公允價(jià)值在我國(guó)新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系中的應(yīng)用

［摘 要］ 公允價(jià)值一直是整個(gè)會(huì)計(jì)學(xué)界關(guān)注的熱點(diǎn)問(wèn)題。財(cái)政部于2006年頒布了新的企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，在金融工具、投資性房地產(chǎn)、非共同控制下的企業(yè)合并、債務(wù)重組和非貨幣性資產(chǎn)交換等方面，適度、謹(jǐn)慎地引入了公允價(jià)值計(jì)量屬性。這些變化都將對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果產(chǎn)生影響。本文主要就公允價(jià)值在新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中的應(yīng)用進(jìn)行簡(jiǎn)要的介紹，并提出相關(guān)的見(jiàn)解。

［關(guān)鍵詞］ 公允價(jià)值；新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則；應(yīng)用

一#65380;公允價(jià)值的產(chǎn)生

(一)公允價(jià)值產(chǎn)生的背景

在20世紀(jì)80年代，美國(guó)2 000多家金融機(jī)構(gòu)因從事金融工具交易而陷入財(cái)務(wù)困境，但在這些金融機(jī)構(gòu)陷入財(cái)務(wù)危機(jī)之前，建立在歷史成本計(jì)量模式上的財(cái)務(wù)報(bào)告往往還顯示為正常的財(cái)務(wù)狀況#65377;許多投資者認(rèn)為，歷史成本計(jì)量屬性下的財(cái)務(wù)報(bào)告不僅未能為金融監(jiān)管部門(mén)和投資者發(fā)出預(yù)警信號(hào)，甚至誤導(dǎo)了投資者對(duì)這些金融機(jī)構(gòu)的判斷，同時(shí)歷史成本計(jì)量的不足也愈加明顯#65377;為此，公允價(jià)值這一會(huì)計(jì)計(jì)量屬性應(yīng)運(yùn)而生，并得到許多國(guó)家和地區(qū)的承認(rèn)和運(yùn)用#65377;

(二)公允價(jià)值的概念

公允價(jià)值是指在非強(qiáng)迫或非清算的交易中，雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)(或負(fù)債)的買(mǎi)賣(mài)(或發(fā)生與清償)的金額#65377;公允價(jià)值所倡導(dǎo)的是會(huì)計(jì)在對(duì)資產(chǎn)#65380;負(fù)債以及所有者權(quán)益等的計(jì)量上要使交易的雙方做到公平與公認(rèn)，即強(qiáng)調(diào)計(jì)量的真實(shí)與公允#65377;

(三)公允價(jià)值計(jì)量的必要性

隨著我國(guó)資本市場(chǎng)的發(fā)展以及股權(quán)分置改革的基本完成，越來(lái)越多的股票#65380;債券#65380;基金等金融產(chǎn)品在交易所掛牌上市，使得這類(lèi)金融資產(chǎn)的交易已經(jīng)形成了較為活躍的市場(chǎng)，我國(guó)已經(jīng)具備了引入公允價(jià)值的條件#65377;另一方面，歷史成本計(jì)量的不充分性逐漸體現(xiàn)出來(lái)，如許多衍生金融工具得不到確認(rèn)和計(jì)量;有些衍生金融工具即使得到計(jì)量也是很不相關(guān)的，因?yàn)檠苌鹑诠ぞ咄N(yùn)藏著巨大的收益或風(fēng)險(xiǎn)，單靠一次按取得成本的簡(jiǎn)單計(jì)量是無(wú)法反映其蘊(yùn)藏的收益或風(fēng)險(xiǎn)的#65377;所以適度#65380;謹(jǐn)慎地引入公允價(jià)值，更能反映企業(yè)的實(shí)際情況，對(duì)投資者等財(cái)務(wù)報(bào)告使用者的決策更加有用，符合時(shí)代的發(fā)展要求#65377;

二#65380;公允價(jià)值在新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系中的應(yīng)用

公允價(jià)值在新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系中首先反映在《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則》的第九章“會(huì)計(jì)計(jì)量”的內(nèi)容中，可以看出，公允價(jià)值在新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中占有很重要的地位#65377;以下重點(diǎn)分析公允價(jià)值在各具體準(zhǔn)則中的應(yīng)用#65377;

(一)公允價(jià)值在《投資性房地產(chǎn)》準(zhǔn)則中的應(yīng)用

《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第3號(hào)——投資性房地產(chǎn)》指出，在有確鑿證據(jù)表明投資性房地產(chǎn)的公允價(jià)值能夠持續(xù)可靠取得的情況下，可以對(duì)投資性房地產(chǎn)采用公允價(jià)值模式進(jìn)行后續(xù)計(jì)量#65377;采用公允價(jià)值計(jì)量的，應(yīng)同時(shí)滿足下列兩個(gè)條件:一是投資性房地產(chǎn)所在地有活躍的房地產(chǎn)交易市場(chǎng);二是企業(yè)能夠從房地產(chǎn)交易市場(chǎng)上取得同類(lèi)或類(lèi)似房地產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格及其他相關(guān)信息，從而對(duì)投資性房地產(chǎn)的公允價(jià)值做出合理的估計(jì)#65377;采用此計(jì)量模式，不對(duì)投資性房地產(chǎn)計(jì)提折舊或進(jìn)行攤銷(xiāo)，應(yīng)當(dāng)以資產(chǎn)負(fù)債表日投資性房地產(chǎn)的公允價(jià)值為基礎(chǔ)調(diào)整其賬面價(jià)值，公允價(jià)值與賬面價(jià)值之間的差額計(jì)入當(dāng)期損益“公允價(jià)值變動(dòng)損益”#65377;并且還規(guī)定已采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)，不得轉(zhuǎn)為成本模式#65377;

在當(dāng)前一般情況下，我國(guó)投資性房地產(chǎn)的公允價(jià)值都高于成本價(jià)#65377;如果采用公允價(jià)值計(jì)量，那么對(duì)于擁有投資性房地產(chǎn)的企業(yè)，公司賬面凈資產(chǎn)和當(dāng)期凈利潤(rùn)必將在賬面上充分體現(xiàn)，其價(jià)值的真實(shí)性大大提高#65377;同時(shí)由于企業(yè)巨額利潤(rùn)浮出水面，將有效地提升公司股票的價(jià)值，企業(yè)繳納的稅額會(huì)相應(yīng)攀升#65377;

新準(zhǔn)則中對(duì)投資性房地產(chǎn)采用公允價(jià)值模式計(jì)量的規(guī)定，與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則基本趨同，更加方便了國(guó)際投資者橫向?qū)Ρ葒?guó)內(nèi)#65380;國(guó)外企業(yè)的價(jià)值#65377;此外公司資產(chǎn)增值的透明度加強(qiáng)，有利于公司股票在證券市場(chǎng)上獲得更加公允的定價(jià)，從而也有利于公司再融資，獲得資本市場(chǎng)的種種便利#65377;所以，以公允價(jià)值計(jì)量可以幫助企業(yè)更好地借助資本市場(chǎng)的力量來(lái)獲得發(fā)展#65377;

(二)公允價(jià)值在《非貨幣性資產(chǎn)交換》準(zhǔn)則中的應(yīng)用

《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第7號(hào)——非貨幣性資產(chǎn)交換》中規(guī)定，非貨幣性資產(chǎn)交換同時(shí)滿足如下兩個(gè)條件:一是交換具有商業(yè)實(shí)質(zhì);二是換入資產(chǎn)或換出資產(chǎn)的公允價(jià)值能夠可靠計(jì)量，則應(yīng)當(dāng)以公允價(jià)值和應(yīng)支付的相關(guān)稅費(fèi)作為換入資產(chǎn)的成本，公允價(jià)值與換出資產(chǎn)賬面價(jià)值的差額計(jì)入當(dāng)期損益#65377;

準(zhǔn)則修訂前采用的賬面價(jià)值計(jì)算法，只有當(dāng)非貨幣性資產(chǎn)交換涉及補(bǔ)價(jià)，收到補(bǔ)價(jià)方將收到的補(bǔ)價(jià)與交換過(guò)程已經(jīng)完成的換出資產(chǎn)賬面價(jià)值和應(yīng)交的稅金及教育費(fèi)附加之間的差額，作為非貨幣性交易收益或損失，計(jì)入當(dāng)期損益;不涉及補(bǔ)價(jià)以及支付補(bǔ)價(jià)方的的非貨幣性資產(chǎn)交換，均不確認(rèn)損益#65377;而新準(zhǔn)則規(guī)定非貨幣性資產(chǎn)交換中運(yùn)用公允價(jià)值來(lái)計(jì)量，將使這一交換產(chǎn)生利潤(rùn)，會(huì)直接大幅度地提高每股的凈資產(chǎn)，降低市凈率，有效提升公司股票的估值水平#65377;但同時(shí)嚴(yán)格規(guī)定了運(yùn)用公允價(jià)值計(jì)量的前提條件，將有效制約以非貨幣性資產(chǎn)交換的方式操縱收益的行為#65377;

(三)公允價(jià)值在《企業(yè)合并》準(zhǔn)則中的應(yīng)用

《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第20號(hào)——企業(yè)合并》中規(guī)定，針對(duì)同一控制和非同一控制下的合并，分別采用“權(quán)益法”和“購(gòu)買(mǎi)法”兩種會(huì)計(jì)處理方法#65377;

因?yàn)橹袊?guó)目前的企業(yè)合并大部分是同一控制下的企業(yè)合并，不一定是雙方完全出于自愿的交易行為，合并對(duì)價(jià)也不是雙方討價(jià)還價(jià)的結(jié)果，為避免利潤(rùn)操縱，從而規(guī)定以賬面價(jià)值作為會(huì)計(jì)處理的基礎(chǔ)#65377;非同一控制下的企業(yè)合并(包括吸收合并和新設(shè)合并)可以有雙方的討價(jià)還價(jià)，是雙方自愿的結(jié)果，因此有雙方認(rèn)可的公允價(jià)值，并可確認(rèn)購(gòu)買(mǎi)商譽(yù)#65377;非同一控制下的企業(yè)合并采用公允價(jià)值，更為科學(xué)合理#65377;

非同一控制下的企業(yè)合并，視同一個(gè)企業(yè)購(gòu)買(mǎi)另一個(gè)企業(yè)的交易，按照購(gòu)買(mǎi)法進(jìn)行核算，按照公允價(jià)值確認(rèn)所取得的資產(chǎn)和負(fù)債#65377;在購(gòu)買(mǎi)日，購(gòu)買(mǎi)方的合并成本大于合并中取得的被購(gòu)買(mǎi)方可辨認(rèn)凈資產(chǎn)公允價(jià)值份額的差額，確認(rèn)為商譽(yù)#65377;企業(yè)應(yīng)于每個(gè)會(huì)計(jì)期末，對(duì)商譽(yù)進(jìn)行減值測(cè)試，計(jì)算確定其減值金額，計(jì)入當(dāng)期損益#65377;反之，在購(gòu)買(mǎi)日，購(gòu)買(mǎi)方的合并成本小于確認(rèn)的各項(xiàng)可辨認(rèn)資產(chǎn)#65380;負(fù)債的公允價(jià)值凈額的差額，為負(fù)商譽(yù)#65377;企業(yè)合并過(guò)程中發(fā)生的各項(xiàng)相關(guān)費(fèi)用，應(yīng)于發(fā)生時(shí)計(jì)入當(dāng)期損益#65377;

(四)公允價(jià)值在《金融工具的確認(rèn)和計(jì)量》準(zhǔn)則中的應(yīng)用

《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)——金融工具確認(rèn)和計(jì)量》中規(guī)定，金融工具是指形成一個(gè)企業(yè)的金融資產(chǎn)，并形成其他單位的金融負(fù)債或權(quán)益工具的合同#65377;金融工具包括金融資產(chǎn)#65380;金融負(fù)債和權(quán)益工具，又可細(xì)分為交易性金融資產(chǎn)#65380;持有至到期投資#65380;可供出售金融資產(chǎn)#65380;貸款及應(yīng)收款項(xiàng)#65380;交易性金融負(fù)債#65380;權(quán)益工具等#65377;

對(duì)于交易性金融資產(chǎn)，取得時(shí)以成本計(jì)量，期末按照公允價(jià)值進(jìn)行后續(xù)計(jì)量，公允價(jià)值的變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益“公允價(jià)值變動(dòng)損益”#65377;按照這一規(guī)定，上市公司進(jìn)行短期股票投資的，將不再采用原先的成本與市價(jià)孰低法計(jì)量，而將純粹采用市價(jià)法，即期末按公允價(jià)值進(jìn)行計(jì)量#65377;

新的投資準(zhǔn)則，修訂調(diào)整后的投資分類(lèi)為:交易性證券投資#65380;持有至到期投資和權(quán)益性投資，其中交易性證券投資類(lèi)似于原先的短期證券投資，現(xiàn)歸于“交易性金融資產(chǎn)”#65377;新準(zhǔn)則未實(shí)施前，上市公司的證券類(lèi)投資如果市價(jià)比成本低，必須計(jì)提減值準(zhǔn)備;但如市價(jià)比成本高，而公司并沒(méi)有拋出實(shí)現(xiàn)收益，賬面盈利并不能計(jì)入當(dāng)期損益#65377;但新準(zhǔn)則按公允價(jià)值入賬，要求會(huì)計(jì)期末對(duì)交易性證券投資采用公允價(jià)值計(jì)價(jià)，確認(rèn)公允價(jià)值變動(dòng)損益，賬面盈利就能直接計(jì)入當(dāng)期損益#65377;需要注意的是短期證券投資并不等同于交易性金融資產(chǎn)，所以并不等于短期投資大的企業(yè)具有更大的機(jī)會(huì)#65377;

新準(zhǔn)則還規(guī)定交易性金融負(fù)債，期末按照公允價(jià)值進(jìn)行后續(xù)計(jì)量，公允價(jià)值的變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益;衍生金融工具一律以公允價(jià)值計(jì)量，并從表外移到表內(nèi)反映#65377;這要求上市銀行和證券公司為了避免給財(cái)務(wù)報(bào)表帶來(lái)過(guò)大的波動(dòng)，應(yīng)當(dāng)考慮表內(nèi)化將對(duì)利用衍生金融工具進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理的行為產(chǎn)生重大影響，以及衍生金融工具對(duì)報(bào)表的影響#65377;

(五)公允價(jià)值在《債務(wù)重組》準(zhǔn)則中的應(yīng)用

《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第12號(hào)——債務(wù)重組》中規(guī)定了債務(wù)重組的4種方式:以資產(chǎn)清償債務(wù)，將債務(wù)轉(zhuǎn)為資本，修改其他債務(wù)條件以及上述3種方式的組合等#65377;債務(wù)人應(yīng)當(dāng)確認(rèn)各種方式下債務(wù)重組的利得，計(jì)入當(dāng)期損益“營(yíng)業(yè)外收入”#65377;

修訂后的新準(zhǔn)則中，對(duì)于以實(shí)物資產(chǎn)抵債#65380;將債務(wù)轉(zhuǎn)為資本等情況，引進(jìn)公允價(jià)值作為計(jì)量屬性，并將債務(wù)重組利得計(jì)入“營(yíng)業(yè)外收入”#65377;具體情況如下:

以存貨資產(chǎn)抵債的，作視同銷(xiāo)售處理，債務(wù)人按存貨的公允價(jià)值確認(rèn)收入，按其賬面價(jià)值結(jié)轉(zhuǎn)成本，收入與成本之差為營(yíng)業(yè)損益，存貨公允價(jià)值與重組債務(wù)賬面價(jià)值的差額，即為債務(wù)重組利得;債權(quán)人收到的存貨資產(chǎn)也按公允價(jià)值計(jì)量#65377;

以固定資產(chǎn)#65380;無(wú)形資產(chǎn)等長(zhǎng)期資產(chǎn)抵債的，作長(zhǎng)期資產(chǎn)處置進(jìn)行處理，債務(wù)人長(zhǎng)期資產(chǎn)的公允價(jià)值與其賬面價(jià)值之差為資產(chǎn)處置收益，計(jì)入“營(yíng)業(yè)外收入”，長(zhǎng)期資產(chǎn)公允價(jià)值與重組債務(wù)賬面價(jià)值的差額，即為債務(wù)重組利得;債權(quán)人收到的長(zhǎng)期資產(chǎn)也按公允價(jià)值計(jì)量，公允價(jià)值與重組債權(quán)賬面價(jià)值之差，即為債務(wù)重組損失，計(jì)入當(dāng)期損益“營(yíng)業(yè)外支出”#65377;

將債務(wù)轉(zhuǎn)為資本的，債務(wù)人應(yīng)按所轉(zhuǎn)股的公允價(jià)值作為清償債務(wù)的價(jià)值，股份公允價(jià)值與面值總額之差作為資本利得計(jì)入“資本公積——股本溢價(jià)”，股份公允價(jià)值與重組債務(wù)賬面價(jià)值之差作為重組利得計(jì)入“營(yíng)業(yè)外收入”;債權(quán)人債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)，所收到的股權(quán)按公允從價(jià)值入賬，股權(quán)的公允價(jià)值與重組債權(quán)賬面價(jià)值之差作為債務(wù)重組損失計(jì)入當(dāng)期損益“營(yíng)業(yè)外支出”#65377;

按新規(guī)定，如果抵債實(shí)物資產(chǎn)沒(méi)有活躍的交易市場(chǎng)，可以通過(guò)評(píng)估確定其公允價(jià)值，如果雙方是非關(guān)聯(lián)方，雙方的協(xié)商作價(jià)也可視為公允價(jià)值#65377;而修訂前的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，將因債權(quán)人讓步導(dǎo)致債務(wù)人豁免或者少償還的負(fù)債計(jì)入“資本公積”賬戶#65377;按新規(guī)定，一些無(wú)力清償債務(wù)的公司，一旦獲得債務(wù)全部或者部分豁免，其收益計(jì)入“營(yíng)業(yè)外收入”，將直接反映在當(dāng)期利潤(rùn)表中，可能會(huì)極大地提升其每股收益水平#65377;

三#65380;有效運(yùn)用公允價(jià)值計(jì)量的建議

(一)加強(qiáng)我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體系信息化建設(shè)，建立統(tǒng)一而又充分競(jìng)爭(zhēng)的交易市場(chǎng)

公允價(jià)值是理智的雙方在一個(gè)開(kāi)放#65380;不受干擾的市場(chǎng)中，在平等#65380;相互之間沒(méi)有關(guān)聯(lián)的情況下，自愿進(jìn)行交換的價(jià)值#65377;公允價(jià)值得以合理運(yùn)用的一個(gè)前提就是存在活躍的市場(chǎng)，而活躍市場(chǎng)的存在需要發(fā)育成熟的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)，所以說(shuō)加強(qiáng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)建設(shè)是以較低成本獲得可靠的公允價(jià)值的條件#65377;所以我們必須建立起一個(gè)統(tǒng)一而又充分競(jìng)爭(zhēng)的交易市場(chǎng)，并加強(qiáng)我國(guó)經(jīng)濟(jì)信息化建設(shè)#65377;就我國(guó)目前的市場(chǎng)環(huán)境而言，需要進(jìn)一步完善資本市場(chǎng)，擴(kuò)大債券市場(chǎng)#65380;票據(jù)市場(chǎng)#65380;外匯市場(chǎng)#65380;黃金等貴金屬市場(chǎng)，建立充分競(jìng)爭(zhēng)的房地產(chǎn)市場(chǎng)和金融工具交易市場(chǎng)等#65377;

(二)加強(qiáng)職業(yè)培訓(xùn)，提高管理者和會(huì)計(jì)人員的素質(zhì)

我國(guó)作為新興市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)國(guó)家，許多資產(chǎn)還沒(méi)有形成活躍的市場(chǎng)，會(huì)計(jì)信息的相關(guān)性固然重要，但應(yīng)當(dāng)以可靠性為前提，如果不加限制地引入公允價(jià)值，有可能會(huì)出現(xiàn)人為操縱利潤(rùn)的現(xiàn)象#65377;公允價(jià)值的評(píng)估需要依靠專(zhuān)業(yè)會(huì)計(jì)人員的職業(yè)判斷，而如何提高會(huì)計(jì)人員的職業(yè)判斷能力，應(yīng)從兩個(gè)方面入手:一是加強(qiáng)職業(yè)道德建設(shè)，切實(shí)加強(qiáng)誠(chéng)信建設(shè)，提升思想境界，強(qiáng)化法制教育，要求會(huì)計(jì)人員在不違反法律法規(guī)和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的基礎(chǔ)上處理會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)，從根本上消除虛假現(xiàn)象的發(fā)生;二是加強(qiáng)業(yè)務(wù)培訓(xùn)，幫助會(huì)計(jì)人員熟悉和掌握新的會(huì)計(jì)處理方法和程序，提高其對(duì)交易和事項(xiàng)的確認(rèn)#65380;計(jì)量#65380;報(bào)告做出復(fù)雜判斷處理的能力，減少會(huì)計(jì)信息的行為性失真和對(duì)公允價(jià)值判斷的偏差#65377;

總之，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系在一定程度上為合理科學(xué)地利用公允價(jià)值創(chuàng)造了條件，減少了利用公允價(jià)值進(jìn)行利潤(rùn)操縱的可能性#65377;但是，準(zhǔn)則畢竟只是一個(gè)生產(chǎn)會(huì)計(jì)信息的技術(shù)規(guī)范，解決的是如何辦的問(wèn)題#65377;對(duì)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的惡意誤用，不能歸咎于準(zhǔn)則本身，只能通過(guò)加強(qiáng)監(jiān)管，加強(qiáng)職業(yè)道德教育，提高投資者甄別會(huì)計(jì)信息的能力等系統(tǒng)工程來(lái)解決#65377;