數字經濟與財稅

●賈 康

賈康：第十一屆、十二屆全國政協委員、政協經濟委員會委員，華夏新供給經濟學研究院首席經濟學家，中國財政科學研究院研究員、博導，中國財政學會顧問，國家發改委PPP專家庫專家委員會成員，北京市等多地人民政府咨詢委員，北京大學等多家高校特聘教授。1995年享受政府特殊津貼。1997年被評為國家百千萬人才工程高層次學術帶頭人。多次受朱镕基、溫家寶、胡錦濤和李克強等中央領導同志之邀座談經濟工作（被媒體稱之為“中南海問策”）。擔任2010年1月8日中央政治局第十八次集體學習“財稅體制改革”專題講解人之一。孫冶方經濟學獎、黃達——蒙代爾經濟學獎和中國軟科學大獎獲得者。國家“十一五”“十二五”和“十三五”規劃專家委員會委員。曾長期擔任財政部財政科學研究所所長。1988年曾入選亨氏基金項目，到美國匹茲堡大學做訪問學者一年。2013年，主編《新供給：經濟學理論的中國創新》，發起成立“華夏新供給經濟學研究院”和“新供給經濟學50人論壇”（任首任院長、首任秘書長），2015年出版《新供給經濟學》專著；2016年出版《供給側改革：新供給簡明讀本》《供給側改革十講》《中國的坎：如何跨越“中等收入陷阱”》。2017年領銜出版《中國住房制度與房地產稅改革》《新供給：創新發展，攻堅突破》《構建現代治理基礎：中國財稅改革40年》等。

一、“數字經濟”的作用

從“數字經濟”的概念討論問題，首先對于數字經濟的作用需要有一個更全面深刻的理解。需求是人類生存和社會發展的原生動力，其變化是“永新而無新”，而供給側的創新是看得見、摸得著的創新，一定發生在響應和滿足需求的供給側生產和經營之中。如果產品和服務提供方面的創新能夠滿足“用戶體驗”的升級，那么就能實現生產經營者的投資回報。黨的十九大所提出的“我國社會主要矛盾已經轉化為人民日益增長的美好生活需要和不平衡不充分的發展之間的矛盾”，理論上來講供給的“不充分”是會永遠存在的，關鍵在于發展的“不充分”是由發展“不平衡”帶出來的，而“不平衡”是結構問題。結構的優化，決定著中國如何實現高質量發展，如何化解矛盾滿足人民需要。這是中國現代化進程中的社會主要矛盾，其化解需要堅持供給側結構性改革作為主線的認識邏輯，這一邏輯在數字經濟的概念之下，可以進行進一步領會。

這幾年社會經濟發展過程中，科技創新明顯加速，生產已經進入了人工智能時代。基于前面幾十年的信息革命經驗來密切跟蹤潮流，前瞻性地探討新經濟對于人類社會的可能影響很有必要。特別是結合中國經濟社會轉軌中現代化的戰略目標，要正面肯定數字經濟引領全球發展與中國發展的作用，同時注意防范其中的風險。在現實生活中，前段時間P2P在中國引起了始料不及的偏差、爆雷，給經濟生活帶來了一些無法忽視的負面作用，但絕對不能以此否定發展“互聯網+”的方向。將來的發展趨勢會是移動互聯和萬物互聯，因此必須順應“互聯網+”。從這個視角來看，數字經濟引領整個創新發展的過程。

二、數字經濟帶來的啟示

（一）數字經濟的后發優勢和新挑戰

我們必須充分意識到，中國在數字經濟發展方面有后發優勢，有明顯的亮點。這一領域的原創技術，原本都是來自美國硅谷等地。而中國如今的幾大巨頭公司——BAT、京東、蘇寧，以及新起之勢咄咄逼人的美團等，在迅速做大業務中并未提供什么原創技術，而是運用硅谷提供的原創技術，在中國潛力巨大的市場上，以及中國要立足于對接全球化的思維導向下，明顯地超常規發展起來。這其中對中國經濟社會作出了各種貢獻，增加了GDP、稅收等，特別是增加就業方面，對于原來工業化、城市化程度非常低的農村地區，起到了明顯作用，促進了當地的經濟發展繁榮。某些窮鄉僻壤的淘寶村，雖然對于很多東西仍然似懂非懂，但跨越式發展使得原本沒有過多文化素養的農村社會成員，迅速就近對接了新經濟。政府和企業合作，以免費方式對村民做十天左右的培訓，之后淘寶村便開起了淘寶店，一片區域很快形成了“產業集群”，各種服務的物流、包裝、銀行等等，全都陸續進駐這一片區域，原本看來發展振興都毫無指望的偏遠農村，出乎意料地形成了經濟發展的新局面。這種后發優勢在各方面都可能還有更多體現。

這當然也會帶來新的挑戰，在中國的人口紅利很快就要消失、人口結構發生變化和經濟發展發生變化的大環境中，數字經濟所催生的快遞、外賣行業，使得原本百分之百以“農民工”作為來源的建筑工人隊伍，遇到了明顯的挑戰。比起在腳手架上受風吹日曬雨淋的建筑工人，新生代的農民工更愿意去做 “外賣小哥”，這使得建筑工人的平均年齡日漸趨于50歲以上，建筑行業的工資一再上抬。建筑業是國民經濟的一大支柱，數字經濟所帶來的變化是否會影響其今后作用的發揮？對于整個經濟社會結構性的影響，我們需要有一些超前或者至少緊密跟蹤的研究來分析。如果能提出有意義的認識和研究結果，將有助于管理部門及早考慮如何引導政策優化。

（二）數字經濟下的民企與國企

數字經濟的發展給了我們一個重要啟示：國企民企各有自己的相對優勢，但在數字經濟引領下企業想打造影響力，其成長中需要一個特別“燒錢”的過程。就硅谷的經驗來說，是一些科技精英整日經過各種奇思妙想的構設后，再有一幫金融精英以風投、創投、天使投的方式，在科技創業群體中選擇支持對象。這顯然是一個需要靠“燒錢”推進的機制，選擇十個支持對象，其中不一定能成功一兩個，但一百個中能成功三五個，便全盤皆活，將迎來新經濟一波接一波的發展大潮。按照硅谷的經驗來解讀便是這樣一種基本機制。當然其后歐洲和中國意識到可以嘗試通過政府產業引導基金來超越硅谷，使得后發追趕者不僅僅是簡單跟隨。但是無論如何，其中非常直觀的表現就是需要大量資金。在接近世紀之交的時候，北京公主墳環島邊的寫字樓里，已經有瀛海威這樣的公司租用了大量工位來進行互聯網創新。這是當時沖在互聯網最前沿的企業，但是沒有能夠“一飛沖天”。而后來的阿里巴巴和騰訊等企業代表了極少數的成功案例，但這條成功道路對于國企來說是行不通的。如今影響巨大的騰訊微信，其來自美國的原生技術在被注意到的時候，中國移動的飛信就做出了與微信類似的創新安排，但直到如今飛信也未成氣候。騰訊起初運用這一原生技術的時候，發展很困難，曾經想轉賣也沒有人愿意接盤，但過了關口突破瓶頸期后，就是“一飛沖天”。從現實的比較來說，國有企業運行的效率和機制都支撐不了大量資金的投入，每一項具體措施都需要在黨組會討論，往往久拖不決。雖然民營企業的投入中也存在各種障礙，但在如今線上線下結合的模式下都一路高歌猛進。在大勢之下，民企跟著新技術投入資金沖關，沖過瓶頸期就打開新局面。如今民營企業“五六七八九”（指民企在整個經濟體系中創造了50%以上的稅收，60%以上的GDP，70%以上的技術創新，80%以上的城鎮勞動就業，90%以上的新增就業和企業數量）最具代表性、最有亮點特征的引領，在于其沖在了新經濟前沿，這對于全局的貢獻是不言而喻的。這些民營企業的成功投入帶來了對未來的引領。大家拭目以待的未來發展中，按照混改思路，國企、民企并非誰進誰退的關系，而是共贏發展，這對于現代化的意義一定是全局性的，是在數字經濟給出了具體有力的支撐條件后，所展開的值得肯定的新局面，事關中國經濟的韌性、支撐力和中國潛力發揮的回旋余地。民企在新經濟領域帶頭沖關，形成了具體的一系列組合條件和伴隨條件，這是所作出的具有現實意義的重大貢獻。當然在這方面，還需要研究其后如何匹配財稅政策對數字經濟發展合理的支持。財稅要服務全局，這是無法避免的問題。

（三）數字經濟下“壟斷”概念的更新與延伸

過去經濟學提倡“反壟斷”，因為企業做大之后，形成了壟斷局面，就會出現一系列負作用。上世紀的美國電話電報公司（AT＆T公司）在成為有影響力的大公司后，被美國政府強制切分，不允許經營本地通話業務。而如今微信實現了幾乎無成本的可視電話，局面與當時已不可同日而語。對于中國已經形成寡頭壟斷局面的電商，如BAT以及其他新起之秀，該如何分析認識？筆者的初步認識框架是，需要在經濟學理論方面延伸發展壟斷概念的研究，提出一個新判斷——如今迅速形成的數字經濟、新經濟領域里的寡頭壟斷，和過去寡頭壟斷所帶來的實際效應相比，有重大區別。例如，阿里巴巴的寡頭壟斷地位顯而易見，但它能夠帶動很多中小微企業形成一個產業鏈，一直滲透到窮鄉僻壤，如產業鏈下游的一些淘寶村。這種壟斷不是過去的“通吃”中小微企業，也不會在經濟過程中產生低效影響，反而在新經濟條件下自然而然地帶動一大批中小微經濟主體一起形成產業鏈和產業群，得到共贏發展。因此在實際調研后應該爭取上升到理論層面，重新認識在壟斷和競爭概念下數字經濟所帶來的更復雜的問題。當然這并不否定反壟斷的命題，但是有關反壟斷的具體內容和現實中的延伸解說，就需要應對一系列實際發展，有新意地給出容忍寡頭壟斷的正面效應發揮的理論解說。這樣才有利于更好地理論聯系實際，共同促進創新發展。

三、數字經濟下財稅問題的幾個研究視角

“數字經濟與財稅”這一命題需要通過一系列研討，來探索具體的切入點，以應對現實需要。對于如何通過稅收調節電商的行為和利益，已經有多年探討。歐洲、美國有一些值得初步總結的經驗，中國前幾年也對此有所探討。電商的稅收方面還存在觀點的沖突碰撞。非電商的企業幾乎一致認為稅收政策對于電商過于寬松優惠，形成了不公平競爭的環境，但在實際生活中，管理部門似乎卻知曉電商帶來的創新境界，因此還需要按照李克強總理所說的“審慎包容”的態度繼續觀察，而不是急于對電商加強管制、調節收入。稅收對于電商引出的很多經濟活動并未產生直接影響，而公司做大后，相對來說稅務部門更易于管理。大量小規模的淘寶商戶，甚至微商，目前還難以設想如何對他們進行稅收調節，只能進一步討論。政府在回應非 “互聯網+”商家的不滿情緒的同時，也要掌握好數字經濟為主要特征的電商的發展空間。實際生活中存在這樣的趨勢：電商概念越來越模糊，較為有影響力的企業，如阿里巴巴、京東等等，已經展開線上線下結合的營銷模式，不再拘泥于線上渠道，線上線下相結合成為一大趨勢。相關的稅收研究如果能夠注意到這一大趨勢，那么至少可以使得認識框架和眼界放得更加開闊、更具前瞻性。線上線下的結合之路廣泛運用開來，或許可以使得稅收有更好的契機來進行調節，使得各方面，特別是明顯處于傳統經濟成分的企業可接受度更高。也需要運用信息技術來具備相關信息條件，管理中可能產生的管理成本和其中的矛盾點，也值得進一步探討。

另外，新經濟發展對于稅源建設會產生怎樣的長期影響，目前還研究不足。筆者認為這一視角很有意義，但未來新經濟發展的節奏和突破口難以預測。技術領域的人接觸大量的新經濟創新信息，往往有特別的想法，再加上理論性的思考，或許可以得出有新意的成果。財源建設是十分重要的，無論是中央或者地方，“柴米油鹽”是必須考慮的基本問題，改革的舉措和政策、發展決策等都需要財力支持，需要考慮相關的行政體系成本。這些切入點都還有待深入研究。

財稅支持的方面，數字經濟發展走在最前面的大企業，似乎并不太需要財政?？钪С?。過去在產業政策、技術經濟政策上，財政通過年度內的特定專項支持來扶持經濟增長點。例如建筑行業中有運用地源熱泵技術的節能建筑，能在地下幾百米形成帶有恒溫特點的氣體，回流到地上產生恒溫效果，用非常低的能源耗費來替換夏天的空調耗能，并解決南方冬天沒有暖氣的問題。這一技術使得武漢、南京等地過去望而生畏的夏冬情況得到改善，當地的生活質量得到提高。住建部在前些年對相關企業給予了專款獎勵，以鼓勵其行業帶頭的行為。這類財政資金的專項獎勵，為帶有創新性質且已經做出成績的企業，樹立了一個政府背書的社會形象和標志，以引領其后更大范圍的企業跟進。

相比財政支持，筆者認為更重要的是，在出現成功企業后，引領一大批中小微企業的融資支持。中小微企業絕大部分是民營企業，必須對接習近平總書記在民營企業座談會中的指導意見，解決民營經濟發展中遇到的困難和問題。習近平總書記在講話中提出，“把銀行業績考核同支持民營經濟發展掛鉤”，體現了堅定不移的融資支持。態度表明之后還存在技術問題——商業金融是按照“錦上添花”的方式運作而非“雪中送炭”，小微企業難以在傳統商業金融體系中獲得支持。技術性障礙在于，風控機制中貸款責任終身追索，而小微企業風險度高、安全性低、成本負擔重，風控一線誰簽字成為難題。因此要趁著前所未有的支持環境和條件，破解“技術性歧視”的問題，即推動政策性融資的體系和機制的成長和發展。政策性融資機制從大框架來講，需要財政資金作為后盾，如財政貼息、政策性擔保等，因此不可能脫離財政概念來討論。綠色金融、小微金融、普惠金融、精準扶貧的金融支持等等，這些概念無一不具有濃厚的政策色彩，大量資金支持民營企業，使其得到融資。近來，央行行長易綱也指出，要確保國有大型銀行小微企業貸款余額同比增長30%以上。筆者認為，財政需要對此形成全局觀念，可以建立一個以財政為后盾、可持續、健康發展的政策性融資支持機制。所謂 “可持續性”，需要財政提供“政策性資金，市場化運作，專業化管理，杠桿式放大”，從貼息、信用擔保，向更多樣性的產業引導基金等探索開拓。

新經濟中的電商已經帶出很多支持小微企業的融資，數字經濟本身擴展了商業性金融的邊界，不要求政策性融資，只在數據庫、云計算支持之下，就能風險可控地不斷發小貸。但這些小貸需要申請對象有相對充分的電子痕跡，而另外一些領域里，初創階段的市場主體、三農領域的創業創新活動等等，電子痕跡不足，無法滿足風控審批的前提條件，這就要求政策性融資方面進一步作出努力。

稅收的國際協調也是需要考慮的問題。電商服務沒有嚴格的國內國外之分，難以區分交易是國內生產還是國外生產，但涉及稅收就會產生稅收的國際協調問題，這也是一個需要觀察探究的問題。■