城市商業銀行在中小企業融資方面的優勢分析

王子彬

（河北銀行 河北石家莊 050000）

城市商業銀行在中小企業融資方面的優勢分析

王子彬

（河北銀行 河北石家莊 050000）

城市商業銀行作為地方性股份制商業銀行，其劣勢十分明顯，比如先天不足，歷史包袱重，業務品種少，結算速度慢，科技含量低，人員素質較低，內控機制較薄弱，資產規模小，抗風險能力差，業務發展受地域限制，網點數量雖然比跨區域的股份制商業銀行多，但比四大國有商業銀行少得多，在一些中小金融機構關閉或破產后，社會各界普遍對城市商業銀行心存疑慮，聲譽受歧視。但與大銀行相比，城市商業在對中小企業融資方面，存在明顯的比較優勢。

一、信貸決策中心貼近需求主體的比較優勢

研究表明，目標客戶金融要求的特點要求城商行在甄別和認可企業信用過程中，需要匹配與之相適應的下移決策中心和分散決策的管理體制，這一點類似于美國長興不衰的社區銀行。城商行現有內部組織結構、權利配置模式是一種被市場所接納和認可的合理模式，是與要素秉賦結構所決定的經濟需求相適應的；任何偏離和改動，都極有可能引發市場各個層面高成本的適應和對接。可見，獨立的法人權力是城商行的立命之本、發展之源，不可廢棄；即使在城商行組合改造后，二級法人制仍是金融供給與經濟需求相兼容的最佳模式。

二、在降低逆向選擇和道德風險方面具有明顯的信息優勢

與大銀行的經營取向不同，城市商業銀行比較愿意為中小企業提供融資，這除了其資金少、無力為大企業融資外，主要因為城市商業銀行在為中小企業提供融資服務方面擁有信息上的優勢。關于這種信息優勢，長期互動假說認為，中小金融機構一般是地方性金融機構，專門為地方中小企業服務。通過長期的合作關系，中小金融機構對地方中小企業經營狀況的了解程度逐漸增加，這有助于解決存在于中小金融機構與中小企業之間的信息不對稱問題。與之相對，大銀行一般不擁有這種信息優勢，因為大型金融機構在地方上一般設立的是分支機構，這些分支機構的主管貸款人員調換的頻率比較高，易造成大型國有銀行在地方貸款上的短期行為，不能夠形成一種長期互動的情況，從而造成不良貸款的產生。即使這些地方分支機構的經理人員能夠了解地方中小企業的經營狀況，他們也很難向其上級機構傳遞中小企業的經營信息，因為中小企業缺乏經營透明度的一個關鍵特征是其信息不具有“公開性”。中小企業經營信息的這種非“公開性”導致金融機構與中小企業之間存在嚴重信息不對稱。而且由于貸款的成本是隨著貸款額度規模的擴大而下降的，大型國有銀行和金融機構在項目風險程度一樣的前提下，會更加傾向于把資金投到貸款額度比較大的需求方來最小化貸款的成本。因此，大型銀行一般不重視對中小企業的貸款，從而妨礙大型銀行與中小企業之間長期穩定的合作關系，加劇大銀行與中小企業之間的信息不對稱的矛盾。

三、城市商業銀行的低交易和低尋租成本優勢

城市商業銀行的內部管理制度符合現代企業要求，銀行的股東有動力選出具有現代管理素質的優秀的金融從業人員和管理者。這些優秀的人才能夠按照現代市場運作的方式來最大化銀行的效益，積極尋求市場中的任何有價值的機會。內部嚴格的管理、激勵和監督制度，導致諸如客戶“公關”和“尋租”的成本費用大大減少，從而能夠很好地克服普遍存在于國有商業銀行內部的“官僚機構”作風。

四、城市商業銀行具有更強的風險防范意識和能力

城市商業銀行具有防范經營風險的內在機制和動力，城市商業銀行自身特征決定了其將成為市場經濟體制下的真正的微觀經濟主體，在追求利潤最大化的同時，注重經營風險防范和控制，因為財產是自己的，每個經濟主體都會本能地保護自己財產的安全，比起國家擔保的商業銀行來說其防范風險的意識更強。其中很重要的一個原因就是，沒有國家支撐，其風險意識和控制經營風險的能力更強。

五、城市商業銀行高市場效率和強適應性的優勢

由于城市商業銀行在成立初期，就把自己的客戶定位為本區域內的中小企業，再加上城市商業銀行在客戶信息資源和地理方面的優勢，使得他們把中小企業這類客戶資源作為自身發展的源泉和優勢所在。同時又由于城市商業銀行在地理位置上主要集中在中小企業比較密集的地區，在收集信息和商業交流方面，城市商業銀行有著其它金融機構無法比擬的適應性優勢。