現金流量篇 留足家庭應急保障金

甄愛軍

家庭應急保障金應準備多少才合適？通常情況下，理財師推薦的應急保障金額是家庭月支出的3～6倍。鑒于當前經濟環境，我們建議應急保障金不低于家庭月支出額的6倍。

提高應急保障金倍數

理財的核心就是平衡各個時期的現金流量，使得人們在不同的時期都能有足夠的現金來覆蓋支出。

通常而言，普通家庭對于未來較長期的現金流需求很難估算，但對于短期的現金流需求，我們可以關注某些指標，比如“應急保障金倍數”，也就是現金或現金管理工具占家庭月支出的倍數。通常理財師推薦的“倍數”是3～6倍。鑒于當前經濟環境，我們建議應急保障金不低于家庭月支出額的6倍。

以一個長三角地區大型城市普通工薪家庭為例，如果其每月的支出為5000元，那么家庭應急保障金應保持在15000元至30000元比較合適，而我們的建議是不低于30000元。應急保障金如果低于30000元，則意味著存在家庭財務風險隱患，一旦遇到突發事件可能無法應對，其家庭抗風險能力較低。

之所以要將“應急保障金倍數”定在合理區間的上限，主要是因為這樣做可以讓我們能夠更充分地應對一些不利局面。比如今年“雙減”政策出臺之后，教培行業出現裁員的情況，不少人失去了收入來源。這些人如果沒有足夠的應急準備金，又不能在短期內找到工作，就會陷入現金流枯竭的境地。

當然，如果家庭的現金儲備大于這個比例，則又意味著閑置資金過多，不利于資產的保值增值。目前，各家銀行都推出了品種繁多的理財產品，投資者可以根據自身的風險承受能力以及偏好，用閑置資金投資于合適的理財產品。

現金資產應覆蓋短期債務

考察家庭現金流情況的另外一個指標是現金短債比，其反映的是你手中的現金類資產能否覆蓋短期債務，如果不能，則意味著家庭財務存在流動性風險。

在家庭理財中，短期債務主要包括信用卡還款、向親朋好友借的錢、網絡借貸等等，大多數情況下都是出于應急考慮而借用的資金，需要在短期內歸還。

在這里，我們首先要了解一個概念，即債務償還比例，它的公式如下：

債務償還比例=家庭每月償還債務的總額÷每月稅后的收入總額

它反映的是家庭的債務償還情況，比如我們的房貸、車貸等還款安排是否合理。一般而言，家庭債務償還比例小于35%比較合理，這個比例越接近零，表明家庭財務自由程度越高。

不管是準備貸款買房買車，還是因為手頭資金緊張而不得不通過借貸周轉，我們都需要提前計算好后期的債務償還比例是否合適。因為債務償還比例越高，那么家庭面臨財務危機的可能性就越大。如果你家庭的債務償還比例不夠合理，那就需要減少消費，或者等到家庭收入增加之后再重新考慮消費。

需要注意的是，信用卡還款、網絡借貸等短期債務，一旦到期就必須歸還。在這種情況下，如果手中現金類資產不足，要么需要借新債還舊債，最終很可能落入債務陷阱而無法自拔;要么需要動用投資資金，即便是碰到市場行情不好的時候，也只能忍痛“割肉”。

這些情況也提醒我們，當我們刷卡消費時，不能只圖一時爽快使勁“買買買”，而要考慮自己的工資卡中有多少錢能用來還款，如果錢并不多，就應該采取更加務實的選擇。