防范商業銀行信息不對稱風險之我見

［摘 要］信息不對稱引發的商業銀行信貸風險日趨嚴重，迫切需要采取建立健全金融法律法規、制定限定性契約、提供貸款承諾、創建新型銀企關系、決策者實現聘任制、做好信用評級和授信工作等措施，最大限度的減少信息不對稱給商業銀行造成的風險。

［關鍵詞］商業銀行 信息不對稱 風險防范

信息不對稱是在市場交易中，交易的一方對另一方缺乏信息，進而影響其做出正確決策，導致交易效率降低的現象①。信息不對稱情況發生的根本原因是私有信息存在。私有信息是指在交易雙方博弈中如果某一方所知道的信息而對方并不知道，這種信息就是擁有信息一方的私有信息。私有信息主要通過以下方式獲得：一是由于信息只能以分散的形式，而不可能以集中的形式出現，這些信息被人們以某種方式加以搜集、整理，使其變為私有信息。二是信息的傳播和搜集是需要花費一定成本的，某些人花費這些成本，使其變為私有信息。三是由于市場傳播系統的局限性以及虛假信息的存在，某些人可以及時、準確獲得信息，從而使其變為私有信息。

在信貸市場中，商業銀行和借款人代表不同利益的主體，兩者存在著信息不對稱。商業銀行處于私有信息缺失者的地位，面臨著貸款回收中的風險。借款人處于私有信息擁有者的地位，為了個體的利益，往往傾向于向商業銀行傳遞一些有利于借貸的信息而隱瞞不利于借貸的信息，使商業銀行很難驗明借款人的實際行為是否合理，可能造成商業銀行信貸損失。在此情況下，信息不對稱引發的商業銀行信貸風險日趨嚴重，迫切需要我們從以下方面采取措施加以防范。

第一，建立健全金融法律法規。法律不健全是信息不對稱、金融活動無序的重要根源，由于我國現有的法律制度，最大限度的保護投資者的利益，往往使銀行貸款債權處于不利的地位，且在實際操作中，銀行實現債權的法律程序復雜，時間長、成本高，這些情況為借款人發生風險創造了機會。因此政府需要建立新的金融法律法規，健全原有的法律法規體系，并制定配套實施細則，將金融執法納入國家法律體系，保護銀行債權，理順信貸市場秩序。使金融交易做到有法可依，有法必依、執法必嚴、違法必究。保證金融法律的權威性、嚴肅性、強制性、連貫性和有效性，給銀行信貸管理以強有力的法律保障。

第二，制定限定性契約。當從借款人得到借款那一刻起，借款人就有從事那些可能會使貸款難以償還的風險活動的動力。為了減少這種風險，商業銀行必須堅持風險管理的原則，在貸款合約中寫入限制借款人從事風險活動的條款(限制性契約)。及時收集信息，監控借款人從事的活動，審視借款人是否遵守限制性契約，一旦借款人不執行限制性契約則強制借款人執行，以保證借款人不從事那些從商業銀行角度看有損于商業銀行利益的風險活動。

第三，提供貸款承諾。商業銀行通過向借款人提供貸款承諾來創造長期聯系和收集信息。所謂貸款承諾，就是商業銀行同意在未來某一時期中以某種與市場利率相關聯的利率，向借款人提供某一限額之內的貸款的承諾。這樣做對借款人的好處是當它需要貸款時便能得到。對銀行的好處則是貸款承諾開創了一種長期聯系，便利了信息收集工作。此外，提供貸款承諾，要求借款人連續不斷地提供其收入、資產和負債狀況、經營活動等等的信息，因此，貸款承諾的制度安排是一種減少商業銀行篩選和收集信息成本的有力手段。

第四，做好信用評級和授信工作。由于信息不對稱現象始終存在于商業銀行信貸業務中，因此如何掌握真實、有效的第一手信息資料，是信貸投放科學決策的基礎工作。商業銀行必須在貸款發放前克服困難，采取措施掌握第一手資料，具體方法為:一是充分利用社會中介機構收集信息資料。二是自行收集資料。三是充分利用征信系統收集資料。四是通過分析借款人提供的資料，先辨別真偽，去偽存真，利用其真實的信息資料，做好貸款調查和信用等級評定工作，確保貸款決策所依據的信息資料都是真實有效的，以降低決策風險。在信用等級評定的基礎上，加強對客戶授信的管理，建立授信風險定量分析模型，通過對基礎數據、風險信息的分析，加大對各個行業、各個不同層次客戶的主要風險因素的把握，根據客戶的情況及時調整授信限額，從而對商業銀行信貸業務的潛在風險起到警示作用。

第五，創建新型銀企關系。商業銀行和借款人之間要建立良好而持久的合作關系。商業銀行和借款人作為信用鏈的重要節點，只有相互依存，互惠互利，才能鞏固各自的長期利益。商業銀行可以向借款人的董事會派駐代表，以更好地了解借款人的財務狀況、現金來往及管理層對未來經營的判斷等，搜集借款人全方位信息，為銀行決策提供依據。同時，通過提供理財服務，協助借款人進行債務的重組、融資的規劃，解決借款人實際困難，改善與借款人的關系，提高借款人還款的主動性。

第六，經營管理決策者實施聘任制。目前在商業銀行信貸業務信息不對稱的情況下，商業銀行對其高級管理層人員應采用聘任制，聘任那些既具有經營銀行專業知識和技能，又具有高超的戰略眼光、能夠把握產業動向及規劃好銀行發展藍圖的人，擔任商業銀行的高層管理者或者總裁.只有這樣才有可能避免管理層決策失誤、辦事不利或其權力超越股東、董事會的現象。

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