美國商業銀行破產處置經驗及啟示

邢天怡 尹俊偉

摘? ?要：美國是世界上最早建立存款保險制度的國家之一，上世紀30年代經濟危機爆發以來，美國大量銀行機構破產倒閉，但美國政府完善了以監管當局為主導的“雙重多頭”監管機制，制訂專門適用于銀行機構的特殊法律，賦予聯邦存款保險公司（FDIC）較大自主權力，建立高度市場化的處置機制。FDIC按照成本最小化原則實行特有的“五一機制”，這極大降低銀行破產處置成本，提高處置效率，縮短處置時間，確保銀行破產機構及時有序退出，有效維護公眾信心和金融體系穩定。

關鍵詞：破產處置;存款保險;金融監管

中圖分類號：F831.5? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?文獻標識碼：B? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? 文章編號：1674-0017-2020（7）-0058-06

一、美國銀行破產處置現狀

（一）美國對于銀行破產處置經驗豐富，成效明顯

美國是世界上最早建立存款保險制度的國家之一。根據FDIC數據統計，2001-2019年共557家銀行倒閉，受2008年金融危機影響，美國銀行破產數量及規模在2010年達到頂峰后下降，自2015年開始每年銀行破產數量保持個位數，2018年無機構破產，而2019年僅4家破產。

（二）美國銀行破產數量雖多，但資產規模占比較低

調查顯示，2001-2020年2月末美國558家破產銀行中，資產規模在100億美元以下的中小法人銀行數量占比為98.20%，中小銀行破產數量占絕大部分。從資產規模來看，其中資產規模在100億美元以下的中小法人銀行資產占全部破產銀行總資產比重僅為39.28%，不足4成。

（三）高度市場化的破產處置效率較高，處置耗時較少

以2019年美國4家破產銀行為例，其均采取第三方收購繼承的市場化處置方式，收購方收購破產銀行全部資產，破產宣布與破產收購同日完成。……