外資進(jìn)入交強(qiáng)險：跳板意義更大

龔立偉

龔立偉 人保財險北京市分公司理賠中心車險分部主任

5月1日對中國財經(jīng)市場而言，含義頗深。

創(chuàng)業(yè)板退市制度從這一天開始正式實(shí)施，雖然創(chuàng)業(yè)板公司真正實(shí)現(xiàn)退市恐怕要到兩年以后，但它對公眾的影響力卻是巨大的，大到讓許多人差點(diǎn)忽略了另一件事，那就是從同一天開始，外資保險公司可以在中國從事交強(qiáng)險業(yè)務(wù)。

事實(shí)上，和退市等許多制度完善型的改革相比，向外資開放交強(qiáng)險業(yè)務(wù)對金融市場的對外開放有著更為重要的標(biāo)志性意義。

人們普遍關(guān)注外資保險機(jī)構(gòu)進(jìn)入交強(qiáng)險領(lǐng)域后能否實(shí)現(xiàn)盈利，能否改變現(xiàn)有市場格局。但是交強(qiáng)險市場本身并不重要，而它作為一塊進(jìn)入金融服務(wù)核心區(qū)的跳板卻意義非凡。從更大范圍和更長遠(yuǎn)周期來看，交強(qiáng)險的對外開放，標(biāo)志著中國金融領(lǐng)域改革開放再一次邁開了腳步。

劃算的市場互換

其實(shí)，我們更應(yīng)關(guān)注今年的2月14日。在這個西方的情人節(jié)里，中國和美國簽署了《關(guān)于加強(qiáng)中美經(jīng)濟(jì)關(guān)系的聯(lián)合情況說明》，這個說明中除了我們熟悉的綱領(lǐng)性口號及諸多原則外，赫然出現(xiàn)了非常務(wù)實(shí)的一條，即中方對外資保險公司開放交強(qiáng)險。

筆者發(fā)現(xiàn)，考慮到從簽署文件到正式實(shí)施期間會有修改相關(guān)法規(guī)的程序要走，因此，這次行動過程用時真的很短，令人稱奇。兩個月相當(dāng)有效率的運(yùn)作周期表明了中國在此問題上的務(wù)實(shí)態(tài)度。

當(dāng)然，這樣的開放并非沒有代價，因此它必然是一種市場交換。我們看到美方在此問題上的“投桃報李”表現(xiàn)在另一個重要市場——銀行業(yè)。他們表示，歡迎經(jīng)批準(zhǔn)在美國開設(shè)分行的中資銀行在美開展業(yè)務(wù)。美方繼續(xù)承諾，對于中資銀行開設(shè)分行、支行或收購美國銀行機(jī)構(gòu)股權(quán)的申請，提供在類似情況下與其他外國銀行同樣的審慎監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)待遇。

公平地說，這是一次劃算的交換。用互換市場來促進(jìn)開放是公認(rèn)的雙贏結(jié)果。不過，這一切在過去的幾年里走得并不順利。

與金融領(lǐng)域其他行業(yè)一樣，外資保險公司雖然進(jìn)入中國市場時間不短，但受限于監(jiān)管與同行競爭等因素，他們的市場份額少得可憐。根據(jù)普華永道的最新報告，外資保險公司在華人壽保險市場的份額約為5%，財產(chǎn)保險市場占1%，均處于亞洲最低水平。

競爭改變市場模樣

一味延緩開放并不是個好辦法，保險業(yè)以往的格局正是如此。那并不是投資者和金融消費(fèi)者愿意看到的情形：擁有豐富市場經(jīng)驗(yàn)的從業(yè)機(jī)構(gòu)久久徘徊在主流之外并非市場之福。它意味著市場效率偏低，消費(fèi)者享受的服務(wù)會打折扣，金融資源配置出現(xiàn)了問題。久而久之，不但消費(fèi)者不能受益，對身處“主流”的公司而言，也絕非幸事，因?yàn)樗馕吨袠I(yè)整體競爭力的下降，單個公司的市場開拓能力也必然出現(xiàn)萎縮。

當(dāng)然，表面上看，交強(qiáng)險不是一塊“香餑餑”，實(shí)施5年以來，交強(qiáng)險運(yùn)營年年虧損，2011年保費(fèi)收入983.42億元，同比增長17%，投保率達(dá)到了54%，但同年賠款585.32億元，賠付率已超過80%。也正因?yàn)榇耍_放它的阻力會小一些。

放開虧損的交強(qiáng)險領(lǐng)域有助于讓心存懷疑的人們相信，引入競爭會改變市場的模樣。此外，交強(qiáng)險雖然不是炙手可熱，但在保險行業(yè)，卻屬于“核心”的一部分。對于外資而言，激活這一領(lǐng)域的同時借道進(jìn)入盈利更為豐厚的商業(yè)車險等財險領(lǐng)域就成為必然。

必須指出，開放市場并不意味著簡單“讓利”，更不意味著“受損”。在循序漸進(jìn)中開放市場，提升本土企業(yè)競爭力，進(jìn)而提升市場水平是一種現(xiàn)實(shí)選擇。對外資保險而言，交強(qiáng)險是一塊跳板，但并不容易把控，想以更穩(wěn)健方式獲利還需要他們在“跳板”上付出更多努力，因?yàn)楣蚕砦磥淼案獾那疤崾牵劝训案庾龅阶銐虼蟆?/p>