企業財務管理風險的識別及管控分析

楊連芳

摘 要：伴隨著社會主義市場經濟的不斷發展，企業要想在市場競爭中獲取生存發展的機會，需要與其他同行業的企業進行多方面的競爭。在企業進行競爭的過程當中，企業財務管理工作往往會出現一些難以識別的潛在因素，在這種情況下，將會直接影響企業的戰略規劃以及戰術的實施，從而導致企業的最終發展成果與企業的財務預期目標產生偏差。在該篇文章當中，重點闡述了企業財務管理風險的具體類型以及風險產生的具體原因，在文章中詳細描述了企業財務管理風險使得有效識別，提出了風險管控的措施。

關鍵詞：企業財務風險? 風險識別? 風險的控制

伴隨著國家經濟的不斷發展以及社會主義市場經濟的發展成熟，市場變化速度加快，在這種條件下，對于市場經濟發展環境下的企業而言，需要不斷的調整企業的市場競爭戰略以及市場中的競爭格局，充分使用企業現有的企業資源以及自身的能力，與企業的外部發展環境進行有效的結合，這樣一來，企業制定的發展策略以及決策在執行過程中才會更加合理。不過，企業管理者需要充分認識到多種因素影響下企業財務風險管理失控以及企業的負債資金使用效益不確定等等情況頻發，在這種條件下，就給企業造成了一定的財務管理風險。因此，企業就需要制定積極有效的風險防控措施，以此化解企業的財務管理風險，只有通過這種方式，才能使企業在抵御風險的同時，能夠保持快速穩定的發展。在市場經濟中，企業無法避免財務管理風險的產生，所以就需要提高財務風險意識，將企業的財務風險降到最低。

一、企業財務風險的識別

為了有效確保企業的健康有序發展，需要在企業的管理中檢測以及辨別企業的財務情況是否處于良好狀態，本文，從企業資產負債表以及企業的利潤表格中的相關指標進行研究分析，詳細介紹了以下幾種不同的企業財務風險辨別方法。

（一）企業財務管理中的應收賬款

當前階段，如果企業的應收賬款不斷的增加，并且企業的平均收賬款期限在不斷延長的情況下，就說明企業具備一定的盈利能力，盡管企業具備盈利能力，可是在企業的財務管理中，卻依然存在著一定的財務管理風險。主要的原因是因為，企業雖然具有一定的收入，然而企業入賬的現金流并沒有增加，在這種情況下，反而會使得企業運用企業目前有限的流動資金先行墊付企業的應該繳納的稅務金額，所以會導致企業的現金資金流出，在這種情況下，即使企業在出現盈利的條件下，企業目前可以使用的現金流不會增加，反而會出現減少的情況。所以，如果企業的應收賬款在不斷的增加，并且企業的平均收款賬期在不斷延期的情況下，此時，就需要檢查企業的凈現金流與企業銷售收入的比例，此時，如果發現企業的凈現金流與企業的銷售比例呈現下降的趨勢，此時企業需要及時做好企業的財務風險預防措施。

（二）企業的負債以及資本的構成結構

伴隨著企業的負債在增加，企業所籌資金成本會提高，企業可能會產生破產的風險。在舉債經營期間以及企業的后期經營階段，需要對于企業的債務進行有效的分析，并且及時的識別企業的債務風險，在通常情況下，主要存在以下幾種形式：首先，比較企業進行負債經營的資本收益率以及企業的債務資本成本率，此時，如果企業的負債資本收益率遠遠小于資本的成本率，就需要有效的分析企業現行的舉債經營方式是否科學、合理，通過這種方式，可以盡早的發現企業財務管理中所存在債務風險，并且也可以及時采取相關的措施進行有效的防范以及風險控制。其二，需要對企業現有的債務清償能力進行分析，即審核企業的現金流的情況以及企業資產的變現能力，如果企業出現可以支付的現金流以及企業的資產變現無法有效的清償企業債務時，此時，就需要提出警告，以此提醒企業提前預防可能出現的債務風險。最后，分析企業現有的債務結構是否科學合理，與此同時，也需要對于企業現存的債務的流動性進行合理的分析。

（三）企業的銷售額

當企業的銷售額出現下降的情況時，就說明企業的銷售方面出現比較嚴重的問題，給企業的財務管理造成非常嚴重的影響。因此，需要提前進行財務管理風險預警，并且需要及時的采取相關措施進行風險預防。

（四）企業的利潤

企業產生的利潤主要包含了企業主營業務所帶來的利潤、企業日常經營所帶來的利潤、企業的總利潤等等，企業如果出現利潤下滑或者虧損的情況，就需要注意企業自身的財務風險問題。由此可以看出，企業出現利潤下滑是一種預警信號，出現這種信號可以說明，企業自身的經營出現了一定的風險，企業的經營也出現了一定的危機，并且這種信號對于識別企業的財務風險來說，具有非常重要的作用。

二、企業的財務風險評估

企業進行風險權重的的確定方法有很多，其中我們經常見到的有主觀加權法、專家評分法、德爾菲法、層次分析方法等等。在一般情況下，由于涉及人員自身所處的環境以及問題考慮的出發點不同，因此，上述所描寫的幾種方法之間存在著很大區別。其中所使用的層次分析法在上述的幾種風險評估方法中下的科學性最高，與此同時，也是目前大多數企業在各個不同領域廣泛使用的一種方法，在這篇文章中，也嘗試運用這種方法分析財務管路風險的評測指標。

三、有效的防范以及管控企業財務風險的合理對策

（一）企業需要構建合理的資本結構，營造良好的企業籌資氛圍

企業的財務管理風險的實質是因為企業自身的負債率過高所引發的，所以，對于企業來說，不僅僅需要設計合理的資金結構，與此同時，還需要讓企業保持適當的企業債率，有效的降低企業的資金成本，同時，合理控制企業的資金負債規模，使企業自身保持合理的資金負債率。在這種情況下，并不是說明企業自身負債越小越好，假設企業的借款利率遠遠小于企業的資產利潤率，對于企業來說，就需要利用企業的負債進行經營的益處，此時企業的負債金額需要在企業自身的資金流量中進行核算，在合理預估企業未來發展情況的基礎上，確定企業未來可以折現的資金以及凈資金的流量，計算企業自身的舉債額度，將企業的負債規模控制在合理范圍以內。

（二）需要不斷提升企業的銷售額，有效的防范壞賬所造成的風險

對于企業來說，欠賬的時間拖延的越久，那么企業應收賬款造成壞賬的風險就越大。基于此，企業需要采取相關的措施減少應收賬款問題，從而有效避免壞賬風險的發生。

（三）需要編制企業自身的現金流量預算，有效的防止資產不抵債務情況的出現

針對企業而言，科學合理的現金流量預算，可以為企業提供預警信息，提前預防企業的財務風險。對于企業的現金流進行合理的預算，讓企業的管理人員及時的了解企業現有的資金情況，通過這種方式認識到企業是否會出現資不抵債以及資本結構不合理的情況，進而制定出科學的企業經營管理策略。

四、結束語

綜合上文所述，在企業的發展過程當中，財務風險是一直存在的，并且無法完全進行消除。當前，可以結合企業的實際經營情況，使用科學有效的方法識別企業的財務管理風險，采取有效的風險防范控制措施，從而規避或者消除風險，推動企業穩定發展。

參考文獻

[1]張東民.企業財務管理風險的識別與管控[J].企業改革與管理，2019（23）：143+145.

[2]李霞.企業財務管理風險的識別與管控探究[J].財會學習，2019（34）：54+56.