論如何借鑒美國經驗發展我國中小企業的年金計劃

張 紅，蔡宇安

(1.中化化工科學技術研究總院，科研生產條件部，北京 100011;2.宜春學院贛西民俗文化研究所，江西 宜春 336000)

“企業年金是指在政府強制實施的公共養老金或國家養老金之外，企業在國家政策的指導下，根據自身經濟實力和經濟狀況建立的，為本企業職工提供一定程度退休收入保障的補充性養老金制度?！保?］近幾十年來，許多國家利用企業年金制度上的效率優勢，故而企業年金資產規模迅猛增長。對于正在進行社會養老保障體制改革的中國，企業年金的發展為養老保障體系提供了良好的機遇。目前，我國的企業年金發展取得了一定的成績，但仍存在許多亟待解決的問題雖然中小型企業在國民經濟中處于重要地位，正逐步成為發展社會生產力的主力軍，但其企業年金計劃狀況卻令人堪憂。我國建立年金計劃企業中90%以上為大型國有企業，而中小企業在資金、員工穩定性、企業生命周期、內部機制等方面存在許多問題，障礙企業年金的建立。由于我國企業年金不僅在政策上極不完善和規范，而且在建立適合中小企業年金計劃的研究也比較少。所以本文選題具有一定的創新性和較強的現實意義。筆者采取比較研究的方法，借鑒美國成熟經驗，依據中國具體國情，對我國中小企業建立和發展年金計劃提出一些可資參考的建議和對策。

一、美國小企業年金計劃

(一)發展概況

(二)主要特點

1.投資組合多元化。完善的資本市場和有效的投資管理體制為員工提供的投資選擇有8－12種，包括不動產、銀行存款、抵押存款、政府債券、企業債券、國外資產、股票等。……