順豐供應(yīng)鏈金融信用風(fēng)險(xiǎn)管理研究

文/魏瑋

供應(yīng)鏈金融作為新興金融產(chǎn)品為物流企業(yè)的業(yè)務(wù)拓展提供了新領(lǐng)域。順豐開展的供應(yīng)鏈金融模式中客戶信用貫穿于整個(gè)供應(yīng)鏈融資過程里，因此如何防控信用風(fēng)險(xiǎn)對順豐企業(yè)來說至關(guān)重要。本文通過分析順豐供應(yīng)鏈金融模式下信用風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀找出存在問題，進(jìn)而針對信用風(fēng)險(xiǎn)提出切實(shí)可行的風(fēng)險(xiǎn)防控措施。引言：供應(yīng)鏈金融具有參與主體多、契約設(shè)計(jì)復(fù)雜、融資模式靈活等特征，因此在實(shí)際運(yùn)作過程中存在多重風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)問題一直是供應(yīng)鏈金融發(fā)展的主要障礙，其中信用風(fēng)險(xiǎn)是供應(yīng)鏈金融的主要風(fēng)險(xiǎn)。對于順豐控股而言，其開展的供應(yīng)鏈金融模式中，有完全基于客戶信用的“順小貸”；基于客戶經(jīng)營條件的訂單融資；基于客戶應(yīng)收賬款的保理融資以及質(zhì)押物品的倉儲(chǔ)融資，每一個(gè)融資模式都存在信用風(fēng)險(xiǎn)。而供應(yīng)鏈金融又是順豐開辟的一個(gè)全新領(lǐng)域，在風(fēng)險(xiǎn)管理方面缺乏相關(guān)的經(jīng)驗(yàn)。基于上述背景，本文將對順豐供應(yīng)鏈金融信用風(fēng)險(xiǎn)展開研究，通過對順豐供應(yīng)鏈金融信用風(fēng)險(xiǎn)的分析，為順豐信用風(fēng)險(xiǎn)防控提供相應(yīng)建議。

1.順豐供應(yīng)鏈金融信用風(fēng)險(xiǎn)存在問題

1.1 順豐倉儲(chǔ)融資下的信用風(fēng)險(xiǎn)問題

倉儲(chǔ)融資是順豐依據(jù)客戶信用等級將貨品放置順豐倉庫中進(jìn)行抵押，順豐為其提供100萬-3000萬元貸款的一種融資方式。但在質(zhì)押過程中客戶為了獲得貸款將貨物以假亂真、以次充好的問題屢屢出現(xiàn)，從而導(dǎo)致錯(cuò)估質(zhì)押物價(jià)值，給企業(yè)造成損失。并且順豐合作企業(yè)類型繁多，貨物種類各式各樣，對于某些特定貨物順豐內(nèi)部沒有健全的倉儲(chǔ)質(zhì)押規(guī)定，貨物鑒定大多由客戶自身提供，而信用等級低的客戶甚至?xí)?lián)合企業(yè)內(nèi)部員工對質(zhì)押物數(shù)量、品質(zhì)偽造虛假單據(jù)。

1.2 順豐訂單融資下的信用風(fēng)險(xiǎn)問題

順豐訂單融資相比倉儲(chǔ)融資信用風(fēng)險(xiǎn)較小，其針對信用等級良好的融資客戶出具的用戶訂單憑證，向客戶提供一定比例的貸款金額。訂單融資信用風(fēng)險(xiǎn)主要集中在三個(gè)方面，如表1所示：

表1 不同節(jié)點(diǎn)順豐訂單融資存在的信用風(fēng)險(xiǎn)

1.3 順豐保理融資下的信用風(fēng)險(xiǎn)問題

保理融資是客戶將貨品賒銷產(chǎn)生的應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓給順豐，順豐根據(jù)應(yīng)收賬款提供一定比例的貸款，同時(shí)也需要承擔(dān)違約風(fēng)險(xiǎn)。但由于信息不對稱，順豐無法完全獲取債務(wù)方的全部經(jīng)營信息，且客戶與債務(wù)方作為中小型企業(yè)，生產(chǎn)結(jié)構(gòu)混亂、經(jīng)營模式傳統(tǒng)、風(fēng)險(xiǎn)管理不到位等不確定因素較多，難以預(yù)防的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)隨之產(chǎn)生。順豐在對客戶固定資產(chǎn)、運(yùn)營能力等資質(zhì)方面的評估采用自動(dòng)化在線審核，對于存在風(fēng)險(xiǎn)人工審核無法在第一時(shí)間辨別。

2.順豐供應(yīng)鏈金融信用風(fēng)險(xiǎn)防控提升

2.1 強(qiáng)化內(nèi)部控制提升員工職業(yè)素養(yǎng)

對于信用風(fēng)險(xiǎn)，順豐首先應(yīng)該針對本公司內(nèi)部存在的管理漏洞及時(shí)審查，制定完善的質(zhì)押物管理、訂單審核，人員管理等制度，加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部的管理控制，預(yù)防因公司內(nèi)部管理不規(guī)范產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)損失。通過崗前員工培訓(xùn)、制定獎(jiǎng)懲員工手冊，加強(qiáng)員工道德素養(yǎng)，避免員工做出與外部人員聯(lián)合偽造虛假單據(jù)的違法違規(guī)的事情。順豐通過有針對性地制定嚴(yán)格的操作規(guī)則和監(jiān)管流程，才能從根本上杜絕因內(nèi)部管理漏洞和不規(guī)范導(dǎo)致的信用風(fēng)險(xiǎn)。

2.2 搭建客戶信用數(shù)據(jù)平臺(tái)加強(qiáng)信用監(jiān)管

順豐公司利用區(qū)塊鏈、大數(shù)據(jù)技術(shù)通過與銀行、法院、征信機(jī)構(gòu)合作搭建完善的客戶信用數(shù)據(jù)平臺(tái)。一方面將失約、提供虛假單據(jù)、偽造公司經(jīng)營數(shù)據(jù)的客戶納入信用平臺(tái)，讓其意識(shí)到違約的嚴(yán)重性；另一方面不斷更新平臺(tái)客戶信用數(shù)據(jù)，及時(shí)核查客戶資信憑證，順豐通過平臺(tái)獲取供應(yīng)鏈上相關(guān)企業(yè)的資質(zhì)信息，快速的查詢企業(yè)的運(yùn)營情況和信用狀態(tài)，減少信息不對稱、自動(dòng)化審核無法辨別公司準(zhǔn)確經(jīng)營狀況所帶來的風(fēng)險(xiǎn)。

2.3 建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制完善貸后管理體系

供應(yīng)鏈金融的本質(zhì)就是風(fēng)險(xiǎn)，即使鏈條上一個(gè)微小的風(fēng)險(xiǎn)也可能為公司帶來巨大的損失。建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制順豐公司則可以依據(jù)收集到的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警信息進(jìn)行分類整理，接收到具有風(fēng)險(xiǎn)的信號后通過預(yù)警機(jī)制采取預(yù)防措施；當(dāng)出現(xiàn)信用危機(jī)，貸款延遲回收等情況時(shí)順豐可以利用貸后管理體系減少風(fēng)險(xiǎn)傷害程度。風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制和貸后管理體系對順豐貸前、貸后環(huán)節(jié)全面監(jiān)管，進(jìn)一步保障順豐正常運(yùn)營，降低信用風(fēng)險(xiǎn)。

3.總結(jié)

本文通過梳理順豐供應(yīng)鏈就金融模式下存在的客戶偽造虛假單據(jù)、客戶失約、客戶經(jīng)營水平不穩(wěn)定等信用風(fēng)險(xiǎn)為順豐提出強(qiáng)化內(nèi)部控制提升員工職業(yè)素養(yǎng)、搭建客戶信用數(shù)據(jù)平臺(tái)加強(qiáng)信用監(jiān)管、建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制完善貸后管理體系三個(gè)防控措施，希望為順豐防范供應(yīng)鏈金融信用風(fēng)險(xiǎn)提供一定理論幫助。C

引用出處

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