中國式“荷蘭病”與中國財政收支政策研究

摘要：從來源于入世后外向型勞動力密集型產業繁榮的中國式“荷蘭病”理論出發，分析中國式荷蘭病通過“體制惰性效應”對中國財政收支體制與財政收支政策的諸多影響。研究發現，在中國財政收支狀況改善的同時，不僅我國中央與地方財政關系明顯惡化，而且社會財富加速向公共部門集中，“國富民窮”現象突出，經濟增長方式轉變受到較大制約。因此，應及時對個人、企業進行實質性減稅．積極擴大政府公共服務范圍及領域，增加環境保護、社會保障、醫療衛生、教育、科學技術以及農業的財政支出比重，進一步規范中央與地方政府的財政稅收權利與義務，從而確保中國經濟健康、穩定與可持續發展。

關鍵詞：荷蘭病；體制惰性效應；財政收入；財政支出；財政政策

中圖分類號：F810.41 文獻標識碼：A 文章編號：1003-7217(2010)01-0045-05

一、“荷蘭病”與中國式“荷蘭病”理論簡述

20世紀50年代末，荷蘭在其海岸沿線發現了儲量豐富的天然氣資源并大規模開發，從而使荷蘭在20世紀60年代迅速成為以出口天然氣為主的國家；然而，在自然資源帶給荷蘭巨大財富的同時，荷蘭盾大幅度升值，國內其他工業特別是傳統的機械制造與出口工業則不斷失去國際競爭力，出現了逐步萎縮的所謂“去工業化”(De－Industrialization)現象，這就是國際經濟學文獻中著名的“荷蘭病”(Dutch Disease)。

作為該領域研究的基礎性和代表性成果，Corden and Neary(1982)的研究發現，自然資源大開發將導致由巨額財富帶來的所謂“支出效應”(Spending Effect)以及由繁榮工業誘發的所謂“資源轉移效應”(Resource Movement Effect)，從而產生其它工業因遭受擠壓而不斷萎縮的“去工業化”現象以及國內非貿易品(Non-Traded Goods)對貿易品相對價格上升的“真實匯率(Real Exchange Rate)升值”現象。

20世紀90年代以來，理論界和決策層從發展經濟學角度關注“荷蘭病”，提出了有名的“資源詛咒”(Resource Curse)假說，即豐富的自然資源可能誘導政府選擇不合理的發展模式和不恰當的經濟政策，并滋生制度創新和技術創新的惰性(即“體制惰性效應”和“技術創新效應”)，從而拖累整個國民經濟的發展。Sachs and Warner(1995)通過跨國截面數據的實證研究顯示，自然資源豐富的國家反而有更低的經濟增長速度和社會福利水平嘲。徐康寧、王劍(2006)的實證研究進一步表明，即便在同一國家的不同地區，也存在著“豐裕的自然資源并未成為經濟發展的有利條件，反而制約了經濟增長”的現象。從此，人們常常以“荷蘭病”來警示在國民經濟發展過程中過分依賴于某種相對豐富自然資源的危險性。

2001年11月，中國成功加入世界貿易組織(WTO)，對外開放和經濟發展由此進入了一個里程碑式的嶄新時期，即中國外向型勞動力密集型產業開始了前所未有的繁榮。筆者認為，在當今經濟全球化時代，與傳統意義上的自然資源大發現和大開發一樣，勞動力資源的大規模開發利用也會產生某種形式的“荷蘭病”。由于這種“荷蘭病”與傳統意義上的“荷蘭病”產生原因不同，為了區別，以下稱之為“中國式荷蘭病”。

按照傳統“荷蘭病”理論的相關研究成果，我國外向型勞動力密集型產業繁榮至少可以通過傳統的“支出效應”和“資源轉移效應”影響我國宏觀經濟，并成為現階段我國宏觀經濟問題和政策困境的主要原因之一。

龔秀國(2008)從實證研究角度驗證了我國外向型勞動力密集型產業在中國人世后經歷了前所未有的繁榮，并探討了這種空前繁榮對中國人民幣匯率政策的影響。在此基礎上，龔秀國(2009)進一步研究了“中國式荷蘭病”對中國農業發展的影響，發現我國傳統農業在人世后日益激烈的國際競爭面前和勞動力密集型產業繁榮所帶來的“資源轉移效應”的雙重擠壓下，出現了農業逐步萎縮以及農業創新能力和發展動力日益弱化的典型的“去工業化”現象。最近，龔秀國、鄧菊秋(2009)從實證角度進一步分析了“中國式荷蘭病”對中國區域經濟發展與中國城鄉就業的影響，研究發現不僅人民幣匯率升值效應對我國區域經濟協調發展具有十分明顯的積極作用，而且我國就業增長越來越嚴重地依賴于外向型勞動力密集型產業的持續繁榮。

作為世界上最大的發展中國家和轉型經濟體，財政收支問題直接關系到我國經濟增長方式轉變、經濟增長質量提高以及和諧社會建設；而在當前全球共同應對國際金融危機影響的背景下，我國財政政策甚至涉及到我國國家信譽與國際經濟地位。因此，基于實證的、適合中國具體國情的“中國式荷蘭病”理論，深入細致地探討人世以來中國財政收支體制在“中國式荷蘭病”作用下的具體反應，特別是我國財政收入格局和財政收支政策所受之影響及其演變態勢，已成為我國應對國際金融危機負面影響的一個嶄新思路，其理論價值和現實意義明顯。

二、中國式“荷蘭病”對中國財政收支格局的影響分析

在人世后由外向型勞動力密集型產業帶動的經濟繁榮面前，政府部門基于傳統勢力或者既得利益的“體制惰性效應”將十分突出，從而使我國財政收支格局以及財政政策展現出程度不同的不愿改革或改革不到位甚至抵觸改革的特征及發展態勢。

首先，在人世后外向型勞動力密集型產業持續繁榮和國民經濟飛速發展的大背景下，我國財政收入占GDP的比重快速增長，這在改善我國財政收支狀況的同時，卻使社會財富加速向公共部門轉移，“國富民窮”現象突出，并妨礙了我國經濟增長方式的轉變。

自2001年中國入世以來，在巨大的機遇與挑戰面前，我國財政收入與財政支出都以大大超過國內生產總值(GDP)的增長速度雙雙持續增長，特別是在外向型勞動力密集型產業持續繁榮的推動下，我國經濟進入了一個嶄新的歷史發展時期，中國崛起已經成為一個不爭的事實。隨著人世后我國經濟的迅猛發展，我國財政收入增長速度除2002年略低于財政支出之外，其余年份均超過財政支出增長速度，從而使我國財政收支赤字從2001年占國內生產總值的2.3％持續、穩定地下降，到2006年我國財政赤字已不足GDP的1％，到2007年我國甚至實現了財政盈余(參見表1)。也就是說，加入世界貿易組織使我國財政收支狀況得到了根本性改觀，為我國逐步淡出自1997年東南亞金融危機以來所實施的積極財政政策準備了堅實的物質基礎。但另一方面，人世后我國財政收入占當年GDP的比重一直保持持續、快速的增長態勢，目前已由2001年的不足15％迅速上升至2007年的20.6％，增加近6個百分點(參見表1)。這表明不僅我國正在不斷改善財政收支狀況，同時我國社會財富和社會資源正在加速地向我國政府等公共部門集中和轉移，即所謂的“國富民窮”現象。此外，我國“國富民窮”現象還反映在我國企業和個人對國家稅收的巨大貢獻上。事實上，人世后的前4年，我國個人所得稅在全國稅收收入中的比重一直呈現穩步上升的態勢，從2002年的6.9％穩步提高至2005年的7.3％，在2006年起征點由過去的每月800元提高至每月1600元之后，個人所得稅占全國稅收的比重略為下降但一直停留在7％水平；與此同時，我國企業所得稅比重除人世前2年有所下降之外，自2003年就一直呈現快速上升的勢頭，2007年可能因人民幣快速升值而有所下降。盡管如此，人世以來我國企業和個人所得稅對國家稅收的貢獻比重快速上升的勢頭也十分明顯(參見表2)。

由于人世以來我國稅收收入或者財政收入占GDP的份額也在穩步上升(參見表1)，所以我國企業和個人所得稅占GDP的份額也自然會更加快速地上升；換句話說，人世后我國政府通過企業和個人所得稅占有的社會財富的增長速度超過了我國GDP或者社會財富的增長速度，從而在相當大程度上制約了我國經濟增長方式由傳統的政府主導型經濟向現代的市場主導型經濟的順利過渡，同時也阻礙了我國經濟增長質量和經濟效率的進一步提高。

人世后我國外貿企業的出口退稅狀況既是我國出口導向型經濟繁榮以及中國式荷蘭病的真實反映，又是我國出口退稅政策沒有及時調整并在一定程度上助長中國式荷蘭病的真實反映。事實上，在2002～2004年，我國外貿企業出口退稅總額占全國稅收收入的比重由6.5％急劇上升至14.4％，在2005年人民幣匯率體制重大改革以來受人民幣升值影響才開始有所下降，盡管2007年因人民幣匯率升值速度加快而下降較大，但仍高達12.4％(參見表2)。換句話說，我國人世后實施的出口退稅政策和人民幣匯率政策并沒有致力于促進我國經濟增長方式由外需型向內需型的轉變。

其次，人世以來，我國外向型勞動力密集型產業的繁榮以及現行財政稅收體制使中央政府的財政盈余和地方政府的財政赤字大幅度上漲，其最終結果就是中央政府的方針政策可能在地方政府得不到很好地貫徹執行，而地方政府也可能進一步滋生我行我素、陽奉陰違的道德風險。

事實上，隨著2001年人世后我國外向型勞動力密集型產業的持續繁榮和國民經濟的高速增長，盡管我國財政收支狀況從總體上得到了顯著改善，但是，中央財政和地方財政卻出現了迥然不同的發展趨勢：一方面，在我國急劇增長的財政收入中，中央財政收入一直保持52％以上的份額，而地方財政收入始終不足一半，最多不超過48％的份額；另一方面。在我國不斷增長的財政支出中，中央財政支出的比重從2002年的30.7％一直穩步下降，到2007年僅23％，下降超過7個百分點，與此同時，地方財政支出的比重則穩步上升，從2002年的69.3％迅速上升至2007年的77％(參見表3)。

更進一步的說，在人世后我國財政收支狀況逐步改善的大背景下，中央財政因在國家財政收入中占據較大比重以及在國家財政支出中比重不斷減少，自然而然地出現了日益擴大的財政盈余；與此相反，地方財政因在國家財政收入中占據較小比重以及在國家財政支出中比重不斷增加，顯而易見地出現了不斷擴大的財政赤字。

特別地，自2001年人世以來，中央財政盈余與地方財政赤字相比的倍數，從2001年的0.53倍迅速、穩步地上升至2007年的1．10倍(參見表3)，6年間翻了一番。說明在2001～2007年間，中央財政盈余的增長速度大大超過了地方財政赤字的增長速度，從而使在2001年僅相當于地方財政赤字一半的中央財政盈余在2007年完全超過了當年的地方財政赤字。

中央政府的財政盈余實際上是通過轉移支付方式最終用以彌補地方政府的財政赤字的，但是這種財政收支分配格局勢必會惡化我國中央政府與地方政府之間的關系，因為地方政府既可能出于增加地方財政收入的需要而置中央政府的方針政策于不顧，從而削弱中央政府方針政策的有效性，又可能出于地方赤字中央埋單的僥幸心理而不愿意減少或者抑制地方政府的非理性開支，從而滋生地方政府的道德風險。事實上，盡管“轉變經濟增長方式、提高經濟增長質量”一直是我國中央政府積極倡導的大政方針，可在我國不少地方政府的具體實踐中卻仍然只是一句空話。

第三，人世后，盡管我國財政收支狀況從總體上得到了很大改善，但在“體制惰性效應”的直接作用和影響下，我國在關系國計民生和長遠發展的農業、教育、科學技術、環境保護、醫療衛生、社會保障等方面的總體支出比重仍徘徊不前，從而在一定程度上妨礙了我國的經濟可持續發展與和諧社會建設。

人世以來，隨著我國經濟的飛速發展和不斷崛起，我國政府已經具備進一步提高經濟增長質量并全面推進小康社會建設的物質條件，特別是作為世界上人口最多的發展中國家和最大的轉型經濟體，我國政府應高瞻遠矚，因勢利導，從戰略上不失時機地推動經濟增長方式的轉變以及和諧社會的建設。但是，在2001年人世后我國年年大幅度增長的國家財政支出中，我國用于科學技術、社會保障和就業的財政支出比重呈現了明顯的下降態勢。用于科學技術的比重2002年是5.6％，其后緩慢下降至5.5％，到2007年則迅速降至3.6％；而用于社會保障和就業的比重2002年是12.0％，2003年迅速降至10.8％，其后一直維持這個水平(參見表4)。這反映出我國政府支持科學技術進步以及維持社會和諧穩定的力度，隨著經濟增長反而呈現持續減弱的態勢，顯然不利于我國經濟增長方式的轉變和和諧社會建設。

與此相反，我國用于醫療衛生的財政支出比重呈現穩步上升的勢頭，從2002年的2.9％上升至2007年的4.0％(參見表4)。這說明，我國政府已經開始認識到維護廣大勞動者身體健康對我國經濟可持續發展和和諧社會建設的重要性。

此外，在2002～2006年，我國用于農業、教育、環境保護等方面的財政支出比重始終徘徊不前，基本上維持在5.3％、12.7％、0.4％左右的水平上；只是在2007年，用于農業、教育、環境保護的財政支出比重才分別有1.5、1.8和1.6個百分點的較大升幅(參見表4)。這也從一個側面反映了我國政府在“痛定思痛”后對我國農業、教育和環境保護等基礎地位的反思與決斷。

不過，人世以來，我國政府在關系國計民生和經濟可持續發展的農業、教育、科學技術、環境保護、醫療衛生、社會保障等重要領域的總體支出比重仍一直徘徊不前，基本上保持在國家財政支出38％左右的較低水平上，直到2007年才有3.5個百分點的大幅度提升(參見表4)。盡管如此，國家財政支出的結構性問題依然存在，不利于我國經濟健康、可持續發展以及和諧社會建設。

三、對改善我國財政收支政策的幾點建議

不難發現，盡管人世后我國財政收支狀況總體上出現了明顯的改觀，但我國財政收支格局卻沒有反映出我國財政收支政策在人世后進行了適時的和充分的調整，從而在很大程度上抑制和妨礙了我國經濟增長方式的轉變、經濟增長質量的提高、人民生活水平的改善以及和諧社會的建設。特別是在當前國際金融危機和世界經濟萎縮嚴重打擊我國出口導向型經濟的背景下，我國傳統的財政稅收體制的導向偏差與弊病已經暴露無遺。

因此，筆者認為，我國政府應針對人世后中國經濟不斷崛起的事實，審時度勢，從戰略高度著手改革和完善我國現行財政稅收體制，以積極、有效的財政政策來防范和減少“中國式荷蘭病”對我國經濟增長方式轉變以及和諧社會建設的不利影響，從而推動我國經濟增長質量和人民生活水平的不斷提高。

首先，由于人世后我國社會財富越來越多地向政府部門集中，“國富民窮”現象突出，所以，我國政府應及時有效地改革現行稅制，并進行實質性減稅，真正地“還富于民”，從而為我國經濟可持續發展以及應對當前國際金融危機創造良好的政策環境。

一方面，對公司企業實施減稅十分必要，這有助于企業擴大投資和進行技術改造。2008年1月1日我國政府合并內外資企業所得稅為25％，它降低了我國內資企業過去高達33％～35％的企業所得稅，從而使內資企業可以與外資企業在同一個平臺競爭。目前，盡管政府著力推行的增值稅轉型和加大出口退稅等結構性減稅舉措有助于促進我國產業結構調整與升級，但由于受國際金融危機和全球性經濟衰退影響，我國公司企業的主要問題是開工不足，所以此類結構性減稅政策的效果可能不大，筆者認為倒不如下調企業增值稅幾個百分點。

另一方面，上調個人所得稅起征點，切實減少工薪階層在個人所得稅中高達50％的納稅比重，這既有助于我國并不富裕的廣大工薪階層享受更多的經濟發展成果，改善他們剛剛解決溫飽后的較低生活水平，有利于我國小康社會與和諧社會建設，同時又有助于增加我國居民對國內產品服務的有效需求，減少我國經濟對外向型勞動力密集型產業的過度依賴，并創造更多就業機會。

其次，稟承“取之于民，用之于民”的公共財政思想，我國政府應立足于我國經濟社會的中長期發展規劃與戰略目標，積極、適時地調整財政支出結構，擴大政府公共服務范圍及領域，力求建立覆蓋全社會所有成員的醫療衛生和社會保障體系，為切實擴大內需和轉變經濟增長方式創造良好的外部環境。

在當前國際金融危機的沖擊下，我國政府特別是中央政府應增加對環境保護、社會保障與就業、教育、科學技術、醫療衛生以及農業等重要領域的財政支出比重，從而為下一個即將到來的繁榮周期打下堅實基礎。事實上，迄今為止，環境保護和醫療衛生等問題基本上是地方政府和地方財政直接管理的事務，而中央政府直接管理并支出的比例極少，甚至沒有任何直接的財政支出。比如，在2007年以前，中央政府對環境保護就沒有任何直接的財政支出。

最后，為了改善中央政府與地方政府之間的財政稅收關系，有必要從法律規范上進一步厘清甚至明確中央政府和地方政府在財政稅收方面的權利以及在提供公共服務方面的義務，從而增強我國大政方針從上到下的執行力，減少甚至杜絕地方政府不合理、不合規的開支建設項目以及各種名目的亂攤派、亂收費項目。