淺析公允價值在我國新會計準(zhǔn)則中的運用

[摘要] 新會計準(zhǔn)則的頒布將公允價值計量重新引入了會計實務(wù)，公允價值成為新準(zhǔn)則體系中引人關(guān)注的一大亮點。本文探討了采用公允價值計量的歷史必然性、公允價值計量在我國運用的現(xiàn)狀，并對其在我國運用的條件和前景進行了展望。

[關(guān)鍵詞] 公允價值 計量 新會計準(zhǔn)則 運用

財政部于2006年2月15日發(fā)布了新企業(yè)會計準(zhǔn)則體系，這標(biāo)志著我國建立了與國際會計準(zhǔn)則趨同的會計準(zhǔn)則體系。在新準(zhǔn)則體系中，最引人關(guān)注的一大亮點就是重新引入公允價值作為會計計量屬性，要求在投資性房地產(chǎn)、債務(wù)重組、非貨幣性交易、非共同控制下的企業(yè)合并、金融工具等方面均采用公允價值。

一、公允價值的涵義

關(guān)于公允價值（Fair value），國際會計準(zhǔn)則委員會（IASC）第32號公告中的定義是:“在公平交易中，由熟悉情況并自愿交易的雙方，據(jù)以進行資產(chǎn)交換或債務(wù)清償?shù)慕痤~?！泵绹鴷嫓?zhǔn)則委員會（FASB）第7號概念公告中的定義是：“在當(dāng)前的非強迫或非清算的交易中，自愿雙方之間進行資產(chǎn)（或負(fù)債）的買賣（或發(fā)生與清償）的價格。”我國的會計準(zhǔn)則對公允價值所下的定義是：“在公平交易中，熟悉情況的交易雙方，自愿進行資產(chǎn)交換或債務(wù)清償?shù)慕痤~。”盡管各種會計準(zhǔn)則對公允價值的定義略有差異，但其基本特征是一致的：（1）公允價值的本質(zhì)都是一種基于市場信息的評價，是市場而不是其他主體對資產(chǎn)或負(fù)債價值的認(rèn)定。（2）交易雙方是在平等、自愿、熟悉情況的條件下進行的交易。（3）公允價值代表的是當(dāng)前交易下資產(chǎn)或負(fù)債的經(jīng)濟價值，即公允價值有一個時點問題，是“現(xiàn)在時態(tài)”的計量屬性。

二、我國會計體系引入公允價值的歷史必然性

新會計準(zhǔn)則中引入公允價值計量屬性，是適應(yīng)我國經(jīng)濟形勢發(fā)展的需要，也是我國會計與國際會計準(zhǔn)則趨同的迫切要求，具有一定的歷史必然性，這主要表現(xiàn)在以下幾個方面：

1.采用公允價值計量有利于企業(yè)的資本保金。實物資本維護的觀點認(rèn)為，企業(yè)對生產(chǎn)過程中耗費的生產(chǎn)能力必須回購，才能維持簡單再生產(chǎn)和擴大再生產(chǎn)。企業(yè)耗費的生產(chǎn)能力如采用歷史成本計量，則計量得出的金額，在物價上漲的經(jīng)濟環(huán)境中將購不回原來相應(yīng)規(guī)模的生產(chǎn)能力，企業(yè)的生產(chǎn)只能在萎縮的狀態(tài)下進行。反之，若企業(yè)耗費的生產(chǎn)能力如采用公允價值計量，此時不管是何時耗費的生產(chǎn)能力，一律按現(xiàn)行市價或未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值計量，則計量得出的金額即使是在物價上漲的環(huán)境下，也可購回原來相應(yīng)規(guī)模的生產(chǎn)能力，企業(yè)的實物資本得到維護。

2.采用公允價值計量能更真實地反映企業(yè)收益。目前的企業(yè)收益計算是通過收入與成本、費用配比計算出來的。而由于收入是按現(xiàn)行市價計量，計算收益的成本費用則是按歷史成本計量的。很明顯，兩者之間的差額是由兩部分組成：一部分是勞動者創(chuàng)造的純利潤，另一部分則是

各經(jīng)濟因素影響形成的價格差。但現(xiàn)行的利潤分配制度對這兩者卻不加區(qū)分，從而出現(xiàn)收益超分配、虛利實分的現(xiàn)象。如收入和成本費用均按公允價值計量，這種現(xiàn)象就可得到很好的解決。

3.采用公允價值計量有利于提高財務(wù)信息的相關(guān)性。公允價值與歷史成本比較而言，能較好地披露企業(yè)獲得的現(xiàn)金流量，從而更確切地反映企業(yè)的營運能力、償債能力及盈利能力。因此，按公允價值計量得出的信息能為企業(yè)管理當(dāng)局、投資者、債權(quán)人的經(jīng)營、決策提供更有力的支持。

4.我國經(jīng)濟的發(fā)展為公允價值應(yīng)用提供了適宜的“土壤”。公允價值是市場經(jīng)濟的產(chǎn)物。中央在2003年做出了關(guān)于完善社會主義市場經(jīng)濟體制若干問題的決定，這標(biāo)志著我國市場經(jīng)濟地位已經(jīng)確立。我國的證券市場經(jīng)過十幾年的發(fā)展和完善，在強化公司治理，提高運作透明度，清理違規(guī)行為，構(gòu)建上市公司綜合監(jiān)管體系方面取得了很大的進步。中國證監(jiān)會推進股權(quán)分置試點，改革了上市和再融資的程序，頒布了大量監(jiān)管規(guī)章，加強了上市公司信息披露和舞弊查處的力度；財政部加大了對會計信息質(zhì)量和注冊會計師審計質(zhì)量的監(jiān)督檢查；上市公司內(nèi)外治理水平進一步提高，注冊會計師、資產(chǎn)評估師、獨立董事等的理性經(jīng)濟選擇及廣大投資者對會計信息進行分析判斷、有效甄別的能力也有所加強，證券市場的有效性逐步提高。此外，加入WTO以后，大量外國資本涌入我國，金融衍生產(chǎn)品交易活躍，產(chǎn)生了如期貨、期權(quán)、遠(yuǎn)期合約、互換等特征各異的衍生金融工具，由于衍生金融工具不要求初始凈投資，歷史成本對其無能為力，只有公允價值才能對其進行準(zhǔn)確的確認(rèn)和計量。FAS133明確表示:“公允價值是計量金融工具最佳的計量屬性，對衍生金融工具而言，公允價值是唯一的計量屬性?！边@說明有助于公允價值應(yīng)用的環(huán)境已初步實現(xiàn)。

三、公允價值在新會計準(zhǔn)則中的運用

1.公允價值在投資性房地產(chǎn)準(zhǔn)則中的運用。《企業(yè)會計準(zhǔn)則第3號——投資性房地產(chǎn)》提出，在有確鑿證據(jù)表明投資性房地產(chǎn)的公允價值能夠持續(xù)可靠取得的，可對投資性房地產(chǎn)采用公允價值模式進行后續(xù)計量。但同時滿足下列條件:第一，投資性房地產(chǎn)所在地有活躍的房地產(chǎn)交易市場;第二，企業(yè)能夠從房地產(chǎn)交易市場上取得同類或類似房地產(chǎn)的市場價格及其它相關(guān)信息，從而對投資性房地產(chǎn)的公允價值做出合理的估計。采用公允價值模式計量的，不對投資性房地產(chǎn)計提折舊或進行攤銷，應(yīng)當(dāng)以資產(chǎn)負(fù)債表日投資性房地產(chǎn)的公允價值為基礎(chǔ)調(diào)整其賬面價值，公允價值與原賬面價值之間的差額計入當(dāng)期損益。公允價值計量模式的引入提高了房地產(chǎn)上市公司估值的核心地位，且隨著投資性房地產(chǎn)物業(yè)的增多，特別是人民幣的升值，必將對當(dāng)期利潤和凈資產(chǎn)產(chǎn)生重大影響。

2.公允價值計量在非貨幣性資產(chǎn)交換準(zhǔn)則中的運用?！镀髽I(yè)會計準(zhǔn)則第7號——非貨幣性資產(chǎn)交換》規(guī)定:非貨幣性資產(chǎn)交換具有商業(yè)實質(zhì)，并且換入資產(chǎn)或換出資產(chǎn)的公允價值能夠可靠計量的情況下，企業(yè)應(yīng)當(dāng)以公允價值和應(yīng)支付的相關(guān)稅費作為換入資產(chǎn)的成本，公允價值與換出資產(chǎn)賬面價值的差額計入當(dāng)期損益。上述規(guī)定特別指出:若交易雙方存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，可能導(dǎo)致發(fā)生的交換不具有商業(yè)實質(zhì)。由此可見，新準(zhǔn)則對非貨幣性資產(chǎn)交換運用了公允價值來計量，并指出如沒有活躍市場的，則非關(guān)聯(lián)的交易雙方在無第三方干預(yù)的情況下協(xié)商作價，也可視為公允價值。這項規(guī)定的重新應(yīng)用對于增加上市公司利潤來說非常有利。

3.公允價值在債務(wù)重組準(zhǔn)則中的運用。在《企業(yè)會計準(zhǔn)則第12號——債務(wù)重組》中，詳細(xì)規(guī)定了可能產(chǎn)生損益的債務(wù)重組的四種情況:第一，債務(wù)人以現(xiàn)金清償債務(wù)的，應(yīng)當(dāng)將重組債務(wù)的賬面價值與實際支付現(xiàn)金之間的差額，確認(rèn)為債務(wù)重組利得，計入當(dāng)期損益;第二，債務(wù)人以非現(xiàn)金資產(chǎn)清償債務(wù)的，應(yīng)當(dāng)將重組債務(wù)的賬面價值與轉(zhuǎn)讓的非現(xiàn)金資產(chǎn)公允價值之間的差額，確認(rèn)為債務(wù)重組利得，計入當(dāng)期損益;第三，當(dāng)債務(wù)轉(zhuǎn)為資本，重組債務(wù)的賬面價值與股份的公允價值總額之間有差額，也可產(chǎn)生損益；第四，修改其他債務(wù)條件，使得重組債務(wù)的前后入賬價值之間存在差額，也可產(chǎn)生損益。按照本準(zhǔn)則要求，將債務(wù)重組收益計入營業(yè)外收入，對于實物抵債業(yè)務(wù)，引入公允價值作為計量屬性。這表明一些無力清償債務(wù)的公司，一旦獲得債務(wù)全部或者部分豁免，其債務(wù)重組收益直接包含在利潤總額中，將可能提高公司的每股收益水平。

4.公允價值在企業(yè)合并準(zhǔn)則中的運用?！镀髽I(yè)會計準(zhǔn)則第20號——企業(yè)合并》規(guī)定，非同一控制下的企業(yè)合并視同一個企業(yè)購買另一個企業(yè)的交易，按照購買法進行核算，購買方在購買日對作為企業(yè)合并對價付出的資產(chǎn)、發(fā)生或承擔(dān)的負(fù)債應(yīng)按照公允價值計量，公允價值與其賬面價值的差額，計入當(dāng)期損益，購買方對合并成本大于合并中取得的被購買方可辨認(rèn)凈資產(chǎn)公允價值份額的差額，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)為商譽。購買方對合并成本小于合并中取得的被購買方可辨認(rèn)凈資產(chǎn)公允價值份額的差額，作為負(fù)商譽，復(fù)核后計入當(dāng)期損益。企業(yè)應(yīng)于會計期末，對商譽進行減值測試，按照測試確認(rèn)的金額在資產(chǎn)負(fù)債表中反映，差額計入當(dāng)期損益，減少留在收益。

5.公允價值在金融工具確認(rèn)和計量中的運用。新的投資準(zhǔn)則，修訂了調(diào)整投資的分類方式。調(diào)整后的投資分類為：交易性證券投資、持有到期投資和權(quán)益性投資。根據(jù)《企業(yè)會計準(zhǔn)則第22號——金融工具確認(rèn)和計量》的規(guī)定，對于交易性金融資產(chǎn)，取得時以成本計量，期末按照公允價值對金融資產(chǎn)進行后續(xù)計量，公允價值的變動計入當(dāng)期損益。按照這一規(guī)定，上市公司進行短期股票投資的，將不再采用原先單向的成本與市價孰低法計量，而將純粹采用市價法。新準(zhǔn)則還規(guī)定，對于衍生金融工具一律以公允價值計量，并從表外移到表內(nèi)反映，這將使投資者正確辨識企業(yè)的資產(chǎn)和負(fù)債。

四、合理運用公允價值的一些措施

新會計準(zhǔn)則對公允價值的引入，能夠有效增強會計信息的相關(guān)性，為投資者、債權(quán)人等利益相關(guān)者提供更加相對及時、有用的決策信息。但要在我國真正、完善地運用公允價值計量，仍需要作多方面的持續(xù)改進，具體包括:

1.加強公允價值計量的理論研究。現(xiàn)價段，公允價值計量作為一種新興事物，無論是理論基礎(chǔ)還是計算方法都沒有定論。因此，必須加強其理論研究，盡快規(guī)范計算方法，以便會計人員實務(wù)操作中據(jù)以得到相對可靠的公允價值，也可避免企業(yè)利用公允價值人為操縱利潤。

2.建立現(xiàn)代企業(yè)制度，完善市場經(jīng)濟要素。市場交易的主體是現(xiàn)代市場經(jīng)濟的基石。由于我國市場經(jīng)濟建立的時間較短，現(xiàn)代企業(yè)制度的建設(shè)還不完善，企業(yè)交易行為受產(chǎn)權(quán)制度的影響還相當(dāng)大，企業(yè)的交易還不能達(dá)到自由、公開、平等，交易的公允性存在較大的問題。例如，上市公司資產(chǎn)重組中政府的過份干預(yù)、上市公司與大股東之間的關(guān)聯(lián)交易等，由于缺少公開性和透明性，交易的公允性難以得到保證，公允價值也就難以形成。所以，建立現(xiàn)代企業(yè)制度不僅要求在形式上產(chǎn)權(quán)清晰，而且更為重要的是要規(guī)范約束政府行為，使政府依法行政，保證國有股股東同其他股東的平等性，維護共同的市場經(jīng)濟規(guī)則，使企業(yè)真正成為自主的市場交易主體。只有這樣，交易的公允性才能逐步得以建立，市場價格的公允性和權(quán)威性才能得以保證。

3.加大法制建設(shè)力度，完善會計制度。嚴(yán)格規(guī)范利用會計計量操縱利潤行為的界定，并制定嚴(yán)厲的處罰措施，凈化會計環(huán)境。企業(yè)特別是上市公司利用會計制度的選擇空間造假，提供虛假會計報告的一個重要原因，是其造假成本過低。如果在建立完善會計制度規(guī)范的同時，加大對違法行為的處罰力度，增加企業(yè)造假成本，這在一定程度上能夠防范利用公允價值計量標(biāo)準(zhǔn)操縱利潤行為的發(fā)生。

4.大力發(fā)展獨立誠信的中介機構(gòu)。當(dāng)資產(chǎn)和負(fù)債的市場價格無法觀察到時，企業(yè)可以借助獨立的中介機構(gòu)對資產(chǎn)和負(fù)債進行評估，以評估價值代表公允價值。而要保證評估價值的可靠性和相關(guān)性，主要取決于評估中介機構(gòu)的獨立性和誠信。目前我國的資產(chǎn)評估機構(gòu)的獨立性和誠信不很理想，要改變這種情況，一方面需要我國管理中介機構(gòu)的行業(yè)協(xié)會加強其監(jiān)管，制定更嚴(yán)厲的措施對其違規(guī)行為進行處罰;另一方面需要培養(yǎng)公平的市場環(huán)境，促進中介機構(gòu)之間的公平競爭。

5.提高會計人員的職業(yè)素養(yǎng)和道德操守水平。相對于歷史成本而言，公允價值計量對會計人員的職業(yè)素質(zhì)要求更高。因為在公允價值計量中，其具體實現(xiàn)形式及未來現(xiàn)金流量數(shù)額等要素的確定，就取決于會計人員的職業(yè)判斷能力。因此，為了保證會計信息的可靠性和準(zhǔn)確性，必須全面提高會計人員的素質(zhì)。通過加強會計人員的后續(xù)教育以普及公允價值計量觀念和計量的專門技能，為公允價值會計的應(yīng)用打下堅實的基礎(chǔ)。

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