中小企業信用擔保體系研究

王學彬

【摘 要】 中小企業融資難一直是困擾國民經濟發展的一個難題，而信用擔保是緩解該難題的重要手段之一。本文首先從分析西方發達國家信用擔保體系著手，介紹了國外擔保相關理論;接著以四川省為重點分析探討了信用擔保對于中小企業發展的重要意義;最后針對四川省中小企業信用擔保體系建設的現狀與特點進行了分析，從中總結出仍舊存在的不足，找出出現這些問題的原因，并相應提出若干改善的建議。

【關鍵詞】 中小企業 信用擔保 四川省

中小企業在各國經濟發展中都扮演了非常重要的角色。從數量上看，中小企業占全國企業總數的99%以上，中小企業也貢獻了約58%的GDP，68%的外貿出口額，52%的稅收和80%的就業，在促進國民經濟平穩較快增長、增加就業、革新技術、優化經濟結構、承擔社會責任等諸多方面均發揮著越來越重要的作用。而在中國這樣一個發展中國家，資本市場的不完善、上市難度較大、企業信用相對缺失、產業基金與風險投資起步較晚、政府扶持基金覆蓋面較窄，中小企業融資難的問題一直是困擾國民經濟的一個重大難題，政府和民間通過有益探索、學習逐步實踐了諸多緩解中小企業融資難的辦法。鑒于中小企業融資途徑以貸款為主，有效率的信用擔保體系從理論上就必然能為中小企業融資提供絕大的助力。

1.擔保、信用擔保。狹義的擔保是指法律為確保特定債權人能夠實現其債權，以第三人的信用保證來保障和約束債務人履行債務的經濟法律制度。《中華人民共和國擔保法》規定，擔保是在借貸、買賣、貨物運輸、加工承攬等經濟活動中，債權人需要以擔保方式保障其債權實現而設定的擔保。

信用擔保指企業在想銀行進行融資時，由信用擔保機構作為中介為信用不足的企業提供擔保，承諾在企業無法償還債務時，由擔保公司按合同約定承擔相關債務。

2.國外信用擔保理論。20世紀70年代，西方國家陸續進行了利率市場化改革，利率的競爭使得擔保等非利率因素更加被重視起來，以此為契機，西方學者相機提出了諸多信用擔保理論。

哈佛大學的羅伯特·巴羅通過研究信貸配給的相關理論，將擔保與利率聯系起來，提出了信貸融資擔保的交易成本理論，他認為擔保是履行貸款合約的有效機制。斯蒂格利茨和韋斯則從貸款利率和擔保要求兩方面分析了非對稱信息信貸市場的特征，并在此基礎上提出逆向選擇與道德風險理論。海斯特等人提出了關系貸款擔保理論。他們注意到銀行是風險的厭惡者，如果借款者和銀行建立了良好的關系，并且有足夠的信息表明借款者違約可能性很小，則合作會更為有效率。

2建立中小企業信用擔保體系的必要性

信用擔保能夠化解和修正交易雙方的信息不對稱，提高中小企業的信用級別，緩解其融資難的問題;分散銀行風險，增強貸款的安全性，還能發揮經濟杠桿作用，有利于社會的信用體系建設，引導企業誠實守信。

3四川省中小企業信用擔保體系中存在的問題及原因

根據四川省融資擔保業協會統計數據，截至2018年底，四川省融資擔保公司共有356家。經省地方金融監管局檢查，整改、停業整頓及吊銷經營許可證的融擔公司占比近50%。

1.擔保放大倍數仍有待提高。我國2010年七部委發布的《融資性擔保機構管理暫行辦法》中規定擔保機構的信用放大倍數不超過其凈資產的10倍，但事實上由于我國信用環境較差、擔保體系相對不完善，擔保機構的擔保放大倍數平均僅為3倍左右。2.銀擔合作雙方地位不均衡，信用擔保機構面臨多重壓力。擔保業進入門檻看似較低，但實際業務操作中門檻較高，且退出機制尚不健全。貸款風險過分集中于擔保公司也使得擔保公司破產可能性較大。3.擔保業缺乏專業高素質人才。擔保行業涉及經濟、金融、法律、保險、投資、管理、財務、工程等多個學科的交叉，需要高素質的專業人才。

4對四川省中小企業信用擔保體系發展的建議

1.改善銀保合作，實現互利共贏。銀行作為銀擔合作的優勢方，往往會對擔保公司施加合作門檻，最終致使擔保機構再次將負擔轉嫁給受保企業，從而有違初衷。國際通行做法是規定銀行和擔保機構的擔保責任比例。可以通過政府出臺政策規定銀行風險承擔比例、對擔保企業實行補助等措施進行改善。2.完善評價與監管體系。四川省金融辦與四川省融資擔保協會的雙重監管起到了相當大的作用，但監管力度，監管方式還有待改善。3.加快完善信用擔保業的法律法規建設。完善的法律法規不僅能促使擔保參與者合法經營、穩定行業經濟發展，更能為參與者提供更為公平有效的市場環境。4.拓展擔保業務范圍。目前四川省信用擔保市場業務種類比較單一，且擔保期限通常較短。各擔保機構應發揮創新意識，提供更多種類的擔保產品和服務，放寬擔保期限。5.引進高素質專業人才，提升擔保人員專業性。擔保行業具有高風險，同時專業性較高。高素質人才能夠更準確識別風險，利用專業知識提高服務效率，在確保較低的代償率和損失率的同時提升擔保業務的覆蓋范圍。

結 論

完善其信用擔保體系不僅要批判地學習國外經驗與國內各地經驗，更要在實踐中敢于創新，以當地具體情況為依據充分考慮企業的需要、銀行的能力與政府的作為。四川省信用擔保中仍有銀保合作不善、擔保機構專業人才匱乏、擔保類型和模式有待創新開發、法律法規不健全以及監管不足等諸多問題，信用擔保體系的需要政府、中小企業、擔保機構與銀行四方共同合作，發揮各自的力量才能完善。各方也都應看到這一體系建設的長遠利益，并作出通力合作的選擇。

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