安旭生物(688075) 申購代碼787075 申購日期11.8

發(fā)行概覽：公司本次擬向社會公開發(fā)行1533.34萬股股票。本次發(fā)行募集資金扣除發(fā)行費用后，將投資于以下項目：年產(chǎn)3億件第二、第三類醫(yī)療器械、體外診斷試劑、儀器和配套產(chǎn)品建設(shè)項目、體外診斷試劑及POCT儀器生產(chǎn)智能化技術(shù)改造項目、技術(shù)研發(fā)中心升級建設(shè)項目、營銷與服務(wù)網(wǎng)絡(luò)體系建設(shè)項目、補充營運資金。

基本面介紹：公司成立于2008年，專注于POCT試劑及儀器的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，擁有抗原抗體自主研發(fā)生產(chǎn)的生物原料技術(shù)平臺，以及成熟的免疫層析及干式生化診斷技術(shù)平臺，發(fā)展形成了覆蓋毒品檢測、傳染病檢測、慢性病檢測、妊娠檢測、腫瘤檢測、心肌檢測、生化檢測、過敏原檢測八大領(lǐng)域的POCT試劑，產(chǎn)品遠(yuǎn)銷美國、德國、英國、加拿大、俄羅斯、墨西哥、泰國、印尼及波蘭等多個國家，已成為國內(nèi)少數(shù)幾家在POCT國際市場能夠與跨國體外診斷行業(yè)巨頭競爭的中國體外診斷產(chǎn)品供應(yīng)商之一。

核心競爭力：抗原和抗體是POCT試劑的核心原料，其性能影響著POCT試劑的關(guān)鍵性能指標(biāo)，很大程度上決定了POCT試劑性能的上限。自成立之初，公司就開始布局核心原料的自供計劃，力圖打通產(chǎn)業(yè)鏈上游，從進(jìn)口到逐步過渡到自產(chǎn)替代，形成對公司POCT業(yè)務(wù)的強力支撐。生物原料平臺的成熟和完善，為公司POCT試劑提供了原料支撐，形成了從上游核心原料到診斷試劑的產(chǎn)業(yè)鏈縱深，提高了公司POCT試劑的議價能力和競爭力，同時也降低產(chǎn)品原料的供應(yīng)風(fēng)險。

公司已建有免疫層析平臺與干式生化平臺，目前正在全面布局以磁珠分離技術(shù)和酶促化學(xué)發(fā)光技術(shù)為核心的化學(xué)發(fā)光平臺，以及以分子診斷技術(shù)和質(zhì)譜檢測技術(shù)為核心的精準(zhǔn)檢測平臺。同時，公司生物原料平臺技術(shù)涵蓋范圍廣、原料品種豐富，能夠及時響應(yīng)生產(chǎn)需求。相比生物原料單純依賴外購的企業(yè)，公司原料的部分自研自產(chǎn)自供，能夠降低原料采購成本和供應(yīng)壓力，提高了公司產(chǎn)品的議價能力和競爭力。

募投項目匹配性：本次募集資金投資項目實施后，公司業(yè)務(wù)布局及產(chǎn)品結(jié)構(gòu)更為合理，研發(fā)能力進(jìn)一步提升，國內(nèi)外銷售體系更為完善，管理運營信息化程度提高，生產(chǎn)效率大幅增長，競爭優(yōu)勢更為明顯，整體運營水平和收入規(guī)模將得到進(jìn)一步提升。本次募集資金到位后，公司財務(wù)狀況將顯著改善，資產(chǎn)流動性增強，公司總資產(chǎn)也將大幅度增加，短期內(nèi)公司資產(chǎn)負(fù)債率將會有較大幅度下降。此外，公司償債能力、持續(xù)經(jīng)營能力和融資能力將會得到明顯增強，從而降低公司財務(wù)風(fēng)險增強公司信用，拓寬利用財務(wù)杠桿進(jìn)行融資的空間，并增強公司防范財務(wù)風(fēng)險的能力。

風(fēng)險因素：新冠疫情相關(guān)風(fēng)險、行業(yè)及技術(shù)風(fēng)險、經(jīng)營風(fēng)險、實際控制人不當(dāng)?shù)娘L(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險、稅收優(yōu)惠政策變動的風(fēng)險、本次發(fā)行失敗的風(fēng)險。

（數(shù)據(jù)截至11月5日）