外資銀行對(duì)中國(guó)金融市場(chǎng)的影響及應(yīng)對(duì)策略

白小鋒

(黑龍江大學(xué) 黑龍江 哈爾濱 150080)

2006年，我國(guó)在全國(guó)范圍內(nèi)取消了對(duì)外資銀行的限制，同時(shí)也允許其經(jīng)營(yíng)人民幣業(yè)務(wù)等與國(guó)資銀行相同待遇的業(yè)務(wù)。隨著對(duì)外開放的進(jìn)一步發(fā)展，外資銀行在中國(guó)金融市場(chǎng)中的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)越來(lái)越活躍，逐漸威脅到了國(guó)資銀行的地位。因此，為消減外資銀行對(duì)我國(guó)金融市場(chǎng)造成的風(fēng)險(xiǎn)，促使我國(guó)金融行業(yè)進(jìn)軍國(guó)際市場(chǎng)，研究外資銀行對(duì)中國(guó)金融市場(chǎng)帶來(lái)的機(jī)遇與挑戰(zhàn)，并探討保護(hù)我國(guó)金融安全的可行辦法具有極其重要的現(xiàn)實(shí)意義。

一、外資銀行對(duì)我國(guó)金融發(fā)展帶來(lái)一定機(jī)遇

(一)提升自身發(fā)展?jié)摿?/h3>

適當(dāng)引進(jìn)外國(guó)銀行資本能夠促進(jìn)我國(guó)銀行業(yè)市場(chǎng)的有效競(jìng)爭(zhēng)，從而推動(dòng)本國(guó)銀行自身經(jīng)營(yíng)資質(zhì)的提升。由于外國(guó)銀行業(yè)的參與，我國(guó)銀行業(yè)的產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)將發(fā)生根本性的變化，國(guó)內(nèi)銀行業(yè)的內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)也會(huì)發(fā)生根本性的變化[1]。尤其是隨著銀行內(nèi)部激勵(lì)機(jī)制與運(yùn)營(yíng)監(jiān)督機(jī)制的建立與完善，能夠有效減少銀行呆賬壞賬，提高銀行運(yùn)營(yíng)能力與盈利能力。同時(shí)，外資參與也能夠促進(jìn)建立公平、公正、公開的銀行市場(chǎng)，促使國(guó)資銀行核提升心競(jìng)爭(zhēng)力。

(二)借鑒先進(jìn)管理經(jīng)驗(yàn)

外資銀行具有先進(jìn)的銀行管理經(jīng)驗(yàn)，能夠有效帶動(dòng)國(guó)內(nèi)銀行經(jīng)營(yíng)管理理念、技術(shù)、方法上的轉(zhuǎn)變。例如，國(guó)內(nèi)銀行通過(guò)學(xué)習(xí)國(guó)外銀行在客戶服務(wù)理念、員工業(yè)務(wù)培訓(xùn)、金融產(chǎn)品創(chuàng)新、不良資產(chǎn)處置等方面的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，能夠?qū)崿F(xiàn)從單一的存貸款業(yè)務(wù)向更為注重中間業(yè)務(wù)開拓、金融產(chǎn)品衍生等多元化經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)變。同時(shí)，還能夠通過(guò)應(yīng)用電子信息與互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)等科學(xué)技術(shù)，逐步實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)、交易方式向電子化、智能化、自動(dòng)化方向發(fā)展。更進(jìn)一步地，通過(guò)與外資銀行的合作與競(jìng)爭(zhēng)，有效提升國(guó)內(nèi)銀行的交易環(huán)境安全水平，完善消息咨詢與柜臺(tái)服務(wù)等業(yè)務(wù)，能夠縮小我國(guó)與發(fā)達(dá)國(guó)家在銀行服務(wù)方面的差距。

(三)提高風(fēng)險(xiǎn)防范能力

引進(jìn)外資銀行，有效運(yùn)借助外國(guó)資本資本力量推動(dòng)我國(guó)金融市場(chǎng)完善，能夠有效提升我國(guó)金融市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)防范能力。外資銀行進(jìn)入，擴(kuò)大了我國(guó)銀行資金融通渠道與范圍，能夠更加有效地促進(jìn)資金流動(dòng)與發(fā)揮作用，能夠在一定程度上提升商業(yè)銀行在面臨風(fēng)險(xiǎn)時(shí)籌集、調(diào)度、運(yùn)用資金的能力，從而促使規(guī)避與防范金融市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。

(四)拓展海外金融業(yè)務(wù)

在引進(jìn)外資銀行的同時(shí)，也為中國(guó)銀行拓展海外市場(chǎng)提供了機(jī)遇。一方面，越來(lái)越多的中國(guó)企業(yè)進(jìn)軍國(guó)際市場(chǎng)產(chǎn)生了海外金融服務(wù)的需求，另一方面，中國(guó)加入世界貿(mào)易組織為中國(guó)銀行走出去提供了業(yè)務(wù)空間。我國(guó)作為世貿(mào)組織成員國(guó)，擁有參與國(guó)際金融市場(chǎng)交易、競(jìng)爭(zhēng)的權(quán)利與義務(wù)，為我國(guó)金融企業(yè)國(guó)際化發(fā)展提供了便利條件。同時(shí)，通過(guò)吸收外國(guó)銀行資金、技術(shù)、人才、渠道等重要金融資源，能夠?yàn)槲覈?guó)銀行開拓海外市場(chǎng)奠定扎實(shí)基礎(chǔ)。

二、外資銀行對(duì)我國(guó)金融安全帶來(lái)巨大挑戰(zhàn)

隨著中國(guó)金融市場(chǎng)對(duì)外開放，外資銀行涌入?yún)⑴c競(jìng)爭(zhēng)，不僅給本國(guó)銀行帶來(lái)發(fā)展機(jī)遇，也是本國(guó)銀行面臨的一次巨大挑戰(zhàn)。中國(guó)的金融體制是銀行主導(dǎo)的，是在中央銀行的主導(dǎo)下，中國(guó)銀監(jiān)會(huì)監(jiān)督下形成的金融框架，外資銀行對(duì)中國(guó)金融體制的影響在某種程度上就是對(duì)中國(guó)銀行體系的影響[2]。

(一)外資銀行對(duì)中資銀行的影響

由于中國(guó)極為利好的金融市場(chǎng)開放政策，不僅擴(kuò)大了允許經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的范圍，也降低了設(shè)立金融機(jī)構(gòu)的門檻，為外資銀行進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)提供了即為便利的條件。

外資銀行紛紛涌入更是加劇了中國(guó)金融市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)，對(duì)中資銀行的發(fā)展產(chǎn)生了巨大沖擊。

1.外資銀行對(duì)中資銀行業(yè)務(wù)的沖擊

外資銀行在中間業(yè)務(wù)拓展與金融產(chǎn)品創(chuàng)新方面的突出能力，使其開拓的金融業(yè)務(wù)能夠有效迎合大眾需求，從而迅速搶占市場(chǎng)份額。與此同時(shí)，其卓越的服務(wù)意識(shí)與服務(wù)理念，能夠迅速與國(guó)有企業(yè)建立良好合作關(guān)系，并順利爭(zhēng)取到富人階層的金融業(yè)務(wù)。另外，據(jù)有關(guān)資料顯示，外資銀行在中國(guó)的發(fā)展，短期內(nèi)的沖擊是不明顯的，但從長(zhǎng)期來(lái)看，這種沖擊還是相當(dāng)?shù)拇骩3]。隨著外資銀行進(jìn)入數(shù)量增多、強(qiáng)化銀行網(wǎng)點(diǎn)布局，其外匯業(yè)務(wù)會(huì)越來(lái)越成熟，并占領(lǐng)大份額市場(chǎng)。而國(guó)資銀行的外匯業(yè)務(wù)卻有賴于政策支持，隨著市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制的逐步完善，國(guó)資銀行的外匯業(yè)務(wù)將面臨消亡危機(jī)[4]。

2.外資銀行對(duì)中資銀行人才儲(chǔ)備的影響

外資銀行在中國(guó)市場(chǎng)的生存與發(fā)展，離不開本土化的人才管理戰(zhàn)略。優(yōu)秀的金融人才是銀行發(fā)展的重要力量，只有掌握了卓越的金融團(tuán)隊(duì)，才能夠在金融市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中占據(jù)一席之地。相較于外資銀行，國(guó)資銀行在員工激勵(lì)與績(jī)效管理方面處于明顯劣勢(shì)，其薪酬福利制度難以調(diào)動(dòng)人才的積極性與創(chuàng)造性，難以充分發(fā)揮人才的作用。在這樣的人才競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)環(huán)境中，優(yōu)秀的金融人才將大量向外資銀行聚集，從而對(duì)國(guó)資銀行產(chǎn)生巨大威脅。

(二)外資銀行對(duì)中國(guó)貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制的影響

在中國(guó)以銀行為主導(dǎo)的金融體制中，貨幣政策主要通過(guò)中央銀行調(diào)節(jié)利率進(jìn)行傳導(dǎo)。利率的調(diào)整將對(duì)儲(chǔ)蓄、投資產(chǎn)生重要影響，從而實(shí)現(xiàn)對(duì)資金流動(dòng)性的調(diào)整。在公開的金融市場(chǎng)中，外資銀行同樣需要執(zhí)行中央銀行的政策調(diào)整。但不同的是，中央銀行允許外資銀行在貸款政策上擁有更多的自主權(quán)，如此變便為外資銀行提供了更具前景的發(fā)展空間。另外，由于外資銀行在外匯業(yè)務(wù)上是壟斷的，屬于控制地位，這無(wú)形中給我國(guó)的銀行政策產(chǎn)生滲漏，政策傳導(dǎo)的效果有折扣[5]。

三、保障我國(guó)金融安全的政策建議

綜上所述，外資銀行進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)將對(duì)國(guó)資銀行的發(fā)展、貨幣政策的實(shí)施、宏觀經(jīng)濟(jì)的發(fā)展產(chǎn)生巨大影響，我國(guó)政府必去采取行動(dòng)，有效消減或規(guī)避外資銀行進(jìn)入產(chǎn)生的金融風(fēng)險(xiǎn)。

(一)加強(qiáng)對(duì)外資銀行資本流通的監(jiān)管

外資銀行是國(guó)資資本流通的重要渠道，不僅能夠削弱貨幣政策的有效性，還未本國(guó)資本外逃提供了渠道。因此，政府必須加強(qiáng)對(duì)外資銀行資本流動(dòng)的監(jiān)管，有效防范其對(duì)本國(guó)金融帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。例如，政府應(yīng)給資本外逃增加一個(gè)額外的逃避成本，減少資本外逃的數(shù)量，減少宏觀經(jīng)濟(jì)中潛藏的危機(jī)根源，避免一些不必要的金融市場(chǎng)劇烈波動(dòng)[6]。另外，應(yīng)對(duì)外資銀行的外幣貸款利率與準(zhǔn)備金率進(jìn)行具體規(guī)定，使其與國(guó)資銀行保持一致，避免貨幣政策工具失效。還需注意的是，應(yīng)對(duì)外資銀行短期投資行為進(jìn)行跟蹤檢測(cè)，防止外資銀行擾亂我國(guó)金融市場(chǎng)秩序。

(二)提高外資銀行的進(jìn)入門檻

把握外資銀行與所在國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和金融市場(chǎng)的關(guān)系，是防范外資銀行威脅中國(guó)金融安全的關(guān)鍵所在。因此，要重點(diǎn)選擇那些在經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)波動(dòng)時(shí)能夠發(fā)揮積極穩(wěn)定作用的銀行進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)，要引進(jìn)那些與我國(guó)經(jīng)濟(jì)密切相關(guān)的國(guó)家的銀行[7]。同時(shí)，銀行資本實(shí)力也是準(zhǔn)入的重要評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)之一。因?yàn)殂y行資力強(qiáng)弱與效益優(yōu)劣無(wú)相關(guān)關(guān)系，所以應(yīng)該采用多重標(biāo)準(zhǔn)來(lái)衡量與判斷外資銀行的資質(zhì)。另外，也需要注意外資銀行國(guó)別多樣化，避免外資銀行母國(guó)經(jīng)濟(jì)變動(dòng)對(duì)本國(guó)金融安全產(chǎn)生影響。

(三)加強(qiáng)對(duì)外資銀行參股股權(quán)變化的監(jiān)管

外資銀行進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)，多選擇參股國(guó)內(nèi)銀行的方式進(jìn)入，從而能夠規(guī)避其在網(wǎng)點(diǎn)設(shè)立方面的劣勢(shì)，能夠以少量資本獲得大額收益。對(duì)于某些中小商業(yè)銀行，外資銀行則通過(guò)資本控股蠶食銀行業(yè)市場(chǎng)，與國(guó)資銀行形成競(jìng)爭(zhēng)局面，產(chǎn)生金融風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)此，我國(guó)政府應(yīng)對(duì)外資銀行直接或間接獲得國(guó)內(nèi)銀行股權(quán)的行為，進(jìn)行嚴(yán)格的審批，牢牢把握住我國(guó)銀行業(yè)的控制權(quán)[8]。同時(shí)，對(duì)于從事短期投資業(yè)務(wù)的外資銀行，需要對(duì)其撤資行為進(jìn)行嚴(yán)格監(jiān)管，避免股權(quán)波動(dòng)帶來(lái)的金融風(fēng)險(xiǎn)。

(四)提高國(guó)內(nèi)銀行競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力

核心競(jìng)爭(zhēng)力是國(guó)資銀行發(fā)展的關(guān)鍵，在中國(guó)金融市場(chǎng)全面開放的局勢(shì)下，國(guó)資銀行在競(jìng)爭(zhēng)中面臨控制權(quán)的爭(zhēng)奪，這才是中國(guó)金融安全的真正威脅。因此，非常有必要全面提升國(guó)資銀行在金融市場(chǎng)中的核心競(jìng)爭(zhēng)力。一方面，應(yīng)充分利用外資參股的合作方式，吸收先進(jìn)經(jīng)營(yíng)管理經(jīng)驗(yàn)，建立團(tuán)結(jié)高效的運(yùn)營(yíng)團(tuán)隊(duì)，著力提升創(chuàng)新能力與風(fēng)險(xiǎn)管理水平，有效改善銀行治理局面。