從2023 年世界500 強企業排行榜特征看上海企業發展

□ 陳易轍

2023 年8 月，《財富》發布了2023 年世界500強企業排行榜。2023 年（為2022 年企業經營數據，下同），世界500 強企業營業收入合計達到40.96 萬億美元，利潤為2.90 萬億美元，比上年分別增長8.4%和減少6.5%；進入門檻（最低營業收入）從上一年的286.5 億美元提高到309.2 億美元。

中國上榜公司數量已連續五年位居第一，達到142家，比上年減少2 家；美國上榜企業有136 家，增加12 家，居第2 位。上海共有12 家企業上榜，保持不變；北京有53 家，減少1 家；深圳有10 家，保持不變。

| 2023 年世界500 強分布情況

（一）從國家與城市分布看

1.國家分布前五集中度為74.6%，中國居首。2023 年，世界500 強企業國家分布較為集中。中國和美國居前二，合計占比達55.6%；日本為41 家，居第3 位，占比為8.2%；德國和法國分別為30 家和24 家，占比為6%和4.8%，前五個國家企業數合計占比達74.6%。位居第六的韓國有18 家入圍，英國、瑞士、加拿大和荷蘭均有超過10 家世界500 強企業。“金磚國家”中，巴西、印度和俄羅斯分別有9 家、8 家和3 家入選。

2.世界十強城市，中國獨攬四個，上海位列第五。2023 年，世界500 強企業分布在全球233 個城市。其中，北京和東京遙遙領先，分別達到53 家和29 家；紐約、首爾和上海分別有16 家、13 家和12 家；其后的巴黎、深圳、倫敦、休斯敦、杭州分別有11 家、10 家、9 家、8 家和7 家，前十城市合計入圍企業數為168 家，占總數的33.6%。前十城市中，中國占據四席，依次為北京、上海、深圳、杭州；前五城市中，北京與上海均有入圍，北京占據榜首。此外，有3 家至6 家企業入榜的城市共有32 個，2 家企業入榜的城市有25 個，僅有1 家企業入榜的城市有166 個。

3.國內區域分布中，長三角列第2 位，上海為長三角地區的領頭羊。2023 年，京津冀坐擁55 家世界500 強企業，其中北京53 家，石家莊2 家。長三角擁有25 家世界500 強企業，其中上海12 家，杭州7 家，蘇州3 家，銅陵、溫州、蕪湖各1 家；粵港澳大灣區25 家企業入圍世界500 強榜單，其中深圳10家，香港6 家，廣州6 家，佛山2 家，東莞1 家。長三角世界500 強企業數占全國的17.6%，低于京津冀的38.7%，與粵港澳大灣區持平。上海在區域中的首位度為48%，大幅低于北京的96.4%，高于深圳的40%。

（二）從行業分布看

1.行業分布企業數前五集中度為30.8%，居于榜首的銀行有21.4%來自中國。2023 年，世界500 強企業行業分布較為分散，涉及55 個行業①非國民經濟行業分類，按照榜單企業行業信息總結。，排名前五的行業企業數合計占比為31.6%。其中，商業銀行業有42 家，占比為8.4%；車輛與零部件、煉油分別有34 家、32 家，分別占比為6.8%、6.4%；金屬產品、采礦原油生產有24 家、22 家，分別占比為4.8%、4.4%；食品店和雜貨店、工程與建筑、貿易、財產與意外保險、人壽與健康保險等15 個行業均具有超過10 家世界500 強企業。

2.美國行業分布具有多樣性和均衡性，中國較多集中在傳統工業領域。2023 年，中國142 家世界500強企業共涉及32 個行業，企業數較多的行業主要有金屬、工程與建筑、商業銀行業、車輛與零部件、采礦與原油生產等傳統行業。美國136 家上榜企業共涉及46 個行業，除了集中于銀行、保險等傳統金融領域外，還分布于其他各行業領域，包括專業零售、制藥、航天與防務、娛樂、食品生產、半導體和電子元件等行業，可謂多點開花。尤其是半導體和電子元件企業（6 家），美國有4 家（英特爾、高通、博通、捷普），韓國有1 家（SK 海力士），中國有1 家（臺積電）。

3.中國房地產企業入圍數保持不變。2023 年，世界500 強房地產企業均來自中國，共有5 家，依次是萬科（深圳）、保利（北京）、綠地（上海）、碧桂園（佛山）、龍湖（北京），入圍500 強房地產企業數與上年相比沒有變化。

| 2023 年世界500 強經營及排名變化

（一）從經營狀況看

1.中國營收規模丟失領跑位置，位居第二。2023年，世界500 強企業營業收入合計達40.96 萬億美元，美國、中國、日本、德國、法國依次占據前五位，合計營業收入31.75 萬億美元，占500 強企業營業收入的77.53%。

值得注意的是，上年中國首次趕超美國，但領跑位置尚未穩定，仍需長期發力。中、美入駐世界500強企業營業收入分別為13.04 萬億美元、11.74 萬億美元，美國反超中國1.3 萬億美元。日、德、法營業收入分別為2.78 萬億美元、2.49 萬億美元、1.71 萬億美元，合計6.97 萬億美元，不及中國六成。

2.后疫情時代經濟恢復緩慢，企業營業收入略顯疲態。2023 年，500 強企業營業收入下降的有144 家，2022 年為50 家，收入下降的企業數比上年多出94 家，疫情后經濟恢復略顯疲態。其中，中國和日本營業收入下降企業數最多，分別為55 家、25 家，下降面分別為9.2%、9.3%。美國有16 家企業營業收入下降，下降面為10.1%。

3.中國利潤總額居第2 位，但企均利潤不足美國的一半。2023 年，美國、中國、沙特、英國、日本企業利潤總額依次位于前五位，分別為1.09 萬億美元、0.56 萬億美元、0.16 萬億美元、0.14 萬億美元、0.13 萬億美元。從企均利潤看，沙特阿拉伯、挪威、馬來西亞、澳大利亞、丹麥居前五位，五國企均利潤均超100 億美元。中國在企均利潤上優勢不足，僅為39.57 億美元，與美國（80.2 億美元）差距明顯，不足其一半。

（二）從企業排名看

1.互聯網企業整體名次略有下滑，美團新上榜。2023 年，世界500 強企業中互聯網企業共有8 家，分別是亞馬遜（美國）、谷歌（美國）、京東（中國）、阿里（中國）、臉書（美國）、騰訊（中國）、美團（中國）和優步（美國），除新上榜的美團和優步外，其余6 家公司排名比上年均有所下滑。其中，名次下滑最大的為騰訊，由121 名跌落至147 名；其次為阿里、臉書、京東與亞馬遜，名次分別跌落13 名、10 名、6 名、2 名，排名分別為68 名、81 名、52 名、4 名；谷歌保持名次17 不變。

2.上海企業中，德龍鋼鐵排名上升最快，綠地名次掉落明顯。對比2022 年上海上榜的12 家企業，德龍鋼鐵名次前進幅度最大，上升18 名，由上年的469 名升至451 名，其次為遠洋海運，上升12 名。除寶武鋼鐵名次不變外，其他上海企業名次均有下滑，綠地名次掉落幅度最大，掉落80 名，由上年的125名降至205 名。浦發銀行、上海建工、中國船舶、上汽集團、蘇商建設、中國太保、上海醫藥、交通銀行名次均有下滑，依次跌落了34 名、30 名、29 名、16名、14 名、10 名、8 名、6 名（表1）。

表1 2023年世界500強榜單上海入圍企業一覽表（單位：百萬美元）

| 世界500 強榜單解讀與啟示

（一）近年行業與企業經營環境受全球大事件沖擊變化劇烈

值得注意的是，2023 年榜單對應的是2022 年的企業經營數據，疫情、俄烏戰爭等全球大事件的演變，行業起伏加劇，對全球企業包括中國企業在內的經營形成明顯沖擊。2023 年榜單中，煉油行業以4.71萬億美元營收取代上年首位的商業銀行業排名第一。對比2021 年榜單，2023 年全球營業收入前二十的行業中，兩年營業收入增長率前三的行業分別為能源、煉油以及采礦、原油生產，增幅分別為133.6%、108.5%、97.8%，兩年間三行業利潤分別提升328 億美元、4275 億美元、2714 億美元，以至于在2023 年榜單中，以能源石油企業為主的國家與地區較為受益。與之形成顯著對比的如房地產業，營業收入自2021年的4117 億美元降至2023 年的3086 億美元，營收兩年降幅達25%，利潤自2021 年的288 億美元降至2023 年的75 億美元，利潤兩年降幅達74%。

（二）上海總體規模已至全球前列，而企均實力相對不足

拆解單個指標可見，上海企業數與營業收入均位列全球城市第5 名；總資產和凈資產分別位列第8 名與第9 名；唯有利潤僅位列第16 名。上海企業反映在榜單中最為顯著的問題是“大而不強”，作為對比，僅有一家世界500 強企業的“單企”城市如達蘭（沙特阿美公司）、庫佩蒂諾（蘋果公司）在各個指標排位中均取得優異成績，真正做到了“少而強”。這不僅僅是上海的問題，也是中國入圍企業的通病，在中國入圍企業數超過美國6 家的情況下，中國企業利潤堪堪超過美國半數，企均利潤更是不足美國一半。這將導致在企業營收增速放緩、擴張失速之際，失去利潤護城河的防御，陷入較長的下滑與調整周期，而這種大規模的營收增速放緩又往往發生于經濟金融環境的“冰河時期”，低利潤企業更加難以改變不利態勢，在環境轉暖之際也同樣難以抓住復蘇機遇。

（三）上海以傳統行業為主，尚盼新興行業頭部獨角獸

上海上榜企業所屬金融、工業、房地產、鋼鐵等傳統行業，缺少科技型、數字型企業，傳統行業經濟效益附加值有限，與同為一線城市的深圳相比，劣勢顯而易見。深圳企均利潤2023 年達74.89 億美元，比上年95.02 億美元有21.2%的明顯降幅；上海企均利潤2023 年達34.66 億美元，比上年38.80 億美元下滑10.7%, 盡管上海利潤降幅小于深圳，但上海企均利潤絕對值仍不足深圳一半。究其原因，一是行業因素，深圳上榜企業行業分布多涉及網絡通訊設備、互聯網服務等高科技技術企業，代表企業如華為、比亞迪、騰訊等；二是企業性質因素，例如深圳上榜企業多為民營企業，而上海上榜企業幾乎全是地方國企。

可見上海要提高世界500 強企業綜合競爭力，落腳點仍在利潤問題上。攻克問題首先須立足于穩定的基本盤之上，當前全球經濟金融環境態勢復雜嚴峻，對以傳統行業為主的上海而言，需時時關注全球及國內的經濟環境風向變化，及時優化傳統行業的經營結構，牢牢把控企業的經營風險，加快數字化轉型進程，充分準備以應對未來復雜艱巨的疫后復蘇挑戰。在夯實基礎的同時，應大力引進與培育尖端科技型、數字型企業，進一步優化產業結構、促進民營企業的蓬勃發展，穩定社會發展預期，打造屬于上海的“護城河”。