河南民間金融發(fā)展之探析

[摘要]民間金融是相對(duì)于正規(guī)金融而言的，它廣泛存在于城鄉(xiāng)個(gè)體、家庭、企業(yè)之間，但又處于政府的金融制度安排之外，既對(duì)社會(huì)生產(chǎn)發(fā)展產(chǎn)生過巨大的推動(dòng)作用，也對(duì)經(jīng)濟(jì)金融造成了一定的負(fù)面影響。對(duì)民間金融的發(fā)展是順其自然還是抑制，已成為當(dāng)前金融改革中的重要問題。本文從河南民間金融的現(xiàn)狀入手，分析了民間金融活躍的原因及當(dāng)前存在的問題，并提出了規(guī)范發(fā)展河南民間金融的政策建議。

[關(guān)鍵詞]河南；民間金融；正規(guī)金融

[中圖分類號(hào)]F822.7[文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼]A[文章編號(hào)]1005-6432（2013）22-0087-02

1河南民間金融的發(fā)展現(xiàn)狀

1.1利率高、彈性大，城鄉(xiāng)差別大

河南民間金融在資金融通過程中，利率形式多樣，差異較大。一般而言，城鎮(zhèn)利率高，鄉(xiāng)村利率低。城鎮(zhèn)借出利率年息一般在15%～60%，鄉(xiāng)村借貸利率年息一般在10%～20%；城鎮(zhèn)民間融資金額大，鄉(xiāng)村民間融資金額小。城鎮(zhèn)借貸較為規(guī)范化，一般需要借貸雙方簽訂書面協(xié)議，數(shù)額較大的還可能以房屋等實(shí)物作抵押，而鄉(xiāng)村借貸雙方一般為本鄉(xiāng)本土或親朋好友，主要是基于相互之間的信任，互助性質(zhì)居多，一般以口頭約定為主。

1.2手續(xù)簡單，期限靈活

由于民間金融是建立在血緣、地緣、商緣等社會(huì)網(wǎng)絡(luò)和傳統(tǒng)型的制度環(huán)境中，資金借貸雙方較為熟悉，對(duì)彼此的資信、收入狀況、還款能力等都較了解，所以，一般借款手續(xù)較為簡單，大多不用抵押或擔(dān)保，基本都是打借條或雙方口頭約定。另外，民間金融的融資期限較為靈活，最短的 5～10 天，最長為一年，這也適應(yīng)了不同融資主體的需要。

1.3參與范圍廣，存在形式多種多樣

從行業(yè)看，河南的民間金融涵蓋了制造業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)、商貿(mào)餐飲業(yè)、農(nóng)業(yè)等。參與主體有企業(yè)、行政事業(yè)單位、公務(wù)員、個(gè)體戶、私營企業(yè)主、農(nóng)村中的專業(yè)經(jīng)營戶等。民間融資以生產(chǎn)性融資為主，主要解決流動(dòng)資金不足的問題，用于構(gòu)建固定資產(chǎn)支出、投資新項(xiàng)目的較少。從形式上看，民間金融存在形式多種多樣，從無息的互助性民間借貸、有息的民間借貸，到組織化、機(jī)構(gòu)化的典當(dāng)行、擔(dān)保公司、投資公司等多種形態(tài)。

2河南民間金融活躍的原因

2.1民間資本的積聚和強(qiáng)烈的投資意識(shí)造就了民間金融的繁榮據(jù)統(tǒng)計(jì)，2009年年末，全省居民儲(chǔ)蓄存款超過了11207.40億元。而至2010年年末，全省城鄉(xiāng)居民儲(chǔ)蓄存款金額為12883.70億元。由此可以看出，河南城鄉(xiāng)居民的儲(chǔ)蓄存款余額以非常快的速度逐年增長，民間資本潛力巨大。但是可供居民選擇的投資渠道十分有限，目前我國的存款利率較低，資本市場發(fā)育不健全，居民巨大的資金財(cái)富與狹窄的投資渠道極不相稱。在趨利動(dòng)機(jī)的驅(qū)動(dòng)下，大量民間資金就流入了民間金融市場。

2.2中小企業(yè)的資金需求為民間金融提供了發(fā)展空間

截至2012年9月底，河南省共有38.3萬家中小企業(yè)，而其中面臨融資困境的小型微型企業(yè)就有35萬家，占比高達(dá)91%。由于中小企業(yè)規(guī)模較小，運(yùn)作不規(guī)范，存在貸款次數(shù)頻、貸款額度小、貸款風(fēng)險(xiǎn)高等特點(diǎn)，相當(dāng)一部分企業(yè)無法從商業(yè)銀行獲得貸款。融資環(huán)境的惡化迫使中小企業(yè)對(duì)民間融資的依賴性增強(qiáng)。據(jù)調(diào)查，鄭州多數(shù)中小企業(yè)的資金完全來源于自有資金或親友借款，僅有24%的中小企業(yè)能順利從銀行獲得貸款，另有13%的企業(yè)則不得不以民間集資方式獲取資金。

2.3正規(guī)金融遺留下的市場空缺客觀上需要民間金融去彌補(bǔ)近年來，我國的金融體系逐步走向商業(yè)化，國有銀行出于控制風(fēng)險(xiǎn)和降低成本的考慮，傾向于給資金需求規(guī)模大、實(shí)力強(qiáng)的國有企業(yè)提供貸款。而中小企業(yè)由于規(guī)模小、資產(chǎn)少，抗風(fēng)險(xiǎn)能力弱、負(fù)債能力有限等特點(diǎn)，使得中小企業(yè)很難從國有商業(yè)銀行得到所需款項(xiàng)。民間金融以其簡便、快捷的優(yōu)勢擴(kuò)大了中小企業(yè)的融資渠道，彌補(bǔ)了正規(guī)金融的不足，在一定程度上解決了中小企業(yè)發(fā)展資金緊張的問題。可以說，民間金融活躍了城鄉(xiāng)經(jīng)濟(jì)，對(duì)發(fā)展壯大農(nóng)村經(jīng)濟(jì)和民營經(jīng)濟(jì)發(fā)展起到了積極作用，為提高就業(yè)率、促進(jìn)地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展作出了一定貢獻(xiàn)。

3河南民間金融發(fā)展存在的問題

3.1民間金融的利率失控

目前，我國民間金融市場還處于半地下狀態(tài)，民間金融利率通常是借貸雙方之間相互商議確定的。在鄭州、安陽等地，一些企業(yè)為了籌集到資金，競相抬高利率，目前年利率在本金的50%以上已是普遍的現(xiàn)象。在“高收益、高回報(bào)”的吸引下，儲(chǔ)蓄資金開始流向民間融資領(lǐng)域，形成一股巨大的“地下錢流”，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理難度增大，給社會(huì)穩(wěn)定和經(jīng)濟(jì)發(fā)展帶來不穩(wěn)定的因素。

3.2民間金融經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)高

民間金融借貸手續(xù)簡便，大多時(shí)候都是以借據(jù)和收條的形式出現(xiàn)，缺少嚴(yán)格有效的外部監(jiān)管和約束機(jī)制。由于投資者缺乏對(duì)每筆貸款貸前、貸中、貸后嚴(yán)格的調(diào)查，民間金融風(fēng)險(xiǎn)加劇。

3.3民間金融給國家宏觀調(diào)控帶來了困難

較高的民間金融利率必然導(dǎo)致一部分儲(chǔ)蓄從正式的金融體系中分流出來，而且由于國家法律法規(guī)對(duì)民間金融的限制，大量的民間資金通過灰色渠道進(jìn)入民間金融市場。規(guī)模巨大的民間資本游離于正規(guī)金融體系之外，部分民間融資的資金“唯利是圖”，流向調(diào)控產(chǎn)業(yè)，削減國家宏觀政策成效，不利于信貸結(jié)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整。

3.4民間金融容易引發(fā)社會(huì)問題

民間金融不同于正規(guī)金融，正規(guī)金融有國家信用作保證，所以資金存放在那里相對(duì)比較安全。但是民間金融則不同，一旦發(fā)生信用危機(jī)，容易導(dǎo)致擠兌的產(chǎn)生、引發(fā)群體性事件、個(gè)人極端行為、纏訴鬧訪等風(fēng)險(xiǎn)隱患，加劇了社會(huì)不穩(wěn)定因素。

4規(guī)范發(fā)展河南民間金融的政策建議

4.1改變政府的角色定位，理性對(duì)待民間金融的發(fā)展

央行有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，民間借貸是正規(guī)金融有益和必要的補(bǔ)充，具有制度層面的合法性，各有關(guān)部門應(yīng)完善相關(guān)的法律法規(guī)，引導(dǎo)民間資本規(guī)范從事資金借貸活動(dòng)，鼓勵(lì)民間借貸規(guī)范化、陽光化運(yùn)作。河南省金融學(xué)會(huì)秘書長張樹忠認(rèn)為，當(dāng)下最緊迫的問題則是政府需要對(duì)這些民間金融、民間借貸有一個(gè)清醒的、正確的認(rèn)識(shí)，從中汲取教訓(xùn)，為下一步民間金融的發(fā)展制定出一些更好的機(jī)制出來。因此，政府應(yīng)轉(zhuǎn)換思想，摒棄和廢止那些束縛民間金融發(fā)展的理念，給民間金融市場一個(gè)合適的定位，為其發(fā)展創(chuàng)造良好的制度環(huán)境。

4.2區(qū)別對(duì)待、分類指導(dǎo)，規(guī)范和保護(hù)合理的民間金融活動(dòng)鑒于民間金融存在形式的多樣化，以及不同的民間金融活動(dòng)在經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的地位和作用的差異，政府在處理民間金融時(shí)，也應(yīng)采取分清類別、區(qū)別對(duì)待的原則。對(duì)于無息、互助性民間借貸，政府可以提高借貸雙方的規(guī)范意識(shí)，以盡量減少糾紛；對(duì)于有息借貸，要強(qiáng)化對(duì)契約關(guān)系的保護(hù)，保障公民合法權(quán)益，規(guī)范有息民間借貸；對(duì)于高利貸，鑒于危害性，政府應(yīng)堅(jiān)決對(duì)其進(jìn)行打擊。

4.3建立健全相關(guān)法律法規(guī)，營造民間金融運(yùn)營的法律環(huán)境民間金融的存在與發(fā)展，有其合理性和客觀性，是民間信用的體現(xiàn)，但是也具有自發(fā)性和隱蔽性，其經(jīng)營和收益游離于國家監(jiān)督管理之外，易形成非法集資，給社會(huì)帶來不穩(wěn)定因素。所以，政府部門應(yīng)盡快制定和完善相關(guān)的法律制度，為民間融資構(gòu)筑一個(gè)合法平臺(tái)，并在法律的框架內(nèi)進(jìn)行規(guī)范和監(jiān)管，以規(guī)范和保護(hù)正常的民間借貸行為，保護(hù)借貸雙方的合法權(quán)益。讓正當(dāng)?shù)拿耖g金融活動(dòng)擺脫灰色金融的身份，光明正大地浮出水面。

4.4完善民間金融監(jiān)管機(jī)制，建立多層次的市場監(jiān)管體制

由于金融業(yè)是一個(gè)高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)，單個(gè)民間金融機(jī)構(gòu)的不良運(yùn)作可能會(huì)給整個(gè)金融體系產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)傳遞。因此，發(fā)展民間金融的同時(shí)，一定要加強(qiáng)對(duì)它們的監(jiān)管力度，把民間金融的發(fā)展態(tài)勢納入管理的視野內(nèi)，積極應(yīng)對(duì)可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)，改變對(duì)民間金融“事后管理”的被動(dòng)局面。要逐步建立起以人民銀行金融監(jiān)管為主，以行業(yè)管理、自律管理為輔的民間金融監(jiān)督和管理體制，實(shí)現(xiàn)對(duì)民間金融監(jiān)管的規(guī)范化、制度化和法治化，促進(jìn)民間金融的健康發(fā)展。

4.5不斷深化金融改革，推進(jìn)利率市場化

要規(guī)范發(fā)展河南民間金融，疏導(dǎo)民間資金進(jìn)入正規(guī)金融體系，關(guān)鍵之一是利率市場化。目前，我國投資資金中的利率主要是由央行管制的（如銀行存貸款利率），利率生成機(jī)制不能從根本上反映資金供求變化狀況。國家要盡快推進(jìn)利率市場化改革。通過利率市場化，使資金在同等條件下在正規(guī)金融與民間金融之間合理分布，用市場手段優(yōu)化資金的配置。此外通過利率的杠桿作用，可以調(diào)動(dòng)商業(yè)銀行貸款支持中小企業(yè)和農(nóng)業(yè)發(fā)展的積極性，促進(jìn)地方經(jīng)濟(jì)增長。

4.6加強(qiáng)制度創(chuàng)新，創(chuàng)建公平、合理的市場環(huán)境

第一，建立存款保險(xiǎn)制度。保證存款人利益，合理分?jǐn)傄蚪鹑跈C(jī)構(gòu)倒閉而產(chǎn)生的財(cái)務(wù)損失，實(shí)現(xiàn)由存款人、金融機(jī)構(gòu)和政府共同分擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的機(jī)制。第二，建立市場準(zhǔn)入和退出機(jī)制。通過市場準(zhǔn)入制度可以將優(yōu)良的民間信貸機(jī)構(gòu)吸納為市場主體，有效的退出機(jī)制則有助于解決傳統(tǒng)金融體制中的風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇風(fēng)險(xiǎn)，使得金融市場“進(jìn)得去，出得來”。第三，加快征信制度建設(shè)。建立一個(gè)由中央銀行牽頭，各金融機(jī)構(gòu)參與，并聯(lián)合工商、稅務(wù)等部門組建征信公司，建立一個(gè)全國性的信用信息管理系統(tǒng)，將企業(yè)和個(gè)人的信息保存和收集組合起來，記錄金融交易中當(dāng)事人的信用狀況，減少金融交易中的道德風(fēng)險(xiǎn)。

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