破解中小微企業融資難融資貴問題探尋

寶瀅然

摘要：本文從政策、企業、銀行、地方政府角度，分析如何解決中小微企業融資難、融資貴的問題，并找出解決的辦法。

關鍵詞：經濟? 政策? 企業? 融資

2020年是國家十三五規劃收官之年，又是決勝全面建成小康社會、決戰脫貧攻堅之年，經濟發展的“質與效”尤顯關鍵。受國內外多種因素影響，當前我國經濟下行壓力持續加大。特別是新冠肺炎疫情對經濟發展帶來較大的負面沖擊，經濟發展面臨諸多問題和困難。有效解決中小微企業融資難、融資貴的問題，對促進經濟發展有著至關重要的作用。

2019年中央經濟工作會議指出，繼續實施積極的財政政策和穩健的貨幣政策。穩健的貨幣政策要靈活適度，保持流動性合理充裕，貨幣信貸、社會融資規模增長同經濟發展相適應，降低社會融資成本。要深化金融供給側結構性改革，疏通貨幣政策傳導機制，增加制造業中長期融資，更好緩解民營和中小微企業融資難、融資貴問題。要鞏固和拓展減稅降費成效，大力優化財政支出結構，進一步緩解企業融資難、融資貴問題。

國務院金融穩定發展委員會第十四次會議指出，要堅持“兩個毫不動搖”，充分認識金融支持中小企業發展的重要性，持續加大支持力度，切實緩解融資難、融資貴問題。要深化金融供給側結構性改革，健全具有高度適應性、競爭力、普惠性的現代金融體系。要多渠道補充中小銀行資本金，促進提高對中小企業信貸投放能力。要繼續完善政府性融資擔保體系，加快涉企信用信息平臺建設，拓寬優質中小企業直接融資渠道，切實緩解中小企業融資面臨的實際問題。

央行2020年工作會議指出，繼續深化利率市場化改革，對存量浮動利率貸款的定價基準轉換作出部署，以緩解小微企業融資難、融資貴問題為重點，加大金融支持供給側結構性改革力度。健全小微企業貸款考核激勵機制，落實授信盡職免責制度，營造敢貸愿貸能貸的政策環境。推動發揮多部門合力，用好定向降準、再貸款再貼現、宏觀審慎評估和征信管理等政策工具，切實推動改進小微企業融資。

上述會議精神已經從宏觀角度為緩解小微企業融資難、融資貴提供有力的指導思想和政策依據。在破解中小微企業融資難、融資貴問題的現實中，既有宏觀經濟形勢的影響，又有財政、金融政策的調控，再有融資企業個體的差異，還有銀行業務定位和風險偏好的不同，另有資金市場供求關系的變化等等。

融資難，難在哪里？通俗講就是企業是否符合銀行信貸準入條件。銀行是經營信用的特殊企業，在符合國家信貸政策的前提下能否安全收回貸款本金是實現貸款投放的基本條件。信貸準入基本條件包含：企業經營是否為國家禁止性或限制性行業、淘汰型或落后型產業;企業及主要股東（實際控制人）征信是否有不良記錄或屬失信企業名單，是否有偷稅、漏稅、騙稅情節，是否涉及司法訴訟并存在未履行責任;企業經營情況、財務現狀、預期收入是否能夠覆蓋銀行貸款風險;企業能否提供有效的貸款抵押或外部擔保。

融資貴，貴在何處？涉及銀行資金充裕度的問題。銀行資金充裕，貸款利率就有下調空間;銀行資金成本問題，存款付息率上升，貸款收益率下行，利潤空間急劇收窄;貸款提供合法、有效、足值的抵押物也能降低融資成本，信用貸款或保證類貸款融資成本自然較高;企業信用度也是融資成本的重要考量因素，良好信用記錄可大大降低融資成本;銀行貸款到期資金調頭也會給企業增加融資成本。

下面從政策、企業、銀行、政府角度分析如何解決中小微企業融資難、融資貴的問題。

宏觀政策調控對經濟發展起通盤全局的關鍵性作用。信貸政策方面，央行于1月6日下調金融機構存款準備金率0.5個百分點，能釋放流動性約8000億元;3月16日實施普惠金融定向降準，可釋放長期資金5500億元。通過下調金融機構存款準備金率增加了信貸資金供應量，保持充裕的流動性，支持實體經濟發展，降低社會融資實際成本。為降低新冠肺炎疫情對經濟發展帶來的負面沖擊，積極支持企業有序復工復產，央行于2月26日宣布提供支農、支小再貸款、再貼現專用額度5000億元，同時實施更加優惠的利率，實現了增量、降價、擴面。兩次降準和下達再貸款、再貼現專用額度及利率優惠是貫徹落實中央經濟工作會議精神的具體表現，也是穩健的貨幣政策要靈活適度的具體操作。可以預見，年內政策利率仍有調降的空間和必要，帶動LPR和實體經濟融資成本下降。實施積極的財政政策，減稅降費，可以減輕企業綜合經營成本的壓力，降低融資成本。為減輕新冠肺炎疫情對經濟發展的影響和沖擊，擴大中小微企業穩崗返還政策受益面，加大對重點地區傾斜支持力度。對企業實施階段性減免社會保險費，2月份減免養老、失業、工傷三項社會保險費1239億元，其中中小微企業受益最大。2月份中小微企業因免征社保費直接受益942億元，大型企業因減收社保費直接受益209億元。預計2-6月養老、失業、工傷三項社會保險共為企業和個體工商戶降低成本5000億元以上。用好用足各項補貼政策。疫情期間允許參保企業、個體工商戶和個人延期辦理參保登記、繳費等業務。繼續加大創業擔保貸款支持力度，推動大眾創新、萬眾創業，提高就業率。

企業要規范財務管理，財務數據真實，及時準確申報繳稅;要遵守法律，誠信經營，依法履行經營行為中的責任、義務;要強化信用意識，按時結息還本，提高信用度，積極獲取金融機構信貸支持。企業要實現科學化、現代化、精細化、特色化管理，做穩、做強乃至做大，不斷提質增效，并積極支持社會公益事業，履行社會責任。貸款業務真正實現銀行敢貸、愿貸、能收，企業可貸、愿還、能還。

商業銀行要堅持中央經濟工作會議提出的金融機構改革方向：“大銀行服務中心下沉”主要強調大銀行要在普惠金融中繼續發揮頭雁作用;“中小銀行聚焦主責主業”主要是服務當地企業、特色產業、地區居民;“深化農村信用社改革”，通過完善法人治理、提升管理能力，加強服務“三農”的能力。各類金融機構應積極調研經濟發展現狀，制定實施符合經濟發展狀況的創新產品，結合扶貧攻堅、鄉村振興、城鄉融合等一系列重大政策舉措，找到銀行業務發展與企業融資需求的契合點。提高工作效率，增強服務能力，提升服務水平，改進服務模式和產品設計，努力打造專業化、特色化、差異化的商業銀行，在服務小微企業的過程中實現互惠互利、共生共榮。銀行機構應加大推廣“借新還舊”“無還本續貸”“循環支用貸款”等信貸產品，有效避免企業增加調頭資金成本、貸款額度下滑等問題，還可以進一步降低企業融資成本。另外，金融機構不得以服務費、咨詢費、顧問費、管理費、承諾費等為名變相增加企業融資成本。

地方政府要加強政策落地，出臺配套措施，做好服務工作。在供地、供水、供電、交通等基礎生產資料上要有統一規劃;在辦理證照、手續審批、政策服務上明確責任部門并制定標準操作流程;在產業謀劃、項目選擇、經營管理上給予引導、指導、幫助、支持;設立獎、補機制措施，表彰鼓勵優秀企業和有突出貢獻者，讓其“有為、有利、有位、有名”，更好發揮引領帶頭作用。要倡導經濟決策由投資者和企業家說了算，企業自主地更多發現市場、創造需求、創新技術。要以財政補貼、稅收優惠、貸款援助等給予小微企業資金上的幫助和支持，降低小微企業綜合經營成本。要建立小微企業融資工作協調機制，定期召開小微企業融資協調工作會議，做到共享信息、共商問題、共出主意、共解難題。要出臺對銀行支持小微企業融資考核激勵辦法，引導、鼓勵銀行加大對小微企業的支持力度。要加強信用體系和信用文化建設，在能有效懲治失信行為的同時有益于打造誠信社會。要建立健全多層次、高效率政府融資擔保體系，嚴厲打擊高利貸行為和非法集資，維護良好的社會主義市場經濟金融秩序。新修改的土地管理法對農村土地征收、集體經營性建設用地入市、宅基地制度改革等做了最新規定，在保障農民土地權益的同時，實現農村土地管理的重大制度創新。要制定并落實“三塊地”的相關政策措施，可以在解決農村土地閑置、增加農民收入的同時，有效降低企業土地經營成本。結合新一輪土地承包，在農村集體承包土地確權、頒證工作有序開展的基礎上，進一步探索抵押登記進行融資新法解決融資中抵押合法有效的問題，以降低融資成本。

參考文獻：

[1]《市場監管總局 發展改革委 財政部 人力資源社會保障部 商務部 人民銀行關于應對疫情影響加大對個體工商戶扶持力度的指導意見》.

作者單位：祥云渝農商村鎮銀行