新大正(002968) 申購代碼002968 申購日期11.20

發行概覽：公司擬首次公開發行1，791.0667萬股A股股票，本次股票發行所募集資金在扣除發行費用后將按輕重緩急順序投資于以下項目：企業信息化建設、物業業務拓展、人力資源及企業文化建設、市政環衛業務拓展、停車場改造及投資建設、償還銀行貸款。

基本面介紹：股份公司及公司前身自1998年設立以來，一直從事物業管理相關服務。物業管理是指業主對區分所有建筑物共有部分以及建筑區劃內共有建筑物、場所、設施的共同管理或者委托物業服務企業、其他管理人對業主共有的建筑物、設施、設備、場所、場地進行管理的活動。公司提供綜合物業管理服務和專項物業管理服務。公司的綜合物業管理服務包括公共物業、學校物業、園區物業、商業物業、住宅物業五大業態的物業管理，專項物業管理服務則主要包括專項保潔服務和專項保安服務等。報告期內，公司主營業務未發生變化。

核心競爭力：公司是重慶市最早一批成立的物業企業之一，是一家運行機制靈活的民營企業。相比其他規?；奈飿I管理公司，公司成立初期便率先實現了市場化運作，擁有近二十年的市場化運營經驗。公司的機制優勢使公司在市場上動力充足，競爭能力較強，相比同業能夠提供更高性價比的服務。獨立決策的機制使得公司的管理層能夠發揮最大的能動性，使得公司的戰略規劃得到貫徹與延續，避免了高級管理層波動的風險。

公司自1998年成立至今，通過提供不斷更新與優化的服務，積累了一大批優質且穩定的客戶資源。尤其在川渝黔地區，公司獲得了多個公共類及學校類物業項目，在該等類型項目上深耕積累管理經驗，形成了一定的業務壁壘。公司在獲得多個項目的同時，提升服務品質，贏得了客戶的認可，保證了穩定的項目來源。

募投項目匹配性：公司本次募集資金投資項目均投資于公司現有的主營業務，企業信息化建設項目將系統提高公司物業管理服務質量和效率;物業業務拓展項目將提高公司承接新項目的能力，擴大公司業務區域板塊;人力資源及企業文化建設項目將提升公司自身實力，進一步解決公司日益增長的人員需求;市政環衛業務拓展項目及停車場改造及投資建設項目則有利于提供公司的行業競爭力，同時增加了新的盈利增長點。項目的順利實施將有利于增強公司的經營能力和盈利能力，有利于提升公司的核心競爭力，對公司實現未來發展目標起到關鍵作用。

風險因素：市場風險、經營風險、財務風險、管理風險、募集資金投資項目風險。（數據截至11月15日）