80后白領調規劃拒“破產”

某社會觀察家認為，未來10年，中國白領將面臨大范圍破產。此觀點一經拋出，立即引起社會廣泛關注，中國愈發龐大的80后白領群體反響尤為強烈。為何說本已處于高壓狀態的80后白領群體還將面臨大范圍破產?究其根本，最大原因恐怕就是購房了，很多人埋怨買房難，即使勉強湊夠首付也會因房貸使得每月收入所剩無幾，經濟狀況難免捉襟見肘，甚至面臨嚴重的財務困境。

“破產論”雖略顯夸張，但其擔憂并非沒有道理。經過二三十年的高速發展，中國經濟的結構需大范圍調整，房地產則是首當其沖的行業。然而，調整期需多久?10年，還是更長呢?假設80后白領近期買房，若10年成功實現經濟轉型，房價回落到某個區間，其房產可能面臨零資產甚至負資產，即房產總價低于房貸負債，只要房價下跌30％則可出現。更差的情況是，若轉型不成功，房價下跌的同時，經濟沒有新的增長點，進入較長期的衰退，低收入、高通脹不僅使80后負資產，收入降低或失業還將導致無法償還房貸。

已工作3年的小黎稅后收入約為7000元/月，女朋友約4000元/月，二人準備買房結婚。首付的24萬元來自兩人幾年的積累以及父母的支持，房貸56萬元。由于想盡早還完房貸，脫離房奴處境，他們希望10年還完，月還款額約為6200元。買房后存款還剩下2萬元，月生活支出約3000元，生活顯得比較拮據。另外，他們打算結婚兩三年內要孩子。

這也是即將步入而立之年的80后白領們普遍面臨的境況。很多80后都已參加工作或即將大學畢業，是破產論中最核心的群體。

家庭財務狀況分析

資產負債分析

表1為小黎的家庭資產負債情況，家庭總資產(82萬元)扣除總負債(56萬元)后的凈資產為26萬元。

小黎的家庭總負債占到總資產的68.3％，已超過了50％的安全水平。若房價下跌30％，小黎會面臨資不抵債，即“負資產”的破產狀態。家庭的凈資產占總資產的比例為31.7％，

也比較低。

收入支出分析

表2為小黎的家庭收入支出情況，家庭月總收入為1.1萬元(小黎7000元/月，占63.6％；妻子4000元/月，占36.4％)。

家庭的月總支出為9200元。其中，日常生活支出為3000元，占32.6％；貸款月供支出6200元，占67.4％。支出構成中，按揭還款占月總收入的56.4％(6200元/1.1萬元×100％)，顯著高于40％的安全線。目前家庭月結余1800元(21600元/年)，占家庭年總收入的16.4％，處于很低的水平。

分析可知，小黎家庭面臨財務困境的風險較大，建議更改計劃，充分利用銀行貸款，還貸期限延長為30年，降低房貸支出的同時，也能保證足夠的資源來實現其他理財目標。另外，從家庭收入構成來看，來源較為單一。這也是白領較為普遍的情況，在經濟低迷時可能因為收入減少甚至失業而導致破產危機，需通過各種途徑獲得兼職和理財收入。

理財診斷總結

小黎需針對自身實際進行一些合理的調整，比如，購房時應充分考慮承受能力，可充分利用銀行房貸，期限不要太短，否則壓力太大，有實力時可再利用結余提前還貸；家庭收入較為單一，很難規避失業等風險，缺乏一定的流動性保障，容易出現現金困境；保障方面不足，沒有利用保險分散風險；孩子養育和自身養老方面沒有規劃。

理財規劃建議

小黎應進行科學規劃，在規避風險的前提下，拒絕破產的窘境。

房產規劃

小黎買房是剛性需求，不應改變買房的原計劃，但急于還完房貸會導致月支出過大，風險較高，建議應充分利用銀行貸款增加還貸期限。如果是30年期，則將還款額減少到約3400元/月，必要時再考慮提前還款以盡快脫離債務。

家庭保障

應急保障3～6個月的支出金額可作為現金儲備，以備意外出現時作為緩沖，需注意現金儲備要涵蓋月還貸。小黎月支出為6400元(3000元+3400元)。按照預算，應急保障應為1.92萬～3.84萬元，可通過活期存款或現金等流動性好的方式持有。

保險保障企業給予員工的基本保障并不足以滿足需要。保險作為一種規避風險兼具投資儲蓄功能的工具，能對家庭收入損失進行補償。其順序應是先給經濟支柱小黎購買，之后是第二支柱和孩子。因為家長才是孩子最好的保障，出現風險會使家庭其他成員的經濟能力受到太大影響。保障額應根據家庭需要而定，一般以年收入的5～10倍來計算(即中斷收入后可保障5～10年)，小黎的家庭年收入為13.2萬元，其保額約為66萬元，保障可涵蓋壽險、失業險等。由于小黎需承擔較高的房貸，保險需覆蓋的風險范圍更大，保額應定得更高一點，50萬元保額大致可覆蓋房貸風險。

子女教育保障

小黎需準備1萬～2萬元的生育金。教育費用可通過定投指數基金實現。從長期來看，指基收益超過其他基金，對于工作較忙的白領來講，是個較好的投資選擇。孩子出生后，若每月定投800元，按8％的年均收益計算，等孩子讀大學時(18歲)可有38萬元的資金。

養老規劃

如希望退休后提高生活質量、定期旅游、滿足愛好等，需進一步進行規劃。為籌集養老金，可現在開始每月定投1000元，按8％年均收益計算，30年后基金賬戶約有149萬元，可保障退休后的生活質量。

規劃實施策略

小黎首先需要準備現金保障，可將目前存款的2萬元用于此項需求；買房采取30年還貸的方式，還款額為3400元/月；做好保險保障，減少破產風險，保費支出約為1600元/月。這樣，家庭月結余為3000元(1.1萬元－3000元－3400元－1600元)。將接下來6個月的結余用定存的方式，用于支付兩年多后生育孩子的費用；6個月之后將每月結余當中的1000元作定投，籌備養老金；孩子出生前，剩下的約2000元可通過一定配置投資或儲蓄，也可用于房貸的提前償還；孩子出生后，月支出會增加，若按增加1000元/月計算，則還有結余約1000元，可用于孩子的教育基金定投，必要時也可用于提高養老金定投或提前還貸。