鄭州金融改革與創新路徑探討——基于各省市地方金融改革的經驗

孫海剛，徐 靜

（鄭州銀行總行，河南 鄭州 450046）

鄭州金融改革與創新路徑探討
——基于各省市地方金融改革的經驗

孫海剛，徐 靜

（鄭州銀行總行，河南 鄭州 450046）

金融是現代經濟社會發展的核心、血液和命脈，金融的繁榮能夠推動經濟跨越式發展。地方政府通過改革創新推動金融業發展已經成為比較普遍的選擇。鄭州金融業金融改革與創新成效事關河南乃至中原經濟區經濟發展，需要借鑒其他省市的金融改革經驗，結合河南與鄭州實際，選擇正確的改革方向并采取有效措施予以推行。

金融改革；金融創新；路徑探討

注：本文只代表個人的學術觀點，與工作單位無關。

金融是現代經濟社會發展的核心、血液和命脈，金融的繁榮能夠推動經濟跨越式發展。改革開放三十多年來，我國不斷推動金融改革，鼓勵金融機構加快金融業務創新步伐。但是，由于金融部門的特殊性，我國對金融業的監管較為嚴格，金融業的改革一直在由國家層面主導推動，地方改革空間有限。近年來，隨著市場經濟的快速發展，各地自發涌現了一些金融改革創新事件，有些改革措施獲得中央金融監管部門的認可。因此，先行改革地區獲得了較大的改革紅利，各地方政府也都認識到了金融的重要性，并積極推動地方金融改革與創新，參與金融改革紅利的競爭，其中一個主要措施是通過建設金融中心推動地方金融業發展。據不完全統計，目前提出建設金融中心的城市已經有30個，各地對于金融中心的爭奪十分激烈，地處中原的鄭州也加入了區域性金融中心的爭奪。鄭州金融業發展不僅僅對于鄭州，而且對于河南省乃至整個中原經濟區都有重大的現實意義和深遠的歷史意義。鄭州金融改革與創新如何能夠走在前列，需要借鑒其他省市金融改革的經驗，并結合本地實際走出新路子。

一、鄭州金融業發展現狀

2007年，河南省政府發布了《鄭州區域性金融中心建設規劃綱要》，對鄭州區域性金融中心建設提出了主要任務、實施步驟、政策措施、實施保障等，啟動了鄭州區域性金融中心建設的步伐[1]。2012年末，經過五年的發展，鄭州市國民生產總值達到5547億元，金融增加值347億元，占國民生產總值的6.3%，占第三產業比重為10.8%。金融機構存款余額10448億元，各項貸款余額6794億元。銀行業金融法人機構方面，城市商業銀行1家，農村信用社6家，農村商業銀行1家，村鎮銀行6家，信托公司2家，財務公司3家。分支機構中一級分行（分公司、辦事處）共有26家。其中，政策性銀行2家；大型商業銀行5家；股份制商業銀行11家；外資銀行2家；郵儲銀行1家；資產管理公司4家；財務公司1家。證券期貨業方面，鄭州共有上市公司36家，發行股票37只，融資募集資金395.2億元；法人證券公司1家，證券分公司5家，期貨交易所1家，期貨公司3家，基金分公司2家。保險業方面，鄭州市實現保費收入178.4億元，轄內保險公司主體57家①數據來源于鄭州市政府相關部門所提供的材料。。雖然鄭州金融產業有比較大的發展，但相對于其他城市來說，還處于比較落后的地步，金融市場規模偏小，金融體系不健全，改革與創新不足，地方法人機構規模小且數量少等。

在我國現行的金融體系中，除各別經濟發達的省市外，地方政府一般沒有控制大型金融機構，其控制權都在中央政府手中，地方法人金融機構規模相對比較薄弱。另外，在目前的金融監管體制中，“一行三會”四個監管部門都隸屬于國務院，各分支機構屬于垂直管理，地方政府無權干涉。因此，造成了目前金融監管部門重風險、輕發展的局面，嚴格的準入制度限制了地方金融法人機構的發展。因此，鄭州金融改革與創新，必須爭取中央政府的政策支持。其中，2012年8月，國務院出臺了《關于大力實施促進中部地區崛起戰略的若干意見》，明確支持“武漢、鄭州、長沙、合肥”等地區加快改革和金融創新，支持地方金融機構發展以及深化農村金融機構改革等[2]。2012年11月，國務院公布《中原經濟區規劃》，其中金融業加快推進鄭東新區金融核心功能聚集區建設；推進地方法人銀行的改組，擴大直接融資規模，“研究設立農村金融改革試驗區，開展農村金融綜合改革創新試點”等[3]。尤其是在2013年3月，國務院正式批復了《鄭州航空港經濟綜合實驗區發展規劃(2013—2025年)》，鄭州航空港經濟綜合試驗區戰略定位為國際航空物流中心、以航空經濟為引領的現代產業基地、內陸地區對外開放重要門戶、現代航空都市、中原經濟區核心增長極[4]，這為鄭州金融業迎來了前所未有的發展機遇。

從目前這些金融政策上來看，相對還是比較籠統的，并無具體措施和政策來保證，也就很難落到實處。從全國范圍來看，很多省市都已經做好了多項金融改革和創新規劃經國務院批復同意并開始實施了，這些先行地區已經開始獲得改革與創新的收益。如何通過鄭州業金融改革與創新，加強鄭州金融產業發展，形成區域性金融中心，促進和推動中原經濟區建設，已經成為非常重要的課題，從各省市的金融改革中吸取寶貴經驗來推動鄭州金融改革與創新工作成為必要。

二、各省市金融改革政策評析

從1978年至今，中國的改革開放已經進行了30多年。這30多年間，中國發生了翻天覆地的變化，取得了舉世矚目的成績。中國采取的是漸進式改革，區別東歐的“休克療法”的改革方式，先易后難，從下而上，增量改革，這種改革方式的優點是能夠減少改革的阻力，事實證明這種改革方式也是比較成功的。自下而上的改革，不需要頂層設計，并能激發“鲇魚效應”。但改革也存在弊端，在一些深層次問題方面，因為矛盾比較集中，改革相對比較緩慢，某些方面相對來說落后于總體改革[5]。金融領域的改革也不例外，利率市場化滯后、民間資本進入金融領域、匯率改革如何推進等，這些方面已經滯后于經濟發展。

隨著我國經濟的快速發展和總量的不斷擴大，金融發展不適于經濟發展之間的矛盾逐漸顯現和加深，矛盾如何解決？只有通過改革與創新促進金融發展。而且，經濟越發展金融的地位越重要，隨著經濟的快速增長和金融地位的提升，金融改革與創新的呼聲越來越高。金融改革與創新主要有兩種方式，自上而下和自下而上。在自上而下改革受阻的情況下，部分的自下而上的改革顯得比較重要。因此，在現行中央金融體系主導的體制下，地方金融也受到前所未有的重視，地方政府對金融改革的要求和主導權日漸強烈，尤其是在2008年的金融危機以后，加快金融改革和創新已經成為共識[6]。在金融改革與創新的頂層設計沒有完全明晰之前，在中央的默許和政策支持下，一些經濟發展程度較高的城市就已經開始了地方金融改革創新，如上海、天津、深圳、珠三角、重慶等地區。先期進行金融改革的地方政府，通過超前的金融創新和中央政策的傾斜，已經獲得一定的金融改革收益，并且這些收益和金融改革與創新形成一種良性的循環，收益會自我增強。比如，上海經過近年的國際金融中心建設，取得不錯的成績，建設了各種類型的金融市場，包括股票、期貨、金融衍生品、黃金、外匯、債券、銀行間拆借市場及清算；人民幣跨境使用試點；在金融產品創新、交易、定價、清算等方面也取得較好的成績。

金融中心的形成主要有兩種模式：一是自然形成模式，隨著本地區經濟增長，貿易和投資的不斷擴大，對金融逐漸產生需求，金融市場得以擴張，金融機構形成聚集；二是政府主導模式，政府部門利用市場規律，通過制定相關金融政策，吸引金融機構聚集而形成金融中心，其典型代表是新加坡。根據鄭州現有的條件和經濟環境，應采取政府主導模式推動建設金融中心的路徑。因此，對現有的地方金融改革政策和措施進行深入分析和研究，找出一些共同點和經驗，必將會對鄭州金融改革與創新起到重要的借鑒作用。我們在這里所談到的地方金融改革，雖然都是地方政府所發起，但是都是要經過國務院批準在一定范圍內實施的。迄今為止，據不完全統計，大致有十幾個地方政府金融改革方案出臺，大體上可以分為兩類，一類是經濟發達地區的全面、全方位的金融改革，如上海、天津、深圳、珠三角等地區的金融改革方案；另一類是某些金融創新試點或者優惠政策，如重慶、武漢、浙江溫州、麗水等地區的金融改革方案。具體來看，有以下特點：

（一）遵循先易后難、制度先行的原則

地方金融改革與創新一定要遵循先易后難、制度先行的原則。從以往的改革來看，并非所涉及的改革越寬泛越好，由于顧忌太多而導致寬泛改革的深度不夠，改革達不到預期效果。在現行的金融管理體制下，如果沒有制度先行，政府很難進行深度金融改革，受改革權限的限制，最終會導致改革的失敗。天津、深圳前海、珠三角金融綜合改革試驗區都被賦予了“在金融改革與創新方面，可以先行先試”。在配套措施上，國家發改委、中國人民銀行、銀監會、證監會、保監會等相關部委進一步細化政策和措施，確保相關政策落到實處。對于多數地方政府來說，很難從中央獲得“先行先試”的權力。國務院在《關于推進天津濱海新區開發開放有關問題的意見》中，首先明確了天津濱海新區的綜合配套改革試點，是繼上海浦東新區之后的第二個綜合改革試點，尤其是在金融方面，“在金融企業、金融業務、金融市場和金融開放等方面的重大改革，原則上可安排在天津濱海先行先試”。中央各相關部委先后下發多個指導性文件，多項金融改革和創新落戶天津，涉及設立金融機構、股權投資基金、融資租賃、跨境人民幣結算等方面，如渤海銀行作為近年來新成立的唯一一家全國性股份制商業銀行，就是天津金融改革與創新的一項重要成果[7]。從國家定位層面上來看，建設國際金融中心的只有上海，上海已經具備了比較完備的金融市場體系、金融機構體系和金融業務體系，并且對國際金融中心建設提出了相對比較完善的政策和措施，“充分發揮上海金融市場種類齊全、金融機構體制健全、金融發展環境良好的優勢，先行在上海開展金融市場、金融機構、金融產品等方面的改革和創新”。珠江三角洲金融改革所涉及的范圍最大，珠三角的改革涉及農村、城市和城鄉統籌發展，包括推進城市金融改革綜合實驗；推進梅州市農村金融改革綜合實驗；推進湛江市統籌城鄉發展金融改革創新實驗。這些城市之所以能夠被賦予較大的改革與創新權力，是因為這些地區不僅是我國經濟比較發達的地區，也是我國改革開放的前沿，許多改革都是從這里開始實行，取得一定經驗以后再向其他地方推行的，因此，在這些地方，金融改革與創新推行相對較為容易，遇到的阻力較少。

（二）在金融改革與創新的具體政策方面，一定要結合本地區的現實條件和實際情況

上海建設國際金融中心與上海的地位是一致的。早在20世紀30年代，上海已經是遠東國際金融中心之一。新中國成立以來，上海是中國的經濟、科技、工業、金融、貿易、會展和航運中心，是長江三角洲——中國經濟最發達地區——的龍頭城市，具有重要的地理位置，金融機構數量眾多。深圳本來就是改革開放的前沿，中國的第一個經濟特區，由一個昔日邊陲小鎮發展成為一個具有一定國際影響力的大都市，中國諸多的改革開放政策都是從這里開始試行的。深圳前海是“建設我國金融業對外開放試驗示范窗口”，發揮與港澳地理位置毗鄰的優勢，推動粵港澳區域金融緊密合作，推動人民幣國際化，具有不可替代的作用。浙江民營經濟比較發達，民間金融比較活躍，尤其是溫州，根據中國人民銀行的統計，民間資本超過6000億元，其中參與民間借貸的在1000多億元，民間資金供應者和使用者越來越分離，資金掮客十分普遍。民間借貸的資金流向難以控制，不僅擾亂了金融秩序，而且成為不法分子洗錢的工具，騙貸、高利貸、暴力催債的事件也層出不窮。溫州地方政府及時總結經驗，獲得了國務院的金融改革試點，有利于民間融資的正規化、陽光化和風險監控，探索民間資本進入金融領域和對外投資領域，完善地方金融體系，意義也比較重大。自下而上的地方金融改革與創新必須以其具備的客觀條件為約束，在此基礎上改革與創新。

（三）不能忽視局部性的金融改革與創新

目前，非上市股份公司轉讓系統（新三板）試點，包括中關村科技園、上海張江高新產業園、武漢東湖新技術產業開發區和天津濱海新區，新三板的設立對于建設和完善多層次資本市場具有很大的促進作用，拓寬資本市場的服務面，促進民間投資和中小企業發展。浙江麗水農村金融改革試點，開展以農村信用體系建設和林權抵押貸款為重要內容的金融改革。探索農村金融服務的新途徑和新模式，充分發揮農村金融在現代農村經濟中的核心作用，推動“三農”新發展。對于大部分地區來說，局部性的金融改革具有現實性和可操作性。

三、對鄭州金融改革與創新的啟示

中國的改革開放是從東部開始，逐步擴大至全國，改革開放給中國帶來了巨大的經濟和社會發展。鄭州處在中原，雖然交通區位優勢比較明顯，承接東部和西部，但不沿海不沿邊，如何對外開放必須進行體制和機制上的創新。鄭州金融產業發展和改革創新是一個比較系統的工程，通過對其他地方的金融改革與創新實踐研究，從中吸取比較成功的理念和做法，對鄭州金融改革和創新工作具有很強的啟示作用和很好的參考作用。

（一）盡快提出比較詳細的金融改革與創新方案上報國務院，講究實效性

河南省在2007年發布的《鄭州區域性金融中心建設規劃綱要》，沒有上報國務院，因此沒有爭取到中央相關政策支持。2011年的中原經濟區規劃雖經國務院批準并公布，其中涉及金融改革政策，但這方面內容比較籠統，是概念性和方向性的指導，缺乏可操作性的實施措施。以《中原經濟區規劃》和《鄭州航空港經濟綜合實驗區發展規劃》獲得國務院批復為契機，以國家對河南的戰略定位為中心，由省政府統一協調研究有關金融方面的課題和事項，應盡快組織人員起草切實可行的改革與創新方案，以鄭州金融改革與創新方案為重點，及時向國家申請試點，其措施要具有前瞻性和可行性。

（二）金融改革方案應符合現代金融發展的趨勢和方向

現代金融發展是以股票融資和債券融資為主的直接融資快速發展，同時金融混業趨勢不斷加強。大力發展多層次的資本市場，爭取區域性股權交易中心和新三板，鼓勵發展私募股權基金和產業基金，引導民間資本進入金融行業，擴大直接融資規模，鼓勵中小企業發展。重視地方城商行的發展，鼓勵和支持地方金融機構組建金融控股集團。具體來講，鼓勵和支持鄭州銀行在全省范圍內設立分支機構，做大做強，并支持其設立金融消費公司、金融租賃公司、基金公司等非銀行業金融機構，成立金融控股集團，實現規模化、混業化經營發展。

（三）金融改革創新方案應立足于河南的實際情況和發展需要

河南是中國的縮影，是中國人口最多的省份之一，是農業大省和新興工業大省。雖然經濟總量較大，但人均GDP較低，整體的經濟發展水平不高，農業人口占比較大，大部分人口住在農村，人多地少，這些年一直探索實踐新型城鎮化、工業化、農業現代化協調發展。“三化”協同發展取得了一定成績，推動了河南經濟的發展，富裕了農民。國務院在中原經濟區規劃中已經明確河南的地位，國家重要的糧食生產和現代農業基地、全國“三化”協調發展示范區等戰略定位。河南如何圍繞這些戰略定位快速行動，這不僅對于推動中原經濟區建設，而且對于鄭州金融改革與創新和區域性金融中心建設也具有巨大的推動作用。這些定位如何實現，離不開金融支持和推動。尤其是在城鎮化的過程中，如何破解融資問題是個關鍵問題，借鑒國際比較先進的融資工具，探索通過資產證券化破解城鎮化難問題。河南基礎設施比較缺乏，基礎設施建設需要大量資金，地方政府不可避免舉債。在規范地方政府債務方面，在條件許可的條件下，可以試發市政債。河南可以參考珠江三角洲和浙江麗水的金融改革創新，圍繞農村金融改革與創新和統籌城鄉發展等內容編制專項的金融改革創新方案，在農村產權改革、農村信用體系建設、農村金融產品和服務創新、農村金融機構市場準入等方面實現突破，重點研究如何在河南這樣欠發達的平原地區建立和完善農村金融體系，如何通過金融支持實現城鄉統籌協調發展，消除“二元”經濟結構，具有非常重要的典型性和代表性，這不僅對河南和中原經濟區發展具有重要意義，而且對于中國未來農村發展具有重要的現實意義。

（四）鼓勵新興產業發展與現代金融相結合

金融改革與創新必須積極引導資金流向實體經濟領域，避免產業空心化和全民投入到虛擬經濟中。金融改革與創新尤其是要結合鄭州新型產業和主導產業的發展，對于鄭州而言，鄭州具有比較優越的交通區位優勢，大力發展商貿物流，提升鄭州全國現代物流中心地位。以國家跨境貿易電子商務服務試點為契機，開展跨境電子商務試點。利用航空和鐵路優勢，建立電子商務平臺和公共信息系統，推動龍頭企業建立全國性物流網絡的同時，大力發展電子商務，鼓勵和支持本地電子商務企業做大做強，支持本地第三方支付公司發展壯大。鼓勵物流和電子商務企業與金融相結合，支持本地銀行法人機構和物流相融合，借鑒阿里小貸的模式，創新金融產品，創新網絡貸款新模式，建立和完善相關的制度和流程，為解決中小企業發展所需要的融資問題創造條件。

（五）要加快金融開放步伐

加快金融組織、產品和服務模式創新，提高金融服務能力和效率，探索創新金融服務體系，爭取先行先試政策，為中西部地區金融改革提供經驗。

[1]鄭州區域性金融中心建設規劃綱要[Z].河南省人民政府辦公廳,2007.

[2]關于大力實施促進中部地區崛起戰略的若干意見[Z].國務院，2012.

[3]中原經濟區規劃（2012—2020）[Z].國家發改委,2012：1-52.

[4]鄭州航空港經濟綜合實驗區發展規劃(2013—2025年)[Z].國家發改委，2013：1-19.

[5]周小川.我國金融改革中自下而上的組成部分[J].2012，（23）：9-12.

[6]楊濤.地方金融改革有哪些著力點[J].中國金融，2013，（6）：57.

[7]關于推進天津濱海新區開發開放有關問題的意見[Z].國務院，2006.

1003-4625（2014）05-0066-04

F832.7

A

2014-03-20

本文受“鄭科技2012軟科學研究項目”（項目編號121PRKXF648）資助。

孫海剛（1977-），男，河南尉氏人，經濟學博士，工商管理學博士后；徐靜（1988-），女，河南鄭州人，工商管理學碩士。

賈偉）