天地在線(002995) 申購代碼002995 申購日期7.22

發行概覽：公司本次擬向社會公眾公開發行人民幣普通股1，617萬股，占發行后總股本的25.00%。本次發行股票成功后，本次募集資金在扣除發行費用后將根據輕重緩急順序全部用于以下項目：一體化營銷服務網絡項目、研發中心項目、房產購置項目、補充營運資金。

基本面介紹：天地在線自2005年成立以來，一直專注于為企業客戶提供互聯網綜合營銷服務及企業級SaaS營銷服務，目前已經發展成為國內互聯網營銷服務領域具有品牌影響力的領先企業，累計服務企業客戶數量超過10萬家。

核心競爭力：公司是國內最早專注于互聯網領域的營銷服務提供商之一，公司始終致力于為客戶提供契合自身的一站式、多元化的互聯網營銷解決方案，經過多年發展與積累，公司已由單一的互聯網產品代理商發展成為互聯網綜合營銷服務商，為客戶提供互聯網綜合營銷服務及企業級SaaS營銷服務。公司擁有業內一流的營銷服務團隊，為客戶量身定做專業詳細的營銷方案及咨詢服務，通過及時跟蹤和評估廣告效果，定期提供專業的推廣分析報告，根據數據分析結果為客戶提供改進意見和方案，定期組織客戶沙龍分享行業營銷經驗等方式，為客戶提供優質、專業的營銷服務。

此外，公司與客戶在長期、深入的合作中，充分理解客戶的營銷需求、發展戰略、品牌戰略、管理策略等信息，為客戶制定既符合客戶自身定位又符合互聯網特性的營銷方案，雙方之間能夠建立起長期穩定的合作關系。目前，與公司合作的知名品牌或客戶主要包括百度在線、51Talk、小咖秀、漫靈游戲、火星時代等，提高了公司品牌知名度，奠定公司的行業地位。

募投項目匹配性：本次發行募集資金到位后將大幅度提高公司總資產和凈資產，降低公司的財務杠桿，擴大流動資金規模，增強公司整體抗風險能力。同時公司的資產負債率大幅下降，資產結構將得到優化。

風險因素：供應商集中的風險、與供應商持續合作的風險、供應商合作政策發生不利變動的風險、與騰訊的合作被替代或盈利大幅下降的風險、互聯網營銷監管政策或法規發生變化的風險、發布營銷信息不合規的風險、公司客戶較為分散的風險、公司的業務經營風險、不當使用互聯網用戶信息的風險、人員流動風險、募集資金投資項目實施風險、募集資金投資項目新增固定資產折舊和無形資產攤銷導致利潤下滑的風險、部分租賃的房產尚未取得權證的風險、本次發行攤薄即期回報的風險、實際控制人不當控制的風險、市場競爭風險、管理風險、股票投資風險。

（數據截至7月24日）