企業(yè)集團財務(wù)公司產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)研究

翟帥

山東省商業(yè)集團財務(wù)有限公司 山東濟南 250000

目前，我國進入到改革開放輝煌發(fā)展階段，經(jīng)濟發(fā)展成效顯著，同時也促進金融體系不斷優(yōu)化。黨中央、國務(wù)院順勢而為提出進一步推進供應(yīng)鏈創(chuàng)新與應(yīng)用的決策部署，以此提升金融服務(wù)實體經(jīng)濟質(zhì)效，改善對民生企業(yè)、小微企業(yè)的金融服務(wù)。在這一背景下金融模式產(chǎn)生了較大變化，企業(yè)集團財務(wù)公司在符合監(jiān)管要求與風(fēng)險可控的前提下，結(jié)合集團成員單位實際情況，通過開發(fā)特色化與標(biāo)準(zhǔn)化的延伸供應(yīng)鏈產(chǎn)品，探索與豐富產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)渠道，助力集團成員單位維護良好的供應(yīng)鏈關(guān)系，穩(wěn)步提升市場地位，促進其可持續(xù)發(fā)展。

1 產(chǎn)業(yè)鏈金融含義內(nèi)容分析

這一理念主要是指金融機構(gòu)以供應(yīng)鏈核心企業(yè)為依托，以核心企業(yè)與鏈條上下游企業(yè)之間的真實貿(mào)易背景為基礎(chǔ)，將物流、信息流、資金流等各類信息進行有效整合，通過開展融資、結(jié)算與現(xiàn)金管理等一攬子業(yè)務(wù)，服務(wù)產(chǎn)業(yè)鏈上下游鏈條企業(yè)。產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)的開展能夠推動實現(xiàn)原材料采購、成品制造以及消費環(huán)節(jié)的良性運轉(zhuǎn)。通過綜合分析客戶的金融產(chǎn)品需求，提供具有針對性的金融服務(wù)，不斷提高產(chǎn)業(yè)鏈價值，探索形成新型化的金融服務(wù)模式[1]。

相比傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)模式，這種金融模式更加注重產(chǎn)業(yè)鏈中整體信息數(shù)據(jù)的掌握，在這一模式中參與主體包括產(chǎn)業(yè)鏈中的核心企業(yè)以及這一企業(yè)的上游企業(yè)和下游企業(yè)，其中產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)的需求對象是核心企業(yè)以及上游企業(yè)、下游企業(yè)，供給對象是參與過程中的金融機構(gòu)。在整體運行過程中，主要采取的模式是N+1+N，可以將核心企業(yè)作為中心實現(xiàn)捆綁，依據(jù)不同環(huán)節(jié)中融資的不同需求，實現(xiàn)資金資源的合理化以及科學(xué)化分配，確保整體產(chǎn)業(yè)鏈的穩(wěn)定性。

2 產(chǎn)業(yè)鏈金融模式應(yīng)用必要性分析

2.1 強化金融服務(wù)職能

財務(wù)公司以往業(yè)務(wù)主要集中在集團成員單位結(jié)算、支付、清算以及貸款等，借助資金歸集平臺以及金融服務(wù)平臺，為集團公司的發(fā)展提供境內(nèi)以及境外資金管理服務(wù)[2]。傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的開展對象僅是集團以及相應(yīng)成員單位，缺少產(chǎn)業(yè)鏈客戶，服務(wù)對象覆蓋面窄，服務(wù)職能發(fā)揮不夠充分。基于此，財務(wù)公司通過開展產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)，不斷拓寬經(jīng)營范圍，延長服務(wù)鏈條，維系更加穩(wěn)定的客戶資源，在市場化等外部環(huán)境背景下，提升自身競爭力，有效滿足戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的需求。與集團內(nèi)成員單位相比產(chǎn)業(yè)鏈客戶信用風(fēng)險相對較高，通過開展產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)可以提升財務(wù)公司金融風(fēng)險管控水平，增強金融創(chuàng)新能力，進而為集團成員單位及產(chǎn)業(yè)鏈客戶提供高效、集約化的金融服務(wù)。

2.2 滿足產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈發(fā)展需求

在企業(yè)集團長時間發(fā)展過程中，其自身產(chǎn)業(yè)鏈條較長，以此構(gòu)建較為完善的產(chǎn)業(yè)鏈管理控制體系，可以對客戶實現(xiàn)動態(tài)管理。在企業(yè)集團業(yè)務(wù)開展過程中，合作對象往往中小企業(yè)群體占比較高，其資金體量小且抗風(fēng)險能力較弱，財務(wù)公司通過為其提供產(chǎn)業(yè)鏈服務(wù)，能夠有效緩解其資金周轉(zhuǎn)壓力。產(chǎn)業(yè)鏈服務(wù)由于自身個性化以及全方位的特點，企業(yè)花費的財務(wù)成本可以有效降低，同時資金應(yīng)用以及運營管理效率同比優(yōu)化增長，能夠?qū)崿F(xiàn)資源的最大程度利用。產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)中面對的客戶主要是集團外部客戶，因此財務(wù)公司可以通過這一業(yè)務(wù)模式實現(xiàn)外部利潤增長，有助于提升財務(wù)公司在集團中的地位。產(chǎn)業(yè)鏈金融模式屬于企業(yè)集團財務(wù)公司在資源整合和業(yè)務(wù)發(fā)展中的一種業(yè)務(wù)模式，作用發(fā)揮基礎(chǔ)是集團核心成員單位，產(chǎn)業(yè)鏈中的中小企業(yè)通過獲取特色化金融服務(wù)，可以助推增強整體產(chǎn)業(yè)活力，構(gòu)建更加和諧的產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈[3]。

3 產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)業(yè)務(wù)開展中存在的問題分析

3.1 未形成創(chuàng)新性服務(wù)

綜合分析現(xiàn)階段部分財務(wù)公司產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)實際運行情況，其創(chuàng)新服務(wù)工作不夠到位，不能靈活根據(jù)集團成員單位以及上下游客戶的市場地位、貿(mào)易邏輯，有針對性地開展個性化的金融服務(wù)，業(yè)務(wù)模式缺乏吸引力。在業(yè)務(wù)定價、便捷高效、競爭談判等方面優(yōu)勢不明顯，使得潛在客戶流失，存量客戶較少，貸款規(guī)模逐步萎縮。部分財務(wù)公司在激烈市場競爭背景下，沒有結(jié)合實際情況進行服務(wù)范圍以及相關(guān)領(lǐng)域的拓展，產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)長時間局限在自身傳統(tǒng)體系中，鏈條沒有得到延伸，缺乏核心競爭力[4]。

3.2 不夠重視風(fēng)控化服務(wù)

部分財務(wù)公司開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)過程中，未建立面向供應(yīng)鏈全鏈條的風(fēng)險控制體系，事前、事中及事后各環(huán)節(jié)風(fēng)險管理的針對性與有效性不足。對貿(mào)易背景真實性調(diào)查不夠充分，對核心企業(yè)與上下游鏈條企業(yè)的交易情況監(jiān)控不到位。缺乏與產(chǎn)業(yè)鏈風(fēng)險相契合的信用風(fēng)險評估機制，授信管理不規(guī)范，業(yè)務(wù)材料有效性存在瑕疵。在提供服務(wù)過程中，業(yè)務(wù)人員風(fēng)險防范意識以及控制能力不足，雙人復(fù)核落實不到位，且受利益驅(qū)使容易引發(fā)操作風(fēng)險、合規(guī)風(fēng)險。

3.3 信息化服務(wù)水平較差

現(xiàn)階段，部分企業(yè)集團財務(wù)公司在產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)工作開展過程中，信息化服務(wù)水平較差，其中比較顯著的問題是企業(yè)自身缺乏對信息化服務(wù)的深入研究，針對“互聯(lián)網(wǎng)+產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)”的模式?jīng)]有得到重視，推廣效果不好，同時倡導(dǎo)線上與線下結(jié)合的模式也沒有進行有效開展[5]。當(dāng)今信息技術(shù)逐漸應(yīng)用到企業(yè)生產(chǎn)以及經(jīng)營環(huán)節(jié)，財務(wù)公司應(yīng)積極加強產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)信息化建設(shè)，發(fā)揮網(wǎng)絡(luò)化以及智能化對產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)的促進作用。

3.4 市場化服務(wù)效果不佳

在目前企業(yè)集團財務(wù)公司產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)開展過程中，通過進行試點與探索，逐步形成相應(yīng)業(yè)務(wù)機制，但過程中市場導(dǎo)向模糊問題較為突出[6]。市場在資源配置過程中具有決定性作用，在企業(yè)集團財務(wù)公司產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)開展過程中，需要重視這一方面因素，即使部分財務(wù)公司在這一方面進行了研究，但仍有一些財務(wù)公司市場化意識不夠強，缺乏競爭意識以及主動創(chuàng)新意識，行動遲緩，往往錯過業(yè)務(wù)拓展的最佳時機。財務(wù)公司、核心企業(yè)以及上下游產(chǎn)業(yè)鏈客戶在連接上存在斷層，不能實現(xiàn)深入溝通和聯(lián)系，溝通過程中協(xié)調(diào)性不一致，工作開展沒有充分考慮對方利益與體驗，往往談判效果不佳，業(yè)務(wù)難以達成或者進展緩慢。在優(yōu)化和完善產(chǎn)業(yè)鏈金融模式過程中，沒有充分調(diào)查和分析客戶數(shù)據(jù)，服務(wù)工作開展整合性以及針對性不強，業(yè)務(wù)缺乏亮點，加上受傳統(tǒng)結(jié)算習(xí)慣等的影響，導(dǎo)致核心企業(yè)與上下游客戶對財務(wù)公司的產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)模式認同度較低。

4 產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)模式優(yōu)化措施分析

4.1 積極利用互聯(lián)網(wǎng)工具

在業(yè)務(wù)開展過程中，依據(jù)集團的互聯(lián)網(wǎng)戰(zhàn)略，積極創(chuàng)新互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)模式，通過互聯(lián)網(wǎng)等信息技術(shù)的應(yīng)用，產(chǎn)業(yè)鏈用戶可以享受更加高效便捷的產(chǎn)業(yè)鏈融資服務(wù)[7]。財務(wù)公司在依法合規(guī)、充分信息交互及有效風(fēng)險管控的基礎(chǔ)上，嘗試運用互聯(lián)網(wǎng)、物聯(lián)網(wǎng)、生物識別、區(qū)塊鏈、人工智能等先進技術(shù)，與集團核心企業(yè)共同合作搭建服務(wù)上下游鏈條企業(yè)的產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)平臺，進一步完善風(fēng)險防控技術(shù)與模型，使得金融產(chǎn)品與服務(wù)能夠在線開展，在線審批與放款，更好地滿足企業(yè)融資需求。在發(fā)展初期階段，財務(wù)公司業(yè)務(wù)開展對象主要是國內(nèi)的供應(yīng)商客戶，隨著互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)模式的推廣以及優(yōu)化，可以逐漸開放范圍，對全球范圍內(nèi)的供應(yīng)商提供服務(wù)。

4.2 重視全過程風(fēng)險控制

產(chǎn)業(yè)鏈金融客戶以中小企業(yè)居多，經(jīng)營情況容易受到外界環(huán)境影響，穩(wěn)定性較差，因此產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)開展過程中需要強化風(fēng)險管控能力。首先是授信環(huán)節(jié)，對供應(yīng)鏈客戶實行名單制管理，客戶須為集團成員單位的直接交易對手，有真實的貿(mào)易背景，長期穩(wěn)定的合作關(guān)系以及良好的社會聲譽及信用記錄。通過制定評級授信模型，分析計算風(fēng)險限額，匡定授信額度并實行動態(tài)調(diào)整，并且業(yè)務(wù)風(fēng)險敞口部分同時占用核心企業(yè)的授信額度，從源頭上控制信用風(fēng)險；其次是業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)，加強貿(mào)易背景調(diào)查與業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)匯總分析，確保客戶應(yīng)收賬款權(quán)利不存在瑕疵且未被轉(zhuǎn)讓、出質(zhì)，未設(shè)置其它優(yōu)先受償權(quán)，且不存在異議登記的情形，能夠提供交易合同及真實足額的發(fā)票，確保產(chǎn)業(yè)鏈客戶債權(quán)覆蓋貸款本息；最后是貸后管理環(huán)節(jié)，密切關(guān)注核心企業(yè)與產(chǎn)業(yè)鏈客戶的經(jīng)營情況、財務(wù)狀況、償債能力變化等，發(fā)現(xiàn)影響財務(wù)公司融資安全的不利因素，及時采取措施，確保融資安全。此外，應(yīng)重視資金安全管理質(zhì)量，業(yè)務(wù)開展中，資金操作需要滿足在全流程閉環(huán)環(huán)境中，保證貸款用途合規(guī)性及資金的安全[8]。

4.3 集團資源整合，構(gòu)建信息化平臺

大多數(shù)集團公司在業(yè)務(wù)開展過程中業(yè)務(wù)鏈相對來說都比較清晰，以某一集團為例，通常情況下這一集團的上游客戶重視礦產(chǎn)領(lǐng)域，基本是將礦產(chǎn)作為核心，基于這一產(chǎn)業(yè)鏈條，其中業(yè)務(wù)開展主要有勘查礦產(chǎn)資源以及相應(yīng)的開采工作，其下游客戶主要工作是在銷售以及貿(mào)易上。集團產(chǎn)業(yè)鏈的客戶資源較為豐富，其上游企業(yè)以及下游企業(yè)的合作空間均比較廣闊，因此在產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)模式創(chuàng)新過程中，積極發(fā)掘客戶資源十分關(guān)鍵。信息化平臺資源也十分重要，基于現(xiàn)階段大部分集團企業(yè)已經(jīng)構(gòu)建較為完善的信息化系統(tǒng)，因此財務(wù)公司在業(yè)務(wù)開展中僅僅需要將信貸系統(tǒng)和信息系統(tǒng)完成整合與鏈接，這一過程集成之后，可以全面了解產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)的實際貿(mào)易信息數(shù)據(jù)、物流信息數(shù)據(jù)等，信息數(shù)據(jù)有效應(yīng)用可以輔助企業(yè)集團財務(wù)公司預(yù)判和跟蹤產(chǎn)業(yè)鏈實際融資風(fēng)險狀態(tài)，在開展業(yè)務(wù)過程中可以確保信息準(zhǔn)確性、時效性以及延續(xù)性。通過高效的數(shù)據(jù)采集與分析，財務(wù)公司可以在提供金融服務(wù)過程中主動對客戶識別，滿足主動風(fēng)險管理的需求[9]。

4.4 設(shè)置試點，逐步延伸

大多數(shù)產(chǎn)業(yè)鏈金融產(chǎn)品屬于金融創(chuàng)新工作的衍生物，因此這種創(chuàng)新產(chǎn)品并不能適用于所有產(chǎn)業(yè)鏈以及在產(chǎn)業(yè)鏈上的所有企業(yè)，在財務(wù)公司產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)開展過程中，可以在部分企業(yè)中進行試點，在積累豐富的業(yè)務(wù)經(jīng)驗后，再逐步進行推廣，實現(xiàn)再創(chuàng)新過程[10]。這一過程中，集團財務(wù)公司可以結(jié)合行業(yè)市場的實際發(fā)展態(tài)勢，依據(jù)公司自身發(fā)展戰(zhàn)略和客戶的需求，配置專門工作人員進行可行性分析，綜合考慮過程中涉及的多元化因素，在保證風(fēng)險可控的前提下，結(jié)合試點產(chǎn)生的效果，對產(chǎn)品制度以及風(fēng)控政策進行優(yōu)化，同時調(diào)整業(yè)務(wù)模式，基于這一思路開展工作可以有效防范各類風(fēng)險。隨著產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)模式的成熟，財務(wù)公司需要重視個性化需求功能的完善，實現(xiàn)服務(wù)模式的再創(chuàng)新。現(xiàn)階段，監(jiān)管政策逐漸放松，財務(wù)公司的產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)創(chuàng)新工作可以獲得更好的政策環(huán)境。

5 結(jié)語

市場經(jīng)濟快速發(fā)展助推實體經(jīng)濟形成較為完整的產(chǎn)業(yè)鏈條，在國家倡導(dǎo)金融回歸本源、專注主業(yè)、有效支持實體經(jīng)濟的背景下，企業(yè)集團財務(wù)公司應(yīng)該重視產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)的研究與推廣。以市場需求為導(dǎo)向，堅持精準(zhǔn)金融服務(wù)，重點支持符合國家產(chǎn)業(yè)政策方向的產(chǎn)業(yè)鏈鏈條企業(yè)。加強對核心企業(yè)與產(chǎn)業(yè)鏈上下游客戶的全面風(fēng)險管控。嚴(yán)格落實貿(mào)易背景的調(diào)查與審查工作，加強交易信息的收集與分析。同時加強信息系統(tǒng)延伸建設(shè)，在業(yè)務(wù)開展的便捷與高效方面下功夫，不斷提升產(chǎn)品吸引力與客戶滿意度，推動產(chǎn)業(yè)鏈金融業(yè)務(wù)健康發(fā)展。