增值稅稅率下調對物流運輸業的影響分析

□ 田 蘭,呂 凡

(貴州大學 管理學院 ，貴州 貴陽 550025)

1 引言

繼2016年我國全面實施營改增之后，2018年4月1日財政部、國家稅務總局再次下發了《關于調整增值稅稅率的通知》財稅〔2018〕32號文件。該文件規定，原制造業適用17%稅率的下調到16%，原交通運輸業、建筑業等適用11%稅率，下調為10%，原適用6%稅率的保持不變，且此通知自2018年5月1日起開始執行。2019年3月20日，為進一步推進增值稅實質性減稅，財政部、稅務總局、海關總署又再次下發了《關于深化增值稅改革有關政策的公告》，將原適用16%稅率的調整為13%，原適用10%的調整為9%，6%的仍繼續保持不變，該公告自2019年4月1日起執行(萬瑩等，2020)[1]。連續兩次的稅率下調，制造業稅率從17%降到13%，降低了四個百分點，而交通運輸業、建筑業等從11%下降到9%，總的降低了兩個百分點。此次稅率的連續兩次下調降低了制造業、建筑業、交通運輸業等行業稅負，為企業節約了更多的現金流，并給企業帶來了更多的投資機會。增值稅作為我國四大稅種之一，通過降低稅率來實現減稅目的是我國經濟由高速增長階段轉向高質量發展階段的戰略決策，對實體經濟運行的積極影響是永久而深遠的，增值稅稅率的下調，極大地為企業減輕了稅負，促使企業將更多的資金投入到創新研發與擴大再生產中，推動整體產業轉型升級，提升產業競爭力與經濟增長質量，對促進企業發展具有十分重要的意義(李慜劼，2019 )[2]。故本文在增值稅稅率下調的背景之下，試探討增值稅稅率的下調對企業稅負、盈利水平、涉稅風險及財務管理工作等方面的影響，并進一步以物流運輸業為例，闡述增值稅稅率下調對企業的收入、成本、利潤等財務指標的影響，并基于此影響，提出相應的建議與對策。

2 有關物流運輸業增值稅稅率下調的內容簡介

交通運輸業的發展對我國經濟建設與發展具有重要的推動作用，所謂的“要致富，先修路”由此而來(吳開花，2019)[3]。因此，交通運輸業無論對于個人、地方，還是國家的發展與建設，都具有重要的意義。為推進交通運輸行業的發展，減輕其稅收負擔，在2018年增值稅稅率改革中也納入了交通運輸業適用稅率的調整，該行業的增值稅稅率由舊稅率11%下調到新稅率10%，2019年又調至9%。該稅率的征稅范圍主要有陸路運輸服務、水路運輸服務、航空運輸服務以及管道運輸服務。陸路運輸包括鐵路運輸服務和其他陸路運輸服務(比如公路運輸、地鐵運輸城市輕軌運輸等)，水路運輸包括程租、期租，航空運輸包括濕租、航天運輸服務等。

3 增值稅稅率下調對交通運輸業企業的主要影響分析

增值稅稅率調整對企業產生了多方面的影響，主要包括對企業稅負、稅收籌劃及涉稅風險、財務管理工作、經營風險、投資機會等方面的影響。

3.1 對企業稅負的影響

增值稅作為我國四大稅種之一，在很大程度上決定了企業稅收負擔的輕重。首先，增值稅稅率的下調直接導致的是增值稅的減少。由增值稅計算公式可知，稅率的高低決定了增值稅的數額，增值稅稅率降低，增值稅額也隨著降低。據財稅〔2018〕32號文件和2019年有關深化增值稅改革有關政策，從2017年到2019年，我國增值稅稅率連續下調兩次，原制造業17%的稅率直降至13%，原交通運輸業、建筑業等11%稅率下降到9%。從稅率的下調百分點情況知，制造業稅率降低了四個百分點，節稅效果最明顯，其次是交通運輸業、建筑業，下降了兩個百分點，節稅效果次之。總體來說，稅率的調整普遍降低了各行各業稅負，為企業節約了更多現金流，為企業的發展注入了活力。其次，增值稅稅率降低也間接減少企業附加稅，包括城市維護建設費、教育費附加、地方教育費附加，城市維護建設費有三檔稅率，分別是7%、5%、1%，教育費附加和地方教育費附加稅率分別是3%和2%，這三費的計算基數為增值稅與消費稅之和，即增值稅與消費稅之和乘以適用稅率，由此可見，增值稅的降低會減少企業的這三項附加稅，從而間接降低企業稅負。

3.2 對企業稅收籌劃及涉稅風險的影響

增值稅稅率的降低會減少企業稅收籌劃空間，增加籌劃難度。而稅收籌劃工作的關鍵是要熟知相關稅收政策和法律法規，明確法律界限，避免打擦邊球。隨著增值稅稅率連續調整和一些稅收政策的新規定，企業在籌劃時容易誤用政策，因此，企業做好稅收籌劃的前提是要深入解讀新政策，根據新政策來重新調整企業的稅收籌劃方法。企業進行稅收籌劃既能給企業帶來節稅收益，同時也會給企業帶來風險。具體來說，主要有三個風險，即政策風險、操作風險、執法風險(王珍義，2004)[4]。政策風險，具體包括政策選擇、政策變化、政策時效風險，政策選擇指的是進行稅收籌劃選擇的政策是否正確，是否符合國家的立法精神，而政策變化與時效風險主要體現在近年來，隨著我國經濟的發展，相關的法律法規、稅收政策都處于不斷更改當中，要做好企業的稅籌工作，勢必要密切關注國家的相關政策。操作風險指的是由于籌劃者難以精準把握稅收政策而導致的籌劃失敗。執法風險，稅收籌劃須合法且符合立法精神，并且這種合法性必須得到稅務行政執法部門的確認，但在確認過程中可能會因為稅務行政執法偏差從而導致籌劃失敗(胡英，2019)[5]。

3.3 對企業財務管理工作的影響

增值稅稅率的調整對企業財務管理工作的影響主要體現在三個方面，一方面是稅率調整增加了會計核算和財務管理的難度；另一方面是稅率調整會加大發票的管理難度；最后是稅率調整會減少企業稅收籌劃的籌劃空間，增加籌劃難度。

3.4 對企業財務風險的影響

現金流量作為企業的鮮血，把握著企業的命脈，企業要保持高速發展的狀態，必須時刻注入鮮血。企業現金流量充足，意味著面臨的財務風險小，破產幾率也隨著降低，相反的，若企業現金流不足，會增加企業的財務風險，債務風險大，增加企業破產清算機率。而增值稅稅率下調給企業帶來更多的節稅收益，增加了企業現金流，降低了企業財務風險。

3.5 對企業投資活動的影響

企業投資活動取決于企業現金流情況。增值稅稅率下調給企業帶來了更多的稅收收益，增加了更多的現金流，同時給企業的投資活動提供了充裕的資金支持。增值稅稅率下降對企業投資活動的影響主要有兩個方面，第一，增值稅稅率的下降會直接增加企業的現金流量，進而增加企業更多的投資機會；第二，增值稅稅負會間接對企業投資活動產生影響，根據稅法規定，固定資產投資具有稅費抵免作用,稅負的存在直接提高了企業投資意愿和行為(葛世龍等，2019)[6]。

4 增值稅稅率下調對交通運輸業影響的具體案例分析

本文選取中遠海控、中遠海發兩家知名上市公司為分析對象。

中遠海控，全稱為中遠海運控股股份有限公司，成立于2005年，航運行業，主營業務：集裝箱運輸服務及相關業務。業務模式：通過自營集裝箱船隊，開展以集裝箱為載體的貨物運輸及相關業務，本集團堅持落實集裝箱運輸服務全物流產業鏈的協同和發展，在發展船隊的同時，積極投資港口碼頭裝卸和堆存業務。

中遠海發，全稱中遠海運發展股份有限公司，成立于1997年，主營業務為船舶租賃，主要業務模式是售后回租，兼集裝箱租賃、管理、銷售等制造業務。

本文選取中遠海控、中遠海發兩家交通運輸業上市公司為研究對象，對其增值稅稅率下調前后稅負率、凈利潤率、附加稅進行對比分析，所選取的數據來自于2017年報和2019年報。

對兩家上市公司的稅負分析結果及收入與成本增長率對比表整理如下表1、表2。

4.1 稅負分析

由表1稅負分析表可知，中遠海控集團在實施新稅率之后，企業應交增值稅額從82201412.19元減少到46988457.69元，大約降低了一半，稅負率從2017年的0.09%降到2019年的0.03%，總的降低了0.06%。中遠海發在兩次增值稅稅率改革之后，企業增值稅從29473061.81元降到19638813.18元，大約也減少了一半，稅負率從舊稅率的0.18%降至0.14%，前后降低了0.05%。中遠海控和中遠海發兩家上市公司在適用新稅率之后，增值稅額和稅負率都明顯降低，兩者的稅負率變化幅度不同。導致兩家稅負率變化幅度不同的原因來自各自的營業收入和營業成本的不同。根據增值稅的計算公式得知，在不考慮其他稅收優惠的條件下，增值稅的進項稅額的大小取決于企業可抵的營業成本，而銷項稅額取決于企業營業收入，中遠海控在適用新稅率之后，營業收入和營業成本都增加了，即使營業收入的增長率大于營業成本的增長率，但由于增長率相差甚微且可抵扣的營業成本增加，從而導致稅負率變化幅度大。而中遠海發在適用新稅率之后，營業收入與成本都顯著降低，兩者的增長率相差較大(19.24%)，加上可抵扣的營業成本減少，從而導致了稅負率變化幅度不及中遠海控。

4.2 凈利潤率分析

由表1 可知，兩家企業在實施新稅率之后，增值稅額減少，負稅率降低，稅負率變化幅度不同在于營業收入、成本增長率與可抵扣的營業成本不同所導致。根據表1的凈利潤率數據分析可知，中遠海控舊稅率的凈利潤率為5.34%，新稅率的為6.85%，相比增長了1.51%。中遠海發舊稅率的凈利潤率為9.61%，新稅率的為12.28%，相比增加了2.67%，中遠海發的凈利潤率變化幅度顯然大于中遠海控，而增值稅作為企業一項重要的稅收支出，稅負率降低幅度變化大的中遠海控，其稅負支出小于中遠海發，中遠海控在扣除企業營業成本之后，其凈利潤率增長幅度理應大于中遠海發，事實卻與之相悖，究其凈利潤率增長幅度不與稅負率降低幅度同向變化的原因，主要在于以下兩個方面：第一，增值稅是價外稅，不會對企業利潤產生影響；第二，據中遠海控2019年報披露知，該集團在2018年發生并購重組事件，導致成本增加，收入減少。

表1 稅負分析表(單位：元)

4.3 企業附加稅分析

據表1數據，中遠海控舊稅率的城建稅教育附加占稅金及附加比例為5.18%，新稅率的為1.61%，相比下降了3.57%。中遠海發舊稅率的為5.02%，新稅率的為4.74%，相比下降了0.28%，中遠海控的下降幅度大于中遠海發，同稅負率變化幅度，其原因在于城市維護建設費、教育費附加、地方教育費附加三費的計算是以增值稅額為基數，因此，三費會隨著增值稅的變化而同向變化。

表2 收入與成長增長率對比表(單位：元)

5 建議及對策

5.1 分類核算收入

根據稅法規定，對于混合經營，應當分類核算，按照各個業務的適用稅率計算增值稅，若未分開核算，應按照主營業務適用稅率計算。中遠海控集團主營業務是提供裝箱運輸服務，適用9%稅率，該集團同時還提供碼頭搬卸與倉儲服務，適用6%稅率。中遠海發主營業務為船舶售后回租，適用9%稅率，同時還提供裝箱銷售、管理等業務，適用13%稅率。兩家上市公司都屬于混合經營，對于所取得的銷售收入應分開核算，分開核算將減少增值稅，進而降低企業稅負。

5.2 增加可抵扣營業成本

隨著稅率的下調，更多稅收優惠政策的相繼推出，企業的稅收籌劃空間小，籌劃難度與風險加大，在此種稅收法規政策下，企業降低稅負只能轉向正常途徑，即增加企業可抵扣營業成本。在以上案例分析中，中遠海發的稅負率降低幅度低于中遠海控，其原因在于企業可抵扣營業成本少。因而企業在日常交易活動中，應盡可能取得增值稅專用發票，增加可抵扣成本，從而減少企業稅負。

5.3 加強對稅收政策的學習

由于近年來為緊跟國家減稅降費政策，相關稅收法律政策變化大、時效性強，企業應積極組織相關工作人員及時并深入學習調整的稅收政策，只有深入了解國家稅收政策，才能夠利用國家的優惠政策為企業謀發展，并根據稅收的調整，及時調整企業的會計核算方法，根據節約的納稅現金流，及時調整企業的資本結構、確定投資方向等。

5.4 對企業的稅收籌劃方法進行調整

稅率變化，企業原稅收籌劃方法已不能適用。據此，企業應根據新稅率、新政策來調整企業稅收籌劃方法，以避免籌劃失敗，發生不必要的成本損失。

5.5 夯實企業財務基礎工作

財務基礎工作是保障企業一切經營活動有序運作的根本，除了加強稅收政策解讀能力、及時調整企業稅收籌劃方法之外，企業的高級管理人員還應該將更多的時間與精力放在夯實自身專業能力以及相關財務管理協調工作方面。如加強增值稅專用發票管理、提高會計核算能力等。