分析互聯網金融在金融體系中的位置

【摘 要】在現代化的沖擊下，傳統金融體系需要做出改變，而互聯網金融則是迎合時代的一種金融模式。本文即分析互聯網金融與傳統金融之間的關系，探討互聯網金融在金融體系中的位置，并就互聯網金融對金融市場的影響提出一些看法。

【關鍵詞】 互聯網金融 傳統金融 金融體系

1、互聯網金融的發展

信息技術化的今天，互聯網金融能減少線下人員對接，節約時間，提高金融服務效率，同時，互聯網金融能使利率市場化得到更高地體現。其直接表現即是利用互聯網銀行，使存款利率高于傳統銀行。互聯網金融的發展主要源于龐大金融供需斷層。首先，財富積累急需保值增值的投資渠道，其次，弱勢群體的融資需求無法得到有益保證或者實現效率太低，再則，銀行沒有跟上時代變化，無法迎合用戶特點，做出創新。互聯網金融的高度發展離不開中國國情的轉變，這也督促了銀行更變傳統工作模式，革新技術。

2、辨析互聯網金融與傳統金融

2.1、互聯網金融和傳統金融的關系。互聯網金融是指利用互聯網技術和信息通信技術實現資金融通、支付、投資和信息中介服務的新型金融業務模式。利用信息技術，可以使金融服務通過網絡平臺來進行交易，資金的供求雙方可以自行進行雙向選擇，在雙方都滿意的情況下實現隨時隨地的交易，服務更直接、覆蓋更廣泛?；ヂ摼W金融保證了客戶的金融權益享受，并且其成本低、效率高、覆蓋廣、發展快的特點較于傳統金融顯得更有優勢。以余額寶為例，其上線之后，在18天內就獲取250萬余的客戶，且累計轉入資金達到 66 億元之多。而傳統金融則是將金融業務分散于各個網點和服務機構，客戶群體需要親自去網點或者機構處辦理和操作，這種模式，一是浪費了大量財力和物力，二是效率低下。不過，傳統金融依賴服務網點和機構收獲的客戶群體質量更高，且更為穩定，這是互聯網金融所不具備的。

互聯網金融是迎合時代走向的一種金融模式，也是未來中國金融發展的必要方式之一。以往的傳統金融是一個封閉的單向循環的體系，它所流通的貨幣就是產品的貨幣，價格是利率。它是銀行與金融機構，個人消費者與企業兩個群體，由國家來控制貨幣發行。這種交互體系到了互聯網時代就會受到很大的制約，在互聯網下，所以的交易都是虛擬性的，它注重的是信息交易。互聯網金融的本質仍然還是金融，其特點主要借助互聯網實現便捷、高效的對接。在傳統金融模式下，銀行和機構更容易實現對資產進行管理和保護，其風險性較低，但是在服務和效率上，則有缺失。而互聯網金融企業缺乏金融政策和實體單位支持，其體驗雖好但安全風險較高?；ヂ摼W金融和傳統金融二者的客戶群體具體明顯的特質差異，因此，如何讓金融和互聯網完美結合起來，讓客戶權益全方面地提升，是傳統金融和互聯網金融都需要探索的方向。

2.2、互聯網金融和傳統金融的區別。互聯網金融和傳統金融的區別主要體現在以下幾點：首先，二者定位不同，互聯網金融聚焦的群體是傳統金融不重視的一部分客戶，它收納的客戶群體范圍更廣，且依靠互聯網，其成本更低，能使長尾客戶在小額交易、細分市場等領域能夠獲得有效的金融服務。其次，二者模式不同，傳統金融有著扎實的客戶基礎，注重線下市場的直接拓展，而互聯網金融主要是以線上服務為主，也強調線下發展客戶。再則，二者治理機制不同，傳統金融機構受到較為嚴格的監管，需要擔保抵押登記、貸后管理等，互聯網金融企業的市場化程度更高，通過制定透明的規則，建立公眾監督的機制來贏得信任。最后，二者優勢不同，傳統金融機構對于資本、風險管控、客戶服務店都有著直觀的優勢，而互聯網則是服務面廣，金融業務效率高，成本低等優勢。

3、互聯網金融對于金融市場發展的影響

3.1、互聯網金融可以促進貨幣流通。以往年份，我國貨幣流通速度都呈下行趨勢。然后近些年互聯網金融的大力發展下，貨幣流通速度增快，一方面原因是投資者能夠利用互聯網金融的優勢，收容小額資金，促進貨幣流通，另一方面原因是貨幣在互聯網金融下的操作更為便捷，具有更大的影響力。

3.2、互聯網金融能夠降低貨幣需求。1、互聯網金融市場的發展，能整合金融資產，促使資產收益率提高，增強金融資產的流動，使資產成本降低。2、金融產品創新正朝著高流動性方向發展，如貨幣基金、開放式理財產品、余額寶等。貨幣的利率敏感性也會提高。3、隨著互聯網金融的發展，貨幣市場流動性將提高，貨幣的利率敏感性也會提高。

3.3、互聯網金融可以增強貨幣供給，削弱貨幣監管。互聯網金融之所以發展迅速，其重要原因之一即是采用虛擬貨幣代替現實貨幣，實現跨區域的發展和交易。虛擬貨幣的發展會增大現有貨幣體系外的貨幣供給，同時，虛擬貨幣平臺可能為洗黑錢等非法交易提供不受監管的平臺，會逐步削弱現有貨幣監管對貨幣體系的控制力。

3.4、互聯網金融可能影響貨幣政策。我國傳統的貨幣政策是以貨幣供給作為中介目標實現穩定物價、促進經濟增長等最終目標，但互聯網金融的發展不確定因素眾多，其流通的廣泛性和便捷性極為容易演變出不同的貨幣交易模式，從而對傳統貨幣政策起到影響。

3.5、增強支付流動性，推進利率市場化?；ヂ摼W金融發展至今，其支付方式多樣化，有支付寶、微信、財務通等形式。這種發展模式，使得金融交易流通面更廣，能推動市場利率的轉變。

4、結語

互聯網金融與傳統金融相生相息，二者間既有聯系，也有區別。金融行業融入了互聯網，更能推動資產大眾化，并提升行業服務質量和效率。因此，互聯網金融對金融市場的影響是利大于弊的。因此，有效集合互聯網金融和傳統金融的優勢，促使金融體系能系統化，這對于金融市場有著至關重要的意義。

【參考文獻】

[1] 朱勝宇. 試論互聯網金融發展中存在的問題及相關對策[J].營銷界，2019.42.

[2] 尹驍，秦志發. 大數據時代下中國互聯網金融創新發展與監管研究[J].電子商務，2017.04.

作者簡介：謝林江，男，漢族，四川雙流，本科。研究方向：金融學。