區塊鏈對傳統金融的影響

文| 趙友福

2019年10月24日，“中共中央政治局就區塊鏈技術發展現狀和趨勢進行第十八次集體學習。中共中央總書記習近平指出：區塊鏈技術應用已延伸到數字金融、物聯網、智能制造、供應鏈管理、數字資產交易等多個領域?！保ㄈ嗣袢請螅﹨^塊鏈作為一種新興的技術力量，其推廣應用將對產業的發展和變革產生重要作用。在金融領域，區塊鏈技術不僅能夠影響銀行的商業模式，還能夠在一定程度上改變銀行管控機制，并且會在非銀金融領域中漸漸傳導及滲透。尤其是隨著區塊鏈在法定數字貨幣領域的應用，將會使恪守了數千年的國家紙幣發行手段以及模式發生不同程度的革新。因此，基于此種情況，整個社會在具體的發展過程中，無論是在支付結算領域，還是在信貸資管領域，都會進入到全新的時代。

全球金融區塊鏈的具體應用分析

全球金融發展是一個不斷創新的過程，在區塊鏈技術出現后，行業強化了應用該技術。近兩年來，金融領域的區塊鏈應用場景不斷涌現，一批區塊鏈概念公司得到了快速的發展。現階段，區塊鏈技術尚處于發展初期，還不成熟。受到該因素的制約，使得區塊鏈雖然已經實現了商業化，然而卻沒有真正意義上的全面普及以及落實。但是，在未來的發展進程中，區塊鏈一定會深入全球金融行業，對其現有面貌進行改變，并且會作為經濟領域中最為重要的金融工具，其作用和地位顯而易見。

當前，綜合全球金融的發展狀況，全球各大金融機構和一些知名公司加大了在區塊鏈應用領域的投資和合作，對行業的發展起到了有效的促進作用。一方面，基于區塊鏈背景下，在金融領域中，其應用前景十分廣闊。另一方面，將區塊鏈作為主要的依托，其還可以圍繞為金融機構提供服務為手段，不斷地推動企業的發展進程。在實際的經營以及發展過程中，因為金融機構等各路資本對區塊鏈的應用前景以及空間十分重視。因而，區塊鏈技術在后續的發展階段，一定會取得非常顯著的效果。此外，就這些公司而言，在發展階段，針對自身的領域，已經逐步探索出了多種商業模式，希望可以不斷的對自身的核心競爭力進行提高。

區塊鏈對傳統金融影響分析

1.大幅度降低銀行業運營成本。通過對當前區塊鏈技術的分析得知，雖然，在技術水平層面，區塊鏈仍然處于未完全成熟的狀態。但是，隨著不斷的發展，將會有更多金融機構認識到區塊鏈的作用，明確其對傳統金融的影響，并且積極開辟出通往金融2.0模式的大門。在現階段的金融體系中，對于銀行來說，其除了要代表客戶對財富進行科學以及有效的管理。同時還需要有效的對客戶數據庫進行構建，并進行更新和維護，這將花費較大的時間、人力以及物力。雖然，通過這種方式，在一定程度上解決了信息不對稱的問題。然而，由于系統規模的日益擴大，維護成本也會相應的增加，特別是隨著我國社會經濟的飛速發展，互聯網技術的不斷進步，網民數量迅速增多。所以，基于此種情況，即便一個網民增加的信用額度只是幾萬元，那么從全國的角度上分析，其就能夠達到幾十萬億的額度。并且，這種信用擴張，也會在一定程度上對銀行數據處理以及管理帶來非常大的壓力。但相比之下，基于區塊鏈，科學的對該技術進行應用，就可以有效的對這一問題進行改進。通過對去中心化的數據庫構建以及分布式記賬模式的應用，能夠在很大程度緩解銀行內部的壓力，大幅度降低銀行業的運營成本。

2.進一步提升銀行的業務處理效率。通過對現代貨幣交易模式的進一步分析可知，針對銀行而言，其擔負著電子轉賬以及投資管理等服務，特別是在一個全球化的貿易環境中，銀行通過跨境交易支付結算業務，成為第三方服務者，其發揮著巨大的作用和價值。但是，依照現階段的發展水平來看，在實際的跨境金融支付結算過程中，其不僅要花費很多的時間，同時還要承擔著較高的費用。并且，因為國家發展狀況以及各項制度的差異，導致清算程序也會不同。而基于這種情況，每一筆匯款，到賬時間都會在兩天到三天，效率較低，在資金用途的占用量上十分大。在區塊鏈技術的支持下，能夠優化這一現象，去掉第三方金融機構的中間環節，以點對點的方式快速有效完成跨境交易支付結算，無需等待太長時間，甚至能夠達到全天候支付實時到賬的目的，有效節省了一些隱性的成本，促進了服務水平的提高，提升業務處理效率。

3.強化銀行對供應鏈金融業務的管理，緩解中小企業融資難、融資貴的問題。供應鏈金融是基于供應鏈開展金融業務，在區塊鏈背景下，銀行在具體的經營階段，其也加大了對供應鏈金融業務的管理力度，并積極的屏蔽及消除了自身所存在的道德風險。但長期以來，在實際的票據交易過程中，都需要依靠第三方來實現有價票證的傳遞。雖然，隨著互聯網技術的發展，已經出現了電子票據交易，然而依然需要交互認證后，央行ECDS系統的信息確認才能實現。而通過借助區塊鏈技術，則能夠實現點對點的價值傳遞，不需要借助系統完成，不僅有效的對票據傳輸速度進行了加快，也在一定程度上消除了很多人為因素所導致的誤差。此外，依托于區塊鏈，其也可以合理地對人工成本進行減少，保證端到端具有較強地透明性以及安全性。因而，在今后的發展過程中，將供應鏈作為依據，可以降低金融業的人工介入，保證各個流程從人工操作逐漸朝著數字化方向發展，進一步對人工操作過程中

所出現的失誤機率進行降低。同時，通過對區塊鏈分布式賬本技術、非對稱加密技術、共識機制技術和智能合約技術的應用，將改變傳統供應鏈金融依靠單一核心組織機構的協調模式，以滿足多元化發展需求。首先，消除金融機構對中小企業真實信用狀況擔憂，一定程度上解決了中小企業自證征信水平好壞的難題。其次，為供應鏈金融創造新的網絡化的治理環境，加快信息流通效率，提高數據質量，解決供應鏈業務溯源問題，簡化供應鏈業務運營環節，降低交易和溝通成本。在種情況下，解決了銀行業向中小企業提供融資的痛點問題，銀行貸款的風險降低，監管成本減少，有利于中小企業獲得相對低成本的信貸資金。區塊鏈供應鏈金融平臺產品架構如下圖。

4.有效驅動非銀金融的優良化再造。在具體的發展階段，除了銀行以外，對于區塊鏈來說，其有較強的延展功能，甚至能夠滲透到證券交易等金融服務領域中。對于證券行業來說，證券發行與交易流程的手續辦理具有較強的復雜性，并且在效率層面也十分低。通常情況下，如果公司想要發行證券，需要找到一家券商公司，通過簽訂委托募集合同，并完成相應的流程之后，才能夠尋找合意投資者認購。對于這一流程以及交易而言，其時間相對較長并且效率不高，取得的實效性也相對較低。然而，在區塊鏈技術的支持下，可以讓整個證券交易流程快速完成，大大提升交易效率。比如：在證券交易業務中，借助對共享網絡系統的應用，改變了傳統系統交易模式，減少對中介機構高度依賴，讓交易模式可以成為一個平面網絡，變得更加分散。此外，對于這一現象來說，其可以在一定程度上對證券交易成本進行減小，有效的對市場運轉效率進行提升，規避了一些行業違規行為，全面促進了市場安全性的提高。

5.能夠稀釋與降低銀行的監管難度。近年來，商業銀行業務不斷發展，為了更好的監管業務合規運行，投入了大量的人力、物力和財力，進一步加大了信用審核以及客戶征信，以確保可以有效規避反欺詐以及反洗錢等交易而使得系統存在風險的情況。因此，如果銀行建立了屬于自身的區塊鏈，那么其客戶信息以及交易的真實性就無法再次更改，有利于銀行識別交易過程中存在的異常，可以進一步防止欺詐等問題。并且，通過自動化加密共享客戶信息以及交易記錄，銀行之間可以省去很多重復工作，及時了解客戶交易行為的異常狀態，然后第一時間制定方案，以便從整體上防止欺詐以及違規轉移資金等犯罪行為。當然，在區塊鏈場景下，銀行第三方角色也逐漸消失，其必然會壓縮傳統業務收入，尤其是現階段其最具有盈利性的支付服務，一定會受到區塊鏈去中心化技術的沖擊[5]。然而，作為區塊鏈的發起人以及參與人銀行，可以借助這一技術，強化創新，積極的進行改革，有效的對新的業務進行拓展，以確保銀行能夠朝著良好的方向邁進。

結束語

綜合而言，針對區塊鏈這一全新的技術力量。經過進一步的分析得知，區塊鏈除了會在一定程度上影響銀行的商業模式，還會使得銀行的管控機制發生一定改變，尤其是在業務創新渠道方面，竟然會出現很大改變。并且，由于當前社會進步速度的日益加快，區塊鏈的影響以及變革，甚至會滲透到非銀金融領域中，對整個社會的發展產生影響。所以，基于區塊鏈背景下，為了能夠讓金融行業得到良好的發展，一定要對其進行正確的認識，有效應用。