CDM 項目下碳排放權交易會計處理

中南財經政法大學 趙澤朋

一、清潔發展機制（CDM）項目簡介

我國作為一個發展中國家，按照《京都議定書》的協定暫時不承擔溫室氣體強制減排義務。《京都議定書》中設定的三種溫室氣體減排機制，其中清潔發展機制（CD M）涉及到發展中國家。因此我國的碳排放權交易主要是基于清潔發展機制項目的碳排放權交易，并且我國已經逐漸成為國際市場上CD M 項目的最大賣方。隨著溫室氣體減排任務的艱巨性，我國政府在2009年的哥本哈根世界氣候大會上宣布進行自主減排并將減排目標納入到經濟發展戰略規劃當中，我國碳排放權交易的市場也逐步建立起來。基于我國進行的是自主減排，并且作為發展中國家不承擔強制減排義務，所以我國也就不具備發達國家間可以用來交易的碳排放權。我國碳排放權交易市場主要是以CD M 項目的交易為主，這一特點決定了我國碳排放權交易會計也主要是關于CD M 項目的研究。《京都協議書》構架了三種溫室氣體減排的國際合作機制。其中CD M 機制是唯一涉及到發展中國家的合作機制，是指具有強制減排義務的發達國家通過提供資金和技術支持的方式，與發展中國家開展項目級的合作，并可用合作項目產生的溫室氣體減排量來抵減其減排義務。CD M 項目一方面有助于具有強制減排義務的發達國家較好完成減排目標，另一方面也有助于發展中國家獲得資金和技術支持。發展中國家通過CD M 項目不僅可以發展本國經濟，也有利于其轉變經濟增長方式，更好地為溫室氣體減排做出貢獻。

核證減排量（Certified Em ission R eductions，簡稱CER s）是清潔發展機制減排項目所產生的溫室氣體減排量。CD M 項目提出之后，需要由聯合國執行理事會（Executive Board，簡稱EB）指定專門機構核查該項目產生的溫室氣體減排量，并向CD M 項目實施企業頒發核證減排量CER 證書。企業獲得聯合國執行理事會頒發的CER 證書之后，核證的減排量CER 就可以在碳排放權交易市場上進行交易了。CD M 項目提出之后，我國就積極參與到該項目中并已成為CD M 項目產生的核證減排量的最大供應方。我國碳排放權交易市場的發展也主要是以CD M 項目下的核證減排量交易為主。因此，有必要就CD M 項目下的會計問題進行探討，以更好反映我國CD M 項目下碳排放權交易的相關信息。

二、CDM項目下我國碳排放權交易會計記錄

會計記錄具體又包括確認、計量以及記錄等事項。關于CD M 項目下我國碳排放權交易的會計記錄主要是從這幾個方面進行分析。

其一，CD M 項目下碳排放權交易會計確認。CD M 項目下我國碳排放權交易的會計確認主要是指與核證減排量相關的碳排放權的有關確認。張鵬（2010）、曾鍇，王小波，陳程（2010）認為CD M 項目下產生的碳減排量主要是為了持有出售的目的，符合存貨的定義，應該確認為存貨。朱敏，李曉紅（2010）認為清潔發展機制下的碳排放權具有金融資產的特征，應該確認為交易性金融資產。劉金芹（2010）認為對于清潔發展機制產生的碳排放權應該單獨確認為“碳資產”，并只有在滿足一定的條件下才能確認為資產，否則直接費用化。筆者認為CD M 項目產生的基于核證減排量的碳排放權應該確認為無形資產。首先，將核證減排量確認為存貨不太合理。企業進行CD M 項目，生產相關項目產品是主要目的，相應生產出來的產品才是企業真正意義上的存貨。核證減排量雖然是CD M 項目國際合作的主要交易產品，但是考慮項目企業生產產品的特性來看，核證減排量只能算是項目生產中的副產品。在溫室氣體減排的背景下，該副產品有了市場價值。雖然企業生產的產品與核證減排量都可以在市場上交易，但從企業的角度來看，企業進行項目投資建設主要目的是生產產品并交易。因此，所生產的產品才最符合企業存貨的特征。企業在項目生產的同時如果滿足了CD M 合作機制的條件，則核證減排量也可以進行交易。這樣看來，企業是否能獲得核證減排量還存在很大的不確定性，因此也就不能把這種具有很大不確定性的資產確認為具有日常特征的存貨。其次，由于我國碳排放權交易市場還有待發展，相應的碳排放權的價格體系還不完善。現有的關于CD M 項目下的碳排放權價格也主要是合作機制雙方根據市場情況協商確定的。這種情況下，CD M 項目下碳排放權的公允價值不好獲取，進而將其確認為金融資產就不太合理。最后，CD M 項目下碳排放權確認為無形資產是合理的。CD M 項目下企業產生碳排放權不是生產經營的主要目的，核證減排量能否獲得存在不確定性，這類似于企業無形資產的開發過程。企業無形資產的開發就有不確定性，開發成功即確認為無形資產，不成功就不確認，這和核證減排量能否獲取的特點類似。另外碳排放權是無形的、能給企業帶來經濟利益，這都符合無形資產的特征。由于CD M 項目的特殊性，CD M 項目的供應方應該將該項目相關的碳排放權確認為無形資產，這樣才能更好反映CD M 項目下溫室氣體減排的實質。

其二，CD M 項目下碳排放權交易會計計量。CD M 項目下我國碳排放權交易的會計計量主要包括核證減排量被核準時的初始計量、后續計量以及出售該碳排放權（核證減排量）時的計量。當CD M 項目產生核證減排量并獲批準交易時，應區分情況來計量。如果該核證減排量之前簽訂了轉讓合同的并且合同金額可以確認的，應該按照合同金額確認該無形資產的價值。該合同價值與企業申請核證過程中發生的成本之間的差額應該確認為資本公積項目，并在核證減排量實際轉讓時確認損益。如果該核證減排量沒有簽訂轉讓合同的，由于能否轉讓以及轉讓價格都存在較大不確定性，暫不確認該無形資產。待實際簽訂轉讓合同時再按照合同價確認無形資產價值。可以看出，CD M 項目下碳排放權的初始計量主要是以市場價值為基礎的合同價來進行計量的。簽訂轉讓合同之后，如果核證減排量的交付時間間隔不長，則不需進行該碳排放權的后續計量。實際交付核證減排量時就以初始確認的計量金額進行結轉即可。如果簽訂合同時依據交付時的市場價值確定或者實際交付時間間隔很長，那就涉及到碳排放權的后續計量問題。對于依交付時的市場價確定的碳排放權，初始按照簽訂日的市場價進行計量，后續期間市場價值變動了，CD M 項目企業相應按照市場的公允價值進行后續計量，并確認價值變動的損益。當企業實際交付核證減排量時，按照實際交付日的公允價值計量并結轉。對于簽訂合同與實際交付日間隔時間長的，可以在后續期間按照公允價值進行后續期價值變動的確認。因此，考慮到CD M 項目的特性和我國碳排放權交易市場的不成熟，關于CD M 項目下碳排放權的計量主要是基于合同價的歷史成本計量和基于市場價的公允價值計量兩種模式。總的來看，碳排放權的計量仍然是多重計量屬性。

其三，CD M 項目下碳排放權交易具體會計記錄。CD M 項目下我國碳排放權的會計記錄涉及到的賬戶包括“無形資產”科目下“碳排放權”二級科目；在“開發支出”科目下設置“CD M 項目”用以記錄企業在CD M 項目實施過程中發生的相關成本。在核證減排量獲得批準時，可以將符合資本化的開發支出計入碳排放權的成本。對于碳排放權在后續期間的價值變動設置“資本公積——碳排放權公允價值變動”科目。當核證減排量轉讓交付時，還應就相關的轉讓收入與成本分別計入“其他業務收入”、“其他業務成本”科目。由于CD M 項目獲得的收入有一部分要歸國家所有，因此，在確認成本收益時還應將歸屬于國家的確認為“其他應付款——國家”。具體相關的會計處理如下:（1）當企業開發實施CD M 項目時，應將符合條件的CD M 項目開發支出計入開發支出科目，待該項目的核證減排量獲得批準并簽訂轉讓協議時，按照合同價確認無形資產的價值。實際發生的開發支出與合同價值之間的差額計入所有者權益項目。借記“開發支出——CD M 項目”，貸記“銀行存款或應付職工薪酬等”；借記“無形資產——碳排放權”，貸記“開發支出”、“資本公積”。（2）當企業的轉讓合同是以市場價值為依據簽訂時，碳排放權市場價值的變動要進行確認并計入所有者權益。待實際交付核證減排量時再轉出確認的權益份額。借記“無形資產——碳排放權”，貸記“資本公積——碳排放權公允價值變動”，或者，借記“資本公積——碳排放權公允價值變動”，貸記“無形資產——碳排放權”。（3）當企業實際轉讓交付核證減排量時，應確認收入和結轉相應成本。對于國家享有的收益也應確認其他應付款。借記“銀行存款或現金”，貸記“其他業務收入”；借記“其他業務成本”、“資本公積——碳排放權公允價值變動”，貸記“無形資產——碳排放權”、“其他應付款——國家（國家享有的收入份額）”。

三、CDM項目下我國碳排放權交易的會計披露

CD M 項目下我國碳排放權的會計披露主要包括表內確認和表外披露兩個方面。

表內報告內容包括:在資產負債表上無形資產項目中列示“無形資產——碳排放權”；對于尚未核準的碳排放權開發支出列示在開發支出項目中。碳排放權資產后續價值進行調整時應在資產負債表上資本公積項目中列示公允價值變動的金額。核證減排量轉讓交付時應在損益表的其他業務收入、其他業務支出下分別反映轉讓收入與成本，對于應上繳國家的轉讓收入應在資產負債表上確認其他應付款，待實際支付時再轉銷該負債。CD M 項目下碳排放權交易引起的現金流量的變動也需要在現金流量表中進行列示。

表外披露內容包括:企業所采取的減排措施情況或引進國際“清潔發展機制”合作項目情況；企業引進的資金數量和先進技術等相關信息；CD M 項目的投資規模、項目的資金來源及借款費用資本化的相關信息；CD M 項目的相關成本費用；CD M 項目的風險情況與管理措施；CD M 項目的收益；外幣折算方法；CD M 收益對企業經營成果的影響等；企業碳排放權的取得方式；企業購買或出售碳排放權交易額和交易數量以及價格確認方法；碳排放權的市場價格變動情況；碳排放權的期初和期末賬面價值等信息。