解決中小企業流動資金短缺的途徑

[摘 要] 流動資金只有不斷地流動，企業才能保持生產經營的連續性。但長期以來流動資金緊缺的狀況一直困擾著企業，不僅給企業的正常生產經營活動構成威脅，而且也使整個國民經濟受到影響，因此，解決企業流動資金短缺問題已是當務之急。本文通過對中小企業流動資金緊缺的現狀進行分析，找出造成流動資金緊缺的原因，有針對性地提出了解決中小企業流動資金短缺的途徑。

[關鍵詞] 流動資金;生產經營;資金緊缺

doi : 10 . 3969 / j . issn . 1673 - 0194 . 2010. 03 . 024

[中圖分類號]F275;F276.3 [文獻標識碼]A [文章編號]1673 - 0194(2010)03 - 0059- 02

一、中小企業流動資金的現狀分析

流動資金是指投放在流動資產上的資金，包括儲備資金、生產資金、成品資金、結算資金和貨幣資金，是企業賴以生存的“血液”，其規模和流轉水平直接影響著企業的財務狀況。由貨幣資金—儲備資金—生產資金—產成品資金周而復始地循環，生產經營才不會中斷。

在當前國家宏觀調控的背景下，許多中小企業不僅在擴大生產規模、技術革新等方面缺少資金，而且流動資金也很緊缺。雖然流動資金缺口不一定是最大的，但是其存在也是不容忽視的。這不是指所有中小企業的資金來源都少，而是在指中小企業貨幣資金持有方面的一種不均衡現象，即大部分中小企業貨幣資金較缺乏，周轉困難，企盼銀行和其他金融機構的支持。但是也有一部分中小企業貨幣資金很充足，急需提高資金的使用效率。因此，解決中小企業流動資金的短缺，已成為優化企業融資結構、培育成熟市場主體、構建良性銀企關系的需要。

二、中小企業流動資金緊缺的原因分析

(一)融資渠道單一

企業資金需求過分依賴銀行，融資渠道比較單一，運營基本依靠銀行貸款。受國家宏觀調控政策影響，銀行普遍縮減信貸規模，增加了一些貸款資質差的中小企業的貸款難度，同時國家指令銀行限期收回貸款，抽走企業大量流動資金，導致企業的生產經營資金緊張。

(二)資金結構不合理

受投資推動增長模式影響，企業挪用流動資金用于固定資產投資，加劇了流動資金的不足。如在購買廠房設備上的投資比重有逐年上升的勢頭，以及為開展會計信息化大量購買電腦等辦公設備，這樣大大超過了流動資金的承受能力，使流動資金短缺的矛盾更加突出。

(三)應收賬款清理不及時

目前因市場不景氣、全球金融危機等多種原因使企業應收賬款回收風險增加，占用了大量資金。由于流動資金不足，導致企業資金鏈條緊張，流動資金不足與應收賬款增加之間形成惡性循環。如果應收賬款最終成為壞賬，就會大量減少企業的流動資金。

此外，物價上漲、資金貶值、中小企業自有資金留用比例過低，將留存收益等大量用于基本建設和技術改造等擴大再生產，而很少用于補充流動資金的不足等也是導致企業自身流動資金不足的原因。

三、解決中小企業流動資金短缺的途徑

(一)增加融資渠道

由銀行和擔保機構建立合作關系，推薦優質中小企業名單和優質建設項目，把具有貸款資質和貸款潛力的中小企業信息提供給銀行和擔保機構，是提高中小企業金融服務效率的一項創新舉措。另外，對企業現金流狀況進行分析，根據缺口狀況，結合企業可用資源，在不增加企業負擔的前提下，用設備作抵押向銀行貸款，或用房屋、票據作抵押對外開出銀行承兌匯票、信用證等，從多種渠道取得資金使用權，將各種可用資源盤活。同時，提高企業自身信用度，并與金融單位、供應商建立穩定良好的關系，獲得一定的購買優惠權或采用分期支付方式，一定程度上緩解企業流動資金緊張的壓力。

(二)調整資金結構

企業要考慮自身的資金能力和借貸能力，更多地依靠企業自身的積累來擴大生產經營。要在思想重視的基礎上，加強流動資金的管理，嚴格控制固定資產投資規模，保持兩者間適當的增長比例，使流動資金和固定資產得以良性循環。同時，企業還應加強自身的內部資金管理，提高企業資金的使用效果，將各項資金計劃落實到各職能部門，將各項資金的使用效益列入各部門經濟責任制考核的內容，做到誰主管誰負責，同個人利益掛鉤。節約開支，降低消耗，完善資金管理制度，堵塞資金使用上的漏洞，減少不必要的資金占用，提高資金的使用效果。

(三)及時清理應收賬款

資金回收是企業最重要的一個環節，企業應積極清理應收款項，制訂收款制度，組織高水平、高效率的清欠隊伍，集中力量催收債款。企業要根據客戶的信用程度等，對具體客戶供貨的量加以控制，減少應收賬款占用額，盤活資金，或者對客戶采用信用再擔保，即由信用更好的企業擔保，一旦客戶無還款能力由其負責償還。同時，對銷售人員制定銷售指標和回款指標，回款與個人利益掛鉤，嚴格考核，如有壞賬要有相應的經濟處罰，從而加快企業資金回收。另外，還要加強應收賬款的賬齡分析，對一些清賬難度大、賴賬不還的客戶，應及時訴諸法律。

總之，中小企業應針對自身流動資金短缺的原因，制定出一套可以解決資金供求矛盾、適用于自己的切實可行的措施，充分發揮流動資金在企業生產和商品經濟中的作用，從而更好地為建設社會主義和諧社會和小康生活服務。