制造業(yè)作為國(guó)家經(jīng)濟(jì)體系的支柱部分，其推動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、提供就業(yè)機(jī)會(huì)、促進(jìn)技術(shù)革新等維度承載關(guān)鍵功能，隨著全球市場(chǎng)整合深化與競(jìng)爭(zhēng)加劇，生產(chǎn)型企業(yè)普遍面臨原料價(jià)格波動(dòng)、人力成本上漲、消費(fèi)需求不穩(wěn)定等多重壓力，資本運(yùn)作管理在企業(yè)治理架構(gòu)中的戰(zhàn)略重要性不斷提升，資金流如同支撐組織生命周期的循環(huán)網(wǎng)絡(luò)，滲透采購(gòu)制造分銷(xiāo)各環(huán)節(jié)，科學(xué)的資金管控保障企業(yè)財(cái)務(wù)體系良性運(yùn)轉(zhuǎn)，為日常運(yùn)營(yíng)與戰(zhàn)略布局提供基礎(chǔ)支持。精益管控理念起源于制造領(lǐng)域生產(chǎn)管理實(shí)踐，核心目標(biāo)在于以最小資源投入——涉及人力設(shè)備、營(yíng)運(yùn)資金、物料庫(kù)存、時(shí)間維度及空間布局等要素——實(shí)現(xiàn)價(jià)值最大化，向客戶(hù)交付創(chuàng)新產(chǎn)品與高效服務(wù)，將此類(lèi)思維整合到資本運(yùn)作框架構(gòu)建成資金精益管理模式，對(duì)生產(chǎn)企業(yè)優(yōu)化資源配置效率、加速資本流通速度、降低融資費(fèi)用與經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)揮重要作用，實(shí)施該模式后，工業(yè)主體能更好適應(yīng)市場(chǎng)環(huán)境變化，提升綜合競(jìng)爭(zhēng)力，促進(jìn)可持續(xù)生態(tài)構(gòu)建，該領(lǐng)域研究兼具理論與實(shí)踐層面的雙重意義。

制造業(yè)企業(yè)資金精益化管理的重要意義

優(yōu)化資金配置 資金精益化管理需制造企業(yè)精確調(diào)節(jié)資金流動(dòng)，匹配戰(zhàn)略目標(biāo)與生產(chǎn)需求合理分配資源，借助精細(xì)管控避免資本沉淀與無(wú)效損耗，將資金聚焦于高價(jià)值項(xiàng)目及核心環(huán)節(jié)，增強(qiáng)周轉(zhuǎn)效率，實(shí)現(xiàn)資本高效配置。

提高資金使用效率 在制造業(yè)企業(yè)開(kāi)展生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的進(jìn)程當(dāng)中，資金的周轉(zhuǎn)速度會(huì)對(duì)企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益產(chǎn)生直接影響，資金精益化管理可優(yōu)化資金運(yùn)營(yíng)流程，減少資金在各個(gè)環(huán)節(jié)所占用的時(shí)間，以此加快資金的周轉(zhuǎn)速度，舉例來(lái)說(shuō)可通過(guò)合理安排采購(gòu)付款以及銷(xiāo)售收款的時(shí)間，對(duì)庫(kù)存管理加以?xún)?yōu)化，降低庫(kù)存資金占用等舉措，提高資金的使用效率，這樣便能增強(qiáng)企業(yè)的盈利能力。

降低資金成本 資金成本屬于制造業(yè)企業(yè)經(jīng)營(yíng)成本里很重要的一部分，要是實(shí)施資金精益化管理，企業(yè)可合理安排資金的籌集以及使用，優(yōu)化資金結(jié)構(gòu)，降低資金的籌集成本與使用成本，就像合理挑選融資渠道和融資方式，降低融資成本， 加強(qiáng)資金的內(nèi)部管理，減少資金的閑置與浪費(fèi)，降低資金的機(jī)會(huì)成本。

增強(qiáng)資金風(fēng)險(xiǎn)防控能力 制造業(yè)企業(yè)會(huì)碰到各類(lèi)資金風(fēng)險(xiǎn)，像是市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)之類(lèi)的，資金精益化管理要求企業(yè)去構(gòu)建完備的資金風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警以及防控機(jī)制，對(duì)資金風(fēng)險(xiǎn)開(kāi)展實(shí)時(shí)監(jiān)測(cè)與分析，及時(shí)找出潛在的風(fēng)險(xiǎn)因素，并且采取有效的舉措來(lái)防范和控制。借助強(qiáng)化資金風(fēng)險(xiǎn)管理，企業(yè)可降低資金損失的可能性，保障資金鏈的穩(wěn)定，提升企業(yè)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。

制造業(yè)企業(yè)資金管理存在的主要問(wèn)題

資金預(yù)算管理不夠精準(zhǔn) 在制造業(yè)企業(yè)的運(yùn)營(yíng)中，資金預(yù)算管理不夠精準(zhǔn)是一個(gè)較為突出的問(wèn)題。

資金預(yù)算是企業(yè)對(duì)未來(lái)一定時(shí)期內(nèi)資金的收入與支出進(jìn)行預(yù)測(cè)和規(guī)劃的重要手段。然而，當(dāng)前許多制造業(yè)企業(yè)在資金預(yù)算編制環(huán)節(jié)就存在缺陷。一方面，對(duì)市場(chǎng)的調(diào)研不夠深入，缺乏對(duì)市場(chǎng)動(dòng)態(tài)的準(zhǔn)確把握。例如，在原材料價(jià)格波動(dòng)頻繁的情況下，企業(yè)未能充分考慮原材料價(jià)格上漲的可能性，導(dǎo)致預(yù)算中采購(gòu)成本低估，進(jìn)而影響了資金預(yù)算的準(zhǔn)確性。另一方面，預(yù)算編制方法不合理，部分企業(yè)仍采用傳統(tǒng)的增量預(yù)算法，僅僅在以往預(yù)算的基礎(chǔ)上進(jìn)行簡(jiǎn)單的增減調(diào)整，沒(méi)有充分考慮企業(yè)實(shí)際業(yè)務(wù)的變化和發(fā)展戰(zhàn)略的調(diào)整。

在預(yù)算執(zhí)行過(guò)程中，缺乏有效的監(jiān)控機(jī)制。一些企業(yè)雖然制定了資金預(yù)算，但在實(shí)際執(zhí)行時(shí)，隨意更改預(yù)算項(xiàng)目和金額，使得預(yù)算失去了應(yīng)有的約束作用。比如，為了追求短期的生產(chǎn)進(jìn)度，企業(yè)可能會(huì)超預(yù)算采購(gòu)設(shè)備，而沒(méi)有經(jīng)過(guò)嚴(yán)格的審批和評(píng)估，導(dǎo)致資金使用效率低下。此外，預(yù)算的考核與評(píng)價(jià)體系不完善。企業(yè)往往只注重預(yù)算的完成情況，而忽視了預(yù)算編制的合理性和執(zhí)行過(guò)程中的偏差分析。即使發(fā)現(xiàn)了預(yù)算執(zhí)行中的問(wèn)題，也沒(méi)有及時(shí)采取有效的措施進(jìn)行改進(jìn)，使得資金預(yù)算管理流于形式，無(wú)法為企業(yè)的資金管理提供準(zhǔn)確的決策依據(jù)，增加了企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，影響了企業(yè)的長(zhǎng)期穩(wěn)定發(fā)展。

資金使用效率低下 在制造業(yè)企業(yè)的發(fā)展進(jìn)程中，資金使用效率低下是制約其進(jìn)一步提升競(jìng)爭(zhēng)力和實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的關(guān)鍵問(wèn)題之一。存貨管理不善是導(dǎo)致資金使用效率低下的重要原因。制造業(yè)企業(yè)通常會(huì)儲(chǔ)備一定數(shù)量的原材料和產(chǎn)成品，但部分企業(yè)由于缺乏科學(xué)的庫(kù)存管理方法，對(duì)市場(chǎng)需求預(yù)測(cè)不準(zhǔn)確，導(dǎo)致原材料庫(kù)存積壓嚴(yán)重。大量資金被占用在庫(kù)存上，無(wú)法及時(shí)投入到生產(chǎn)和其他關(guān)鍵環(huán)節(jié)中。例如，一些企業(yè)為了獲取原材料采購(gòu)的價(jià)格優(yōu)惠，盲目大量采購(gòu)，卻沒(méi)有考慮到自身的實(shí)際生產(chǎn)需求和市場(chǎng)變化，當(dāng)市場(chǎng)需求發(fā)生變化時(shí)，這些積壓的原材料就難以轉(zhuǎn)化為產(chǎn)品銷(xiāo)售出去，造成資金的閑置浪費(fèi)。應(yīng)收賬款回收困難也極大地影響了資金的周轉(zhuǎn)速度。在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中，為了擴(kuò)大銷(xiāo)售規(guī)模，許多制造業(yè)企業(yè)會(huì)采用賒銷(xiāo)的方式。然而，由于缺乏完善的信用評(píng)估體系和有效的應(yīng)收賬款催收機(jī)制，導(dǎo)致應(yīng)收賬款逾期現(xiàn)象嚴(yán)重。一些客戶(hù)故意拖欠貨款，而企業(yè)又不能及時(shí)采取有效的措施進(jìn)行追討，使得大量資金被長(zhǎng)期占用在應(yīng)收賬款上，降低了資金的使用效率。

固定資產(chǎn)投資不合理也是一個(gè)不容忽視的因素。部分制造業(yè)企業(yè)在進(jìn)行固定資產(chǎn)投資時(shí)，沒(méi)有充分進(jìn)行可行性研究和投資效益分析，盲目跟風(fēng)購(gòu)置設(shè)備，導(dǎo)致設(shè)備閑置或產(chǎn)能過(guò)剩。這些閑置的固定資產(chǎn)不僅占用了大量的資金，還需要支付維護(hù)和保養(yǎng)費(fèi)用，進(jìn)一步增加了企業(yè)的運(yùn)營(yíng)成本，降低了資金的使用效率。

資金風(fēng)險(xiǎn)管理不足 部分制造業(yè)企業(yè)的管理層對(duì)資金風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識(shí)不夠充分，缺少風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)以及危機(jī)意識(shí)，在企業(yè)開(kāi)展生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的進(jìn)程當(dāng)中，只是著重關(guān)注經(jīng)濟(jì)效益，卻忽略了資金風(fēng)險(xiǎn)的防控工作，這就造成企業(yè)面臨比較大的資金風(fēng)險(xiǎn)，他們常常覺(jué)得只要企業(yè)的銷(xiāo)售額和利潤(rùn)處于增長(zhǎng)狀態(tài)，便忽視了潛在的資金風(fēng)險(xiǎn)，像市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)等。舉例來(lái)說(shuō)當(dāng)市場(chǎng)出現(xiàn)重大改變，產(chǎn)品滯銷(xiāo)的時(shí)候，企業(yè)可能會(huì)因?yàn)橘Y金周轉(zhuǎn)不順暢而面臨財(cái)務(wù)困境， 一些企業(yè)盡管建立了資金風(fēng)險(xiǎn)管理制度，然而卻缺乏完善的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警以及防控機(jī)制，對(duì)于潛在的資金風(fēng)險(xiǎn)，沒(méi)辦法及時(shí)發(fā)現(xiàn)并預(yù)警，也沒(méi)有制定相應(yīng)的應(yīng)對(duì)舉措，使得企業(yè)在面臨資金風(fēng)險(xiǎn)之時(shí)，常常處于被動(dòng)的狀況。這些企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理制度或許僅僅是形式上的規(guī)定，沒(méi)有實(shí)際的操作流程以及責(zé)任分工，風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警指標(biāo)不清晰，無(wú)法及時(shí)捕捉到風(fēng)險(xiǎn)信號(hào)，當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)真正出現(xiàn)的時(shí)候，企業(yè)毫無(wú)準(zhǔn)備，很難采取有效的措施來(lái)降低損失。

資金管理信息化水平較低 跟著信息技術(shù)快速發(fā)展起來(lái)，信息化管理成了企業(yè)提升管理水平的重要辦法，不過(guò)有些制造業(yè)企業(yè)的資金管理信息化系統(tǒng)建設(shè)落后了，還在用傳統(tǒng)的手工記賬以及報(bào)表編制方式，滿(mǎn)足不了企業(yè)資金管理的需要，手工操作效率低，容易出錯(cuò)，還不能及時(shí)給出準(zhǔn)確的資金信息，對(duì)企業(yè)的決策速度和質(zhì)量有影響。比如做資金預(yù)算和分析的時(shí)候，手工操作可能要花大量時(shí)間和人力，數(shù)據(jù)準(zhǔn)確性也不好保證， 有些企業(yè)建了信息化系統(tǒng)，可各個(gè)系統(tǒng)之間沒(méi)有有效的集成和信息共享，成了信息孤島，這讓企業(yè)在資金管理時(shí)，沒(méi)辦法及時(shí)得到準(zhǔn)確信息，影響了資金管理效率和決策科學(xué)性。不同系統(tǒng)的數(shù)據(jù)不能自動(dòng)傳遞和整合，財(cái)務(wù)人員得手動(dòng)錄入和核對(duì)數(shù)據(jù)，增加了工作負(fù)擔(dān)和出錯(cuò)概率，而且因?yàn)樾畔⒉还蚕恚髽I(yè)管理層沒(méi)法全面了解企業(yè)資金狀況，很難做出科學(xué)合理的資金決策。

制造業(yè)企業(yè)資金精益化管理策略

加強(qiáng)資金預(yù)算管理 制造業(yè)需摒棄固化資金管理模式，聚焦零基預(yù)算與滾動(dòng)預(yù)算等工具應(yīng)用，前者脫離歷史數(shù)據(jù)依賴(lài)，基于真實(shí)需求實(shí)施項(xiàng)目全面核查與動(dòng)態(tài)修訂，規(guī)避低效延續(xù)，后者結(jié)合行業(yè)動(dòng)態(tài)及經(jīng)營(yíng)實(shí)況，推進(jìn)周期靈活銜接，維持契合度，融合戰(zhàn)略預(yù)判與市場(chǎng)洞察構(gòu)建資金全景預(yù)測(cè)構(gòu)成核心步驟，規(guī)劃環(huán)節(jié)需綜合生產(chǎn)時(shí)序、采購(gòu)策略及銷(xiāo)售路徑等變量，強(qiáng)化預(yù)算體系嚴(yán)密性，生產(chǎn)方案深度綁定原料采購(gòu)體量與設(shè)備投入量級(jí)，銷(xiāo)售布局直接影響資金回籠速率與體量，全局協(xié)調(diào)可塑造精密預(yù)算架構(gòu)。建立預(yù)算監(jiān)管機(jī)制，深化過(guò)程監(jiān)控與解析維度，定期實(shí)施效果診斷與誤差校準(zhǔn)，配置專(zhuān)項(xiàng)監(jiān)察組實(shí)時(shí)監(jiān)控部門(mén)經(jīng)費(fèi)路徑，針對(duì)超額項(xiàng)目啟動(dòng)根源分析，非預(yù)算類(lèi)支出須遵循多級(jí)審核制度，維護(hù)資源配置合法性，明確審批標(biāo)準(zhǔn)與路徑，防范資源錯(cuò)配風(fēng)險(xiǎn)，提升投放精確度，增強(qiáng)經(jīng)費(fèi)利用效率。

優(yōu)化資金運(yùn)營(yíng)管理 制造業(yè)企業(yè)導(dǎo)入倉(cāng)儲(chǔ)管理方法，ABC分類(lèi)法、經(jīng)濟(jì)訂貨量模型等工具達(dá)成存貨水平動(dòng)態(tài)調(diào)節(jié)，ABC分類(lèi)法基于物資價(jià)值與重要性分級(jí)，A類(lèi)核心物資采取精細(xì)管控，維持存貨周轉(zhuǎn)效率，經(jīng)濟(jì)訂貨量模型精確計(jì)算最佳采購(gòu)批量，削減倉(cāng)儲(chǔ)成本，優(yōu)化倉(cāng)儲(chǔ)物資周期性核查與動(dòng)態(tài)追蹤機(jī)制，處置滯銷(xiāo)積壓品，縮減資金沉淀空間，建立智能化存貨監(jiān)測(cè)體系，當(dāng)庫(kù)存閾值觸及預(yù)設(shè)警戒范圍時(shí)，立即啟動(dòng)跨部門(mén)聯(lián)動(dòng)響應(yīng)機(jī)制，鞏固供應(yīng)商戰(zhàn)略協(xié)作關(guān)系，形成穩(wěn)定原料保障網(wǎng)絡(luò)，首選資質(zhì)優(yōu)良供應(yīng)商簽署戰(zhàn)略供應(yīng)合約，商定彈性采購(gòu)條款與交付周期，聯(lián)合設(shè)立市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)緩沖機(jī)制。 系統(tǒng)化信用評(píng)價(jià)機(jī)制覆蓋合作方資信狀態(tài)多維量化評(píng)估，合理設(shè)定賬期與授信額度，整合買(mǎi)方財(cái)務(wù)報(bào)表、運(yùn)營(yíng)指標(biāo)、歷史履約數(shù)據(jù)等維度，信用評(píng)分卡模型實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)分層管理，完善應(yīng)收賬款催收流程，設(shè)計(jì)差異化清收方案，逾期賬齡與客戶(hù)等級(jí)匹配催繳策略，電子函件提醒、專(zhuān)項(xiàng)清收小組駐場(chǎng)協(xié)商等遞進(jìn)式手段并行，惡意拖欠主體啟動(dòng)司法救濟(jì)程序，專(zhuān)業(yè)合規(guī)團(tuán)隊(duì)推進(jìn)債權(quán)訴訟，財(cái)產(chǎn)保全與失信懲戒制度維護(hù)企業(yè)資金安全。

完善資金風(fēng)險(xiǎn)管理 制造業(yè)企業(yè)的管理層需強(qiáng)化對(duì)資金風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)知，提升風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)以及危機(jī)意識(shí)，把資金風(fēng)險(xiǎn)管理歸入企業(yè)的戰(zhàn)略管理范圍，樹(shù)立全員參與風(fēng)險(xiǎn)管理的觀(guān)念，讓企業(yè)里的每一位員工都明白資金風(fēng)險(xiǎn)管理的重要意義，可借助組織內(nèi)部培訓(xùn)、舉辦風(fēng)險(xiǎn)管理知識(shí)競(jìng)賽等辦法，提高員工的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)以及應(yīng)對(duì)能力。資金風(fēng)險(xiǎn)有可能源自市場(chǎng)波動(dòng)、客戶(hù)信用問(wèn)題、企業(yè)內(nèi)部管理不佳等諸多方面，唯有全員共同參與，才可以有效防范以及控制風(fēng)險(xiǎn)， 企業(yè)要構(gòu)建完備的資金風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警指標(biāo)體系，對(duì)資金風(fēng)險(xiǎn)展開(kāi)實(shí)時(shí)監(jiān)測(cè)和分析，當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)超出預(yù)警值的時(shí)候，及時(shí)發(fā)出預(yù)警信號(hào)，并且制定對(duì)應(yīng)的應(yīng)對(duì)舉措?？商暨x像資產(chǎn)負(fù)債率、流動(dòng)比率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率等關(guān)鍵指標(biāo)，設(shè)定合理的預(yù)警區(qū)間，與此同時(shí)要建立健全風(fēng)險(xiǎn)防控機(jī)制，對(duì)潛在的資金風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效防范和控制，制定風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急預(yù)案，明確在不同風(fēng)險(xiǎn)情形下的應(yīng)對(duì)策略以及責(zé)任分工，保證企業(yè)在面對(duì)資金風(fēng)險(xiǎn)時(shí)可快速做出反應(yīng)，減少損失。

推進(jìn)資金管理信息化建設(shè) 制造業(yè)企業(yè)需要加大對(duì)資金管理信息化系統(tǒng)的投入力度，去建立一套先進(jìn)且完善的資金管理信息化系統(tǒng)，這個(gè)系統(tǒng)要包含資金預(yù)算管理、資金結(jié)算管理、資金風(fēng)險(xiǎn)管理等功能，以此達(dá)成資金管理的自動(dòng)化以及智能化，依靠信息化系統(tǒng)，可實(shí)時(shí)監(jiān)控資金的流動(dòng)狀況，提升資金管理的效率與準(zhǔn)確性。就好比資金預(yù)算管理模塊可自動(dòng)生成預(yù)算報(bào)表，做預(yù)算對(duì)比分析， 資金結(jié)算管理模塊可實(shí)現(xiàn)電子支付和結(jié)算，提高結(jié)算速度以及安全性， 企業(yè)要強(qiáng)化各個(gè)信息化系統(tǒng)之間的集成以及信息共享，破除信息孤島，借助建立統(tǒng)一的數(shù)據(jù)平臺(tái)，達(dá)成企業(yè)內(nèi)部各部門(mén)之間、企業(yè)與供應(yīng)商、客戶(hù)之間的信息共享與交流，提升資金管理的效率以及決策的科學(xué)性。

資金精益化管理對(duì)制造業(yè)企業(yè)來(lái)說(shuō)，是提升資金管理水平、增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力的關(guān)鍵辦法，制造業(yè)企業(yè)實(shí)施資金精益化管理，可優(yōu)化資金配置，提高資金使用效率，降低資金成本與風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展，不過(guò)當(dāng)下制造業(yè)企業(yè)在資金管理方面存在一些問(wèn)題，像資金預(yù)算管理不夠精確，資金使用效率不高，資金風(fēng)險(xiǎn)管理欠缺，資金管理信息化水平較低等。針對(duì)這些問(wèn)題，本文給出了對(duì)應(yīng)的資金精益化管理策略，有加強(qiáng)資金預(yù)算管理，優(yōu)化資金運(yùn)營(yíng)管理，完善資金風(fēng)險(xiǎn)管理，推進(jìn)資金管理信息化建設(shè)等，隨著信息技術(shù)持續(xù)發(fā)展以及市場(chǎng)環(huán)境不斷變化，制造業(yè)企業(yè)資金精益化管理會(huì)面臨新的挑戰(zhàn)和機(jī)遇。未來(lái)制造業(yè)企業(yè)要不斷創(chuàng)新資金管理模式，加強(qiáng)與金融機(jī)構(gòu)合作，充分運(yùn)用金融科技手段，提升資金管理的效率與水平總之制造業(yè)企業(yè)資金精益化管理是個(gè)長(zhǎng)期且不斷完善的過(guò)程，只有通過(guò)持續(xù)努力與創(chuàng)新，制造業(yè)企業(yè)才能實(shí)現(xiàn)資金的精益化管理，提升自身競(jìng)爭(zhēng)力，在激烈市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中站穩(wěn)腳跟。

（責(zé)任編輯" 莊雙博）

（作者單位： 石橫特鋼集團(tuán)有限公司）