三重底線視角下BSC-EVA相融合績效評價體系構建思路探析

萬強 梁星

摘要：隨著我國創新、綠色、協調、開放、共享的新發展理念的貫徹實施，經濟結構逐步轉型優化和企業改革進一步深化。績效管理作為評價企業轉型和改革實施效果的監督和反饋機制，必須積極的進行自我調整和改革。文章基于三重底線視角下，分析BSC與EVA相融合的可行性，通過對文獻和實踐的研究，融合三重底線理論構建出BSC-EVA績效評價體系，以對企業新的發展理念要求和追求高質量的企業效益進行科學合理的評價。

關鍵詞：三重底線;BSC-EVA;績效評價

一、引言

伴隨新發展理念的落實，發展的高質量取代高速度成為企業關注的焦點，生態文明建設成為國家的戰略布局。企業轉型加快，改革逐步深化，質量第一，效益優先，創新和綠色成為企業發展的必由之路。如何對轉型后的企業效益進行科學合理的評價，成為企業乃至社會關注的熱點。傳統的績效評價體系由于評價內容范圍的限制和指標選取的財務偏向性，評價體系結構的系統性缺失，未能準確的展示出轉型后的企業總體效益。基于三重底線視角，提出BSC-EVA新的績效評價恰好彌補了上述的不足，為轉型后的企業績效評價提供了更好的選擇。

二、國內外BSC-EVA研究現狀

本文通過對國內外BSC和EVA相整合的績效評價相關文獻分析和梳理，發現國內外關于BSC-EVA的研究主要大體可劃分為兩個方面。一是BSC-EVA相結合可行性的理論分析;二是BSC-EVA相結合在實踐性的應用探索。

（一）在BSC-EVA相融合績效評價可行性分析的探索方面

Anbalagan Krishnan 和R.Ravindran（2013）通過文獻梳理分析，驗證了 BSC 對于企業戰略實施和創造經營利潤間的聯系，從 EVA 的角度探索了只進行會計利潤衡量的局限性，最后提出BSC 與EVA 相結合對企業進行業績評價是企業績效更有效的方法。Lawrie（2015）對EVA和BSC的定義及兩種評價方式的優缺點進行分析，提出企業在進行績效評價時，可以將兩種方法進行結合，并指出二者的結合可以從一個全新的角度對企業進行更加有效的評價，與此同時，企業的發展與創新也可以得到促進。O.Popov，I Serdyukova（2015）通過對EVA與BSC相結合體系的理論與實踐研究，提出該EVA-BSC結合體系對企業實施戰略管理具有一定的挑戰性，并且在研究過程中更加重視無形資產的價值，認為企業無形資產在企業業績評價中的具有重要作用。Tian（2017）通過對EVA和BSC相結合的理論的深入研究認為，兩種績效評價方法的結合具有科學性和可行性，并且是將EVA和BSC結合所構建出的新的業績評價體系，能夠將企業財務因素和非財務因素、短期利益和長期利益相結合，從而促進企業的進一步發展革新。

國內學者李睿，劉向偉（2010）提出了基于利益相關者的擴展平衡計分卡（EBSC）和可持續經濟增加值（SEVA）的概念，并將兩者融合在一起，為公司戰略實施和績效評估提供了新的視角。譚三艷（2011）對BSC和EVA相結合的可行性和必要性進行了分析，構建以價值創造為導向的出BSC-EVA績效評價體系，通過分析認為該績效評價體系有助于企業更好的實現戰略目標。修海濤（2015）提出BSC財務層面分析與EVA財務績效評價兩者的最終目標和理論基礎大體上是一致的，只是對相關問題的切入角度有所差異。EVA以主要以財務管理理論，成本理論為出發點，兩者的各個概念間不存在任何沖突，可以相互融合。

（二）BSC-EVA相融合績效評價在實踐中應用中的探索方面

國外學者Agyeimensah（2010）通過研究認為單一財務指標已經無法在持續發展的市場環境內準確的評價金融服務公司的價值創造，通過研究績效評價相關理論，將BSC與EVA進行有效的結合，可以更好的對金融服務公司進行業績評價，使得金融服務公司發展過程中充分發揮自身效用，可以確保業績評估體系建設能夠全面滿足有效性要求。Kunz R（2016）以價值為中心，將EVA與BSC相結合，通過確定績效評價目標，制定愿景，設計平衡計分卡并運用到案例企業，得出結論認EVA與BSC相結合有助于改善企業戰略管理，但是EVA與BSC的融合過程具有一定難度，二者相結合的框架結構需要進一步的探究。

國內學者陳國菲、劉運國（2007）構建了EVA-BSC相融合的績效評價體系，選取GP國有企業為案例，分析了GP 企業以往績效考核體系存在的相關問題，利用新構建的EVA-BSC業績評價體系解決了GP國有企業所有人缺失問題，將企業短期目標與長期戰略相結合，科學綜合的對管理者的價值創造進行了評價。馬立（2019）用EVA-BSC相整合，并選取高科技企業進績效評價分析究，得出結論認為EVA-BSC相結合的績效評價體系有助于保持高科技企業核心競爭力，提高企業員工和客戶的滿意度，增強企業社會責任感。

國內外學者們努力嘗試著將兩種績效評價體系的長處進行結合，將劣勢進行彌補，構建出相融合的績效評價體系，但指標設置的過程中對于關系到企業經濟轉型后的社會效益和環境效益考慮缺失，對于企業新發展理念下的管理指標如何分類細化探索較少。考慮到我國國情、制度和文化的不同，參考其他國家績效評價發展經驗，借助現有理論和實踐，構建出一套能夠全面的反映經濟轉型后的企業的BSC-EVA績效評價體系，以對國內轉型后的企業做出更加全面、客觀的評價，需要進一步的進行探索和創新。

三、BSC-EVA相融合的必要性和可行性分析

（一）BSC-EVA相融合的必要性

EVA從結果上衡量和評價公司總體要素的使用效果，其評估的核心是財務指標，并且EVA本身具有單一性和滯后性的缺陷，它關注可通過直接計算得出的財務績效，對于企業內部流程效率，創新與成長，客戶維護與反饋等反映企業目標實現的過程的非財務且與企業管理相關因素無法進行科學恰當的衡量和評價，難以為企業目標實現方面做出有利貢獻，可能會誘導任期制聘任的企業管理者過于重視企業經營短期財務結果，進而忽略企業為實現長遠發展戰略目標必要的資本投入。

五、研究結論

基于三重底線視角下的BSC-EVA績效評價體系，一方面，將經濟、環境和社會作為企業生存發展的底線，統籌考慮企業社會效益、環境效益和經濟效益，運用BSC-EVA相結合后的六個維度來構建企業績效評價體系。把企業整體長遠戰略分解到BSC的各個維度之中，轉化成企業短期行動目標。即將客戶維度、學習與成長維度和社會責任維度作為社會效益體現方式;將環境保護維度作為環境效益的體現方式;將財務維度和內部流程維度作為企業的經濟效益體現方式;通過三大效益的六個維度將企業戰略目標將其轉化為具體指標，使得轉型后的企業績效評價體系具有更強的針對性和可實踐性。另一方面，將EVA作為整合后BSC財務維度核心指標，并將EVA分解后的相關驅動指標作為BSC財務維度輔助指標，與BSC的各個層面指標相結合。管理指標補充價值指標，價值指標驅動管理指標，兩者互相配合，互相補充，以企業總體戰略為目標，構建出多個層面相互聯系、相互協調的企業績效評價體系。有助于企業進行多維度多層次的考核，通過對績效評價結果的科學分析和利用，實現全面可持續發展。

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（作者單位：萬強，山東工商學院會計學院;梁星，山東工商學院金融學院）