受托責任的履行情況，而是強調為報表使用者的決策服務，所有者通過閱讀企業實時的資產負債表，便可以掌握企業的資產負債情況，掌握企業經理人的經營狀況和經營業績，開展對經理人的經營過程考核，規范其經營管理行為，保障會計信息的質量。

3.擴展公允價值計量，促進會計信息真實公允。傳統的歷史成本計量屬性在委托代理制下為經理人虛增利潤提供了便利，而現行的資產負債觀則突破了傳統的計量模式，更多地引入公允價值、現值等屬性，充分體現會計準則的制定和財務報表的列報將更為關注對“真實公允”的追求。在市場經濟快速發展的今天，全新的經濟業務日益增多，使得傳統的歷史成本計量屬性已不能充分反映企業關于資產和負債的真實價值，相對于傳統的收入費用觀而言，資產負債觀為經濟實質提供了更加有力的概念基礎，其根據經濟相似性確定涉及的資產和負債，使得會計信息更加真實可靠，并且隨著那些新生的會計業務不斷出現，例如商譽、知識產權、衍生金融工具等，在滿足一定的會計條件下，公允價值的計量范圍必將越發廣泛。與此同時，資產負債觀還將突破在傳統的歷史成本模式下受實現原則和配比原則的限制而不能進行確認的多個內容，如物價變動損益等，這將進一步使得會計收益的計算更為全面真實，從而大力改善會計信息失真問題。

參考文獻：

[1]付永生.會計信息質量與委托代理理論的關系研究[J].財會研究，2009，（4）：43-44.

[2]周大鋒.基于委托代理理論的會計信息質量探討[J].財政監督，2010，（2）：41-43.

[3]龍小海，田存志，段萬春.委托代理：經營者行為、會計信息鑒證和投資者[J].經濟研究，2009，（9）：140-151.

[4]聶順江，張軍羅，云芳.委托代理視角的上市公司會計信息質量分析[J].經濟問題探索，2010，（1）：175-179.

[5]熊劍春，江雪梅.資產負債觀與收入費用觀的比較研究[J] .財會月刊，2010，（1）：74-75.endprint