中國銀行業之憂等

中國銀行業之憂

（《財經》2002年2月5日號《誰來監管銀行》）

中行紐約分行發生的一切令人震驚，但這決不是偶然的和個別的現象，聯想到國內某些銀行的狀況，與其相似的又何止這一家分行。

在對某縣級國有商業銀行的信貸檢查中，筆者曾對該縣物資系統頻頻發生的若干壞賬表示疑問，而其信貸檔案里一律是經營不善或者破產倒閉。信貸人員私下對筆者戲言，這幾家單位都是被個人承包的，單位是破產了，承包者卻發了，當時的貸款程序又是何其簡單，一個電話就可辦完。聽完這些話，我不禁感到愕然，在國有銀行不良貸款產生的原因中，有多少是真正由于支持國企發展，又有多少是以支持改革為名，而實則是銀行內部管理混亂、負責人的草率甚至是腐敗造成的呢？

在一個健康的法治社會，銀行經營要以安全性為出發點，保護存款人和投資者利益為至上原則，銀行發放的每一筆貸款，其資金來源都是儲戶存款或投資者投入的資本金。貸款無法安全收回，則意味著儲戶或投資人的利益受到損害。在一個不良貸款比較高的金融系統里，即使會計報表盈利指標如何好，資產規模增長如何迅猛，其蘊藏的風險也隨時會爆發。

不過，我們終于欣喜地看到，央行對高比例的銀行不良貸款已引起高度重視。從2001年起，降低不良貸款比例成為各商業銀行以及各級人民銀行的一項主要工作，并列入工作業績考核內容。規范商業銀行法人治理結構，健全監督制約機制也已成為人們的共識。

山東 肖偉明

電力分網競爭不是“分網而治”

（《財經》2002年2月5日號《電力改革方案始末》）

“分網競爭”應是此次電力改革中引人注目的焦點，但電網的拆分顯然不是改革的重點。電網是電力市場的載體，但電力市場并不是電網本身，具有市場意義的電力交易才是核心。但電網本身具有天然壟斷的特性，建設電網投資大，積淀成本高，在同一地區建兩張電網無疑是不經濟的。所以分網不一定會帶來競爭；而且完全競爭不一定符合電力工業的生產規律和發展趨勢。

分網競爭并不能在幾張獨立電網之間引入激烈的市場競爭，也不會形成各自為政的“分網而治”，其重心仍是市場體系的構建，避免重走“省為實體”演變成省間壁壘的老路。事實上，作為國家自然壟斷行業的基礎設施網絡，電力需要全國聯網，覆蓋全國所有重點負荷區的統一電網必將形成。這不僅符合國民經濟整體布局的能源要求，也是國際電力工業的發展潮流。而分網競爭則是基于我國電網發展現狀和電力監管不到位等情況下必須經歷的過渡時期。

應該說，從“廠網分開、競價上網”到“分網競爭”，所謂橫切、縱切都只是改革的一種手段；打破舊有的利益格局、建立新的市場化機制、提高資源利用效率，才是改革的關鍵所在。

所以，電網如何橫向拆分并不重要，技術性的細節也無須爭論。其焦點仍然在于現實情況下電力資源應當在多大的范圍內進行調整和配置，是省內、區域還是全國？這顯然是一個循序漸進、因地制宜不斷發展的過程。

武漢 晏俊

非盈利機構如何生存

（《財經》2002年3月5日號 《誰來關懷“臨終關懷”》）

在經濟學邏輯悄無聲息的滲透下，我們很容易養成這樣一種思維定勢：私人物品由私人來生產，通過市場進行配置效率最高；而政府則應該退出市場，僅僅提供公共產品。但我們忽略了這樣一個問題：私人能不能提供公共產品呢，比如私人能否提供教育、醫療服務？私人提供公共產品能否以盈利為目的？政府和社會應該怎樣對待這種現象？《誰來關懷“臨終關懷”》以生動的案例讓我們注意到這一問題。

松堂醫院建院14年，竟然帶著病床和老人搬了六次家。醫院的老人們被小區民眾阻擋在樓外，為什么？因為“晦氣”，因為醫院與“臨終”和“非盈利機構”有關。

曾見過一些報道介紹美國的私人基金會和非盈利非政府組織。這些組織提供的公共服務以及對這些服務提供的資金支持，已經覆蓋了從教育、科研、社會工作、慈善，到公共交通、為弱勢群體提供融資、公益展覽等等領域。許多在中國被認為是政府應該做的事情，在那里卻是民間非盈利機構的業務。

我感興趣的是，在一個所有事務都圍著經濟利益打轉、一切行動都放到投入－產出天平上衡量的社會里，非盈利機構遵循著怎樣的行為宗旨？他們怎樣讓社會相信自己遠離腐敗，保持清白？

也許，只有當這些疑問在中國公眾心中不再成為疑問時，中國的非盈利組織才能壯大發展。

北京 白詢

海爾“一躍”向何方

（《財經》2002年2月5日號《海爾走入金融》）

從擴張制造業到全面進軍金融，海爾的這一躍，看似豪邁卻不無風險。

“多元化”的產業經營策略對中國企業早就不是什么新鮮主意，然而如同“高科技”這個概念一樣，拿來唬人騙錢裝門面容易，做得實實在在有聲有色的著實不多。這一點，到“中國硅谷”中關村轉一圈就能多少有所體會。GE是全球“多元化”企業中為數不多的招牌，但這個招牌海爾能不能扛得起，還是個問題。

中國也不乏另一方面“多元化”的反面教材。很多企業一開始經營定位明確，穩扎穩打，做得倒挺好，然而禁不住做強做大的誘惑，不顧自身資源的限制和未知領域的風險，開始對新產業新領域進行盲目擴張，到頭來自毀前程，近些年來這方面的例證可謂屢見不鮮。

從這篇對海爾的報道來看，海爾全面出擊證券、銀行、信托和保險，其志也大，其心也急，然而這些收購和合資的實質卻是成本高昂，結果也不讓人省心。要將這些多方面的業務整合成實實在在的盈利，要將海爾從一個家電企業轉型為一個多元帝國，前面的路還很遠。

北京 前郭