誰(shuí)能終結(jié)美國(guó)主導(dǎo)的支付體系

姜靜雅

伊朗核協(xié)議的破裂促成了歐盟SPV支付系統(tǒng)的誕生。SPV全稱是“特殊目的實(shí)體”（Special Purpose Vehicle），由主要?dú)W盟國(guó)家計(jì)劃建立，其實(shí)質(zhì)是打造一個(gè)獨(dú)立的支付系統(tǒng)，使歐洲不受美國(guó)對(duì)伊朗制裁的影響，繼續(xù)同伊朗進(jìn)行支付交易。SPV的運(yùn)行邏輯是什么？它真的可能終結(jié)美國(guó)主導(dǎo)的支付體系嗎？

伊朗核協(xié)議的破裂

SPV計(jì)劃誕生于歐盟和美國(guó)在對(duì)伊朗問(wèn)題上的看法和利益的分歧。歐洲和伊朗的經(jīng)濟(jì)利益聯(lián)系緊密、高度相關(guān)，歐洲國(guó)家的企業(yè)在伊朗有大量經(jīng)濟(jì)投資，德、法等國(guó)的石油、天然氣能源主要來(lái)源國(guó)是伊朗。另外，歐洲國(guó)家飽受難民之累，更不愿見(jiàn)伊朗“亂”而難民入。總體而言，美國(guó)或許可以輕易地從伊朗“抽身”，而歐洲卻不行。

2018年5月8日，美國(guó)總統(tǒng)特朗普宣布美國(guó)退出伊朗核協(xié)議，重啟對(duì)伊朗制裁，并對(duì)與伊朗繼續(xù)貿(mào)易往來(lái)的國(guó)家實(shí)施次級(jí)制裁。這一舉措顯然沒(méi)有得到美國(guó)的歐洲盟友英、法、德等國(guó)的支持，他們選擇留在伊朗核協(xié)議的框架內(nèi)，明確表示會(huì)為維護(hù)伊朗核協(xié)議而繼續(xù)與伊朗合作。

很明顯，美國(guó)在推行其全球政策時(shí)，似乎并沒(méi)有將其盟友的上述利益考慮在內(nèi)。2018年8月，美國(guó)對(duì)伊朗的第一輪金融制裁正式生效。同時(shí)，美國(guó)表示自同年11月起將對(duì)伊朗石油行業(yè)進(jìn)行制裁。

面對(duì)特朗普的一意孤行，歐洲各國(guó)非常無(wú)奈：一方面，歐洲為了挽救瀕臨破裂的伊朗核協(xié)議，需要通過(guò)與伊朗的交易實(shí)現(xiàn)對(duì)伊朗允諾的經(jīng)濟(jì)利益；另一方面，歐洲也無(wú)法忽視這樣做可能引發(fā)的美國(guó)制裁。為規(guī)避來(lái)自美國(guó)的制裁，使歐洲公司和伊朗的交易“合法化”，SPV計(jì)劃應(yīng)運(yùn)而生。

SWIFT系統(tǒng)的銀行封鎖

美國(guó)制裁會(huì)對(duì)歐洲造成哪些重大“威脅”呢？

美國(guó)會(huì)使用諸如市場(chǎng)準(zhǔn)入限制、禁運(yùn)等傳統(tǒng)制裁手段，歐洲公司如果不撤出伊朗，就可能會(huì)被拒之于美國(guó)市場(chǎng)的門外，承受無(wú)法購(gòu)買美國(guó)產(chǎn)品的脅迫。更為可怖的在于美國(guó)利用SWIFT系統(tǒng)進(jìn)行的銀行封鎖。SWIFT（Society for Worldwide I n t e r b a n k F i n a n c i a l Telecommunication）即環(huán)球銀行金融電信協(xié)會(huì)，這是一個(gè)國(guó)際性的銀行結(jié)算交易系統(tǒng)，目前已涵蓋全球大多數(shù)國(guó)家的大多數(shù)銀行，記錄銀行間資金流動(dòng)的各種信息。雖然名義上它是中立的非營(yíng)利銀行性組織，然而實(shí)際上美國(guó)掌握了對(duì)整個(gè)系統(tǒng)的信息監(jiān)控，擁有絕對(duì)的話語(yǔ)權(quán)和主導(dǎo)權(quán)，可以利用其實(shí)施對(duì)目標(biāo)國(guó)家、機(jī)構(gòu)及個(gè)人的金融制裁。在美國(guó)對(duì)伊朗的嚴(yán)厲制裁下，任何繼續(xù)使用SWIFT系統(tǒng)和伊朗的交易都被視為“非法”，一旦被發(fā)現(xiàn)，就有被凍結(jié)資金和懲罰的風(fēng)險(xiǎn)。

其實(shí)，SWIFT之所以被美國(guó)掌控，歸根結(jié)底是因?yàn)槊涝奶厥獾匚弧涝侵饕慕灰棕泿牛蟛糠謬?guó)際支付都在使用美元。對(duì)SWIFT這個(gè)組織來(lái)說(shuō)，要想正常運(yùn)行，就不得不看美國(guó)的臉色行事，以防美國(guó)直接切斷美元的供應(yīng)；而對(duì)美國(guó)而言，只要交易使用了美元，它就可以獲取全部交易數(shù)據(jù)，更為夸張的是，由于掌控了美元結(jié)算，美國(guó)能通過(guò)直接截獲交易資金來(lái)控制SWIFT交易。

以歐元為基礎(chǔ)的支付體系

既然原有的SWIFT系統(tǒng)不能滿足歐盟的需求，歐盟需要自行設(shè)置一個(gè)維持與伊朗進(jìn)行合法貿(mào)易的機(jī)制，即另立一套支付體系。按照這一理念，2018年9月24日，歐盟外交與安全政策高級(jí)代表莫蓋里尼在美國(guó)紐約參加完部長(zhǎng)級(jí)會(huì)議后發(fā)表聲明，正式宣布?xì)W盟將建立SPV特殊機(jī)制。

SPV系統(tǒng)的建立可以從兩種意義上保護(hù)歐洲同伊朗的交易。從法律層面上講，SPV是一個(gè)特殊的法律實(shí)體，任何歐盟公司通過(guò)其與伊朗進(jìn)行交易，都只是同歐盟的一個(gè)法律實(shí)體而非直接同伊朗進(jìn)行交易。這種交易顯然不在美國(guó)的制裁范圍之內(nèi)，美國(guó)在法理上無(wú)權(quán)制裁這種行為，因此SPV從法律上為歐盟公司與伊朗的交易打了掩護(hù)。從實(shí)際交易層面上來(lái)講，獨(dú)立的SPV系統(tǒng)最大的好處就是對(duì)美國(guó)的信息封閉。如果使用美國(guó)掌控的SWIFT系統(tǒng)，美國(guó)能夠非常清楚地得知具體的交易細(xì)節(jié)，如是哪家歐洲公司在挑戰(zhàn)美國(guó)權(quán)威以及交易的時(shí)間、金額等。而在運(yùn)行SPV系統(tǒng)的情況下，美國(guó)無(wú)法知曉交易詳情，這從根本上保護(hù)了歐洲公司的利益。

從支付體系與貨幣霸權(quán)的關(guān)系層面上看，SPV系統(tǒng)擺脫美國(guó)掌控的隱含邏輯就是擺脫美元霸權(quán)，建立一個(gè)不依賴于美元的新型金融體系。如果說(shuō)挽救伊朗是歐洲采取行動(dòng)的一個(gè)合法理由，那么其最終目的可視為挑戰(zhàn)美元的全球統(tǒng)治地位。歐盟委員會(huì)主席容克就曾表示：“歐盟應(yīng)當(dāng)致力于提高歐元的國(guó)際地位”，“歐盟只有2%的能源賬單來(lái)自于美國(guó)，但卻用美元支付所有的能源賬單，這是非常奇怪的。我們必須改變這一切，完成經(jīng)濟(jì)和貨幣聯(lián)盟的組建是促進(jìn)歐元國(guó)際地位提高的第一步”。

因此，SPV被設(shè)計(jì)成一個(gè)以歐元為基礎(chǔ)的支付體系，加強(qiáng)了開(kāi)展非美元業(yè)務(wù)的機(jī)會(huì)。歐元交易可有效避免美國(guó)的審查，保護(hù)交易方免受“二次制裁”的脅迫，提高交易的安全性。此外，SPV系統(tǒng)的建立有利于加強(qiáng)歐洲金融和貨幣的自主權(quán)。歐洲國(guó)家依此可建立自身獨(dú)立的金融業(yè)務(wù)，這將極大地減少美國(guó)金融政策和貨幣政策對(duì)歐洲的負(fù)面影響。目前，歐元是僅次于美元的世界第二大國(guó)際貨幣，SPV系統(tǒng)使用歐元來(lái)代替美元作為基礎(chǔ)交易貨幣，為國(guó)際社會(huì)提供了新的支付體系的選擇，在挑戰(zhàn)美元霸權(quán)地位的同時(shí)，推進(jìn)了國(guó)際金融、貨幣體制的多元化進(jìn)程。

各國(guó)的“去美元化”

實(shí)際上，歐洲在美元支付的“逆行道”上并不孤單。SPV系統(tǒng)對(duì)中國(guó)、俄羅斯等國(guó)均采取開(kāi)放態(tài)度，也得到了中、俄兩國(guó)的支持。

另外，除了歐盟推出的SPV系統(tǒng)，俄羅斯打造的金融信息傳輸系統(tǒng)（SPES）、中國(guó)啟動(dòng)的人民幣跨境支付系統(tǒng)（CIPS）以及中俄間制定的加大本幣結(jié)算比例的協(xié)議等，都是各國(guó)在為實(shí)現(xiàn)“去美元化”而進(jìn)行的努力。可以想見(jiàn)，各國(guó)在嘗試擺脫基于美元的經(jīng)濟(jì)制裁，在避免特朗普將美元“武器化”這一點(diǎn)的立場(chǎng)上是比較一致的。

各國(guó)的“去美元化”引起了美國(guó)的緊張和擔(dān)憂。美元是美國(guó)金融霸權(quán)的基礎(chǔ)，事關(guān)國(guó)家核心利益，必須想法設(shè)法、不惜代價(jià)地進(jìn)行維護(hù)。并且，當(dāng)各國(guó)在共同利益下聯(lián)結(jié)起來(lái)，一個(gè)單純的支付平臺(tái)也很可能進(jìn)化成全面涉及所有金融交易的金融平臺(tái)，進(jìn)而演變?yōu)榻?jīng)濟(jì)同盟甚至是政治同盟，這就成為美國(guó)必須高度重視的潛在危險(xiǎn)。

承諾或成“空頭支票”

盡管如此，SPV仍存在很大的問(wèn)題，歐洲展現(xiàn)出的懦弱與無(wú)力也使其飽受質(zhì)疑。

就SPV系統(tǒng)的建立而言，距離SPV被正式提出已經(jīng)過(guò)去了很長(zhǎng)的時(shí)間，歐洲沒(méi)有在美國(guó)對(duì)伊朗二輪制裁前實(shí)現(xiàn)推出SPV系統(tǒng)的諾言，并且直到現(xiàn)在也沒(méi)有將其落地實(shí)施。

SPV的難產(chǎn)是有跡可循的：歐盟本身內(nèi)部就存在對(duì)美國(guó)態(tài)度的分歧，內(nèi)部的政治差異削弱了歐盟作為一個(gè)整體在建立SPV問(wèn)題上的權(quán)威性和一致性。不是所有國(guó)家都反對(duì)美國(guó)制裁伊朗，東歐國(guó)家為了抗衡俄羅斯與美國(guó)接近，就傾向于追隨美國(guó)制裁，比如波蘭在2019年2月與美國(guó)聯(lián)手舉辦了旨在“反對(duì)伊朗”的中東問(wèn)題國(guó)際會(huì)議。

實(shí)際上，很少有歐洲國(guó)家愿冒“出頭鳥(niǎo)”的風(fēng)險(xiǎn)。SPV系統(tǒng)并不需要很高的技術(shù)難度，但是在領(lǐng)頭與美國(guó)對(duì)抗上，歐盟委員會(huì)不愿意親自實(shí)施，歐洲各國(guó)則相互推諉，奧地利、比利時(shí)和盧森堡就先后明確拒絕了主持SPV的落地。

歐洲企業(yè)也很為難，在選擇美國(guó)還是伊朗的問(wèn)題上，很少有企業(yè)以失去美國(guó)市場(chǎng)為代價(jià)選擇后者。尤其是與美國(guó)聯(lián)系緊密的歐洲大企業(yè)，顯然不會(huì)與美國(guó)公然作對(duì)。支持SPV并有使用新系統(tǒng)與伊朗交易意愿的，只有一些對(duì)美國(guó)而言無(wú)關(guān)緊要的小企業(yè)，這無(wú)法阻止伊朗問(wèn)題的惡化。

就SPV系統(tǒng)本身而言，其推動(dòng)“去美元化”的能力也有待進(jìn)一步考量。美國(guó)強(qiáng)大的情報(bào)系統(tǒng)無(wú)孔不入，無(wú)疑將增大SPV保障交易信息安全的難度。美國(guó)的政治、經(jīng)濟(jì)實(shí)力獨(dú)步全球，即使真的建成了SPV這一新的國(guó)際支付體系，SPV在中短期內(nèi)對(duì)SWIFT構(gòu)成威脅的可能性微乎其微。

更為重要的是，隨著伊朗形勢(shì)的不斷惡化，SPV系統(tǒng)也在逐漸失去伊朗的信任。2018年11月美國(guó)的第二輪經(jīng)濟(jì)制裁過(guò)后，伊朗銀行在12月被從SWIFT系統(tǒng)中剔除，SWIFT切斷了與伊朗銀行的所有金融業(yè)務(wù)往來(lái)，使伊朗銀行業(yè)和國(guó)際金融體系出現(xiàn)了隔離。而一直口頭承諾站在伊朗這邊的歐洲，卻遲遲沒(méi)有落在實(shí)處的行動(dòng)。甚至在2019年1月，歐洲對(duì)伊朗實(shí)施了自美國(guó)退出伊朗核協(xié)議后的第一次制裁，這表明歐洲也并不排除繼續(xù)制裁伊朗的可能性。對(duì)伊朗而言，歐洲的低效和無(wú)能已經(jīng)使伊朗漸漸失去了對(duì)歐洲的耐心和信賴。

作為歐洲在伊朗問(wèn)題特殊背景下自主提出的解決方案，歐盟SPV支付系統(tǒng)適應(yīng)了歐洲想要加強(qiáng)歐元國(guó)際地位、削弱美元貨幣霸權(quán)的目標(biāo)。雖然SPV系統(tǒng)的籌劃建立是各國(guó)“去美元化”努力中的重要一步，但由于種種條件的限制而波折不斷。因此，由美國(guó)主導(dǎo)的支付體系的終結(jié)尚未到來(lái)。