企業忽視“錢生錢”未能獲益反受損

在猛推個人理財業務之后，銀行將新一輪角逐的重點指向對公理財。然而，面對花樣不斷翻新的企業理財產品，相當多的企業似乎并沒有表現出極大的熱情。許多人對于企業理財的概念還局限于把公司的小金庫或者結余用于投資一些金融產品，如買債券、黃金等，起到“錢生錢”的作用。事實上，這是狹隘的認識。所謂企業理財，就是通過經營管理渠道，達到資金利用的最優化、最大程度地利用資金，實現保值增值。對于廣大企業尤其是中小企業，善加利用企業理財產品，可以幫助企業更快地做大做強。

相對于“私人理財”的熱鬧紛呈，“企業理財”市場要平靜得多。然而，記者近日發現，北京金融市場上，企業理財產品不斷涌現。光大銀行推出“陽光對公理財”，招商銀行擁有“點金理財”品牌，中國民生銀行則推出“企業財務革新計劃”。在猛推個人理財業務之后，銀行將新一輪角逐的重點指向對公理財。

理財專家分析認為，基本上每一個企業都有財可理，而且多多少少都能產生效益，最深層的，則是整個企業經營環節變得十分流暢。會理財的小企業就能很好地建立起自己的信用及融資體系。然而，面對花樣不斷翻新的企業理財產品，企業的反應到底如何？企業究竟怎樣才能有效整理自家各項財務資源，為自己打造一個黃金屋呢？近日，記者隨機調查了一些企業并采訪了業內專家，希望對廣大企業的理財有所裨益。

企業對理財熱情不足

在概念上，企業理財和個人理財有一定的差別。理財專家認為，你買了一枚鉆石戒指，如果是個人理財，那你這是消費，要變現，除非賣了或當了。但如果是企業理財，你就可以拿著鉆石去融資，這邊鉆石你還能帶在手上，那邊你還能用這枚鉆石融資來的錢再去買根金項鏈。比喻或許不夠恰當，但是二者的差別就不言而喻了。

然而，面對這種“錢生錢”的好事，似乎企業并沒有表現出極大的熱情。據海淀區一家科技公司的財務私下透露，雖然她所在的公司收益不錯，但是很少會有理財的舉動，除了一些簡單的操作，比如閑置10天的資金到銀行存7天通知存款儲蓄以外，基本上資金運用都很“直接”。當然，公司也會有些小金庫，偶而也會投資一些金融產品，但是老板對此并不熱衷，作為他們這些小財務來說，也是樂得輕松。

同樣的情況也發生在東城區的一家貿易公司，這家貿易公司代理了一款德國品牌的日用品，該公司的會計對企業理財不僅顯得陌生，也興趣不大。據該財務人員介紹，這完全要看老板的意思，不過目前來看老板更喜歡把賺來的錢用于換車換房子。還有公司的會計人員告訴記者，目前還沒有從事過這方面的業務，怕理壞了會產生許多麻煩事。很多企業對公司理財抱著“多一事不如少一事”的態度。

事實上，像上面這樣的例子還有很多。記者隨機調查了解到，很多企業并沒有有效利用銀行資源，相當一部分企業對其所有的資金只停留在“財務管理”階段，企業財務不自由，更別提拿閑錢投資理財的問題了。因此，企業與理財還有一定的距離。

企業有心就能錢生錢

與個人對理財首要考慮高利潤的目標不同，對于企業來說，如果追求高利潤，并愿意承擔相應的高風險，這樣的公司通常會去直接投資實業或股票。如果一家公司找到銀行詢問理財服務，他們首要考慮的是安全性和流動性，規避資金風險；其次是如何高效率利用資金；并且希望得到比銀行存款稍高一些的收益，最大限度地升值，達到“錢生錢”的目的。按理說如果在這三方面有比較大的幫助，企業應該是非常歡迎的?？墒茄巯拢瑸槭裁丛S多企業對此反而不熱衷呢？

究其原因，很大程度上是因為企業理財的“知名度”太低，即便是實行多年的老業務，很多有條件獲利的企業也未必知道。比如，許多銀行為一些具有外匯的企業代理理財，門檻設在10萬美元。而眾多外貿企業并不知道，以致于這些錢閑著也就閑著。有一位做外貿生意的紹興老板，標準的腰纏萬貫，還都是美元，日積月累，在銀行越存越多。去年因為美元一直跌得凄慘，他才發現自己的資產嚴重縮水，這才想起可以請人幫忙打理。

企業負責人對一些基本的金融知識缺乏概念也是一個問題。有一家大型企業去年上半年進口設備，總價值達數億元，當時，銀行建議這家企業不要用日元支付貨款，而要用歐元支付，因為當時日元存在匯率風險，而歐元匯率比較穩定。但這家企業沒有聽從銀行的建議，結果由于日元匯率波動而損失了近千萬元。天津一位蝦肉出口加工企業老總曾經感慨地對銀行工作人員說：“以前不懂匯率波動所帶來的風險，吃了幾回虧以后總算了長了記性，現在公司里就養了個專門管這事的大學生。”

企業理財并不難

記者了解到，許多人對于企業理財的概念還局限于把公司的小金庫或者結余用于投資一些金融產品，如買債券、黃金等，起到“錢生錢”的作用。但是這樣理解企業理財是非常狹隘的。所謂企業理財，就是可以通過經營管理渠道，達到資金利用的最優化，最大程度地利用資金，實現保值增值。因此，如果選擇委托銀行來代理理財，企業理財并不難。

首先，銀行可以是企業現金管理的平臺，比如有一些企業依托各種專業市場，在全國許多地方都有分公司。這些企業總公司可以通過銀行的集團賬戶功能，及時準確地了解每一個分公司的財務情況，根據需要來管理資金。如把每個分公司的閑置資金統一上劃管理，然后進行投資，或者各分公司還可以通過一些銀行平臺，實現到國外拓展的愿望。在企業實現海外拓展業務的時候，可以降低財務和經營成本。

其次，靈活利用銀行業務進行融資。中小企業融資難問題其實不僅僅發生在國內，在國外也存在相同的問題。因為對于銀行等機構來說，中小企業永遠都是風險比較大的群體。對于銀行來說，有很多靈活的辦法可以與企業雙贏。比如，有許多中小供貨商和著名的沃爾瑪等跨國公司達了供貨協議，但是這些供貨商很容易產生資金方面的需求。一般情況下，貨物到了跨國公司，并檢驗合格后，外方才會把貨款打到這些供貨商的賬戶里。這樣對中小供貨商來說，從發貨到貨款到賬，這段漫長的時間內就很容易造成資金周轉不靈等問題。而對于此，一些銀行可以幫助企業解決這些問題，比如，浦發銀行的國際保理業務、出口信用保險業務等。

再次，請專業人士幫忙打理企業的閑錢。據了解，目前已經有許多企業和機構委托銀行專業人士幫助企業打理閑錢?，F在企業委托理財折合年收益大部分在2%-3.5%，投資方面一般以債券居多，中等收益率在3.5%-5%，一般是組合型投資，前兩類投資的風險都比較小。5%以上的年收益比較高，相對來說企業也將承擔一定的風險。當然，企業理財的內容還遠遠不僅于此，特別是中小企業，善加利用可以幫助企業更快地做大做強。

企業理財產品選擇多

目前可供選擇的企業理財產品不少，企業可以根據自身的情況進行有效選擇。光大銀行一直比較熱衷推出各種各樣的理財產品，其對公陽光理財計劃就包括資金結算計劃、政務合作計劃、增值避險計劃、國內貿易計劃、國際貿易計劃、票據融資計劃、集團服務計劃、投行創展計劃、員工福利計劃、資金結算計劃等部分，具體理財產品有企業資產管理、企業現金賬戶管理、企業負債管理、企業年金管理、債券結算代理等。中國民生銀行的“企業財務革新計劃”包括“民生票據通”、“民生保理通”、“民生集團網”等內容，核心是從原來單個產品創新，轉向為企業提供低成本、高增值和客戶化的金融解決方案，為解決企業產、供、銷每個環節上的金融障礙提供服務。

此外，記者從中國工商銀行北京分行公司部了解到，目前該行推出的對公投資理財主要涉及集團理財、公務用卡、票據托管、基金、國債、存款等，其中網上交易方式為主。國有大型企業為其對公理財主要服務的對象。

而中國農業銀行北京分行推出的企業投資理財服務主要有債市通、開放式基金代銷代售以及黃金交易等。該行公司現金管理部的曹蕾告訴記者，目前規模越來越龐大的跨區域集團型企業正在與日俱增，甚至很多中小企業都開始了一輪前所未有的跨地域擴張。大集團下轄分公司在同一個時點上，有的分支機構資金有余，低息閑置在銀行賬面上，而另外的分支機構則可能資金緊張，需要高息向銀行貸款。而銀行現金管理業務的出發點，就是將企業引入銀行遍布全國的資金網絡，實現各地分支機構將資金及時上劃到總部賬戶，進行統一管理和調度。顯然，這樣的企業理財業務具有很強的誘惑力。

(摘自《北京商報》2006.9.11)