深漂家庭的財商教育規劃

文熙

Z先生生于1989年，在深圳上班，每月稅后工資6500元。妻子和他同鄉，也在同一個單位不同部門任職，稅后工資6000元。兩人育有一個閨女，5歲，幼兒園中班。

夫妻倆在老家有兩套毛坯房產，市價共計170萬元。目前資產有現金3.9萬元，外借3萬元，股票賬戶7萬元。負債情況為房貸33.7萬元，月還1800元左右，信用卡欠債7.9萬元（兩張信用卡額度9萬元）。

除了房貸，Z先生家每月的基本生活費開支1500元（單位提供食宿），幼兒托費每月1500元。豬年春節，Z先生帶孩子回家過年，閨女得了不少長輩們給的壓歲錢，共計2000余元。對于這筆錢，Z先生不想直接給“沒收”了，想著不如給孩子進行財商教育。

深圳的房價太高，Z先生暫時沒有購買深圳房產的想法。對于家庭資產配置，他該如何優化更好？

一、整體資產負債情況分析

Z先生夫婦年結余有9萬多元，這筆錢可以做一個很好的規劃，幫助Z先生家庭資產更加快速的增值。同時，雖然Z先生整體負債率只有22%，但是信用卡單項的使用率超過了87%，超過了一般銀行50%使用率的基準線，依目前的月收入，信用卡還款壓力較大。Z先生夫婦在深圳打拼，應該做好家庭保險的規劃和安排，確保整個家庭的生活質量。女兒目前年齡較小，暫時不用考慮讀書問題，但是隨著女兒年齡的增大，教育費用的支出也是一個需要提前布局的方面。在教育金的儲備上，可以讓女兒共同參與進來，培養孩子的財商。

二、測算標的

根據標準普爾家庭資產標準四象限，測算出各個模塊應配置資產如下：10%要花的錢，Z先生應配置5萬元左右；20%保命的錢，Z先生應配置30萬元左右；30%生錢的錢，Z先生應配置60萬元左右；40%保本的錢，Z先生應配置90萬元左右。

三、目前存在的問題

Z先生夫婦家庭資產總額有183.9萬元，但是其中可投資資產是10.9萬元（股票+現金），占比6%，占比過少，資產流動性不足。房產資產占比過高，目前中國三四線城市的房價已經到了滯漲階段，難大跌，但也不會大漲。信用卡負債過高，按照目前月收入，無法還清當月信用卡欠款。無商業保險規劃，整個家庭處于“裸奔”狀態，當意外來臨時，對家庭生活質量影響較大。他們也沒有子女教育金和家庭養老規劃。

四、家庭資產優化方案

方案一：賣房獲得流動資金，確保家庭資產配置合理

建議賣掉老家的一套毛坯房。由于前幾年房貸利率較低，所以在賣出老家房產時，保留房貸較多的一套，繼續每月的房貸還款，同時獲得流動資金80萬-90萬元。

5萬元進行銀行活期化理財購買。目前銀行活期化理財普遍利率在3%-4%，時間靈活，隨取隨用，以保證家庭日常消費支出。

1.5萬元進行商業保險購買。推薦Z先生夫婦購買互聯網保險，保費低，保額高，保障全面，建議配置重疾+醫療+意外，且重疾險追加投保夫妻豁免條款，推薦重疾保額30萬元，保障至70歲。按照Z先生的年紀，夫妻重疾險年保費8000元左右；醫療險配置好醫保或者尊享一生，年保費1000元左右；意外險配置小蜜蜂，年保費500元左右。這樣，家庭整體年保費支出10000元左右。在配置完成后，如有結余，可以給女兒配置重疾+意外，年保費2000元左右；如還有結余，可給Z先生夫婦追加定期壽險，年保費2000元左右。綜上所述，15000元就可以做好整套完整的家庭保險規劃，如預算有限，優先保證Z先生夫婦10000元的整體保障計劃。

30萬元建立子女教育金和家庭養老規劃2個專項賬戶。以銀行理財作為底層資產，配合各項投資產品，可以選擇每月基金定投（推薦螞蟻財富或者天天基金網）+黃金定投（推薦各個銀行黃金定投業務）+外幣投資（推薦美元理財或者定期），投資回報率設定在年化10%左右，及時進行止盈操作。

30萬元銀行理財或者債券型基金購買。目前銀行理財收益在4%-5%之間，債券型基金預期收益在6%左右，時間可以為6個月到12個月，這部分資金是每年最穩定的資產增值手段。

15萬元作為各項權益類產品的投資，目的是高風險博取高收益。建議進行股市投資或者單筆股票型基金投資。

10萬元左右的每年結余資金，在年終盤點時做好投資模塊選擇（即選擇標準普爾投資模塊），為家庭下一步購車購房做好相應打算。

方案二：合理進行配置，確保家庭資產健康

首先要解決信用卡7.9萬元的欠款問題。優先推薦銀行信用貸款，一般都只需要每月歸還利息，到期還本。如無法獲得信用貸款，建議進行信用卡分期業務，雖年化利率較高，但避免了征信受損問題。按照Z先生情況，分12期，每月還款7000元左右，同時進行節流和記賬，避免再次陷入信用卡欠款圍城。

收回對外欠款3萬元（或股票拋售套利）+現金3.9萬元，形成7萬元的可投資資產。

由于信用卡每月還款+日常支出為12000元左右，基本上已消耗完Z先生夫婦的每月收入，所以7萬元的可投資資產要進行更加細致的規劃：1萬元作為家庭活期資金儲備，可放置于余額寶或者微信零錢通；1萬元完成家庭保險基礎規劃，可參照方案一保險規劃進行；5萬元進行銀行理財購買，同時每月拿出3000元左右資金進行每月基金定投，形成子女教育基金專項賬戶。

一年后還清信用卡欠款，財務狀態會有大幅度好轉。

五、進行女兒財商教育

子女的財商教育，是一個長期的教育過程，需要父母堅持配合和引導。現階段Z先生首先可以帶著女兒去銀行，并且用女兒的名字，幫助其在銀行開立定期存折和銀行卡，同時報名銀行的小小銀行家體驗活動。目前各大銀行都有這樣的體驗活動。開立定期存折后，將1500元存入，并告知女兒一年后可以拿到多少利息（相當于幾件漂亮裙子、幾本書籍），幫助其形成儲蓄、利息等基本概念。同時，將500元存入銀行卡內，并且告知女兒，目前有初始資金500元，你想買什么買什么，但是用完以后，就要靠你自己賺取收入（收入來源可以包括做家務、整理房間，日常優秀習慣養成等），才可以買你喜歡的東西。

當然，財商的培養，一千個家庭有一千種培養方法，但最重要的還是家長的言傳身教。在財商教育上，不要小看孩子的認知，“收入、支出、結余”，讓孩子日常都參與到這三個名詞中來，孩子的進步會超出你的想象。

一、客戶家庭財務狀況分析

制作《資產負債表》與《收入支出表》，客觀分析客戶目前財務情況。

通過制作《資產負債表》、《收入支出表》，可以清晰看出Z先生家庭日常資產配置存在如下問題：

1.流動凈值有缺口，流動負債占比過高。

2.Z先生家庭現金資產僅39000元，但信用卡欠款余額79000元，流動性負債占比過高。長此以往，會導致家庭備付金不足，無法應對突發性風險事件。

3.資產配置標的單一，風險敞口較大。

客戶投資性資產中70%為股票資產，建議客戶分散投資，降低資產波動性，兼顧收益與穩健性。

4.流動資產結構單一，無法兼顧收益性要求。

Z先生家庭所有流動資產均為現金，基本無利息，建議客戶適當配置貨幣基金、余額理財等投資產品，兼顧收益性。

5.缺乏保險保障，家庭風險保障。

Z先生家庭收入主要來源于Z先生和妻子工資，但均未購買商業保險。考慮到客戶按揭貸款余額較大，子女年幼需要撫養，事業起步階段尚無太多存款應對風險，建議客戶購買相應保險產品，應對風險事件發生。

二、Z先生家庭資產配置建議方案

1.開源節流——降低流動凈值缺口

首先，采用信用卡分期等手段，降低流動性負債比例。目前流動負債比例過高，盡快降低流動負債是首要任務，可辦理信用卡分期業務，延遲還款時間。

其次，辦理消費貸款，減少利息支出。老家房子若是準備裝修后出租獲得收益，家裝耗材及工程款共計支出40000元，預計裝修第二套房子還將花費30000元。信用卡分期手續費昂貴，僅可解決燃眉之急，長期使用不劃算，建議申請隨借隨還的銀行消費貸款額度，增加臨時備付額度。

理性選擇裝修時機。經了解，Z先生老家房子由于地段不同，房產1出租，每月每套可獲租金1500元，房產2每月可獲租金700元。假設租金增長率為3%/年，用目標凈現值法測算，NPER1（3%，1500*12，-40000）=2.33年，NPER2（3%，700*12，-30000）=3.84年。故裝修房產2約3.84年才可收回前期投入，不建議兩套房子同時裝修。

2.收益兼顧風險——堅持敘做大類資產配置

經為Z先生及妻子分別做風險偏好測試得出：Z先生為成長型客戶，可承受較大虧損，追求資產增值。根據當前市場情況和客戶風險測試結果，給出如下資產配置建議：

第一，將現金管理資產配置為貨幣基金，增強備付金收益性。

第二，建議股票類投資比例30%，并且由購買股票改為購買股票基金，分散持倉，降低風險性。客戶投資性資產全部放在股市風險較大，并且缺乏專業人士打理，常年虧損，建議降低投資比例，分散品種。

第三，增配債券基金，提高資產配置組合穩定性。

第四，增加黃金的配置，降低各投資品種相關性，規避風險。

3.防患于未然——增加壽險配置

按生命價值法測算，假設收入增長率5%，Z先生60歲退休，妻子與其同歲，55歲退休，需要購買壽險保額為221萬元。按照收入支出比例法則，家庭每年負擔的保費不應超過收入的10%來計算，Z先生家庭目前每年可支付保費為15000元。配置建議如下：

家人無憂，配置定期壽險。Z先生與太太為家庭主要收入來源，且家庭有負債，需要配置定期壽險，保證發生意外時，家人仍可正常生活。

養老無憂，配置終身壽險。經與客戶溝通了解到，Z先生夫婦均無養老保險和企業年金，為保證夫妻二人安享晚年，建議客戶從年輕時就要開始為自己配置終身壽險。

4.如何對孩子進行財商教育

豬年春節女兒得到長輩壓歲錢共計2000元，Z先生想利用此筆資金進行孩子財商教育。

2000元對于5歲小朋友來說是筆不小的數目。首先，可以給孩子建立一個自己的銀行賬戶，把錢存成定期存款，讓孩子有錢可以生錢的意識。其次，在家長與孩子消費觀念不同時，不要武斷拒絕孩子的購買要求，可鼓勵孩子積少成多，用攢下的錢購買自己想要的東西，充分體會錢的支付功能。第三，可在日常生活中培養孩子財富意識，比如做一些力所能及的家務后，給予相應的報酬，讓孩子了解錢是通過勞動得到的，體會父母賺錢養家的不易。