企業財務管理能力評價體系建設的啟示

王廣乾

財務管理能力建設是企業財務部門及財務管理者的重要職責。對財務管理能力進行系統科學的評價，能夠有效識別企業財務管理活動的短板和問題，明確改進提升的方向和路徑，是系統性促進財務管理能力提升的重要工具（助推器）。國務院國資委《關于中央企業加快建設世界一流財務管理體系的指導意見》（以下簡稱《指導意見》）明確提出，要推動中央企業進一步提升財務管理能力水平，加快建設世界一流財務管理體系。《指導意見》進一步指出，世界一流財務管理體系的建設任務包括完善全面預算管理體系、合規風控體系、財務數智體系、財務管理能力評價體系及財務人才隊伍建設體系等五大體系。可見，財務管理能力評價體系的建立和完善已成為中央企業的重要責任，成為擺在包含中央企業在內的所有企業財務管理者面前的時代課題和重要機遇。

一、財務管理能力評價體系的理論研究

（一）財務管理能力的研究

隨著信息革命與知識經濟的到來，企業面臨更為激烈的生存競爭，與企業核心能力相關的研究日益興起，并為財務管理的研究提供了新的視角。學者們對財務能力和財務管理能力進行了界定研究，認為兩者既有內在的緊密聯系，又有各自的鮮明特點。財務能力是對企業的籌資、投資、獲利能力的綜合性評價，即從財務視角對經營狀況所作的評價，是組織所擁有的各項能力在經營活動中共同作用的結果。財務管理能力是組織積累的財務管理相關知識的體現，是財務能力的基礎之一。形成良好的財務能力是對財務管理能力進行管理的直接目標。

通常認為，企業核心能力包括技術能力和管理能力，財務管理能力是其中的重要組成單元。企業核心能力理論指出，能力是組織積累的各種學識，特別是關于協調和組合各種不同生產、技術的學識。基于能力的定義，牟文、程宏偉（2002）認為財務管理能力是企業所擁有的關于財務管理工作的獨特知識和經驗的有機結合，該能力是企業在經營活動中適用財務管理的基本原理創造使用財務管理方法，并不斷積累、升華形成的。

（二）財務管理能力評價體系的研究

財務管理能力可進一步識別為基本構成要素：學習能力、金融關系能力、財務控制能力、信息處理能力、財務預警能力。其中，學習能力是財務管理能力形成和發展的基礎，只有保持干中學，財務管理部門才能適應外部經營環境和內部管理要求的不斷變化，不僅需要學習深化財務管理知識，還需要了解掌握企業運作、供產銷環節、交流協調、領導控制等知識技能；金融關系能力是對在資金籌集調度活動中與金融機構形成的關系的管理能力，既包括財務管理者對金融市場相關知識和信息的了解，也包括與金融機構在交往方面的公共關系；財務控制能力是財務管理在企業內部發揮管理作用的體現。

施金影（2009）研究提出了財務管理能力“四分法”，即財務決策能力、財務控制能力、財務規劃能力和財務創新能力，并設計了進一步的表征指標，將財務決策能力分解為決策民主化能力、決策科學化能力、環境應變能力，將財務控制能力分解為財權控制能力、成本控制能力、財務監督能力等指標，將財務規劃能力分解為財務計劃能力，將財務創新能力分解為觀念創新能力、手段創新能力、學習能力和治理制度創新等指標。

韋德洪、范麗靖（2021）則認為財務管理能力的構成應包括籌資活動管理能力、投資活動管理能力、經營活動管理能力和財務管理綜合能力，并分解為下一級評價指標，將籌資活動管理能力分解為籌資計劃完成率、籌資按時完成率、籌資目標成本實現率等4個指標，將投資活動管理能力分解為投資項目按期開工率、按期完工率、按期投產率等7個指標，將經營活動管理能力分解為采購、生產、銷售、研發、分配等5方面33個指標，將財務管理綜合能力分解為償債、盈利、周轉、成長等4方面20個指標。他們還定義了指標的計算公式，從而構建了具有操作性的財務管理能力評價體系。

池國華等（2012）分析借鑒了國際權威認證體系的經驗，從財務管理能力認證的角度研究了財務管理能力評價問題。他們認為財務管理能力認證（評價）主體應具有權威性和多元化特點；評價指標應當具有兼容性，可按規模對認證對象進行等級劃分并使用不同嚴格程度的標準；認證應堅持自愿性和強制性相結合；評價指標屬性應堅持定量和定性指標有機結合并以企業財務戰略為核心。

二、財務管理能力評價體系的實踐探索

近年來，部分國內先進企事業單位積極探索了財務管理能力評價體系的建立和應用，取得了積極的成效，對于廣大的財務管理者具有重要的借鑒意義。這其中比較有代表性的有，某航天企業的財務能力攀登計劃（財務能力攀登計劃課題組，2018）、山西路橋集團的財務管理能力評價體系構建（山西省管理會計專家團隊入企服務課題六組，2019）、中國科學院財務管理綜合能力測度（張世偉等，2023）等。

某航天企業構建了由戰略與決策、執行與控制、核算與報告等3類財務管理領域12個過程域和組織與制度、系統與方法、財務人才等3類基礎支撐條件6個過程域構成的“3+3”財務能力評價模型，并定義了初始級、發展級、規范級、優化級、卓越級等5個能力（成熟度）等級，并對每個等級描述了典型特征，提高評價的可操作性。

山西路橋集團財務管理能力評價體系由3個方面構成：財務管理關鍵活動清單、財務管理成熟度級別標準和評價結果模型。其將財務管理活動概括為10大關鍵實踐，即6大價值驅動因素和4大基礎性條件，具體為：財務規劃與執行，業績和決策，交易處理，關賬、合并和報告，資本與風險，合規、管控和公司治理，人才與員工，財務組織管理，政策與流程，信息系統和工具，每個方面又分解為若干個關鍵職能，從而形成《評價關鍵清單》。山西路橋集團財務管理的成熟度也分為5個級別：初始級、發展級、規范級、優化級、領先級。評價結果模型用于對關鍵活動的成熟度級別進行打分和匯總，形成被評價單位在各領域的成熟度和總體成熟度，具體包括分數錄入類表格和結果展示類表格。值得關注的是，山西路橋集團從3種視角進行評價，即自我評價、上級單位評價和外部專家評價，并采用加權處理后確定綜合分值結果。

中國科學院借鑒平衡計分卡思想，從財務運行能力、課題滿意度能力、內部管理能力、學習與成長能力、懲罰激勵引導等5個維度44個指標開展財務管理能力評價，采用主客觀組合賦權的測度方法，通過統計調查的形式對所屬單位進行評價。按評價結果將各單位劃分為卓越型、落后型、失衡型3類，并開展多維度的分析，提出了相關建議。

三、相關理論研究和實踐探索的啟示

理論研究對企業財務管理能力評價體系的探索起步較早，并一直保持了較高的關注度，其研究成果為實務界以評促建、以評促改提升財務管理能力提供了堅實的基礎和廣闊的視野。近年來，在國家經濟形勢日趨復雜、國家對財政經費的管理要求日益提高的背景下，特別是國資委明確提出中央企業建設世界一流財務管理體系的指導意見，部分領先的國有企事業單位等經營組織逐步開展了對財務管理能力評價的實踐探索。上述幾家單位的探索各有特色，對其進行深入分析后，可以得到以下具有實踐意義的啟示：

（一）從評價目標看，應堅持服務戰略

企業建立完善財務管理能力評價體系的目的是提高組織的財務精益管理能力，增強企業核心競爭力，保障企業長遠發展。因此，財務管理能力評價必須以企業發展遠景和規劃為牽引，識別對價值創造具有重要影響的關鍵財務活動。

（二）從評價內容看，應堅持全面系統

評價內容和評價指標的確立是評價體系的重點。財務管理能力的提升是一項系統性工程，對其評價指標的選擇應全面考慮財務組織的職能定位，對所有的財務活動及其所在的環境、基礎條件進行總結分析。評價指標可參考目前先進企業的經驗成果，并考慮自身的業務特點，做到全面覆蓋、內容清晰，可衡量、可操作。

（三）從評價策略看，應堅持突出重點

企業應根據不同時期財務管理的重心調整財務管理能力評價中相關指標所占權重，體現管理意圖和問題導向，引導被評價者按工作部署開展財務管理提升工作。

（四）從評價主體看，應堅持權威客觀

可借鑒上述多維度評價主體的做法，按照成本效益原則靈活采取自評、上級評價或專家評價中的一種或多種，并設置相應權重，從而盡量客觀地反映被評價者的財務管理能力水平。實踐中，由企業先實施自我評價并提供支撐材料，然后由外部專家審核并作出評價的做法，既能夠擁有外部的客觀性，又能夠降低外部評價的成本，是一種值得推廣的模式。

（五）從評價實施看，可采取以點帶面的思路

財務能力評價涉及面廣，技術難度高，無論是指標設計、評分標準定義等評價體系設計，還是具體開展評價工作從而對體系進行應用和檢驗，均有較大的挑戰性，尤其對于企業集團需開展多家所屬單位的評價時情況會更加復雜。因此，可在制訂實施方案時采取分步走策略，先選取部分典型性或緊迫性指標開展試點，積累經驗后逐步擴大到全部指標，以點帶面完善評價體系。

（六）從體系活力看，應注重動態調整

從實踐經驗看，財務管理能力評價指標體系的建立不是一勞永逸的，需要隨著環境的變化、認識的提高而進行動態更新調整，也需要在進行評價應用中不斷完善，從而保持體系的活力。當然，體系本身必須保持相對的穩定性，避免朝令夕改。對企業開展評價（或認證）也應當定期舉行，以促使企業保持或發展其財務管理能力。