寶麗迪(300905) 申購代碼300905 申購日期10.23

發行概覽：公司擬公開發行普通股不超過1，800萬股，實際募集資金扣除發行費用后的凈額將全部用于投資以下項目：新建研發及生產色母項目、高品質原液著色研發中心項目、補充流動資金。

基本面介紹：公司專注于化學纖維原液著色和功能改性的核心原材料——纖維母粒的研發、生產與銷售，并為客戶提供產品應用的技術支持。公司自設立以來，便致力于成為“原液著色技術”的引領者和推廣者。公司現擁有蘇州和泗陽兩處生產基地，纖維母粒的年產能達3.7萬噸，在行業內處于領導地位。2017年、2018年、2019年，公司纖維母粒產量均在國內排名第1。目前，公司已與榮盛石化、盛虹集團、恒力集團、恒逸石化、儀征化纖等多家知名化學纖維制造商建立了穩定的合作關系。

核心競爭力：公司擁有多種顏/染料、功能助劑及不同載體的配料、喂料、混煉、熔融、篩選等各項生產工藝，并結合生產實踐不斷對生產系統進行優化改進，不斷實現工藝優化，不斷提高生產效率和良品率。隨著化纖行業的不斷發展，下游客戶對于母粒產品的質量特征和功能改性要求日益提高。公司產品的質量特征包括色牢度高、分散性好、可紡性好、延展性好等，功能包括阻燃、隔熱、抗紫外線、蓄能（夜光）等。這些性能的實現主要依靠配方設計的改進以及生產工藝的優化。公司深耕纖維母粒領域多年，開發各種分析測試技術，擁有了對多種材料的特性表征測試的能力。

公司經過多年的探索和發展，形成了“全方位、一體化”解決方案的經營模式，為客戶提供從顏色與復合功能需求分析、配色與復合功能方案設計、定制化產品開發、產品生產及配送、配合客戶新產品研發、為客戶提供生產技術服務等著色與功能化一體式解決方案。公司擁有母粒配色、母粒功能研發、化纖紡絲等多領域經驗豐富的技術人才，配備了從配色、研制到化纖成品試制的模擬工業化生產的全流程研發設備，對于客戶提出的新需求，公司可以在短時間內完成化纖成品的試制并交由客戶確認，在客戶生產過程中提供全方位的技術指導，使客戶盡快掌握產品的最優使用方法。

募投項目匹配性：本次募集資金投資項目建成后，公司主營業務不會發生重大變化，但產能將得到有效提升，主營產品將向高端化延伸，業務規模和資金實力將大幅增加，技術的持續創新也將得到更可靠的支持和保障，這些都為公司進一步滿足下游需求、提升市場影響力奠定堅實的基礎，從而鞏固公司在纖維母粒行業的領導地位，全面提升公司的市場競爭力和持續發展能力。

風險因素：科技創新風險、技術風險、經營風險、財務風險、與募集資金投資項目相關的風險、實際控制人不當控制風險、股票市場風險、發行失敗的風險。

（數據截至10月23日）